《21世紀資本論》述評——兼論皮凱蒂對馬克思理論的一個誤讀

邱海平

(中國人民大學經濟學院，北京 100872)

2013年9月法國青年經濟學家皮凱蒂出版了法文版《21世紀資本論》，2014年3月出版了該書的英文版。英文版一經面世，立即成為暢銷書，并持續名列亞馬遜和《紐約時報》暢銷書榜首，引起了世界學術界和思想界的廣泛關注。我國學術界和媒體對該書英文版的暢銷現象也做出了非常快的反應。從2014年4月起，我國媒體上就有了這本書在國外暢銷并引起眾多爭議的相關報道，該書英文版影印本也在小范圍內流傳。2014年9月中信出版社正式出版了該書中文版。

自《21世紀資本論》出版以來，國內外學者已經對該書發表了大量的評論，一些人給予了高度評價，另一些人則對皮凱蒂在該書中所引用的數據以及表達的觀點提出了質疑。本文并不打算全面評價皮凱蒂在這本書中所提出的所有觀點，而是在全面介紹《21世紀資本論》主要內容的基礎上，側重對皮凱蒂的觀點與馬克思的經濟學理論進行比較，并發表相關的評論意見。

一、《21世紀資本論》的主要內容

在“導言”中，皮凱蒂首先闡述了研究收入和財富分配問題的重要性。他指出，一方面“現代經濟增長和信息傳播雖然規避了馬克思理念演進結果的發生，但是并未改變資本深層結構與社會不平等的現實”，“當21世紀的今天依然重復著19世紀上演過的資本收益率超過產出與收入增長的劇情時，資本主義不自覺地產生了不可控且不可持續的社會不平等，這從根本上破壞了以民主社會為基礎的精英價值觀。”另一方面，“關于財富分配的學術爭論和政治爭論，長期以來總是充滿偏見并且缺乏事實依據。”“財富分配的社會科學研究經過長時間發展，多是基于各種各樣的理論推測，而確定的事實依據支撐則相對有限。”①托馬斯·皮凱蒂:《21世紀資本論》，中信出版社2014年9月版，第1－4頁。

“相比以往學者的研究成果”，《21世紀資本論》一書“采用了更加廣泛的歷史資料和對比數據，覆蓋了近三個世紀、20多個國家，同時運用新穎的理論架構進行深度分析。”“本書是一部經濟學作品，同時也是一部歷史學作品。”②托馬斯·皮凱蒂:《21世紀資本論》，中信出版社2014年9月版，第34頁。

皮凱蒂認為，必須“把分配問題置于經濟分析的核心”，“這一問題很重要，而且不僅是基于歷史原因。自從20世紀70年代以來，收入不平等在發達國家顯著增加，尤其是美國，其在21世紀頭十年的收入集中度回到了(事實上甚至略微超過了)20世紀的第二個十年。”“我們沒有任何理由相信增長是自動平衡的。我們從很早起就應該把收入不平等的問題重新置于經濟分析的核心，并提出19世紀就已經出現的類似問題。長久以來，經濟學家們都忽視了財富分配，部分是由于庫茲涅茨的樂觀結論，部分是由于對以所謂‘代表性行為人’為基礎的簡單數學模型的過度熱情。”①托馬斯·皮凱蒂:《21世紀資本論》，中信出版社2014年9月版，第16－17頁。因此，與西方主流經濟學長期以來研究市場經濟的資源配置效率問題這一主題不同，皮凱蒂集中研究收入和財富分配問題。

圍繞收入和財富分配問題，皮凱蒂集中研究了兩個方面的主題:一是收入不平等和收入分配，二是財富分配和財富－收入關系。

關于第一個方面，皮凱蒂認為:“我的工作只是突破了庫茲涅茨之前的研究在時間和空間上的局限性，他對于美國1913－1948年收入不平等演化的研究是開創性的。通過這種方式，我能夠把庫茲涅茨(已經相當精確)的發展置于更廣闊的視角，從而從根本上挑戰他對于經濟發展和財富分配關系的樂觀理解。”②托馬斯·皮凱蒂:《21世紀資本論》，中信出版社2014年9月版，第17頁。具體來說，皮凱蒂將庫茲涅茨的方法拓展到了法國以及其它約20個國家的范圍，其中包括印度和中國，從而建立了世界頂級收入數據庫，一個關于收入不平等演變過程的最大的歷史數據庫，這是“本書數據的主要來源”。

關于第二個方面，皮凱蒂認為:“實際上收入包含兩部分:勞動收入(工資、薪金、獎金、工資以外勞動所得，以及其他法定劃分為與勞動有關的報酬)和資本收入(租金、股利、利息、利潤、資本所得、版權所得，以及其他因擁有以土地、房地產、金融工具、工業設備等形式存在的資本所帶來的收入，這里再次忽略精確的法律劃分)。”對于勞動收入及其不平等，皮凱蒂主要是通過所得稅申報表來進行統計分析的，關于資本收入及其不平等，皮凱蒂則主要是通過地產稅申報表、財產繼承和儲蓄來進行統計分析的。皮凱蒂列舉了以前的學者對于財富分配問題的研究，同時指出了自己的研究所具有的特點:“本書的亮點之一是我致力于收集盡可能完整和一致的歷史資料，用以研究長期收入和財富分配的動態過程。”③托馬斯·皮凱蒂:《21世紀資本論》，中信出版社2014年9月版，第20頁。

經過研究，皮凱蒂發現并指出了一個非常重要的事實和現象:發達資本主義國家進入21世紀以來收入和財富分配不平等呈現出了與19世紀相似的兩極分化情形。如何解釋這樣一個事實和新的現象，正是《21世紀資本論》的主題。

對于收入和財富分配不平等重新惡化的問題，皮凱蒂首先指出:“財富分配的歷史總是深受政治影響，是無法通過純經濟運行機制解釋的。”“不平等是所有相關力量聯合作用的產物。”④托馬斯·皮凱蒂:《21世紀資本論》，中信出版社2014年9月版，第21－22頁。他進一步認為:“知識和技能的擴散對于整體生產率的增長和一國與各國間不平等的削減起著關鍵性的作用，也是在一國范圍內國民收入分配方面的‘推動更進一步平等的主要力量’，但是，那種認為由于工人的知識和技能不斷得以提高就可以使勞動收入占國民收入的比重就會上升的‘人力資本上升假說’在很大程度上是不現實的”。

在產生收入和財富分配的“趨同”和“分化”兩種力量之間，皮凱蒂認為“一個至關重要的事實是，無論傳播知識和技能的力量有多么強大，特別是在促進國家之間的趨同過程中，它都可能被強大的敵對力量阻撓和擊潰，從而導致更大的不平等。”那么這個“強大的敵對力量”是什么呢?皮凱蒂認為，當經濟增長疲軟和資本回報高的時候，在財富積累和集中的過程中會伴隨著一系列的分化力量，而這個因素“無疑是導致長期財富分配不平等的主要因素”，這個因素就是r＞g(這里r代表資本收益率，包括利潤、股利、利息、租金和其他資本收入，以總值的百分比表示;g代表經濟增長率，即年收入或產出的增長)。“在某種意義上，它囊括了我所有結論的整體邏輯。”⑤托馬斯·皮凱蒂:《21世紀資本論》，中信出版社2014年9月版，第27頁。在皮凱蒂看來，資本收益率大于經濟增長率是導致收入和財富不平等加劇的“關鍵角色”。不過，皮凱蒂并沒有認為資本收益率在任何時候都是大于經濟增長率的，只有在“相對緩慢的經濟增長”條件下，收入和財富的兩極分化才會變成一種主要傾向和現象，例如19世紀和21世紀頭十年。相反，在1914－1945年，由于兩次世界大戰、大蕭條、蘇聯等外部因素的沖擊，發達國家的收入和財富分配反而呈現出更加平等的情勢。

對于如何解決目前存在于以發達國家為典型的收入和財富分配不平等加劇的問題，皮凱蒂提出的解決方案是:“理想的工具是全球累進資本稅，配合非常高度的國際金融透明度。”①托馬斯·皮凱蒂:《21世紀資本論》，中信出版社2014年版，第531頁。不過他自己認為，這是“一個有用的烏托邦”。

二、《21世紀資本論》的主要學術貢獻

《21世紀資本論》之所以在出版之后迅速成為暢銷書，這不僅是因為該書用無可爭辯的事實揭示了21世紀頭十年普遍存在于資本主義世界的收入分配和財富占有的兩極分化事實，而且是因為該書具有較高的學術價值。概括起來說，該書的學術貢獻主要表現在:

第一，皮凱蒂對于收入和財富分配問題的研究不同于以往的同類研究的最主要特點在于，他不是依據抽象的理論和邏輯來分析這一問題，而是完全依賴于對歷史數據的收集和整理。這一研究方法以及由此而得到的結論與西方主流經濟學的研究方法和理論推導出來的結果都是完全不同的。從這個角度來說，皮凱蒂的這本書是對西方主流經濟學的一定程度的“顛覆”。毫無疑問，在2008年資本主義國際金融經濟危機爆發之后所發表的這一學術成果，不啻是使已經倍受質疑的西方主流經濟學進一步“雪上加霜”。特別值得指出的是，皮凱蒂的這一學術成果對于我們反思中國經濟學教育和研究存在的嚴重西化傾向和問題，對于我們深化認識新自由主義經濟學的巨大局限性和弊端，對于我們努力創建具有中國特色的經濟學，無疑都具有極大的啟發和借鑒意義。一定意義上來說，皮凱蒂對于西方主流經濟學研究范式的反叛，正是使他成為一位具有杰出學術貢獻的經濟學家的先決條件和前提。皮凱蒂給予我們的啟示正在于，我們要創立中國特色的經濟學理論，就必須學習和借鑒皮凱蒂的“反主流”精神，打破對于西方主流經濟學的盲目崇拜，不能一味地充當西方主流經濟學的“小販子”。

第二，皮凱蒂第一次系統地收集了從18－21世紀頭十年約300年、近20個國家的收入和財富分配方面的統計數據，前后持續了近20年。相比已往同類研究成果而言，皮凱蒂進行的這一工作是具有開創性的。因為有了皮凱蒂的這一工作，世人對18－21世紀頭十年主要國家的收入和財富分配及其變化軌跡才有了清晰的認知。不僅如此，皮凱蒂還摒棄了基尼系數的計算方法，重點統計和考察了富裕群體中占前10%和1%的那部分人的收入和財富變化情況，從而使人們對于收入和財富分配的不平等狀況有了更加深切的認識。

第三，正因為皮凱蒂收集的數據時間跨度長，因而從數據統計中他得出了與庫茲涅茨完全不同的結論，即從長期來看，經濟增長并不會自動導致收入和財富的均等化趨勢，而是相反，收入和財富分配的不平等和兩極分化是自由的市場經濟條件下正常的經濟增長所產生的必然趨勢。換句話說，庫茲涅茨得出的結論是長期的經濟增長過程中收入分配呈現的是倒U型，而皮凱蒂認為呈現的是U型。毫無疑問，皮凱蒂的這一學術成果，不僅是對西方主流宏觀經濟學理論的“顛覆”，而且從實踐方面來說，對于各個國家正視和努力解決收入分配和財富占有方面存在的嚴重問題無疑也具有極為重要的促進作用。

第四，皮凱蒂不僅用歷史資料揭示了18－21世紀頭十年出現的收入和財富分配嚴重不平等的現象，而且他還提出了一個用于解釋這兩個不同歷史階段所出現的共同現象的一般理論，試圖對此進行解釋，這個理論即:資本收益率(r)與經濟增長率(g)之比理論(r＞g)和資本與收入之比(β)理論(α=r×β)。皮凱蒂還進一步認識到21世紀頭十年出現的收入和財富分配嚴重不平等與19世紀存在的收入和財富分配嚴重不平等在程度或水平和形成原因方面的差異性，具體來說，他認為21世紀頭十年出現的收入和財富分配的嚴重不平等與19世紀相比情況還是要好得多。“財富集中度仍然很高，只是不再像100年之前那樣極端。人口中最貧窮的一半仍然一無所有，只是不過現在有了所謂‘世襲中產階層’，其財富占了社會財富的1/4－1/3。如今最富有的10%人群占有了全部財富的2/3，而不是此前的90%”。②托馬斯·皮凱蒂:《21世紀資本論》，中信出版社2014年9月版，第387頁。與19世紀收入和財富分配嚴重不平等相比，21世紀頭十年收入和財富分配嚴重不平等的產生還有一些特殊的原因，主要有通貨膨脹、資本主要表現形式的重大變化、稅收和監管政策的重大調整及其弱化，等等。

第五，皮凱蒂對于資本形式變化及其對收入和財富分配產生的不同影響進行了研究，他先后考察了法國、英國、德國、美國、加拿大等國家的情況。其中，皮凱蒂考察了英法兩國在土地資本、殖民地和外國資本、公共債務、公共資本等方面的變化及其與國民收入之比的關系，考察了德國“萊因資本主義”或“利益相關者模式”在私人資本與國民收入之比方面與英法兩國的差異，考察了美國私人資本收入比之所以相對穩定的原因，考察了加拿大資本發展的特殊性等。皮凱蒂的分析表明，雖然這些國家在1700－2012年的資本收入比存在一些差異，但是，資本收入比在20世紀后半期開始呈現出共同的上升趨勢。

第六，皮凱蒂不僅關注了一國范圍內的收入和財富分配不平等現象，而且對于全球范圍內國家之間的收入和財富分配的不平等問題也進行了研究。他指出了國家之間收入和財富不平等的狀況和變化趨勢:“歐美這兩個區域在工業革命期間的全球產出比重是其人口占世界人口比重的2－3倍。……所有跡象表明，這個人均產出分化的階段結束了，隨之進入了一個趨同的時期。但是，分化導致的‘追趕’效應還遠遠沒有結束。目前預測這個進程何時結束還為時尚早。”①托馬斯·皮凱蒂:《21世紀資本論》，中信出版社2014年9月版，第60頁。從年人均產出來看，截止到2012年，全球人均產出為1萬歐元，而不同地區和國家的狀況是:歐盟國家(5.4億人)超過2.7萬歐元，其中西歐國家為3.1萬歐元，前東歐國家則為1.6萬歐元，俄羅斯和烏克蘭(2億人)為1.5萬歐元，美國和加拿大(3.5億人)為4萬歐元，拉美國家(6億人)為1萬歐元，撒哈拉以南非洲(9億人)僅為2000歐元，印度略好于撒哈拉以南的非洲，北非則更好一些，中國為8000歐元(略低于世界平均水平)，日本為3萬歐元。②托馬斯·皮凱蒂:《21世紀資本論》，中信出版社2014年9月版，第63－64頁。皮凱蒂進一步指出了全球收入分配比產出分配更不平等的事實:“一般而言，全球的收入分配比產出分配更不平等，原因是人均收入最高的國家更可能擁有其他國家的部分資本，因而能夠得到來源于人均產出更低國家的資本收入。”③托馬斯·皮凱蒂:《21世紀資本論》，中信出版社2014年9月版，第68頁。“許多研究也表明，自由貿易帶來的好處主要來自知識的擴散、開放國境所帶來的生產率提升，而不是來自和分工有關的靜態收益，后者的作用看似較為微弱。”④托馬斯·皮凱蒂:《21世紀資本論》，中信出版社2014年9月版，第71頁。皮凱蒂進而認為:“落后國家是通過提高科技水平、專業知識與技能和教育水準來追趕發達國家的，而不是通過成為富國的資產。”而科技水平、專業知識和技能以及教育水準的提高都有賴于“一個合法而高效的政府。”皮凱蒂的這一觀點，對于我們堅定中國特色社會主義信心，堅持中國特色社會主義道路和模式，無疑具有極為重要的啟發意義。

第七，皮凱蒂研究了人口增長率與收入和財富分配之間的關系。根據歷史統計，皮凱蒂做出了如下估算:1700－2012年，全球平均人口年增長率約為0.8%，其中18世紀為0.8%，19世紀為0.9，20世紀為1.6%;“未來幾個世紀的全球人口增長率將大大低于0.8，而聯合國做出的0.1－0.2%的極長期預測頗具合理性。”⑤托馬斯·皮凱蒂:《21世紀資本論》，中信出版社2014年9月版，第83頁。皮凱蒂之所以專門對全球人口增長率進行估算，是因為他認為人口增長率與經濟增長率有某種經驗上的正向關系，即低的人口增長率與低的經濟增長率是相對應的。不僅如此，人口增長率還會進一步影響到收入和財富的分配:“在其他各種條件相同時，強勁的人口增長往往能發揮均等化的作用，因為它削弱了繼承財富的地位——每一代人在某種意義上都必須依靠自己的努力。”換句話說，平均的每個家庭子女數量越少，從父輩繼承的財富就會在資本總額中占有更高的比例。對此，皮凱蒂對發達國家的這一狀況進行了統計和估算。就發達國家存在的低人口增長率和經濟增長率以及由此而產生的財產繼承和“世襲社會”這些方面來說，21世紀似乎與19世紀具有高度的相似性。據此，皮凱蒂把19世紀和20世紀下半葉以來都稱作“世襲資本主義”或“拼爹資本主義”。皮凱蒂的這一研究成果，對于我們認真研究和解決中國正在發生的人口增長上的巨大變化及其對于財富分配和占有產生的重要影響，無疑也具有極為重要的啟示作用。

第八，皮凱蒂在區分資本收入和勞動收入的基礎上，對這兩個部分內部存在的巨大差異進行了分析。關于資本收入，皮凱蒂認為，不同規模的資本收益率并不是相同的，富裕者的平均資本收益往往會高于那些財富規模不大的人，“這樣的機制自動導致資本分配的兩極分化”，“因此資本收益率的不平等也會在很大程度上放大并加速r＞g的不平等效果”。⑥托馬斯·皮凱蒂:《21世紀資本論》，中信出版社2014年9月版，第444頁。對此，皮凱蒂通過對全球財富排行榜和美國高校基金會的分析進行了證實。關于勞動收入，皮凱蒂指出，自1980年代以來，雖然從總體上來看，所有發達國家的勞動收入的不平等有所增長，但是，在英語國家與非英語國家之間又存在明顯的差別，具體來說，在英語國家(美國、英國、加拿大、澳大利亞)，主要是因為“超級經理人的崛起”，才使這些國家的收入不平等呈現出更加嚴重的狀態。就此，皮凱蒂對用于解釋勞動收入變化的“教育和技術賽跑理論”提出了質疑。皮凱蒂還指出，在收入和財富分配不平等的形成中，資本收入不平等的作用是大于勞動收入不平等的作用的。

第九，針對如何解決20世紀末以來出現的收入和財富分配不平等重新嚴重化的問題，皮凱蒂對與之相關的一些問題進行了討論，并提出了自己的觀點和主張。首先，他通過對2008年金融危機與20世紀30年代大蕭條所產生的不同影響進行比較，說明了政府和中央銀行在當代市場經濟中的重要地位和作用。其次，他討論了教育特別是高等教育在推動社會流動性方面的作用問題;對資本化的養老金體系與現收現付制這兩種不同的養老金制度進行了比較分析。再次，他考察了累進所得稅和遺產稅在英國、法國、美國等國家的發展狀況，說明了稅收在調節國民收入和財富分配中的重要作用。最后，他集中討論了“全球稅”問題。皮凱蒂認為，在解決收入和財富分配不平等問題上，僅有“社會國家”(即福利國家)和累進所得稅這兩個20世紀的重要發明是不夠的，“為了管理21世紀的全球承襲制資本主義，理想的工具是全球累進資本稅，配合非常高度的國際金融透明度。”①托馬斯·皮凱蒂:《21世紀資本論》，中信出版社2014年9月版，第531頁。在皮凱蒂自己看來，全球累進稅是一個“有用的烏托邦”，其涵義是，雖然在可預見的未來這一“理想的制度”不會被付諸實踐，“但它仍然可以作為一個有價值的參考點，一個可以用來衡量其他備選方案的標準。”同時，“資本稅的最主要目的不是為社會國家融資，而是管理資本主義制度。首先其目標是終止無限增加的財富不平等;其次，是對金融和銀行體系施加有效管理以避免危機。”②托馬斯·皮凱蒂:《21世紀資本論》，中信出版社2014年9月版，第532－535頁。針對發達國家普遍存在的高額公共債務問題，皮凱蒂對資本稅、通貨膨脹和財政緊縮等三種不同的解決方式進行了比較分析，認為“針對私人資本的特別稅是最公平和有效的解決方案。”③托馬斯·皮凱蒂:《21世紀資本論》，中信出版社2014年9月版，第558頁。皮凱蒂承認，“累進資本稅面臨純粹的意識形態障礙，這需要花時間來克服。”④托馬斯·皮凱蒂:《21世紀資本論》，中信出版社2014年9月版，第573頁。

三、《21世紀資本論》的理論缺陷

自《21世紀資本論》出版以來，國內外學者發表了大量的評論，大體說來，人們對于皮凱蒂在歷史統計方面所做的工作及其所得到的結果是持肯定和贊賞態度的，對于他所提出的有關理論及政策建議則提出了諸多質疑和批評。就后一方面而言，比較有代表性的觀點有:

諾貝爾經濟學獎獲得者羅伯特·索羅在《新共和》雜志上發表了“為什么皮凱蒂是對的”一文，指出了皮凱蒂在一些概念上的模糊之處，例如皮凱蒂把資本與財富相混同。索羅還認為在美國要征收皮凱蒂所主張的資本稅，“沒有什么現實的可能性”。

美國著名經濟學家彼得·林德特認為，皮凱蒂的基本結論也許是正確的，但是他的論證過程并不是完全充分的，特別是對于1910－1945年這段歷史完全用“外部沖擊”來解釋是不夠的，對收入不平等的研究也不能僅局限于考察頂層人群的狀況，等等。

美國著名馬克思主義經濟學家大衛·哈維發表“有了皮凱蒂，我們仍需要馬克思”的評論文章，指出“皮凱蒂的一大套數據中，很多內容都富有價值，但他對于不平等和寡頭傾向出現的解釋則有著嚴重缺陷。他為扭轉不平等現狀而提出的建議，即使不算烏托邦，也是很天真的。他當然沒有提供資本在21世紀的運作模型。為此，我們仍然需要馬克思或當代與他同等級的思想家。”⑤轉引自:《資本主義怎么了II》，學習出版社2014年9月版，第133－139頁。

李稻葵教授在《新財富》上發表了“理解《21世紀資本論》離不開中國”一文，他明確表示，皮凱蒂這本書存在兩大缺陷:“其一是眼光僅限于20多個發達國家，未能把全球作為一體來研究，而必須考慮中國等新興經濟體，才能厘清該書發現的經濟現象背后的原因，整個結論將會逆轉。其二是皮凱蒂沒有厘清消費性財富和生產性資本的區別，而簡單地將兩者相加，這帶來了相當的誤導，其政策建議更顯簡單粗暴。”李稻葵還指出:“盡管在學術上，皮凱蒂《21世紀資本論》不一定完全得到同行的認可，但是，非常有可能的是，它將引發一場西方國家政治經濟理念的大辯論和大革命。撒切爾夫人和里根的意識形態遺產，有可能因為一個法國經濟學的暢銷書而發生動搖和逆轉。”⑥轉引自:《資本主義怎么了II》，學習出版社2014年9月版，第220－231頁。

袁志剛教授在《東方早報》上發表了“皮凱蒂的結論不能直接搬到中國”一文，著重就皮凱蒂的觀點和結論對于中國的適用性問題進行了分析。他認為，皮凱蒂的r＞g理論不適用于中國，因為從全球產業鏈的角度看，中國實業資本的回報率并不比GDP增長率高。中國的收入和財富分配問題主要表現為城鄉差距以及城市房地產和金融資產的膨脹。因此，不能直接將皮凱蒂的結論照搬到中國來。①轉引自:《資本主義怎么了II》，學習出版社2014年9月版，第252－264頁。

概括起來說，人們所認識到的《21世紀資本論》的主要理論缺陷有:第一、對于資本的理解過于泛化，把真正的資本與一般的財產相混同，不僅有故意模糊階級界限的嫌疑，而且事先把產生收入分配和財富占有不平等的根本原因在邏輯上給排斥掉了，從而嚴重堵塞了對于事物本質的科學認識。就這個問題來說，真正需要分析的，并不是資本家的工資性收入和普通雇傭勞動者的財產性收入是多少，而是資本家的利潤(無論采取什么具體名目)和普通雇傭勞動者的工資(無論其構成是怎樣的)是多少。第二，對于收入分配和財富占有不平等事實產生的原因，皮凱蒂提出的理論解釋不僅是不深刻的，甚至存在著嚴重的缺陷。因為他沒有嚴格區分資本的總收益和凈收益(扣除折舊)，從而使資本收益率大于經濟增長率的基本結論是值得懷疑的。事實上，資本主義收入分配和財富占有不平等產生的根源是資本主義生產資料私有制以及由此而產生的資本積累和剩余價值規律，在這方面，馬克思的《資本論》早已提供了最深刻的理論證明。相比馬克思《資本論》嚴謹的理論體系而言，《21世紀資本論》在理論上可以說是只能望其項背。第三，由于思想方法和價值觀的局限性，由于沒有認為到問題產生的根源，皮凱蒂不是把資本主義條件下的收入分配和財富占有的不平等理解為資本主義發展的必然趨勢和“常態”，而是理解為由人口出生率、特殊的政策特別是稅收政策等產生的一種“例外”現象。也正因為如此，他天真地提出了通過“全球資本稅”來解釋這一問題的“烏托邦”建議。

四、皮凱蒂對于馬克思理論的一個誤讀

除了國內外學者已經指出的上述存在于《21世紀資本論》中的一些缺陷甚至錯誤之外，皮凱蒂對于馬克思的關于一般利潤率趨于下降規律理論還存在著一個明顯的誤讀，在此有必要進行一些澄清。

馬克思的一般利潤率趨于下降規律的理論是馬克思經濟學理論中的一個非常重要的理論，在《資本論》第三卷第三篇馬克思對這一理論的含義進行了全面的闡釋。與許多學者誤解的完全不同，馬克思的這一理論的結論并不是指利潤率會越來越低，甚至像皮凱蒂從別的學者那里照搬來的誤解的那樣，認為利潤率最終會趨于零，從而整個資本主義會“自動崩潰”。“自動崩潰論”是許多西方學者在沒有認真研讀馬克思的文本的前提下強加于馬克思的一個錯誤認識和結論。事實上，馬克思不僅分析了由于勞動生產率的提高而導致資本有機構成提高進而推動利潤率下降的一面，而且還分析了同樣由于勞動生產率提高以及其他一些因素對于利潤率下降的阻礙作用的另一面，同時馬克思還指出了利潤率下降與利潤量增加是同時并存的。最重要的是，馬克思把由于利潤率下降趨勢而產生的資本過剩與人口即勞動力過剩結合起來，進一步深刻地揭示了資本主義經濟危機的必然性和內在機理，從而說明了資本主義生產方式的歷史局限性。

自《資本論》第三卷發表以來，圍繞馬克思的一般利潤率趨于下降規律的理論，國內外學者進行了廣泛的研究并運用于對當代資本主義經濟發展的分析。所有這些研究成果表明，馬克思的一般利潤率趨于下降規律的理論對于解釋資本主義的技術創新、金融化、資本壟斷、資本輸出和殖民主義、金融危機等所有重大經濟現象，都具有無可替代的解釋力。

皮凱蒂對馬克思的一般利潤率趨于下降規律理論的膚淺認識和錯誤理解，無疑是其學術上不嚴謹和政治上過分敏感的一個集中表現。

最后需要指出的是，就皮凱蒂所提出的征收“全球資本稅”的這一政策建議而言，正如他自己所言，這是一個“烏托邦”，雖然他加上了“有用”的修飾詞。盡管他一再強調和論證了這一建議的價值和意義，但是該建議的“烏托邦”的基本性質并不會因此而有任何改變。而這一點恰好充分地表現了皮凱蒂仍然只是一個充滿幻想的小資產階級經濟學家的基本特點。對于資本主義發展而產生的嚴重的收入和財富分配不平等的事實，皮凱蒂最終也只能提出一個并不可行的改良主義的方案。歷史終將證明，只有馬克思及其《資本論》才真正科學地揭示了資本主義的發展規律和歷史趨勢，只有用社會主義代替資本主義，才是人類最終解決收入分配和財富占有不平等問題的根本出路。