魯商集團(tuán)資產(chǎn)證券化按下“快進(jìn)鍵”

□ 本刊記者 鞏聰聰／通訊員 張宏

7月8 日，魯商集團(tuán)旗下魯商服務(wù)（2376.HK）在濟(jì)南山東大廈舉行香港上市儀式?；顒蝇F(xiàn)場，山東省副省長凌文和濟(jì)南市委副書記、市長于海田作為鳴鑼嘉賓，在山東省政府副秘書長王健，山東省國資委黨委書記、主任張斌等觀禮嘉賓的見證下共同為魯商服務(wù)上市鳴鑼，開啟了魯商服務(wù)在國際資本市場的新征途。

此次魯商服務(wù)成功登陸港股主板資本市場，標(biāo)志著山東首家物管上市企業(yè)問世，也意味著魯商集團(tuán)旗下再添一家上市公司，企業(yè)資產(chǎn)證券化工作按下“快進(jìn)鍵”。

張斌在現(xiàn)場致辭中指出：“魯商服務(wù)此次掛牌上市，體現(xiàn)了香港資本市場對山東國企改革發(fā)展的信心，希望魯商服務(wù)依托香港資本市場，在高原之上再攀高峰，為全省高質(zhì)量發(fā)展作出更大貢獻(xiàn)?！?/p>

魯商集團(tuán)旗下魯商服務(wù)在濟(jì)南舉行香港上市儀式（攝影／王曉峰）

多元組合，成就山東首家物管上市企業(yè)

“今天上市的魯商服務(wù)，業(yè)務(wù)覆蓋北京、哈爾濱以及山東大部分市，并介入了城市更新、智慧社區(qū)、城鎮(zhèn)環(huán)衛(wèi)一體化等業(yè)務(wù)，近三年收入復(fù)合年增長率達(dá)34.7%，利潤復(fù)合年增長率達(dá)63.2%。”魯商集團(tuán)黨委書記、董事長兼山東文旅集團(tuán)董事長高洪雷在現(xiàn)場致辭中，道出了魯商服務(wù)深耕山東的區(qū)域優(yōu)勢和多元組合的業(yè)務(wù)特點(diǎn)。

資料顯示，魯商服務(wù)成立于2006 年，是一家在山東省具有領(lǐng)先市場地位并擁有快速增長良好往績記錄的綜合性物業(yè)管理服務(wù)提供商。經(jīng)過16 年的發(fā)展，魯商服務(wù)目前在山東省內(nèi)的業(yè)務(wù)范圍已覆蓋幾乎所有地級市，被山東省質(zhì)量評價協(xié)會評為“2021 年度山東優(yōu)質(zhì)品牌服務(wù)”，榮登北京中指信息技術(shù)研究院發(fā)布的“2022 中國物業(yè)服務(wù)百強(qiáng)企業(yè)”榜單。

山東一直是魯商服務(wù)的重要戰(zhàn)略發(fā)力區(qū)域。此次上市招股書顯示，截至2021 年12 月31 日，魯商服務(wù)已簽約管理82 個物業(yè)，已簽約總建筑面積超過2620 萬平方米，覆蓋國內(nèi)12 個城市，以及在管82 個物業(yè)，在管總建筑面積約2290 萬平方米，其中75 個已簽約物業(yè)（已簽約建筑面積2390 萬平方米）及75 個在管物業(yè)（在管總建筑面積約2030 萬平方米）位于山東省內(nèi)，服務(wù)約8 萬戶家庭和企業(yè)客戶。

魯商集團(tuán)首席戰(zhàn)略官、魯商服務(wù)董事長趙衍峰介紹，憑借將戰(zhàn)略重心放在山東省和在山東省的豐富行業(yè)經(jīng)驗，魯商服務(wù)已確立了在該地區(qū)的領(lǐng)先地位，并擴(kuò)展項目和服務(wù)組合。2021 年12 月2 日，由北京中指信息技術(shù)研究院主辦，中國房地產(chǎn)指數(shù)系統(tǒng)、中國物業(yè)服務(wù)指數(shù)系統(tǒng)承辦的“2021 中國房地產(chǎn)大數(shù)據(jù)年會暨2022中國房地產(chǎn)市場趨勢報告會”上，魯商服務(wù)榮獲“2021山東省物業(yè)服務(wù)市場地位領(lǐng)先企業(yè)”稱號。

據(jù)悉，多元化物業(yè)組合是魯商服務(wù)在行業(yè)內(nèi)的主要優(yōu)勢之一。業(yè)務(wù)模式上，魯商服務(wù)依托物業(yè)管理服務(wù)、非業(yè)主增值服務(wù)及社區(qū)增值服務(wù)三大業(yè)務(wù)板塊，構(gòu)成多元化服務(wù)及物業(yè)組合。三大業(yè)務(wù)板塊互為支撐，通過先進(jìn)的技術(shù)解決方案和標(biāo)準(zhǔn)化的管理系統(tǒng)，不斷提升運(yùn)營效率、改善客戶體驗，并以優(yōu)質(zhì)服務(wù)建立強(qiáng)大品牌形象，為魯商服務(wù)提供了多重收入來源。

記者從儀式現(xiàn)場了解到，此次募資魯商服務(wù)于6月27 日至6 月30 日招股，擬全球發(fā)售3334 萬股股份，其中香港發(fā)售股份333.4 萬股，國際發(fā)售股份3000.6萬股，另有15%超額配股權(quán)。魯商服務(wù)計劃將募集而來的60%資金用于戰(zhàn)略合作、收購及投資，以擴(kuò)大業(yè)務(wù)規(guī)模及多元化物業(yè)組合；剩余40%的資金用于提升多元化社區(qū)增值服務(wù)，強(qiáng)化數(shù)字化服務(wù)能力，以及一般營運(yùn)資金用途，進(jìn)而全面提升企業(yè)盈利能力及核心競爭力。

深入實踐，魯商集團(tuán)資產(chǎn)證券化提速

魯商服務(wù)在資本市場的收獲，是魯商集團(tuán)加速提升資產(chǎn)證券化水平的標(biāo)志性事件，也是魯商集團(tuán)近年來全面攻堅國企改革三年行動的一個縮影。

高洪雷在現(xiàn)場致辭中表示，魯商服務(wù)是魯商集團(tuán)第3 家上市企業(yè)，意味著魯商集團(tuán)資產(chǎn)證券化結(jié)出了新的果實。此前，魯商集團(tuán)擁有銀座股份和魯商發(fā)展兩家A 股上市公司，資產(chǎn)規(guī)模1340 億元，2021 年納稅35 億元。

據(jù)了解，國企改革三年行動啟動以來，在機(jī)制創(chuàng)新和科技創(chuàng)新的持續(xù)推動下，魯商集團(tuán)打通了資本市場的多條鏈路。高洪雷介紹，近三年來，魯商集團(tuán)加快了資本運(yùn)作的步伐，先后并購了焦點(diǎn)生物、伊帕爾汗，入股潤德生物，銀座家居引入紅星美凱龍、福瑞達(dá)生物引入騰訊作為戰(zhàn)略投資者，再到此次魯商服務(wù)在香港上市，企業(yè)資產(chǎn)證券化工作步伐顯著提升。下一步，魯商集團(tuán)將繼續(xù)在全球范圍內(nèi)尋求“千里馬”，豐富“朋友圈”，匯聚“資金池”，夯實“基本盤”，奮力打造激情魯商、活力魯商、魅力魯商。

專業(yè)人士分析，國企改革三年行動計劃即將收官，但國企改革仍將持續(xù)推進(jìn)，國資證券化將是一個長期過程。除了直接IPO 及借殼上市之外，國資證券化主要方式還有增量注入、吸收合并等。

結(jié)合高洪雷的介紹不難發(fā)現(xiàn)，魯商集團(tuán)對以上方式均有實踐，為企業(yè)深化和提速資產(chǎn)證券化工作奠定了堅實基礎(chǔ)，積累了豐富經(jīng)驗。

7 月8 日，魯商服務(wù)上市當(dāng)天，魯商集團(tuán)與中泰證券舉行戰(zhàn)略合作簽約暨“1+N”綜合金融服務(wù)啟動儀式。這是魯商集團(tuán)借力專業(yè)機(jī)構(gòu)進(jìn)一步強(qiáng)化資本運(yùn)作能力的重要動作。中泰證券將為魯商集團(tuán)加快向輕資產(chǎn)、智能化、資本化、科技化轉(zhuǎn)型升級注入強(qiáng)大動力。

值得一提的是，魯商服務(wù)開啟資本市場新征途，不僅是魯商集團(tuán)加速資產(chǎn)證券化水平、深化國企改革的重要節(jié)點(diǎn)，也是山東利用資本市場助推國企做強(qiáng)做優(yōu)做大的成果體現(xiàn)。

張斌在致辭中表示，為利用資本市場助推國有企業(yè)做強(qiáng)做優(yōu)做大，省國資委篩選了一批優(yōu)質(zhì)企業(yè)作為上市后備資源，多渠道、多方式、全方位推動企業(yè)實現(xiàn)境內(nèi)外上市，并引導(dǎo)上市公司實施再融資，推進(jìn)關(guān)聯(lián)資產(chǎn)注入，規(guī)范上市公司并購，提升證券化水平，提高上市公司質(zhì)量。

據(jù)悉，隨著魯商服務(wù)的成功上市，山東省屬控股上市公司達(dá)到48 家，發(fā)行股票54 只。目前港股“山東板塊”中，既有濰柴動力、中國宏橋、海爾智家等制造企業(yè)，也有諸如威高股份、榮昌生物等高新技術(shù)企業(yè)。