廣西小額貸款公司風險成因分析及對策研究

李燕

摘要：小額貸款公司不僅能夠合理、有效地利用民間資金，引導和促進我區民間融資的規范發展，而且有助于解決“三農”和微小型企業的融資難問題。但是由于我區的小額貸款公司成立時間較晚，外部發展環境和內部管理都不夠成熟、規范，許多公司在管理制度、客戶選擇、資金來源等方面都存在諸多問題，使得我區小額貸款公司在經營過程中面臨各種潛在風險。本文通過對廣西區小額貸款公司發展情況的探究，分析其所面臨的風險及形成原因，提出了具體可行的風險規避措施。

關鍵詞：小額貸款公司 風險 資金

一、廣西小額貸款公司發展現狀

我國于2008年在部分省市推出小額貸款公司試行點，廣西區第一家小額貸款公司成立于2009年年初，到該年年底我區共有30多家小額貸款公司獲得批準成立。從2008年，國家提出發展北部灣經濟開發區以來，廣西經濟得到了快速的增長。但是為了有效抑制不斷上漲的CPI指數，國家央行在收縮銀根方面采取了大量的措施，使得企業或個人從銀行獲得資金的難度越來越大，緊縮性貨幣政策導致民間資本需求非常旺盛。在這樣的經濟背景下，廣西區小額貸款公司擴展步伐大幅加快。2010年，廣西區共成立56家小額貸款公司。2011年，全區共批準127家小額貸款公司籌建。截至到2013年末，廣西區已有小額貸款公司277家，遍布全區的各個縣市，其中南寧市80家、柳州市42家、桂林市24家、 防城港市21家、百色市21家、貴港市17、玉林市16家、梧州市14家、北海市12家、欽州市10家、賀州市8家、河池市7家，崇左市5家。據全國小額貸款聯席會議的相關數據顯示，近幾年廣西區小額貸款公司的發展數量、實收資本和貸款余額的增速都超過了全國平均增長速度，成為增速領先的地區之一。

二、廣西小額貸款公司風險成因分析

1、征信體系不完善導致信用風險

小額貸款公司所面臨的信用風險主要來源于借款者無法按期償還貸款所造成的主觀違約風險。小額貸款公司的貸款對象一般為三農和微小企業，由于我區經濟發展相對落后，農民和微小企業自身資金實力非常單薄，基本無法提供有效的抵押品和擔保品，所以很多小額貸款公司在放貸時采取信用貸款方式。要降低貸款風險就需要掌握客戶的信用狀況，目前我區小額貸款公司在經營業務方面基本上處于各自為政的狀態，并沒有建立統一的征信系統或第三方評價機制，我區的許多小額貸款公司對貸款人的信用評估依賴于信貸員對貸款對象信用狀況信息的收集，沒有科學、完整的信用評價體系，導致貸款決策可靠性較差，使得小額貸款公司在貸款發放過程中因為信息不對稱而引發逆向選擇風險和道德風險的可能性增加。

2、融資渠道單一和“只貸不存”的經營模式造成流動性風險

首先， 我國規定小額貸款公司的融資渠道主要來源于股東繳納的資本金、捐贈資金，以及來自不超過兩個銀行業金融機構的融入資金。但是由于銀行融資門檻和貸款利率過高，目前我區已開業的小額貸款公司很難從銀行獲得資金，大部分使用公司自有的資本金發放貸款，這種單一的融資渠道很難滿足快速增長的資金需求。其次，由于小額貸款公司的經營模式限定其只能發放貸款，不得吸收公眾存款，而我區許多小額貸款公司資金貸放的速度快于資金回收速度，不少小額貸款公司開業僅幾年，放貸額已接近其注冊資本金，這必然加劇小額貸款公司面臨的流動性風險。

3、小額貸款公司內部管理制度不完善和員工專業化程度不高而造成操作風險

我區的小額貸款公司是從2009年才開始成立的，由于缺乏管理經驗，許多公司在內部治理結構和公司管理制度方面都不夠完善，大多數公司簡單參考和復制銀行的放貸模式，沒有建立適合小額貸款特點的商業化、可持續運作模式，這些都將成為發生操作風險的隱患。

由于小額貸款公司自身性質和特點限定其很難招到專業的金融人才，目前我區的眾多小額貸款公司的大部分從業人員缺乏金融專業知識和職業培訓，因此極易發生因放貸業務存在失誤而引發的操作風險。

4、公司經營成本過高、稅負過重等因素造成盈利性風險

我區小額貸款公司的服務對象主要為微小企業、個體工商戶、農戶和工薪族等，由于受到自身資金實力限制，這些客戶的貸款規模一般都比較小，還款期限較長，必然會加大小額貸款公司的運營成本。由于小額貸款公司是非金融機構的工商企業，所以需繳納25%的企業所得稅和 5.56%的營業稅及附加稅，由于自身身份的特殊性，小額貸款公司基本得不到任何類似于其他金融機構減免稅收的優惠。過重的稅收負擔會加重公司的運作成本，也會增加其所面臨的盈利性風險。

三、廣西小額貸款公司風險防范措施

1、通過多種渠道建設和完善征信體系

針對本身所面臨的各種信用風險，我區小額貸款公司在充分發揮自身力量的同時，應通過與小額貸款公司協會、中國人民銀行的合作來建設和完善征信體系的建設。其一，小額貸款公司自身應建立對客戶的信用評價系統，通過嚴格審核客戶的收入和財務狀況、咨詢村委會或公司領導、與工商和稅務部門合作采集企業經濟戶口信息等途徑評定貸款人的資信等級，并建立客戶信用檔案。其二，應以廣西區小額信貸協會為牽頭部門建立專門為我區小額貸款公司服務的客戶征信體系，各家小額貸款公司應將客戶的借款及還款情況等信用信息在同業間共享，對于那些惡意騙取貸款的客戶要采用黑名單的形式公開其不法行為，這將在很大程度上減弱小額貸款公司所面臨的信用風險。其三，金融監管部門應明確小額貸款公司作為金融企業的法律地位，充分創造各種條件，使其能夠共享央行的征信系統。

2、采用多種方式拓寬融資渠道

要解決我區小額貸款公司融資難的問題，需要以下三方面的共同努力。小貸公司通過各種創新方式，充分利用自身條件開辟融資渠道；發揮廣西區小貸協會的作用拓展融資渠道；通過政府和其他金融機構的支持來發展融資渠道。其一，我區小額貸款公司可以借鑒其他省份小貸公司的做法，通過信貸資產回購的方式，與合格的投資人合作，募集資金。其二，通過廣西區小額貸款公司的協助，在不同地區或縣市的小額貸款公司之間進行資金拆借。其三，我區小額貸款公司可以采用助貸模式，即小貸公司把自己的客戶介紹給銀行，由銀行向其發放貸款，小貸公司作為第三方擔保公司的角色，收取除銀行利息以外的費用；或者使用與銀行聯合貸款的模式，小貸公司向客戶發放的貸款中部分資金由銀行來出，客戶開發和評估也由銀行來做，貸款利息收入也按照相應比例分享。

3、加強公司內部管理，提高員工業務技能

我區小額貸款公司要減少或杜絕操作風險，需要具備兩個條件，一方面公司需要有完善的內部管理制度，另一方面要有高素質、專業強的員工可以嚴格執行和遵守公司的各項規章制度。首先，小額貸款公司應借鑒其他金融機構在小額貸款方面的經營管理方法和經驗，探索出符合自身實際情況的貸款管理制度，明確貸前調查、貸中審查和貸后檢查中各項業務的規范操作流程。其次，小貸公司要不斷完善公司員工崗位培訓制度，對公司員工定期開展職業培訓，加強對員工職業操守的培養和信貸業務知識的學習，使員工成為既有理論知識又有操作經驗的綜合型人才，同時也要不斷引進高素質金融人才，全面提高隊伍整體素質。再次，要完善公司的績效考核機制，制定具體科學的考核獎懲措施，充分激發員工在工作中的積極性和創造性。

4、不斷創新業務，以提高公司盈利性

我區小額貸款公司要提高其盈利水平，就需要保持快速的資金流通速度，要充分發揮小貸公司“靈活、便利、快捷”的經營特色，在貸款的操作過程中遵守“短、平、快”的原則，將資金重點放貸于周期短、收益平穩、見效快的項目。另外我區小貸公司可以通過業務模式和貸款產品的創新，來增加公司的利潤來源，可利用自身的信息和資金流優勢投資有發展潛力和競爭優勢，但是缺乏資金的中小企業，通過參與企業的年度分紅、股權轉讓等方式獲取投資回報。

參考文獻：

[1]高霞. 小額貸款公司經營風險及防范[J] .吉林金融研究，2012年第9期

[2]劉亞軍. 鄂爾多斯小額貸款公司風險傳染[J]. 內蒙古農業大學學報，2012年第1期

[3]麥英姿 . 我國小額貸款公司風險控制問題探究.中國商界（上半月），2010.1

[4]焦瑾璞，楊駿.小額信貸和農村金融[M].中國金融出版社，2009

[5]朱忠明，張淑艷.金融風險管理學[M].中國人民大學出版社，2008

本文系2012年度廣西高等學校立項科研項目“廣西小額貸款公司風險管理研究”（項目編號：201204LX113）的階段性研究成果。