持有至到期投資減值會計核算探析

南京審計學院 王 琴

一、持有至到期投資減值與貸款減值核算的異同

《企業會計準則第22號——金融工具確認與計量》規定：持有至到期投資以及貸款和應收款項，應當采用實際利率法，按攤余成本計量。資產負債表日以攤余成本計量的金融資產發生減值時，應當將該金融資產的賬面價值減記至預計未來現金流量現值，減記的金額確認為資產減值損失，計入當期損益；如有客觀證據表明該金融資產價值已恢復，且客觀上與確認該損失后發生的事項有關，原確認的減值損失應當予以轉回，計入當期損益。但是，該轉回后的賬面價值不應當超過假定不計提減值準備情況下該金融資產在轉回日的攤余成本。企業會計準則及其應用指南和附錄并沒有對持有至到期投資減值后的會計處理進行詳細解釋，而是在應用指南中規定：持有至到期投資減值損失的計量，比照貸款和應收款項減值損失計量的相關規定處理；另外，企業會計準則附錄規定：發生減值的持有至到期投資的利息收入比照“貸款”科目相關規定處理。附錄對貸款減值作了較詳細解釋：發生減值的貸款，一方面確認減值損失、計提減值準備，另一方面把貸款本金、利息調整全部轉入“貸款－已減值”科目。減值后的資產負債表日，應按貸款的攤余成本和實際利率計算利息收入，借記“貸款損失準備”，貸記“利息收入”。筆者認為這步核算考慮到利息無法收回已成現實，相應轉銷貸款損失準備，但是應收利息是按合同本金和合同利率計算，而已確認減值是按實際利率計算，所以為了保持利率一致，按攤余成本和實際利率計算確認。對于確實無法收回的貸款，按管理權限報經批準后作為呆賬予以轉銷，借記“貸款損失準備”科目，貸記“貸款－已減值”。收回減值貸款時，轉銷相關貸款損失準備余額。

持有至到期投資減值應比照貸款減值相關規定處理，筆者認為應包括如下幾個環節：（1）預計現金流現值低于攤余成本時計提減值；（2）確認現金流無法收回按管理權限報經批準后轉銷減值；（3）價值恢復轉回減值；（4）到期收回已減值投資時全部轉銷減值。但是在會計科目設置上，持有至到期投資和貸款不同，附錄規定“持有至到期投資”科目包括三個明細科目：“成本”、“利息調整”和“應計利息”，而沒有“減值”明細。筆者認為，金融機構相對于工商企業風險高，金融機構的風險管理更謹慎，一旦減值立即轉入專門設置的“減值”明細，有利于金融機構對于減值的貸款進行專項的管理和追蹤。但是持有至到期投資一般在活躍市場中有報價，風險相對較低，沒有必要轉入“減值”核算。

持有至到期投資屬于非流動資產，筆者認為在持有期間都應考慮時間價值。根據準則，減值是在某個資產負債表日（一般是年末）確定的，減值后的資產負債表日對前期已經計提的減值也應考慮實際利率下的時間價值，增加持有至到期投資減值準備。而準則對貸款減值核算并沒有如此規定，貸款存在提前償還的可能，而持有至到期投資則有明確的意圖和能力持有至到期，和貸款不同。

二、持有至到期投資減值核算實例

［例］2007年1月1日，甲公司購入乙公司當日發行的面值200000元，期限6年，票面利率6%，每年12月31日付息，到期還本的債券作為持有到期投資，初始確認金額為210150元。

2007年初購入債券的會計處理：

借：持有至到期投資——成本200000

——利息調整10150

貸：銀行存款 210150

設該債券的實際利率為r，12000×（P/A，r，6）+200000×（P/F，r，6）=210150，采用插值法計算得出r=5%。

若沒有減值發生的情況下持有期間的會計處理（計算見表1）：2007年末計提利息：

表1 持有至到期投資利息調整攤銷表

借：應收利息 12000

貸：投資收益 10507.50

持有至到期投資——利息調整1492.50

2007年末收到利息：

借：銀行存款 12000

貸：應收利息 12000預計利息無法收回引起減值及減值后的會計處理。如果有下述事項發生：（1）2007~2008年末分別收到12000元利息，但2008年末有客觀證據表明乙公司發生嚴重的財務困難，甲公司預期2009~2012年利息無法收回。（2）2009年末甲公司沒有收到債券利息。（3）2010年末甲公司仍未收到當年利息，但有客觀證據表明乙公司財務狀況顯著改善，償債能力有所恢復，甲公司預計在2011~2012年將按期收到當年債券利息。（4）2011年末甲公司收到利息12000元。（5）2012年末甲公司收到本利合計212000元。

（1）2008年減值后攤余成本=200000×（P/F，5%，4）=164600，

表2 利息減值情況下持有至到期投資利息調整攤銷表

2008年末計提減值=207090.38－164600=42490.38（元）

借：資產減值損失 42490.38

貸：持有至到期投資減值準備 42490.38

（2）2009年末已計提減值準備的時間價值=42490.38×5%=2124.52（元）

2009年投資收益=164600×5%=8230（元）

2009年利息調整攤銷額=12000－（42490.38+164600）×5%=1645.48（元）（注：和表1中2009年利息調整攤銷額相等）。

2009年末確認利息

借：應收利息 12000

貸：投資收益 8230

持有至到期投資減值準備 2124.52

持有至到期投資——利息調整1645.48

2009年末確認本年利息無法收回，轉銷減值準備

借：持有至到期投資減值準備 12000

貸：應收利息 12000

上述兩筆分錄可合并為：

借：持有至到期投資減值準備 9875.48

貸：投資收益 8230

持有至到期投資——利息調整1645.48

（3）2010年減值準備的時間價值=（42490.38+2124.52-12000）×5%=1630.74（元）

2010年投資收益=（164600－1645.48－2124.52+12000）×5%=8641.5（元）

2010年利息調整攤銷額=12000-1630.74-8641.5=1727.76（元）（注：和表1中的2010年利息調整攤銷額相等）。

2010年末確認利息并轉銷減值準備

借：持有至到期投資減值準備 10369.26

貸：投資收益 8641.5

持有至到期投資——利息調整1727.76

2010年末重新計算現值=12000×（P/A，5%，2）+200000×（P/F，5%，2）=203708（元）

現值與當前攤余成本的差額為203708-181471.5=22236.5（元）。

由于當前至到期的整個期間債券恢復正常收益狀態，剩余減值應全部轉回，減值未轉回之前余額為：42490.38+2124.52-12000+1630.74-12000=22245.64（元）和22236.5基本相等，只是由于多次運算產生了尾差。減值轉回后的會計數據和表1完全相同，會計處理也相同。

轉回剩余減值：

借：持有至到期投資減值準備 22245.64

貸：資產減值損失 22245.64預計面值無法收回引起減值及減值后的會計處理：如果有下述事項發生（1）2007年末、2008年末分別收到12000元利息，但2008年末有客觀證據表明乙公司發生了嚴重的財務困難，甲公司預期到期只能收回70%的面值。（2）2009年末、2010年末分別收到12000元利息，2010年末客觀證據表明乙公司財務狀況顯著改善，償債能力有所恢復，甲公司預計到期能收回90%的面值。（4）2011年末甲公司收到利息12000元。（5）2012年末甲公司收到利息12000元和90%面值180000元。

（1）2008年末預計未來現金流量現值=140000×（P/F，5%，4）

表3 面值減值情況下持有至到期投資利息調整攤銷表

+12000×（P/A，5%，4）=157772，2008年末計提減值=207090.38－157772=49318.38（元）

借：資產減值損失 49318.38

貸：持有至到期投資減值準備 49318.38

（2）2009年末已計提減值準備的時間價值=49318.38×5%=2465.92（元）

2009年投資收益=157772×5%=7888.60（元）

2009年利息調整攤銷額=12000－（49318.38+157772）×5%=1645.48（元）

①2009年末確認利息

借：應收利息 12000

貸：投資收益 7888.60

持有至到期投資減值準備 2465.92

持有至到期投資——利息調整1645.48

②2009年末收到利息

借：銀行存款 12000

貸：應收利息 12000

（3）2010年減值準備的時間價值=（49318.38+2465.92）×5%=2589.21（元）；2010年投資收益=（157772-1645.48-2465.92）×5%=153660.60×5%=7683.03（元）；2010年利息調整攤銷額=12000－2589.21－7683.03=1727.76（元）；2010年末確認利息和收到利息分錄與2009年相似，只是數據略有不同，故省略。2010年末重新計算現值=12000×（P/A，5%，2）+180000×（P/F，5%，2）=185568（元）；現值與當前攤余成本的差額為185568-149343.63=36224.37（元），因仍有10%的面值預計無法收回，減值轉回后賬面價值不會超過假定不計提減值準備情況下該資產轉回日的攤余成本，所以應轉回減值36224.37元。轉會后尚有減值=49318.38+2465.92+2589.21-36224.37=18149.14（元）。

（4）2011年減值準備的時間價值=18149.14×5%=907.46（元）；2011年投資收益=185568×5%=9278.40（元）；2011年利息調整攤銷額=12000-907.46-9278.40=1814.14（元）；2011年末確認利息和收到利息分錄與2009年相似，只是數據略有不同；2012年應計提減值準備=200000×10%-18149.14-907.46=943.40（元）；2012年利息調整攤銷額=10150-1492.50-1567.12-1645.48-1727.76-1814.14=1903（元）；2012年投資收益=12000-1903-943.40=9153.60（元）。

①2012年末確認利息

借：應收利息 12000

貸：投資收益 9153.60

持有至到期投資減值準備 943.40

持有至到期投資——利息調整1903

②2012年末收到本利共192000元，并轉銷減值

借：銀行存款 192000

持有至到期投資減值準備 20000

貸：應收利息 12000

持有至到期投資——成本200000持有至到期投資在整個持有期間攤余成本、投資收益的確認遵循準則的相關規定，明顯受到減值的影響。而利息調整本來是取得投資初始確認時，持有至到期投資的初始確認金額與面值的差額，主要由于票面利率與當時的市場利率不一致產生，交易費用也會導致差額的產生，根據權責發生制應該在持有期間將差額分攤至各期，通過比較表1、表2和表3中利息調整攤銷這一列數據，差額的分攤不受減值影響，這樣處理更合理。另外不僅攤余成本考慮實際利率下的貨幣時間價值和風險，持有至到期投資減值準備也體現實際利率下的貨幣時間價值和風險的影響。并且對于面值減值的情況，投資到期時減值準備的余額等于到期日無法收回的面值；對于分期付息的利息減值隨著持有期間確認到期利息無法收回轉銷減值，到期日持有至到期投資減值準備余額為0。對于分期付息債券若利息減值，如果不計提持有至到期投資減值準備增加的時間價值和轉銷已到期的利息減值，則利息調整的攤銷額合計可能大于原來形成的差額。比如結合表2計算2009年投資收益仍是8230元，利息調整攤銷額若為應收利息與投資收益的差12000-8230=3770（元）；則2010年初攤余成本=164600-3770=160830，2010年投資收益是160830×5%=8041.5（元），利息調整攤銷額=12000-8041.5=3958.5（元）；截止2010年末利息調整攤銷額合計=1492.5+1567.12+3770+3958.5=10788.12>10150，顯然有悖利息調整應在持有期間合理分攤的原則。

［1］財政部：《企業會計準則（2006）》，經濟科學出版社2006年版。