我國農村金融機構小額信貸供給績效分析

摘要：我國正在推動農村金融體制改革，普惠制應該是改革方案中的一個重點。因此，有必要對我國農村小額信貸的績效進行分析，以更好地指導實際工作，讓農村金融服務惠及所有的農民。普惠制金融著重強調金融服務的廣覆蓋面和機構的可持續發展。筆者從小額信貸對農村經濟發展的效應以及其覆蓋面和可持續性三方面，實證分析我國農村金融機構小額信貸的績效狀況及存在的主要問題，并提出相應建議。

關鍵詞：農村小額信貸；普惠制金融；覆蓋面；可持續發展

Abstract：China is promoting rural financial system reform，and the reform program of the inclusive finance should be a priority. Therefore，it is necessary to study rural micro-credit in order to better guide the actual work in China，so that rural financial services could be available to all farmers. Inclusive finance emphasizes the wide coverage of financial services and institutions for sustainable development. Based on microfinance and rural economic development，the author analyzes the effect of the coverage of microcredit and sustainability of three empirical analyses of the rural financial institutions in the performance of micro-credit status and the main problems，and makes recommendations accordingly.

Key Words：rural microfinance，inclusive finance，coverage，sustainable development

中圖分類號： F830.5文獻標識碼：A文章編號：1674-2265（2010）12-0081-04

一、引言

發展中國家經濟發展的實踐表明，小額信貸是緩解貧困的有效方法之一。聯合國將2005年確定為“國際小額信貸年”，并倡導“普惠制金融體系”。我國政府適時提出了構建“社會主義和諧社會”的宏偉藍圖，而普惠金融服務思想與我國和諧社會主義新農村的建設更是相得益彰。目前，我國正在推動農村金融體制改革，普惠制應該是改革方案中的一個重點。因此，有必要對我國農村小額信貸進行研究和總結，讓農村金融服務惠及所有的農民。普惠制金融著重強調金融服務的廣覆蓋面和機構的可持續發展。本文將從小額信貸對農村經濟發展的效應以及覆蓋面和可持續性三方面，實證分析其績效狀況和存在的主要問題，并提出相應建議。

二、農村小額信貸績效分析

在我國農村金融市場上，正規金融機構操作的小額信貸是對傳統小額信貸的重要創新和發展，是普惠金融體系的主體。我國農村金融市場已經初步形成了由農村信用社、郵政儲蓄銀行、農業銀行、農業發展銀行、村鎮銀行、資金互助合作社、小額貸款公司等正規金融機構共同構成的多元化的市場結構，有效地提升了農村金融服務的水平。

（一）農村金融機構對農村經濟發展的效應分析

目前我國農村金融供給主要依靠正規金融機構的資金供給。一般農戶、農業的資金需求額度較小，因此，正規金融機構的農戶貸款、農業貸款，實際上均可以歸結為小額信貸。筆者選擇了農業貸款和第一產業的增加值作為研究變量。選取的數據均來自中華人民共和國統計局網站，并且消除了物價因素的影響，其中農業貸款增長率=本期-基期×本期農村消費者物價指數/基期×本期農村消費者物價指數；農業貸款中大部分是農戶貸款，農業貸款是指農業短期貸款，不包括農副產品收購貸款、農業中長期貸款。因此分析農業貸款與第一產業增加值之間的關系可以反映出農村小額信貸的發展對農村經濟發展的貢獻情況。

從圖1中可看出，1999—2009年，農業貸款與農業增加值呈同步上升趨勢，其中1999—2003年兩者增長緩慢，2003年之后增幅明顯加大，說明農業貸款與農業增加值呈現相互促進的關系，農業增長帶動了對農業貸款的需求，農業貸款的增加又促進了農業經濟的發展，表現為農業增加值的提高。農業貸款的增長率要明顯高于農業增長率，反映農業貸款對農業經濟的促進作用不穩定。2005年后，農業貸款的增長率放緩，農業增長率保持平穩波動。這說明隨著我國農村金融體制改革的不斷深化，農業貸款對農村經濟的貢獻在逐步提高。

為了更加準確地說明農業貸款對農村經濟發展的作用，本文使用Eviews軟件進行回歸分析，以農業貸款作為自變量，第一產業的增加值為被解釋變量，仍然采用1998—2009年的年度數據。為了消除異方差，對所有數據取自然對數。方程參數及其檢驗見表1。

LnYt=4.61118+0.584099LnXt

根據表1，R2=0.95，擬合度較好，t=15.02555，拒絕原假設，可以得出農業貸款與第一產業增加值存在高度的相關性。模型顯示，在我國農村地區農業貸款每增加1%，則平均導致第一產業增加值增加0.584%。由此說明了我國農村小額信貸的發展對農村經濟發展起到明顯的促進作用。

（二）小額信貸的覆蓋面分析

農村金融合作機構的農業貸款增速平穩，規模擴大，支農服務功能在增強（見圖2）。從供給總量上來看，截至2009年末，全國農村金融合作機構農業貸款余額達2.1萬億元，其中農戶貸款達16416億元，而2002年僅有4218.7億元。據銀監會統計，目前，中國有農戶約2.3億戶，有貸款需求的農戶約有1.2億戶，其中，獲得農村合作金融機構農戶小額信用貸款和農戶聯保貸款的農戶數超過7800萬戶，占全國農戶總數的33.2%，占1.2億有貸款需求農戶的65%。農村信用社農戶小額信用貸款市場占有率較低，從農戶小額信用貸款的發放情況看，截至2009年3月末，全國農戶小額信用貸款余額2518.6億元，農戶聯保貸款余額為2006.3億元，雖然增速較快，但留下的市場空間仍然較大。

上述僅僅從宏觀的供給總量角度進行分析，如果考慮到供給與需求及兩者的有效匹配程度，可能更為深入。據李明賢等（2008）從廣度和深度兩個方面對中國農村金融服務覆蓋面進行衡量表明：如表2所示，就農村貸款服務看，首先，貸款服務覆蓋廣度很低，每萬名農民才有1.08 個農信社網點，作為最主要的貸款提供機構，農信社網點對行政村的覆蓋率只有12.6%，使得農信社與農民之間的相互聯系和了解程度降低。其次，不管是農戶還是鄉鎮企業，其在農村信用社貸款中所占比例都不高，而且貸款對農戶的覆蓋率只有32%，對鄉鎮企業的覆蓋率只有 52.9%。第三，貸款服務覆蓋深度也不夠，盡管有貸款需求的農戶有55.6%都得到了貸款，但是貸款對其資金的滿足率并不高，整個農村地區農民的人均貸款額只有741 元，不足農民年純收入的1/4。農戶從正規金融得到的貸款只占其借貸資金總量的53.5%，剩下的46.5%需要從非正規金融市場上獲得，鄉鎮企業所需資金的滿足率則更低，只有44.9%。

（三）小額信貸可持續性——以亳州市農村信用社為例

農村信用合作社的可持續性直接影響到我國農村小額信貸發展狀況。隨著其改革步伐的加快，我國農村信用社總體上結束了連續10年的虧損，經營效益顯著好轉，實現了扭虧為盈，不良貸款率下降，資產質量明顯提高，如圖3所示，其四級不良貸款率呈現明顯下降趨勢，可持續能力得到提高。

為分析農村信用社小額信貸的可持續發展狀況，筆者于2010年8月份對亳州市部分農村信用社進行了實地調查走訪。亳州市地處中原，位于安徽的最北部，與河南接壤，農業從業人口169.45萬。由于該市主要的農業以種植業為主，屬于欠發達地區，貧困人口相對較多，在關于農村信用社小額信貸績效情況分析中，該地區農村信用社經營狀況具有一定的代表意義。調查表明，小額信貸業務的開展使亳州市農村信用社的貸款業務保持了高速增長勢頭。該市2005—2009年農村信用社的利息收入（其中主要是農戶貸款利息）逐年提高，其貸款逾期率呈現下降趨勢。在筆者與亳州市部分鄉鎮信用社主任的座談中了解到，目前該地區農村信用社僅農戶小額信用貸款一項業務就可以覆蓋其運營成本并實現盈利。農村信用社的工作重點開始轉移到農戶小額信用貸款業務上來，降低了農村信用社新增貸款的風險，提高了貸款資產質量。根據對亳州市譙城區農村信用社的調查，目前該區發放小額信用貸款中不良貸款比例只有1.5%，即便出現信用風險其本息大部分還能最終收回，貸款損失率很低。調查同時還發現，郵政儲蓄銀行推行的農戶小額信貸利率（月息1.302%）比農村信用社（月息0.849%）的要高，因此農村信用社目前在該地區處于絕對壟斷地位。據統計，在2009年對農業的新增貸款中，農村信用社投放農業貸款所占的比重高達98%。

從以上的分析可以得出結論，農村信用社農戶小額信用貸款的開展實現了其政策預期的績效，即農戶小額信用貸款為農村信用社的經營注入了活力，在為農戶提供有效信貸需求的同時，也實現了自身效益的改善。但同時還發現，農村信用社在農村小額信貸市場上的絕對壟斷地位嚴重制約著我國農村小額信貸發展。

三、制約我國農村小額信貸發展的因素

（一）農村小額信貸市場缺乏競爭，小額信貸可持續性乏力

農村信用社在農村金融市場上處于事實上的壟斷地位，且金融服務品種少，中間業務發展緩慢，結算手段落后于縣域內其他商業銀行。農村新型金融機構才剛剛起步，雖然發展較快，但覆蓋面仍然較低。盡管郵儲銀行、農業銀行等金融機構在新一輪的改革中彰顯活力，但對小額信貸擴展的積極性也顯得不足。主要原因是：一是小額信貸主要是面向中低收入的貧困戶，因此一般無抵押物，必然存在一定的風險。二是小額信貸政策扶持與支農義務不對等，缺乏完善的風險保障機制和一定的利息補貼以及呆賬貸款核銷等方面的配套措施，缺乏支農積極性。三是小額信貸由于受地方政府直接干預比較多，而且其盈利能力相對較弱，與農信社商業性及可持續性發展的要求是不相匹配的，因此農村其他金融機構對小額信貸缺乏內在動力，發放較為謹慎。

（二）信貸模式過于單一，產品缺乏創新

農村信用社小額信貸的供給模式與農民需求變化之間也存在矛盾。在我國農村不少地區，目前適銷對路的金融產品少，金融服務方式單一，金融服務質量和效率與農村經濟社會發展和農民多元化金融服務需求不匹配的問題仍然突出。十幾年過去了，我國的小額信貸機構雖有創新，但大部分沿用的是GB模式，即小組聯保、整借零還得貸款。小組聯保模式在我國的許多地方造成了將最貧困人群從小額信貸服務中排除出去的現象，而且“壘大戶”的現象時有發生。同時，農村信用社小額貸款的發放范圍過窄，僅限于從事農村土地耕作或者其他與農村經濟發展有關的生產經營活動的農民、個體經營戶。小額信貸期限較短，貸款周期缺乏彈性，一般都以一年為期，缺少適合經商和加工等生產活動的靈活貸款。

（三）內控機制不完善

小額信貸組織的管理能力低、管理制度不完善，已經成為制約其發展的主要因素之一。根據2009年財政部組織的對部分農村信用合作社、城市商業銀行及保險公司2008年度會計信息質量的檢查表明，農村信用合作社的內控制度執行不力比較普遍，會計核算不實的問題仍較突出，其管理水平與國有商業銀行相比還存在較大的差距。小額信貸機構面臨著眾多的風險，這要求小額信貸機構應該具備完善的風險管理體系來保證小額信貸機構可以高效率、低成本地運營。另外我國小額信貸機構還缺少專業風險管理人員，在貸款的鑒別與發放以及債務追討方面都缺乏經驗和能力。

四、對農村小額信貸可持續發展的建議

（一）培育農村小額信貸市場服務體系，構建適度競爭的金融市場

需要培育和發展多種所有制類型、多種治理形式的適合各種市場需要的多層次金融組織。農村小額信貸市場要形成農村信用社、地方商業銀行、郵政儲蓄銀行等相互競爭的局面。

（二）完善農村小額信貸的風險分擔機制

建立農業重大自然災害政策性保險和商業性保險，給予開辦農業重大自然災害商業性保險的機構以稅收減免，適當給予財政補貼。對投保農業重大自然災害險的小額貸款農戶，在貸款利率上要給予適當優惠。要引入風險補償機制，通過對小額信貸機構給予一定比例資金的補償，緩解其扶貧目標與盈利性目標的矛盾，從政策上支持農村小額信貸可持續發展。

（三）加強農村小額信貸模式與金融產品創新

金融機構應借鑒非金融機構小額信貸模式中有益的經驗和做法，推廣“經營戶貸款+合作社+基金擔保”、“農戶+專業合作社+基地”、“征信+保證”、“專業合作組織+農戶”、“專業市場+農戶”等模式的小額農戶貸款業務。要積極探索、創新適合“三農”特點、具有差異性和多樣化的小額信貸新產品，支持當地農業產業化的持續快速發展。

（四）完善小額信貸內控機制，控制小額信貸風險

金融機構要強化內控機制建設，建立和完善業務監管、財務管理和風險預測等各項內控制度。要形成嚴格的業務流程，崗位之間必須相互制約，避免操作風險。建立信息披露制度，提高日常管理水平和風險管理能力。完善管理信息系統，加大小額信貸專業技術的運用，要為小額信貸專業性技術的應用提供基礎的技術支持。探索完善激勵機制，科學制定小額貸款發放、管理和收回責任目標及考核獎懲措施，充分調動信貸人員的積極性。

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（責任編輯 劉西順）