新醫院財會制度下杜邦分析法的應用與體會

摘要：新醫院財會制度進一步豐富了公立醫院財務分析指標體系，同時也反映出將單項分析指標整合起來的需求，以系統、全面的反映公立醫院整體財務狀況。文章借鑒企業綜合績效分析方法，在公立醫院進行了杜邦分析法的實踐應用并總結應用體會。

關鍵詞：新醫院財會制度 杜邦分析法 應用 體會

基金項目：浙江省康恩貝醫院管理軟科學研究項目（2007AZHA-KEB333）；浙江省康恩貝醫院管理軟科學研究項目一類課題（2012ZHA-KEB104）；浙江省醫藥衛生科技計劃項目（2013KYB265）；紹興市哲學社會科學研究“十二五”規劃2013年度重點課題（125316）。

中共中央、國務院《關于深化醫藥衛生體制改革的意見》明確要求：“進一步完善財務、會計管理制度，嚴格預算管理，加強財務監管和運行監督”。為此，財政部、衛生部聯合頒發了新《醫院財務制度》《醫院會計制度》，新醫院財會制度進一步豐富了公立醫院財務分析指標體系。

醫院財務分析包括預算管理分析、結余和風險管理分析、資產運營分析、成本管理分析、收支結構分析、發展能力分析共6個方面的內容，涵蓋預算收入執行率、預算支出執行率、財政專項撥款執行率、業務收支結余率、資產負債率、流動比率、速動比率、總資產周轉率、流動資產周轉率、應收賬款周轉天數、存貨周轉率、每門診人次收入、每門診人次成本、門診收入成本率、每出院人次收入、每出院人次成本、住院收入成本率、人員經費支出比率、公用經費支出比率、管理費用率、藥品衛生材料支出率、藥品收入占醫療收入比重、總資產增長率、凈資產增長率、固定資產凈值率等25個單項指標。但這些單項指標均只能反映公立醫院某一方面、某一角度的財務狀況，如何將這些指標整合起來，系統、全面的反映公立醫院整體財務狀況、分析其財務結果的具體原因，為公立醫院管理層、利益相關者提供重要決策參考已顯得尤為重要。

一、杜邦分析法的介紹

（一）公立醫院常見分析方法介紹

公立醫院常見的分析方法有趨勢分析法、比較分析法、因素分析法和比率分析法，借鑒企業綜合績效分析方法，公立醫院可采用杜邦分析法將公立醫院各項分析指標有機的聯系起來，作為一套完整的體系，相互配合使用，作出系統地綜合評價。

（二）公立醫院杜邦分析法介紹

公立醫院杜邦分析法，又稱為公立醫院杜邦財務分析體系，是利用各主要財務比率指標間的內在聯系，對公立醫院財務狀況及經濟、社會效益進行綜合系統分析評價的方法。企業杜邦分析法是以凈資產收益率為起點，以總資產凈利率和權益乘數為核心，重點揭示企業獲利能力及權益乘數對凈資產收益率的影響，以及各相關指標間的相互影響作用關系。公立醫院可借鑒這一原理，建立公立醫院杜邦體系，分析關系式為：

凈資產結余率=業務收支結余率×總資產周轉率×權益乘數

其中：權益乘數=1÷（1-資產負債率）

二、杜邦分析法的應用

我們以ZZ公立醫院2013年、2012年的財務數據為例，具體分析過程與結論如下：

（一）凈資產結余率分析

凈資產結余率=總資產結余率×權益乘數

2012年度 8.27% =4.98% × 1.66

2013年度 10.34% =6.23% × 1.66

ZZ公立醫院2012年度凈資產結余率為8.27%，2013年度凈資產結余率為10.34%，利用杜邦體系分析，凈資產結余率提高是由于總資產結余率提高了，權益乘數并未發生變化，說明ZZ醫院的資本結構變化不大，基本保持了上年的負債程度。

（二）總資產結余率分析

總資產結余率=業務收支結余率×總資產周轉率

2012年度 4.98% =8.35% × 59.70%

2013年度 6.23% =9.49% × 65.70%

業務收支結余率=（業務收入-業務支出）÷業務收入

2012年度 8.35% =（6590-6040） ÷ 6590

2013年度 9.49% =（7060-6390） ÷ 7060

總資產周轉率=業務收入÷總資產

2012年度 59.70% = 6590÷ 11039

2013年度 65.70% = 7060÷ 10746

ZZ公立醫院2013年度的業務收支結余率和總資產周轉率均較2012年度有所提高，業務收支結余率提高是由于2013年度業務收入增長幅度大于業務支出增長幅度，總資產周轉率提高的原因一方面是業務收入增加，另一方面是總資產減少。

（三）總資產分析

總資產=流動資產+非流動資產

2012年度 11039 = 4480 + 6559

2013年度 10746 = 4516 + 6230

流動資產=貨幣資金+…+應收醫療款+…+存貨+一年內到期的長期債權投資

2012年度 4480= 828+…+795+…+436+0

2013年度 4516= 859+…+662+…+612+0

非流動資產=長期投資+固定資產+…+待處理財產損溢

2012年度 6559= 0 + 5747 +…+ 0

2013年度 6230= 0 + 5280 +…+ 0

2013年度報損部分固定資產，是ZZ公立醫院總資產減少的主要原因。另外，2013年度由于加強了應收款項的管理，使一部分應收款項得以收回，也使總資產相應減少。2013年存貨增加的原因應進一步分析存貨儲備是否合理。

三、杜邦分析法的應用體會

（一）杜邦分析法的深度endprint

公立醫院利用杜邦分析法分析，可以將指標內容層層分解到會計核算的最明細科目，便于財務分析者層層剖析公立醫院財務結果原因，為進一步采取改進措施提供重要數據基礎。

（二）杜邦分析法的廣度

利用杜邦分析法分析，公立醫院不僅僅可以剖析凈資產結余率這一指標，還可以借鑒這一原理，廣泛運用于公立醫院其他指標體系分析。如：門診收入成本率=每門診人次成本÷每門診人次收入=（門診成本÷門診人次）÷（門診收入÷門診人次）；預算收入執行率=本期實際收入總額÷本期預算收入總額×100%=本期實際[醫療收入+其他收入+財政補助收入（含基本補助收入和項目補助收入）+科教項目收入] /本期預算[醫療收入+其他收入+財政補助收入（含基本補助收入和項目補助收入）+科教項目收入]×100%；預算支出執行率=本期實際支出總額÷本期預算支出總額×100%=本期實際（醫療業務成本+管理費用+其他支出+財政項目補助支出+科教項目支出）/本期預算（醫療業務成本+管理費用+其他支出+財政項目補助支出+科教項目支出）×100%；每住院人次收入=每床日收費水平×平均住院天數=（住院收入÷實際占用總床日）×（出院者占用總床日÷出院人數）；等等。

（三）杜邦分析法的優點

杜邦分析法可以從整體上、本質上反映公立醫院運營成效與財務狀況。綜合分析的結果在公立醫院進行橫向與縱向比較分析時消除了時間上和空間上的差異，使之更具有可比性，有利于經驗總結、發現差距。

（四）杜邦分析法的缺點

與其他許多財務分析方法一樣，運用杜邦分析法進行財務分析也存在一定的缺點，主要表現下：對短期財務結果過分重視，忽略公立醫院長期的價值創造；對經濟效益過分重視，忽略公立醫院的社會效益體現要求；財務指標過多的反映公立醫院過去的運營狀況，忽略利益相關者、技術創新等因素對公立醫院運營狀況的影響；不能解決公立醫院商譽等無形資產的估值問題。為此，我們應充分體現公立醫院公益性要求，針對杜邦分析法現有缺點，借鑒企業綜合績效評價方法，進一步深入、細化公立醫院杜邦分析方法，為提高公立醫院兩個效益提供更為有力的分析工具。

參考文獻：

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