市場環境與公允價值的運用

摘 要 本文從市場環境出發，分析我國目前運用公允價值所面臨的問題，并提出完善公允價值運用環境的一些建議。

關鍵詞 公允價值 市場建設 運用

中圖分類號:F230文獻標識碼:A

公允價值作為一種計量屬性，需要反映交易和事項內含的公平、允當的價格，并同時兼具可靠性、相關性的信息質量特征。公允價值的概念從理論上完美地解決了資產定義中定性與定量的時間維度統一性的難題，從而為現代財務會計從成本核心向價值核心的轉變鋪平了道路。

從世界范圍看，市場的需要產生了公允價值計量，市場的發展決定了公允價值的運用范圍和程度。應該說，公允價值能否得到繼續發展、能得到多大程度的發展，取決于市場環境及經濟發展的需要。

一、市場環境與公允價值的關系

同其他經濟或管理模式一樣，公允價值的運用必須借助于一定的市場環境，這其中就包括完善的市場經濟體系、有效地市場監管、良好的企業文化、高素質的會計隊伍、誠信的市場環境等。經濟的發展產生了公允價值計量的需要，環境的完善程度制約著公允價值運用的水平。市場環境對公允價值的影響主要體現在以下幾個方面:

(一)市場環境決定了公允價值的產生及發展。

從國外公允價值的推出及推廣來看，正是由于經濟發展的需要使得歷史成本計量不能滿足經濟發展的要求時，才由美國最早運用公允價值于金融工具交易。同樣在我國，正是市場經濟發展的需要以及人們對于信息預測的需要，才最終引入了公允價值計量。

(二)市場環境影響公允價值應用的深度和廣度。

市場決定了公允價值的產生，同樣也影響了其應用的水平。公允價值雖然得以引入會計計量，但是它運用的深度和廣度如何，還要受到環境的影響。公允價值計量在我國同在美國的應用有著明顯的區別，既表現為運用的范圍不同，也表現在運用的深度存在差別。重要原因就在于我國和美國兩國市場環境的不同。

(三)市場環境影響公允價值的相關性和可靠性。

公允價值的主要特征就在于相關性和可靠性。而公允價值的具體運用能否體現出這兩個特點，能否滿足政府、公司、稅務、機構以及廣大投資者的需要，除了受制于該信息編者以外，在很大程度上受到它所處的市場環境的影響。比如說政府監管力度、社會誠信水平、國家法律環境、公民道德素質等。

二、我國目前市場環境對公允價值運用的影響

(一)不健全的市場體系對運用公允價值存在一定影響。

取得公允價值需要有充分發育的市場。由于我國目前市場體系尚不完善，從產品市場和要素市場取得有用的信息還比較困難，不能完全合理確定公允價值，直接采用公允價值計量模式還不合時宜。只有在成熟的資本市場、完整的資產評估準則體系、完善的法律法規等外部條件的支撐下，公允價值的計量才能真正發揮作用。

(二)法律體系不完善，監管存在漏洞。

我國目前各種法律法規對會計舞弊行為沒有統一定性，懲處力度遠遠不夠。因此公允價值往往不能為外部使用者提供有用的信息，反而易為企業舞弊所利用。而在監管方面，我國的監管力度和監管手段明顯滯后，有些政府監管部門未形成一套有效的整體監督體系。而作為中介機構的會計師事務所不能充分發揮社會監督作用，難以做到真正的獨立、客觀、公正。

(三)誠信機制沒有完全形成，對運用公允價值存在一定影響。

誠信雖然是道德標準，但是在現今的社會中，如果缺乏誠信，即使會計制度、企業治理結構、資本市場等其他條件都達到完美，也無法避免造假行為。因此，必須建立誠信負責的機制，明確誠信的評判標準及違背誠信標準應付出的成本。而在我國，誠信機制的建立還在不斷完善之中，違背誠信的事件還時有發生，這對公允價值模式的運用具有非常不利的影響。

三、完善市場環境、推廣公允價值

通過以上的分析，筆者認為，推廣公允價值關鍵在于市場環境的完善。因此，我國目前要推廣運用公允價值計量模式，在市場環境上主要應從以下幾個方面入手:

(一)完善公允價值計量信息披露機制。

信息不對稱是目前影響著資本市場信譽的重要問題。通過完善公允價值計量信息披露，科學規范地披露公允價值的確定方法、估價、依據及假設公允價值計量對利潤的影響風險提示等方式，可以進一步提高會計信息質量，取得公眾的信任與支持。

(二)快速發展各類市場。

有效的資本市場將有助于會計目標向決策有用性的方向轉變，財務會計報表信息的相關性也越來越受到重視，這些對于我國進一步推廣公允價值的運用注入無限動力。在大力發展資本市場的同時，應當積極培養各級市場，加快各種金融價格市場化的進程并致力于提高現值技術的可操作性。

(三)完善公允價值運用的人文環境。

公允價值計量在實際運用中產生的障礙有一部分源自于會計從業人員素質不高，具體表現為職業素質與道德素質兩方面。順利地運用公允價值，一方面要提高會計人員的職業判斷能力和專業水平，要不斷地加大教育投入，培養公允價值概念。另一方面也要加強守法意識和道德教育，建立誠信負責的機制。

(四)完善公允價值運用的法律環境。

公允價值在運用中產生利潤操縱的現象與法律環境有一定的關系，健全的公司治理結構可以對企業形成有力的外部約束。這就要求國家的會計準則完善、法制健全，對舞弊行為有嚴厲的懲罰機制，從而使得會計造假成本大大提高。因此完善公允價值運用的法律環境可以在一定程度上解決公允價值運用中利潤操縱問題。□

(作者單位:河南財經政法大學2008級會計專業)

參考文獻:

[1]張艷輝，李永焱，王志亮.公允價值會計計量屬性探討.北京交通大學學報， 2009(2).

[2]夏成才，邵天營. 公允價值會計實踐的理論透視.會計研究， 2007(2).