中小型企業財務戰略實施現狀及對策研究

蔡燕，馬江偉

（武漢華夏理工學院，湖北武漢 430223）

1 中小型企業財務戰略實施現狀

1.1 管理理念落后

經過公司持續發展，培養了一批有遠見的管理人才擁有先進理念和豐富的管理經驗，部分高管在公司業務方面表現很出色，但是在財務管理上沒有豐富的經驗而無從下手。全公司上下部門分散，缺乏風險傳遞與溝通。一般的員工都是只做好自己該做的事，首先，管理者就是法人，缺乏專業人才和技術性人才，這種管理模式與大型企業相差甚遠，在硬性配置上就落后于大型企業。在該中小企業的日常經營活動中，對于購買商品，繳納稅費這個事情，沒有一個完整的計劃和構思，導致有一些不必要的支出。認為公司財務管理以及是否有風險都是領導的事或者是財務部的事，他們也有可能不是專業的財務人員更不會對日?，F金流量和存貨管理中存在財務風險做到全面考慮，這樣很容易引發財務風險給公司帶來嚴重的虧損。

1.2 弱化了財務預算在財務戰略實施中的作用

預算管理的組織分工不明確細化，在實際的執行中未根據標準業務流程執行，不規范的業務操作，集團的價值無法實現最大化。制度環境的影響，利率的變化，可能給中小企業的債務融資帶來了很多不確定性。如果利率發生了變化，正好中小企業在不恰當的時間進行了融資，融資的成本會提高，從而使中小企業蒙受了損失。舉例來說，此時利率高，而利率將要降低時，中小企業正好用高利率進行了債務融資，利率下調后，中小企業仍然支付之前的利息，無形之中，多了一筆額外的支出。一個好的項目獲得的收益將會遠遠超出所投入的資金，如果發展的項目不當，購買了機器設備，有了生產量，卻沒有銷售量，不但沒有給該企業帶來收益，而且還占用了資金，該固定資產還會發生折舊，這樣的風險無疑給該企業帶來巨大的損失。

2 中小型企業財務戰略實施現狀的成因分析

2.1 年度預算科目解釋不明確清晰

年度預算科目的編制不明確清晰，例如,對于管理費用來說，不僅是預算出管理費用一年的金額，而是要明確到具體的消費項目，對于車輛使用費，要把明細列舉清楚，主要包括門店及配送車運費、停車費等。對于差旅費，要明確到哪個部門因工出差發生的住宿費、交通費等。對于業務招待費，要明確公司招待相關業務往來單位的信息。拿具體的一個明細來說明整理的管理費用的情況，是非常不科學的，就算該明細對管理費用中占的比重比較大，但是隨著項目的進行，會影響到成本問題，該數據并不能準確的體現出整體的發展情況。

2.2 企業的籌資能力弱

中小企業之所以不容易從外部募集到資金，跟未能有專門的一套措施來評估它們的信用有明顯的關系。公司可以進行周轉的資金很少，容易造成資金使用上的困難，該公司屬于中小企業層發展，由于自身規模較小，實力不夠雄厚，因此盈利能力不如其他大型企業。后期償還債務的壓力很大，舉債規模不要超過一定的范圍，要與所有者權益保持一致性，正常情況下，舉債規模的數值要小于凈資產的數值。在向外公司借款之前，有先預算到還款日期是否有足夠的資金，如果到期無法按時歸還借款，將會影響該中小企業的信譽，影響以后業務上的合作，該中小企業的信譽將會大打折扣，當之前的客戶知道該中小企業存在不按時還款的現象，會流失很多重要的客戶。

2.3 內部控制不完善

內控制度不完善，沒有注重財務的估算和運營資金的管制，財務部的員工之間缺少相互的管束與重要的考核監管。對會計人員的要求就是有一年以上制造型企業賬務處理經驗，電腦操作熟練，持有會計從業證，熟悉財務報表編制工作。公司多數財務人員只是對企業發生業務的金額、財產進行記載，沒有將重點放在相應的資金控制上，對各個數據沒有一個理論的剖析，缺乏高水平的財務管理人員對優質的經營管理決策給出見解。而且，公司平時的資金往來以及運用都是管理層決定的，缺乏適當的計劃和管制以及資金運用結果的總結評價。

3 中小型企業財務戰略實施的對策

3.1 細化預算科目，按類別歸類記賬

一定程度做到將預算的科目細化和歸類，經營預算中的主營業務收入預算、生產預算、材料采購預算、直接人工預算等，按照各自的類別歸類的記賬，清晰明確的細化預算科目組織架構就像是一座大樓的地基，其對風險管理是非常重要的。以下的五點是非常重要的：（1）組建一只專門的隊伍，負責主營業務收入預算；（2）明確各部門、崗位對生產預算的職責并互相監督，堅決貫徹執行；（3）專人負責促進各部門與材料采購預算部門緊密配合。（4）內部直接人工預算部門自成一體，不受其他部門約束影響；（5）適時引入外部類別歸類記賬，借鑒優勢。在項目在實施的過程中，按照下面的程序規范地開展項目，也許就不會出現失敗的場景。

3.2 制定合理的籌資政策優化資本結構不斷拓寬融資渠道，漫步者有限公司可以

在加大自身發展的同時，爭取擴大規模，通過中小企業板這個平臺加大發行證券的力度，提高公司的知名度，真實準確的對外披露企業財務報表；或者向社會公眾募集基金來獲得更多數量的資金。不僅考慮到中小企業的生產量所需，更重要的是對企業發展走向以及主營業務收入方面的評估，估計在未來會產生多大的損耗。實有資金要控制在一個合理的范圍內，如果借款數額巨大，到進行投入項目的時候，發現該項目存在一定的問題，要擱置一段時間，才能實施該項目，借款已經到賬，卻沒有投入使用，造成大部分的資金閑置，在這期間也會產生一定的利息費用，增加了該中小企業的支出。無法按時還款或者借款資金閑置都不利于該中小企業長期穩定的發展。

3.3 增強管理層風險意識和內部控制

加強風險管理，首先要增強風險意識，尤其是管理層。每隔一段時間召開一次相關的協調會，針對公司存在的問題商量出一個比較靠譜可行的解決方案。要時刻保持高度警惕的狀態。想要長期穩定發展下去，必須要改變這種現狀，首先要做的就是把該中小企業現在存在的應收賬款，盡量全部收回，只有向這個方向前進，發生壞賬的損失會慢慢減弱。在購買該中小企業使用的機器設備的這個問題上，沒有嚴謹的思路和計劃，要事先大致計算好投入這么多的資金，會產生多少的利潤，投資與利潤的多少是否呈現正比例變化的關系，具體如圖1所示。

4 結語

圖1 財務風險組織結構圖

細節決定成敗，重視經營過程中的風險，識別經營風險，制定一系列的措施控制與防范風險，建立并逐步完善的財務戰略，堅決貫徹落實，不放過每一處潛在的操作風險，堅決貫徹執行才是硬道理。財務戰略管理需要一個漫長的過程，期間需要不斷地汲取經驗，沉淀積累。風險管理體系也不是一成不變的，它應隨著經濟社會的發展而不斷地調整和改進，以適應實際的情況，這樣才能切實預防風險的發生，并及時控制解決。