企業(yè)對現(xiàn)金流量的管理及探討

摘 要：伴隨著我國經(jīng)濟的快速崛起，我國企業(yè)的發(fā)展也越來越好，而如何在激烈的市場競爭中脫穎而出，企業(yè)現(xiàn)金流量的管理至關(guān)重大。一個企業(yè)想要進行生產(chǎn)經(jīng)營活動，除了要制定好合理的策劃之外，還一定要擁有充足的現(xiàn)金流量。如果現(xiàn)金流量能有效地合理安排使用會提升企業(yè)的整體能力，所以一個企業(yè)中現(xiàn)金流量的管理十分重要。

關(guān)鍵詞：現(xiàn)金流量；現(xiàn)金流量管理；創(chuàng)造價值

在企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營中一般由財務(wù)部門來管理現(xiàn)金，財務(wù)部門管理現(xiàn)金的方式基本上決定了企業(yè)的現(xiàn)金是否安全，所以企業(yè)要隨時更新企業(yè)的財務(wù)知識技術(shù)手段到企業(yè)的財務(wù)部門，來保證企業(yè)現(xiàn)金的安全。大多數(shù)企業(yè)破產(chǎn)不是因為資金虧損導致無力償還債務(wù)，而是因為企業(yè)在處理現(xiàn)金流量問題時不夠謹慎，從企業(yè)的利潤表來分析，企業(yè)可能仍然處于盈利狀態(tài)，然而因為現(xiàn)金流量不足，債務(wù)到期時企業(yè)沒有辦法償還債務(wù)而導致破產(chǎn)，可見要保證企業(yè)的穩(wěn)定發(fā)展，合理的管理現(xiàn)金流量是必須的。本文就以上問題從現(xiàn)金流量的概念，現(xiàn)金流量管理對企業(yè)的重要性、現(xiàn)金流量管理為企業(yè)創(chuàng)造的價值以及企業(yè)在現(xiàn)金流量的管理中的問題和解決方法這四個方面來進行探討：

一、現(xiàn)金流量的概念

現(xiàn)金流量是一個寬泛的概念不專指手持現(xiàn)金，是在一定會計期間企業(yè)在收付實現(xiàn)制的基礎(chǔ)上通過一定的經(jīng)濟活動而產(chǎn)生的現(xiàn)金流入、現(xiàn)金流出及其總量情況的總稱，即企業(yè)一定時間內(nèi)現(xiàn)金與現(xiàn)金等價物流入和流出的數(shù)量。現(xiàn)金流量由于在企業(yè)中的不同作用通常分為三大類：經(jīng)營活動現(xiàn)金流量、投資活動現(xiàn)金流量、籌資活動現(xiàn)金流量。經(jīng)營活動現(xiàn)金流量是指企業(yè)對產(chǎn)品進行加工，當產(chǎn)品加工成商品之后銷售商品所盈利的現(xiàn)金，經(jīng)營活動現(xiàn)金流量是企業(yè)的主要現(xiàn)金流量來源。而投資活動現(xiàn)金流量通俗來講，就是企業(yè)對有潛力的商品進行投資，這個商品進入市場后有了收益，企業(yè)收回投資的現(xiàn)金的同時得到了額外的現(xiàn)金。而籌資活動現(xiàn)金流量主要是指企業(yè)進行籌資活動獲得的現(xiàn)金例如股東投資的現(xiàn)金，發(fā)行股票等獲得的現(xiàn)金，這個就是籌資活動現(xiàn)金流量。從以上現(xiàn)金流量中的三大類看來，我們不難發(fā)現(xiàn)企業(yè)的各種經(jīng)營活動都是為了獲得更多的現(xiàn)金，可見現(xiàn)金流量對企業(yè)的發(fā)展至關(guān)重要，所以接下來本文分析了現(xiàn)金流量管理在企業(yè)中的重要性。

二、現(xiàn)金流量管理的重要性

本文在前面已經(jīng)闡述了現(xiàn)金流量的概念，并且解釋了現(xiàn)金流量的三大類型，發(fā)現(xiàn)現(xiàn)金流量在企業(yè)中確實有著重要的意義。現(xiàn)金流量的多少反映了企業(yè)各方面的信息，也是外部考量企業(yè)能力的一個因素，本文下面就簡要的談?wù)撓卢F(xiàn)金流量在企業(yè)中的作用，來說明現(xiàn)金流量對企業(yè)的重要性。

1.現(xiàn)金流量影響企業(yè)經(jīng)營合理性

現(xiàn)金流量能檢驗企業(yè)經(jīng)營的合理性。一方面是是否擁有充足的現(xiàn)金流量，另一方面是資金流動性的速度。一般來說，企業(yè)的經(jīng)營狀態(tài)正常與否不能只看一個方面，而是要同時兼顧兩個方面，不一樣的情況表明了企業(yè)不一樣的問題。比如企業(yè)在進行經(jīng)營活動后出現(xiàn)了數(shù)量巨大的現(xiàn)金，但是資金的周轉(zhuǎn)卻很緩慢，就說明企業(yè)在現(xiàn)金流動這方面出現(xiàn)了問題，于是就要對企業(yè)中流動資金管理部門進行考核；如果企業(yè)的經(jīng)濟效益低，資金周轉(zhuǎn)快，但現(xiàn)金流量卻很小，則說明企業(yè)的生產(chǎn)部門出現(xiàn)了問題。綜上所訴，對現(xiàn)金流量的分析要結(jié)合現(xiàn)金流量的數(shù)量與資金運轉(zhuǎn)的速度來分析，判斷企業(yè)運營是否合理。

2.現(xiàn)金流量說明企業(yè)收益效果

凈利潤是企業(yè)收益的表現(xiàn)，凈利潤的多少直接說明了企業(yè)收益的好壞，但是企業(yè)的收益量和企業(yè)的現(xiàn)金流量不是一回事。企業(yè)的利潤表代表的是企業(yè)在一定時期內(nèi)的收入費用。而企業(yè)中現(xiàn)金流量表則表現(xiàn)的是企業(yè)在一定時期內(nèi)現(xiàn)金的增加或者減少。企業(yè)有了收入?yún)s并不一定實際的收到現(xiàn)金，所以我們需要結(jié)合現(xiàn)金流量表和凈利潤表來綜合分析，才可以正確評價企業(yè)收益的質(zhì)量。所以說現(xiàn)金流量基本說明了企業(yè)收益的效果。

3.現(xiàn)金流量影響企業(yè)的資信

企業(yè)的現(xiàn)金流量還能影響企業(yè)的資信，資信是一個企業(yè)的綜合評價，對企業(yè)的籌資能力影響巨大。企業(yè)擁有足夠的現(xiàn)金流量并且現(xiàn)金流量趨于穩(wěn)定，在企業(yè)債務(wù)到期時能及時償還債務(wù)，公司的資金運行穩(wěn)定，那么企業(yè)的資信自然就高；相對的，企業(yè)的現(xiàn)金流量不足，并且資金周轉(zhuǎn)困難，難以支付債務(wù)，就難以在銀行貸款。可以說現(xiàn)金流量對企業(yè)的資信的影響非常大，因此一個企業(yè)要重視自己的現(xiàn)金流量。

4.現(xiàn)金流量還與企業(yè)支付能力和償債能力有關(guān)

企業(yè)的支付能力和償債能力一定程度上可以說就是企業(yè)所持有現(xiàn)金的多少，因為企業(yè)所持現(xiàn)金越多，企業(yè)的短期償債能力就越好。所以很多債權(quán)人都非常關(guān)注企業(yè)的現(xiàn)金流量，這能夠幫助他們清楚地認識這個企業(yè)的償債能力。而企業(yè)的現(xiàn)金流量同時也影響著企業(yè)的支付能力，因為企業(yè)在日常生產(chǎn)經(jīng)營中不僅要用現(xiàn)金償還債務(wù)，還需要用現(xiàn)金去購買原料和支付職工的工資，進行投資活動等。要是企業(yè)沒有充足的現(xiàn)金來保證支付這些項目，那么企業(yè)日常的經(jīng)營活動就會受到影響。因此現(xiàn)金流量決定了企業(yè)的支付能力和償債能力。

5.現(xiàn)金流量反映企業(yè)財務(wù)人員的水平

現(xiàn)金流量表相對于其他的財務(wù)報表是比較復雜的，那么這就考驗了企業(yè)財務(wù)人員的水平，報表的編制者就必須要有專業(yè)的能力來完成這份工作，才能完成現(xiàn)金流量表的編制。而現(xiàn)金流量表對于企業(yè)來說十分重要，關(guān)乎企業(yè)的發(fā)展。一個企業(yè)的現(xiàn)金流量表編的好，就能吸引更多的投資者和得到債權(quán)人的信任，而這也就反映了企業(yè)財務(wù)人員水平的高低，所以企業(yè)就需要通過多樣化的培訓方法提升財務(wù)人員的專業(yè)素質(zhì)的技能。

現(xiàn)金流量和企業(yè)有密不可分的關(guān)系，并且是體現(xiàn)企業(yè)價值的一個標準，不難發(fā)現(xiàn)對于企業(yè)，現(xiàn)金流量有多么重要。

三、現(xiàn)金流量管理為企業(yè)創(chuàng)造價值

從以往多數(shù)企業(yè)發(fā)展的歷程中，不難看出現(xiàn)金流量決定了一個企業(yè)的興盛與衰亡。從本文之前的討論中可知，現(xiàn)金流量可以直觀反映出企業(yè)的各方面能力。而現(xiàn)金流量管理的目標就是實現(xiàn)企業(yè)價值創(chuàng)造，因此現(xiàn)金流量的管理就突顯得更加重要。現(xiàn)金流量管理最重要的決策便是企業(yè)現(xiàn)金流量的流向，這決定了企業(yè)發(fā)展的方向和方式。例如企業(yè)現(xiàn)金流量預算管理能有利于控制企業(yè)的經(jīng)營過程，能提高企業(yè)存活下來的幾率，增加資金的流通性和財務(wù)活動的靈敏性，加速了企業(yè)的資金周轉(zhuǎn)。而合理的運用現(xiàn)金流管理還能使企業(yè)的利潤增多負債減少。現(xiàn)金流量管理還可以對企業(yè)現(xiàn)金的使用進行一定程度的掌控，能確保企業(yè)利潤最量大化，還可以讓現(xiàn)金的利用程度最大化。企業(yè)的現(xiàn)金流量管理還能使現(xiàn)金流量一直保持在穩(wěn)定充足的狀態(tài)，這樣也能保證企業(yè)的償債能力與支付能力，使企業(yè)能一直擁有良好的狀態(tài)應(yīng)對其他的突發(fā)問題，增加企業(yè)的發(fā)展空間。以上種種表明，擁有良好的現(xiàn)金流量管理制度的企業(yè)創(chuàng)造的價值遠遠超過沒有這個管理制度的企業(yè)。總而言之，現(xiàn)金流量的管理對企業(yè)舉足輕重，好的現(xiàn)金流量管理可以給企業(yè)帶來無法估計的價值。

四、現(xiàn)金流量管理的問題及解決方法

從上文我們已知現(xiàn)金流量的管理是對企業(yè)發(fā)展至關(guān)重大，是企業(yè)不可缺少的一項任務(wù)。但企業(yè)在進行現(xiàn)金流量管理的時候，往往會出現(xiàn)一些問題，接下來本文就對現(xiàn)金流量管理中存在的問題和現(xiàn)金流量管理方法進行闡述。

1.企業(yè)現(xiàn)金流量管理中存在的問題

（1）現(xiàn)金流量管理意識薄弱

在現(xiàn)如今的企業(yè)中，還不是所有的企業(yè)都有現(xiàn)金流量管理意識，使得相同大小企業(yè)間經(jīng)濟水平有了差別。大企業(yè)基本都有完善的管理制度，但我國現(xiàn)如今大部分的企業(yè)都是中小企業(yè)，這些企業(yè)中有部分對現(xiàn)金流量的管理并沒有意識，因為這些企業(yè)的領(lǐng)導大多沒有相關(guān)的專業(yè)知識，一味追求高利潤，認為只要賺錢就好，所以并不重視對于現(xiàn)金流量的管理，往往是到需要用現(xiàn)金的時候才發(fā)現(xiàn)自己的現(xiàn)金不足，卻沒有一個具體的規(guī)劃和管理。這樣就會導致企業(yè)在發(fā)展中落后有現(xiàn)金流量管理制度的企業(yè)一步，使得企業(yè)的發(fā)展慢慢滯后。而有時候現(xiàn)金流量的不足甚至會導致企業(yè)在負債到期時無法償債而被迫破產(chǎn)，這就要求企業(yè)的領(lǐng)導者必須要有現(xiàn)金流量的管理意識。

（2）現(xiàn)金流量管理制度不完善

企業(yè)領(lǐng)導的現(xiàn)金流量的管理意識薄弱，也導致了企業(yè)缺乏相應(yīng)的現(xiàn)金流量管理制度，發(fā)展滯后。但還有部分企業(yè)卻是雖然有現(xiàn)金流量的管理制度，但是這個制度的本身有缺陷，不能切實的跟上企業(yè)的發(fā)展。而現(xiàn)金流量管理制度編制的不完善，不切實際，沒有按照企業(yè)自身的特點編制，也導致這樣的企業(yè)幾乎相當于沒有現(xiàn)金流量管理制度，使企業(yè)發(fā)展受阻。

（3）財務(wù)人員專業(yè)水準過低

前面本文曾提到過現(xiàn)金流量表相較于其他的財務(wù)報表復雜，這就使得對財務(wù)人員的水準要求比較高，這是其中一點。但還有一點是現(xiàn)金流量管理制度是企業(yè)的管理層制定，但制定制度所依據(jù)的信息是由企業(yè)的財務(wù)人員來整理提供的。這些信息一定要有針對性和準確性，能讓編制出來的現(xiàn)金流量管理制度充分應(yīng)對企業(yè)可能發(fā)生的問題，還要符合企業(yè)自身的發(fā)展，這樣才能保證企業(yè)的高速發(fā)展。這就對企業(yè)的財務(wù)人員的專業(yè)水準有較高的要求，但我國相關(guān)專業(yè)的財務(wù)人員水準并不高，有些財務(wù)人員剛畢業(yè)出來工作，空有理論知識，卻沒有實際的經(jīng)驗，而有些具有豐富經(jīng)驗的財務(wù)人員卻因為缺乏相關(guān)理論依據(jù)，不知道怎么制定現(xiàn)金流量的管理制度。因此財務(wù)人員的水準低也是企業(yè)現(xiàn)金流量管理問題中的一個。

2.企業(yè)現(xiàn)金流量管理中問題的解決辦法

（1）培養(yǎng)現(xiàn)金流量的管理意識

相對的，要解決企業(yè)在現(xiàn)金流量管理中的問題，首先改變企業(yè)領(lǐng)導人的觀念是關(guān)鍵。而為企業(yè)領(lǐng)導人安排相關(guān)經(jīng)濟專業(yè)知識課程的學習，讓領(lǐng)導人有了相應(yīng)的管理意識，使領(lǐng)導人不光以凈利潤的大小來判定企業(yè)發(fā)展標準同時也關(guān)注現(xiàn)金流量，以現(xiàn)金流量的多少來判定企業(yè)發(fā)展標準，以此制定出適合企業(yè)自身的管理制度。

（2）完善現(xiàn)金流量管理制度

現(xiàn)金流量的管理制度有缺陷會使得企業(yè)發(fā)展滯后，所以完備的現(xiàn)金流量管理制度就相當重要了。要完善現(xiàn)金流量管理制度可以借鑒其他企業(yè)成功的經(jīng)驗，找出自身的缺陷，再根據(jù)自身情況作出調(diào)整，據(jù)以編制出適合自己企業(yè)專屬的現(xiàn)金流量管理制度。這樣能最大限度提高企業(yè)的獲利能力。

（3）提升財務(wù)人員的專業(yè)水準

從前面分析存在的問題也知道，企業(yè)財務(wù)人員水準低下是現(xiàn)金流量管理的問題。所以企業(yè)應(yīng)安排財務(wù)人員進行專業(yè)知識再培訓，提升財務(wù)人員編制、分析現(xiàn)金流量表的能力，并且讓財務(wù)人員參與進現(xiàn)金流量管理制度的編制中，讓財務(wù)人員有相關(guān)的管理意識，能為領(lǐng)導人提出改進的建議。企業(yè)還可以鼓勵財務(wù)人員關(guān)注企業(yè)管理經(jīng)營中的問題，并提出自己的意見，因為財務(wù)人員有經(jīng)濟方面的專業(yè)知識，能提出對企業(yè)發(fā)展特別是財務(wù)方面相關(guān)的意見，讓企業(yè)能得到更大發(fā)展。所以，提升財務(wù)人員的專業(yè)水準也是企業(yè)現(xiàn)金流量管理過程中十分重要的一個環(huán)節(jié)。

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作者簡介：孫靈燕（1993.05- ），女，漢族，重慶，本科，財務(wù)管理（會計）專業(yè)