馬克維茨投資組合模型的matlab計算

[摘要]馬克維茨投資組合模型是現(xiàn)代投資組合理論中的經(jīng)典模型，將matlab軟件應(yīng)用于馬克維茨投資組合模型的計算將克服其計算量大的缺點，并通過實際計算得出中國移動、中國電信、中國聯(lián)通三只股票的最優(yōu)投資方案。

[關(guān)鍵詞]馬克維茨；matlab；投資組合

[中圖分類號]F832[文獻標識碼]A[文章編號]1005-6432（2013）17-0065-02

其中投資組合風(fēng)險和投資組合預(yù)期收益為輸出變量。

投資組合預(yù)期收益率、vpU0LILKkiD5CueQmL6k8KKoNTNTCZQ1+TCbn57G/hE=投資組合的協(xié)方差、投資組合權(quán)重為輸入變量。

3最優(yōu)投資組合的確定

權(quán)重不確定的情況下，通過計算最小風(fēng)險的組合，從而得出權(quán)重。馬克維茨投資組合模型是帶約束的二次優(yōu)化問題，在給定期望收益時，方差最小的解唯一。這類問題在matlab中，可以通過frontcon函數(shù)求解。

4結(jié)論

馬克維茨的投資組合模型在計算投資組合的預(yù)期收益和方差時十分精確，但是其缺點在于在處理較多股票的投資組合時，計算量過大，而運用matlab軟件對馬克維茨投資組合模型進行計算將有效的克服這一缺點。

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