基于DEA-Malmquist指數(shù)的創(chuàng)業(yè)板高新技術(shù)企業(yè)創(chuàng)新效率研究

楊豆豆

摘 要：采用DEA-Malmquist指數(shù)法，利用2014—2018年創(chuàng)業(yè)板高新技術(shù)企業(yè)的面板數(shù)據(jù)，測(cè)算創(chuàng)業(yè)板高新技術(shù)企業(yè)全要素生產(chǎn)率的動(dòng)態(tài)變化情況，以此對(duì)高新技術(shù)企業(yè)創(chuàng)新績(jī)效進(jìn)行綜合評(píng)價(jià)。研究結(jié)論表明，241家創(chuàng)業(yè)板高新技術(shù)企業(yè)在2014—2018年間全要素生產(chǎn)率未得到提升，企業(yè)創(chuàng)新效率較低，主要原因是技術(shù)效率的阻礙作用。

關(guān)鍵詞：高新技術(shù)企業(yè)；創(chuàng)新效率；DEA-Malmquist指數(shù)

如今，我國(guó)經(jīng)濟(jì)已由高速增長(zhǎng)轉(zhuǎn)向高質(zhì)量增長(zhǎng)階段，必須貫徹新發(fā)展理念，以創(chuàng)新發(fā)展為第一動(dòng)力，不斷增強(qiáng)我國(guó)的創(chuàng)新力和核心競(jìng)爭(zhēng)力。高新技術(shù)企業(yè)作為我國(guó)創(chuàng)新活動(dòng)的重要主體，在實(shí)施國(guó)家創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)發(fā)展戰(zhàn)略、推動(dòng)科技創(chuàng)新支撐引領(lǐng)現(xiàn)代化經(jīng)濟(jì)體系建設(shè)等方面的作用越來越顯著。近年來，政府制定了一系列支持高新技術(shù)企業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的財(cái)稅政策，截至2018年年底，全國(guó)高新技術(shù)企業(yè)超過18萬家。但高新技術(shù)企業(yè)在快速發(fā)展的同時(shí)，也存在諸多問題。例如高新技術(shù)企業(yè)的認(rèn)定存在區(qū)域性差異，創(chuàng)新發(fā)展存在區(qū)域間不平衡。因此，有必要對(duì)高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)的創(chuàng)新績(jī)效進(jìn)行科學(xué)的評(píng)價(jià)。本研究將利用全要素生產(chǎn)率作為衡量創(chuàng)新效率的重要指標(biāo)，以2014—2018年創(chuàng)業(yè)板高新技術(shù)企業(yè)的面板數(shù)據(jù)為基礎(chǔ)，運(yùn)用DEA-Malmquist生產(chǎn)率指數(shù)對(duì)創(chuàng)業(yè)板高新技術(shù)企業(yè)的創(chuàng)新效率進(jìn)行定量測(cè)算與分析，研究結(jié)論可為政府制定更有效的政策提供參考。

1 DEA-Malmquist的應(yīng)用

DEA-Malmquist生產(chǎn)率指數(shù)是測(cè)算全要素生產(chǎn)率及其分解的有效方法。這種方法是在數(shù)據(jù)包絡(luò)分析（Data Envelopment Analysis，DEA）方法的基礎(chǔ)上，與早期提出的距離函數(shù)相結(jié)合，測(cè)算不同時(shí)點(diǎn)上的全要素生產(chǎn)率，該方法最早于1982年提出，并運(yùn)用到生產(chǎn)率及相對(duì)效率的分析中。隨后，有學(xué)者將Malmquist生產(chǎn)率指數(shù)進(jìn)一步分解為技術(shù)效率變化指數(shù)和技術(shù)變化指數(shù)。如今，DEAMalmquist生產(chǎn)率指數(shù)法已成為測(cè)算生產(chǎn)率及效率的主要方法之一。有學(xué)者使用Malmquist 生產(chǎn)率指數(shù)結(jié)合DEA法測(cè)算了澳大利亞機(jī)場(chǎng)的生產(chǎn)率，分析發(fā)現(xiàn)這些機(jī)場(chǎng)在技術(shù)變化和全要素生產(chǎn)率方面均表現(xiàn)出強(qiáng)勁的增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。有學(xué)者利用Malmquist生產(chǎn)率指數(shù)分別對(duì)2000—2004年及2004—2009年13家商業(yè)銀行的全要素生產(chǎn)率進(jìn)行了動(dòng)態(tài)分解，有學(xué)者研究發(fā)現(xiàn)2000—2004年我國(guó)商業(yè)銀行全要素生產(chǎn)率輕微下降，且存在13%的投入資源浪費(fèi)，規(guī)模效率低影響了整體效率；2004—2009年商業(yè)銀行全要素生產(chǎn)率整體上不斷提高，主要得益于技術(shù)進(jìn)步和規(guī)模效益，從總體上看，提升商業(yè)銀行全要素生產(chǎn)率的途徑主要為提高規(guī)模效率。有學(xué)者運(yùn)用DEA-Malmquist指數(shù)對(duì)我國(guó)省際科技創(chuàng)新效率進(jìn)行了分析，發(fā)現(xiàn)我國(guó)科技創(chuàng)新效率因地區(qū)的不同而存在明顯差異。

2 實(shí)證研究的方法及數(shù)據(jù)處理

2.1 DEA-Malmquist生產(chǎn)率指數(shù)

DEA-Malmquist指數(shù)通過與距離函數(shù)結(jié)合，進(jìn)而測(cè)算出不同時(shí)點(diǎn)間的全要素生產(chǎn)率，因此，能夠較好地刻畫全要素生產(chǎn)率（Total Factor Productivity，TFP）的動(dòng)態(tài)變化[1]。

2.2 投入產(chǎn)出變量的選取

本研究立足創(chuàng)業(yè)板高新技術(shù)企業(yè)自身的行業(yè)特征，借鑒相關(guān)文獻(xiàn)在選取指標(biāo)時(shí)遵循的依據(jù)，最終選取投入指標(biāo)為營(yíng)業(yè)成本、現(xiàn)金流量表中“支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金”。主要原因是：（1）企業(yè)的營(yíng)業(yè)成本在一定程度上能反映企業(yè)的資本化投入。（2）由于創(chuàng)業(yè)板高新技術(shù)企業(yè)大多數(shù)并非勞動(dòng)密集型企業(yè)，資本化后的職工薪酬等更能反映企業(yè)在勞動(dòng)力要素方面的投入。即支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金。本研究以營(yíng)業(yè)收入、利潤(rùn)總額為產(chǎn)出指標(biāo)，是基于企業(yè)年報(bào)中的營(yíng)業(yè)收入，能夠全面反映企業(yè)的產(chǎn)出水平，而利潤(rùn)總額能夠衡量公司的總體盈利水平。

3 實(shí)證研究的結(jié)果及分析

本研究將利用Deap2.1軟件計(jì)算基于DEA的Malmquist生產(chǎn)率指數(shù)，估計(jì)出我國(guó)241家創(chuàng)業(yè)板高新技術(shù)企業(yè)在2014—2018年的全要素生產(chǎn)率變化情況，并分解出技術(shù)變化指數(shù)、技術(shù)效率變化指數(shù)。表1是我國(guó)241家創(chuàng)業(yè)板高新技術(shù)企業(yè)的TFP變化及其分解結(jié)果。

由表2可以看出，241家創(chuàng)業(yè)板高新技術(shù)企業(yè)全要素生產(chǎn)率均值為0.848，且241家企業(yè)中僅有86家企業(yè)全要素生產(chǎn)率均值大于1，這表明大多數(shù)創(chuàng)業(yè)板高新技術(shù)企業(yè)全要素生產(chǎn)率在5年間并沒有得到提高。經(jīng)統(tǒng)計(jì)發(fā)現(xiàn)，241家公司中超過1/2企業(yè)的技術(shù)效率貢獻(xiàn)為負(fù)，技術(shù)進(jìn)步的貢獻(xiàn)為正，說明全要素生產(chǎn)率提升的主要推動(dòng)力是技術(shù)進(jìn)步，而技術(shù)效率在一定程度上阻礙了全要素生產(chǎn)率的提高。總體而言，超過1/2的企業(yè)在5年間的全要素生產(chǎn)率小于1，表明創(chuàng)業(yè)板高新技術(shù)企業(yè)的創(chuàng)新效率未得到提升，企業(yè)的創(chuàng)新績(jī)效并不顯著。

從不同年度看，全要素生產(chǎn)率的波動(dòng)較大。具體表現(xiàn)為：2016—2017年間全要素生產(chǎn)率的變化最大（1.158），2015—2016年間全要素生產(chǎn)率的變化最小（0.668）。5年間創(chuàng)業(yè)板高新技術(shù)企業(yè)全要素生產(chǎn)率波動(dòng)較大，主要是由于大多數(shù)創(chuàng)業(yè)板高新技術(shù)企業(yè)仍處在上市初期，發(fā)展趨勢(shì)很大程度上受到宏觀經(jīng)濟(jì)政策的影響，全要素生產(chǎn)率沒有呈現(xiàn)出逐年上升的趨勢(shì)。

4 政策建議

從上文的定量分析可以提出如下建議：

（1）創(chuàng)業(yè)板高新技術(shù)企業(yè)應(yīng)進(jìn)一步提升企業(yè)內(nèi)部管理水平。從微觀層面上來看，企業(yè)不同投入要素之間的協(xié)調(diào)性也影響企業(yè)產(chǎn)出水平的高低，而企業(yè)自身的經(jīng)營(yíng)管理水平影響要素間的協(xié)調(diào)性。因此，要提升企業(yè)創(chuàng)新效率首先要提升企業(yè)的經(jīng)營(yíng)管理水平。尤其是對(duì)創(chuàng)業(yè)板高新技術(shù)企業(yè)來說，創(chuàng)業(yè)板公司上市時(shí)間不長(zhǎng)，公司生產(chǎn)運(yùn)營(yíng)能力還不夠成熟，內(nèi)部管理水平還有待提高，要認(rèn)清政府財(cái)稅支持政策的作用實(shí)質(zhì)只是對(duì)企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)提供的一種資金或政策支持，而并非是企業(yè)長(zhǎng)期可持續(xù)發(fā)展的核心要素。因此，創(chuàng)業(yè)板高新技術(shù)企業(yè)要從完善企業(yè)管理組織模式入手，提升企業(yè)管理水平，逐步提高企業(yè)創(chuàng)新效率，提升企業(yè)創(chuàng)新績(jī)效。

（2）從成熟上市企業(yè)的經(jīng)驗(yàn)來看，高新技術(shù)成長(zhǎng)的企業(yè)不僅企業(yè)規(guī)模較大，并且往往擁有較高的規(guī)模效率，而規(guī)模效率的提升意味著企業(yè)技術(shù)效率的提升。

創(chuàng)業(yè)板高新技術(shù)企業(yè)需要認(rèn)識(shí)到，過度的規(guī)模擴(kuò)張尤其是依靠股權(quán)融資擴(kuò)張的最終結(jié)果可能會(huì)降低企業(yè)的規(guī)模效率，從而阻礙企業(yè)全要素生產(chǎn)率的提升[2-3]。因此，創(chuàng)業(yè)板高新技術(shù)企業(yè)不應(yīng)該一味地為擴(kuò)大企業(yè)規(guī)模而過度擴(kuò)張，應(yīng)該注重企業(yè)自身規(guī)模效率的正向提升，進(jìn)而提高企業(yè)生產(chǎn)率，最終實(shí)現(xiàn)企業(yè)創(chuàng)新效率的提升。

[參考文獻(xiàn)]

[1] 魯煒，嚴(yán)夏.高技術(shù)產(chǎn)業(yè)R&D全要素生產(chǎn)率變動(dòng)分析—基于DEA模型的Malmquist指數(shù)方法[J].西北農(nóng)林科技大學(xué)學(xué)報(bào)（社會(huì)科學(xué)版），2012，12（3）：51-56.

[2] 羅雨澤，羅來軍，陳衍泰.高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)TFP由何而定？—基于微觀數(shù)據(jù)的實(shí)證分析[J].管理世界，2016（2）：8-18.

[3]王玉，許俊斌.中國(guó)高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)發(fā)展效率的影響因素[J].經(jīng)濟(jì)管理，2011，33（9）：17-25.

Study on innovation efficiency of growth enterprise market high-tech enterprises based on DEA-Malmquist index

Yang Doudou

（Jiangxi University of Finance and Economics， Nanchang 330046， China）

Abstract：Using the DEA-Malmquist index method and the panel data of growth enterprise market high-tech enterprises from 2014 to 2018， the dynamic changes of total factor productivity of growth enterprise market high-tech enterprises are measured， so as to comprehensively evaluate the innovation performance of high-tech enterprises. The conclusion of the study shows that 241 growth enterprise market high-tech enterprises have not improved the total factor productivity form 2014 to 2018， and the innovation efficiency of enterprises is low， which is mainly due to the hindrance of technological efficiency.

Key words：high-tech enterprises； innovation efficiency； DEA-Malmquist index