論小微企業融資難問題及改善策略

【摘要】小微企業對于我國經濟的發展來說是非常重要的，對于區域經濟的發展有著極為顯著的幫助。但是就實際情況來看，我國小微企業的發展現狀還不容樂觀，很多公司在經營發展的過程中都很容易陷入了困境，甚至會直接走向沒落。造成這種現狀的主要原因就是我國小微企業的融資現狀很不理想，很難通過融資渠道來獲得足夠的發展資金。本文通過對小微企業融資難問題的深入分析，從而探討了其融資難的主要原因，并提出了相應的解決策略。

【關鍵詞】小微企業；融資困難；融資風險；融資理念

在近多年的發展中，融資困難一直阻礙著我國企業的發展。目前我國小微企業都開始重視融資問題，但是實際融資效果并不力量。這主要是因為我國很多小微企業在日常管理發展中都沒有充分的維護融資環境。小微企業發展需要的資金過多并且自身的資金也比較欠缺，同時資金在使用過程中的風險也比較大。因此，為了更好的促進小微企業發展，需要對其融資環境進行充分的分析，解決其遇到的各類問題。

一、小微企業融資現狀

（一）內源性融資

內源性融資是小微企業融資的重要部分，同時也是企業最初融資行為的起始部分。內源性融資主要有企業創始人的投資、設備折舊資金和企業預存收益等。中菲行企業在上市以前，其資金的主要來源就是內源性融資。而在小微企業發展過程中，其內源性融資的比重一般都比較大。甚至某些小微企業的發展所需資金基本上全部來源于內源性融資。

（二）間接融資

小微企業的間接融資主要有銀行融資、朋友借貸和信托融資。首先，在銀行融資方面。小微企業由于自身實力和信用等方面的問題，使得自身很難獲得銀行資金的支持。因此大部分小微企業都僅僅會跟鄉鎮銀行保持合作關系，難以跟其他大型商業銀行合作。其次，在朋友借貸方面。小微企業一般都會通過親朋好友來獲取企業發展所需的資源，并且這種融資模式在小微企業中也非常常見，同時也是一種比較有效的融資方法。最后，在信托融資方面。目前我國的信托市場前景比較好，但是實際發展層次并不高。大多數信托機構對于抵押和擔保的要求非常嚴格，而小微企業很難滿足這些信托機構的支持，因此也就無法獲得這些融資途徑的資金支持。

二、小微企業融資難問題的成因

（一）融資理念落后

小微企業目前內源性融資相對不足的重要原因就是企業的融資理念比較落后。小微企業在剛開始發展的時候，公司融資主要還是通過內源性融資來解決資金欠缺。但是隨著企業的發展壯大，公司就逐步降低了內源性融資的比例，轉而在社會市場中尋找投資主體。從長遠的角度來說，這樣轉變的方向是比較正確的。但是小微企業的實力和信用程度都不高，盲目降低內源性融資的比例會使得企業融資風險變得更高。出現這種情況的主要原因就是企業的高層管理者沒有太強的風險理念和融資理念，對于企業的未來發展過于自信。

（二）風險評估處理體系不合理

首先，小微公司目前還缺少必要的風險評估高素質人才。小微公司由于自身問題，本身就無法聚攏高素質人才，同時企業也不重視財務管理的風險評估，最終使得企業在風險評估方面的人才數量和質量都不高。其次，大部分小微企業目前的風險投資機制不健全。小微企業的風險投資渠道比較單一，基本上都是選擇了目前排名靠前的風險投資機構。事實上，雖然這樣選擇能夠大大降低企業的投資的風險。但是這些風險投資機構本身容納資金的能力也非常有限，不可能充分吸收市場上的所有投資資金。因此，小微企業目前在這些機構中的投資資金并不多，使得公司的風險投資渠道受到的較大的限制。不僅如此，小微企業的高層管理的投資行為具有一定的盲目性，會跟風投資各類項目。這種投資方法大大增強了公司的財務風險，不利于公司的長遠發展。

（三）銀行對小微企業的房貸困難

由于一些客觀因素存在，銀行對小微企業放貸存在很大的困難，跟國內大企業進行對比時，可以明顯發現，銀行對小微企業貸款要遠遠低于對大企業放貸金額數量，造成這個情況發生的原因有很多。首先，銀行對于信貸風險控制存在非常大困難。相對大型企業來說，中小型企業的基礎資料基本都不完善，同時企業信息也沒有進行一定的透明化。這樣銀行就無法對小微企業進行有效評估，從而影響銀行對其進行放貸。其次，銀行對小微企業進行貸款時，相對大型企業來說需要付出較多成本，而且面臨風險也更大。這樣就會造成銀行在對企業進行放貸時，會傾向于大型企業，從而不利于中小型企業資金籌集。

三、小微企業融資難問題的改善策略

（一）轉變融資理念

首先公司的高層應該轉變理念，認識到內源性融資對于企業的重要性。一方面仍然要加強對于家族投資的管理，保障企業的未來發展得到一定的保障；另一方面也可以在企業內部發行專門的股票，在內部進行融資。這樣不僅能夠在很大程度上緩解企業的融資壓力，還能夠增強企業內部員工對于企業的歸屬感。其次，財務部門的內部員工也應該充分了解現代化融資理論體系，并針對目前企業的融資現狀給企業上層管理提供相應的融資報告。在這之中，可以考慮在目前的財務報表中增加融資板塊，從而結合企業財務信息來分析融資環境，給企業高層管理者提供必要的決策參考。

（二）完善風險評估體系

首先，小微企業的高層領導者應該重視風險投資，積極培養風險評估人才。特別是對于投資項目比較多并且發展到一定程度的小微企業來說，風險投資將會在以后的發展中變成公司的重要融資渠道之一。因此，公司在下一步的發展中，應該不斷完善企業內部的風險投資機構，增強風險投資人才隊伍的綜合素質。在這之中，企業應該做好兩個方面的問題。第一，利用社會招聘來吸收市場中的高素質人才，不斷補充小微企業在這方面的欠缺。第二，小微企業也可以考慮通過內部調動等方式，將財務部門的員工調度到風險評估中。但這樣的話就需要公司制定較為完善的培訓機 制，讓調度的財務員工接受系統性的風險評估知識。財務員工本身有一定的經濟學基礎，因此在這方面的接受速度也更快。其次，小微企業應該不斷改善風險融資機制。在這方面，不要一味的選擇那些知名風險投資機構，而應該結合企業實際情況以及行業的環境變化，分散風險投資資金，從而將風險的壓力變為最小。這就需要企業充分利用自身的風險評估人才，尋找一些合適的風險項目，從而補充自身公司在這方面的不足。

（三）改變銀行的經營理念

要使銀行可以更好對小微企業進行貸款，銀行應該改變原先的經營理念，進行更加人性化服務，從而實現小微企業良好貸款服務。在實際中，銀行應該要改變原先的經營理念可以從以下兩個方面采取措施。首先，銀行應該原先被動等待客戶出現局面，而應該進行主動尋求客戶。通過這種方式改變給小微企業帶來更好的貸款服務，保證資金充足性。隨著經濟發展，小微企業在一定程度上會越來越依賴貸款業務來滿足自身企業資金需求。因此，作為未來發展主體，銀行要想實現良好發展是離不開這一日漸強大主體。其次，銀行應該利用現在信息技術來拓展自身業務領域。通過網絡平臺來為小微企業建立相應的電子銀行，從而方便企業賬戶查詢、轉賬匯款等。同時利用信息媒體技術來加強財務運營，通過信息化管理來實現資金有效利用，提高資金應用效率。

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作者簡介：

于慧群（1970.06-），男，遼寧東港人，碩士，中共東港市委黨校，研究方向：經濟學。endprint