知識(shí)型員工冗余對(duì)中小上市公司二元?jiǎng)?chuàng)新的影響：環(huán)境特征的調(diào)節(jié)作用

鄒增明，劉明霞，鄒思明

(1.武漢大學(xué) 經(jīng)濟(jì)與管理學(xué)院，湖北 武漢 420106；2.中南林業(yè)科技大學(xué) 商學(xué)院，湖南 長沙 410004)

0 引言

中小企業(yè)是推動(dòng)我國國民經(jīng)濟(jì)發(fā)展的中堅(jiān)力量，也是最具研發(fā)活力的創(chuàng)新群體。然而，研發(fā)投入不足、創(chuàng)新能力不強(qiáng)是我國中小企業(yè)普遍存在的問題，且大多數(shù)中小企業(yè)在進(jìn)行創(chuàng)新戰(zhàn)略決策時(shí)，更傾向于選擇風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較小、僅在已有技術(shù)領(lǐng)域進(jìn)行改良的利用式創(chuàng)新[1]。而今，嚴(yán)峻復(fù)雜的國內(nèi)外環(huán)境與不斷升級(jí)的技術(shù)競爭，給企業(yè)生存和發(fā)展帶來了極大挑戰(zhàn)。如2020年突如其來的新冠疫情暴發(fā)，迫使企業(yè)不斷創(chuàng)新以滿足市場需求。因此，僅對(duì)技術(shù)進(jìn)行小幅度改進(jìn)(利用式創(chuàng)新)不足以應(yīng)對(duì)變幻莫測的環(huán)境，為了持久生存且獲得可持續(xù)競爭優(yōu)勢，企業(yè)還需要突破已有技術(shù)領(lǐng)域進(jìn)行全新探索(探索式創(chuàng)新)。也就是說，企業(yè)必須實(shí)施二元?jiǎng)?chuàng)新戰(zhàn)略，即同時(shí)實(shí)施利用式創(chuàng)新和探索式創(chuàng)新。中小企業(yè)受自身資源、組織結(jié)構(gòu)等約束，為了確保戰(zhàn)略安全與業(yè)務(wù)連續(xù)，更傾向于維持一定的人力資源冗余進(jìn)行人才儲(chǔ)備。但是，人才儲(chǔ)備是一筆較大支出，且過多的人才儲(chǔ)備容易引發(fā)員工間過度競爭。究竟是從要素市場獲取創(chuàng)新資源，還是保持員工冗余實(shí)施二元?jiǎng)?chuàng)新，對(duì)很多企業(yè)而言是一項(xiàng)重要的戰(zhàn)略決策。

冗余與創(chuàng)新之間的關(guān)系不僅引起企業(yè)界高度重視，學(xué)術(shù)界也對(duì)此存在較大爭議。首先，經(jīng)濟(jì)學(xué)家常把冗余視為浪費(fèi)和低效率的代名詞[2]，而組織理論學(xué)者卻認(rèn)為冗余具有蓄水池效應(yīng)，在不可預(yù)測的情況下，冗余對(duì)企業(yè)具有緩沖作用[3]。其次，隨著對(duì)冗余與創(chuàng)新間關(guān)系的研究逐漸細(xì)粒化，學(xué)者們研究了已吸收冗余、未吸收冗余、財(cái)務(wù)冗余等物質(zhì)冗余的作用[4-9]。近年來，有學(xué)者關(guān)注到人員冗余與物質(zhì)冗余的區(qū)別在于人擁有知識(shí)，基于此將人員冗余和物質(zhì)冗余加以區(qū)分，并單獨(dú)探討其作用。如Voss等[10]從資源配置角度認(rèn)為，員工所具備專業(yè)技能受限于某一領(lǐng)域而存在“黏性”，很難在企業(yè)內(nèi)重新配置，其促進(jìn)產(chǎn)品利用而阻礙產(chǎn)品探索；李曉翔等(2014)檢驗(yàn)了冗員與中小企業(yè)產(chǎn)品創(chuàng)新的關(guān)系，并指出低嵌入性人員冗余有利于產(chǎn)品創(chuàng)新。但是，這類研究更多地將人員冗余視為企業(yè)內(nèi)難以重新配置的粘性資源，忽略了人的復(fù)雜性、能動(dòng)性和高度異質(zhì)性等獨(dú)特屬性。Lecuona[11]研究發(fā)現(xiàn)，由于具備的知識(shí)不同，不同類型的人員冗余對(duì)企業(yè)績效的影響存在差異。知識(shí)型員工是技術(shù)、知識(shí)的重要載體，能對(duì)知識(shí)進(jìn)行利用和再創(chuàng)造，是推動(dòng)創(chuàng)新的主力軍[12]，擁有強(qiáng)烈的職業(yè)認(rèn)同感，自認(rèn)為“我是創(chuàng)新者”[13]，把自己視為問題解決者且渴望成為更有能力的人，有很強(qiáng)的內(nèi)驅(qū)力主動(dòng)承擔(dān)企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新工作，積極為技術(shù)升級(jí)、改進(jìn)等過程中出現(xiàn)的新問題尋求解決方案，努力成為企業(yè)關(guān)鍵技術(shù)開發(fā)者與探索者[14]。雖然學(xué)者們已經(jīng)意識(shí)到員工冗余與創(chuàng)新產(chǎn)出間關(guān)系的重要性，但對(duì)知識(shí)型員工冗余與不同類型創(chuàng)新(如利用式創(chuàng)新和探索式創(chuàng)新)間關(guān)系缺乏研究。而且，由于當(dāng)前緊張的貿(mào)易形勢及低迷的經(jīng)濟(jì)狀況，企業(yè)所處市場環(huán)境極具不確定性，這可能給尋求創(chuàng)新的企業(yè)帶來機(jī)會(huì)，也可能使其在產(chǎn)品市場中遭遇挫折而陷入財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。對(duì)企業(yè)而言，無論是利用式創(chuàng)新活動(dòng)還是探索式創(chuàng)新活動(dòng)，都意味著更多的物力、財(cái)力、人力等資源投入。那么，市場不確定性能促使企業(yè)維持更多知識(shí)型員工冗余以開展二元?jiǎng)?chuàng)新嗎？同時(shí)，要素市場是企業(yè)所需各類資源(如知識(shí)型員工、技術(shù)資源等)聚集、流通的重要場所，而我國各區(qū)域要素市場發(fā)育程度存在較大差異，在要素市場發(fā)育程度不同區(qū)域，保留知識(shí)型員工冗余對(duì)企業(yè)二元?jiǎng)?chuàng)新是否存在差異化影響？為此，本文將市場不確定性、要素市場發(fā)育程度、知識(shí)型員工冗余和企業(yè)二元?jiǎng)?chuàng)新納入統(tǒng)一分析框架，試圖分析知識(shí)型員工冗余對(duì)二元?jiǎng)?chuàng)新有何影響？其作用機(jī)理是什么？市場不確定性和要素市場發(fā)育程度對(duì)二者間關(guān)系有何影響？

1 理論與研究假設(shè)

1.1 知識(shí)型員工冗余對(duì)二元?jiǎng)?chuàng)新的影響

知識(shí)型員工是那些掌握、運(yùn)用符號(hào)和概念，利用知識(shí)和信息工作的人(彼得·德魯克)，擁有較為豐富的知識(shí)、經(jīng)驗(yàn)與技能儲(chǔ)備，能對(duì)知識(shí)進(jìn)行應(yīng)用、擴(kuò)展與再創(chuàng)造，具有較強(qiáng)的創(chuàng)造力，往往受教育程度較高、自主意識(shí)與創(chuàng)造能力都比較強(qiáng)等，對(duì)企業(yè)創(chuàng)新至關(guān)重要。然而，資源冗余是指超出維持目前運(yùn)營所需最低需求量所余下的資源[15]，代表企業(yè)戰(zhàn)略資源儲(chǔ)備。知識(shí)型員工冗余是指企業(yè)對(duì)知識(shí)型員工數(shù)量和技能的超額儲(chǔ)備[16]，有利于人力資源柔性管理[17]。

企業(yè)創(chuàng)新離不開寬松的環(huán)境與一定的研發(fā)激勵(lì)。首先，根據(jù)注意力搜尋理論，員工注意力受到企業(yè)所面臨復(fù)雜環(huán)境的影響[18]。當(dāng)員工冗余較低時(shí)，適當(dāng)提升冗余可使員工在緊張的工作中有額外時(shí)間和精力，跳出日常工作思維進(jìn)行學(xué)習(xí)、探索及思考，密切關(guān)注環(huán)境中信息、知識(shí)帶給企業(yè)的潛在威脅和機(jī)會(huì)，深度剖析市場反饋信息，嘗試新的技術(shù)、方法與思路以優(yōu)化問題解決方案。其次，適度冗余能在企業(yè)內(nèi)部創(chuàng)造有效競爭氛圍，如員工渴望通過崗位晉升獲得成就感并提升自我價(jià)值，因而會(huì)更主動(dòng)地參與到創(chuàng)新活動(dòng)中。再次，一定的冗余為企業(yè)提供了知識(shí)儲(chǔ)備，豐富了企業(yè)知識(shí)基礎(chǔ)，有利于企業(yè)間交流，相互了解和信任的員工因掌握共同知識(shí)基礎(chǔ)而具有更高交流效率，尤其有利于隱性知識(shí)傳遞，促進(jìn)新知識(shí)、新思想的產(chǎn)生[19]，還能避免因員工離職等突發(fā)狀況導(dǎo)致的創(chuàng)新活動(dòng)推遲或中斷[20]，從而對(duì)探索式創(chuàng)新和利用式創(chuàng)新活動(dòng)起到積極促進(jìn)作用。

隨著冗余逐漸增多，企業(yè)內(nèi)部可能因“僧多粥少”形成惡性競爭，員工間相互猜忌，不愿意共享隱性知識(shí)；當(dāng)員工感受到自身在企業(yè)內(nèi)職業(yè)發(fā)展通道受限甚至毫無希望時(shí)，可能產(chǎn)生懶惰、松散、相互推諉等消極怠工行為，這種消極氛圍會(huì)削弱知識(shí)型員工創(chuàng)新積極性[21]。所以，過度冗余會(huì)抑制企業(yè)創(chuàng)新活動(dòng)(包括探索式創(chuàng)新與利用式創(chuàng)新)。值得注意的是，隨著冗余提升，激烈競爭促使知識(shí)型員工提升自身技能差異化，以爭取在眾多競爭者中脫穎而出，這種競爭使得員工放棄對(duì)已有知識(shí)的利用，轉(zhuǎn)向探索新知識(shí)，直到員工覺得競爭太大而放棄創(chuàng)新。因此，冗余提升先抑制企業(yè)利用式創(chuàng)新，再抑制企業(yè)探索式創(chuàng)新。基于此，本文提出如下假設(shè)：

H1a：知識(shí)型員工冗余與利用式創(chuàng)新呈倒U型關(guān)系。即當(dāng)知識(shí)型員工較少時(shí)，提高冗余將促進(jìn)企業(yè)利用式創(chuàng)新；但當(dāng)冗余增加到一定程度后，反而會(huì)阻礙利用式創(chuàng)新；

H1b：知識(shí)型員工冗余與探索式創(chuàng)新呈倒U型關(guān)系。即當(dāng)冗余較少時(shí)，提高冗余將促進(jìn)企業(yè)探索式創(chuàng)新；但當(dāng)冗余增加到一定程度后，反而會(huì)阻礙探索式創(chuàng)新；

H1c：知識(shí)型員工冗余的提升，先抑制利用式創(chuàng)新，后抑制探索式創(chuàng)新。

1.2 要素市場發(fā)育程度的調(diào)節(jié)作用

要素市場是各類生產(chǎn)要素在交換和流通過程中形成的市場。要素市場發(fā)育程度反映關(guān)鍵性生產(chǎn)要素的市場流動(dòng)情況，如金融資本和勞動(dòng)力等，要素市場發(fā)育程度越高說明生產(chǎn)要素的市場流動(dòng)性越強(qiáng)。我國各地區(qū)要素市場發(fā)育程度存在明顯差異[22]，知識(shí)型員工的聚集、配置和流動(dòng)都是在要素市場進(jìn)行的。首先，要素市場發(fā)育程度越成熟的地區(qū)，勞動(dòng)力、資金等更便利地在不同部門和地區(qū)間流通，市場在資源配置中的主導(dǎo)作用更強(qiáng)，有利于中小企業(yè)從市場中平等地獲取創(chuàng)新資源(如人力和資本)[23]，在一定程度上降低企業(yè)創(chuàng)新活動(dòng)對(duì)特定知識(shí)型員工的依賴，企業(yè)缺乏足夠動(dòng)力激勵(lì)員工開展創(chuàng)新活動(dòng)；其次，要素市場發(fā)育程度高的地區(qū)，科技成果市場化程度較高，知識(shí)型員工可以迅速從市場中獲得所需先進(jìn)技術(shù)，會(huì)降低員工開展自主創(chuàng)新活動(dòng)的意愿，以規(guī)避創(chuàng)新失敗風(fēng)險(xiǎn)，這對(duì)于資源相對(duì)緊缺的中小企業(yè)生存與發(fā)展尤其重要。另外，要素市場發(fā)育成熟的地區(qū)，員工流動(dòng)性更大，不利于企業(yè)開展創(chuàng)新活動(dòng)。然而，在市場發(fā)育程度較低的地區(qū)，人才流動(dòng)性比較低，創(chuàng)新資源獲取難度較大，要想贏得競爭，企業(yè)必須提高創(chuàng)新能力，鼓勵(lì)員工開展自主創(chuàng)新，加強(qiáng)新技術(shù)利用與探索。可見，要素市場發(fā)育不成熟的地區(qū)，保留一定員工冗余對(duì)企業(yè)開展利用式/探索式創(chuàng)新具有促進(jìn)作用。因此，本研究提出如下假設(shè)：

H2a：要素市場發(fā)育程度負(fù)向調(diào)節(jié)知識(shí)型員工冗余與利用式創(chuàng)新間關(guān)系，即要素市場發(fā)育程度提升會(huì)弱化知識(shí)型員工冗余對(duì)利用式創(chuàng)新的影響；

H2b：要素市場發(fā)育程度負(fù)向調(diào)節(jié)知識(shí)型員工冗余與探索式創(chuàng)新間關(guān)系，即要素市場發(fā)育程度提升會(huì)降低知識(shí)型員工冗余對(duì)利用式創(chuàng)新的促進(jìn)影響。

1.3 市場不確定性的調(diào)節(jié)作用

市場不確定性是指企業(yè)所處市場環(huán)境的不穩(wěn)定性與不可預(yù)測性。當(dāng)市場不確定性程度較高時(shí)，企業(yè)間展開激烈競爭，中小企業(yè)若想長期生存，就必須不斷改進(jìn)已有技術(shù)，加強(qiáng)對(duì)現(xiàn)有技術(shù)的利用或者探索新技術(shù)，開辟利基市場，應(yīng)對(duì)外部環(huán)境帶來的機(jī)遇與挑戰(zhàn)[24]。在這一形勢下，提升市場敏感度對(duì)企業(yè)生存與發(fā)展至關(guān)重要，有利于持續(xù)跟蹤市場動(dòng)態(tài)，加快創(chuàng)新迭代速度，推陳出新，搶占市場先發(fā)優(yōu)勢。因此，中小企業(yè)具有更強(qiáng)的動(dòng)力激勵(lì)員工創(chuàng)新。而知識(shí)型員工作為企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新的重要主體，在不確定環(huán)境中，其創(chuàng)新意愿、動(dòng)機(jī)都有可能被激發(fā)。首先，在動(dòng)蕩的市場環(huán)境中，為求生存，中小企業(yè)可能率先辭退員工以縮減運(yùn)營成本，這無形中給了知識(shí)型員工更大壓力，員工有更強(qiáng)動(dòng)機(jī)開展創(chuàng)新活動(dòng)[16]，促使他們不斷增強(qiáng)自身差異化能力，加快新技術(shù)利用與開發(fā)。其次，當(dāng)市場不確定性程度較高時(shí)，創(chuàng)新活動(dòng)更具挑戰(zhàn)性，這在一定程度上能夠激發(fā)知識(shí)型員工自我實(shí)現(xiàn)的需求[14]，如在關(guān)鍵時(shí)期脫穎而出，提高外界認(rèn)可度，贏得更多晉升機(jī)會(huì)。知識(shí)型員工會(huì)積極探索有利于企業(yè)發(fā)展的信息、技術(shù)與知識(shí)，尋求新的解決方案以實(shí)現(xiàn)自身保值與增值[25]。因此，知識(shí)型員工冗余有利于強(qiáng)化員工冗余與探索式/利用式創(chuàng)新的關(guān)系。綜上，提出如下假設(shè)：

H3a：市場不確定性越高，知識(shí)型員工冗余對(duì)利用式創(chuàng)新的促進(jìn)作用越強(qiáng)；

H3b：市場不確定性越高，知識(shí)型員工冗余對(duì)探索式創(chuàng)新的促進(jìn)作用越強(qiáng)。

2 研究樣本、變量與方法

2.1 樣本與數(shù)據(jù)收集

本文以國泰安數(shù)據(jù)庫(CSMAR)中小板和創(chuàng)業(yè)板2009年以前上市的企業(yè)為初始樣本，并對(duì)樣本進(jìn)行篩選：剔除變量數(shù)據(jù)不全的企業(yè)；剔除2012-2017年不續(xù)存的企業(yè)；剔除專利數(shù)據(jù)為0的企業(yè)。由于專利數(shù)據(jù)使用5年窗口期，將2012年專利分類號(hào)分別與2007-2011年5年間所有專利分類號(hào)進(jìn)行比較，得出2012年探索式創(chuàng)新和利用式創(chuàng)新數(shù)值，依此類推。收集2007-2017年專利數(shù)據(jù)及2012-2017年財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，最終獲得277家企業(yè)2012-2017年平衡面板數(shù)據(jù)，共1 662個(gè)觀測值。其中，專利數(shù)據(jù)和財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)均來源于CSMAR數(shù)據(jù)庫，技術(shù)人員相關(guān)數(shù)據(jù)來源于WIND數(shù)據(jù)庫。

2.2 變量測度

2.2.1 因變量

探索式創(chuàng)新與利用式創(chuàng)新。現(xiàn)有研究利用二手?jǐn)?shù)據(jù)測度探索式創(chuàng)新和利用式創(chuàng)新時(shí)主要基于專利數(shù)據(jù)，包括專利引用[26]與國際專利分類號(hào)[27]兩種。我國專利引用數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)處于起步階段，無法得到完整的引用數(shù)據(jù)，故本文參照Guan等[27]的研究，采用國際專利分類號(hào)進(jìn)行測度。一般而言，專利分類號(hào)前4位代表專利所屬技術(shù)領(lǐng)域，并以5年時(shí)間窗口期進(jìn)行比較。若企業(yè)某項(xiàng)技術(shù)的專利分類號(hào)在過去5年內(nèi)沒有在該領(lǐng)域內(nèi)出現(xiàn)過，但是在觀察年度內(nèi)首次出現(xiàn)在企業(yè)專利分類號(hào)中，則將此項(xiàng)技術(shù)視為探索式創(chuàng)新；反之，如果某項(xiàng)技術(shù)的專利分類號(hào)不僅在觀察年度內(nèi)出現(xiàn)，而且在過去5年也曾在該領(lǐng)域內(nèi)出現(xiàn)過，則將該項(xiàng)技術(shù)視為利用式創(chuàng)新。例如，將2012年專利分類號(hào)分別與2007、2008、2009、2010、2011年所有專利分類號(hào)進(jìn)行比較，在2012年所有專利分類號(hào)中，新出現(xiàn)的前四位分類號(hào)數(shù)量視為探索式創(chuàng)新績效，已出現(xiàn)過的前四位分類號(hào)數(shù)量視為利用式創(chuàng)新績效。

2.2.2 自變量

知識(shí)型員工冗余(ks)。知識(shí)型員工往往就職于企業(yè)管理部門或研發(fā)、技術(shù)部門。現(xiàn)有關(guān)于知識(shí)型員工的研究主要采用問卷方式，調(diào)查對(duì)象是企業(yè)研發(fā)、技術(shù)人員[28]或者大專以上學(xué)歷的員工[29]。本文借鑒Vanacker[20]的方法進(jìn)行測度，公式如下：

知識(shí)型員工冗余=(技術(shù)人員數(shù)量/營業(yè)收入)企業(yè)/年度-(技術(shù)人員總量/營業(yè)收入)行業(yè)/年度

2.2.3 調(diào)節(jié)變量

要素市場發(fā)育程度(em)：反映市場資源可獲取性。參照魏江(2013)的研究，選取要素市場發(fā)育程度的指標(biāo)進(jìn)行測度。

市場不確定性(mk)。借鑒已有成果[30-31]，使用過去5年企業(yè)銷售收入的標(biāo)準(zhǔn)差經(jīng)行業(yè)調(diào)整后的數(shù)值進(jìn)行測度。將企業(yè)銷售收入與年份進(jìn)行回歸，用模型殘差計(jì)算銷售收入波動(dòng)率衡量環(huán)境不確定性。指標(biāo)具體計(jì)算方式如下：首先，利用模型sale=β1+β2year+ε，運(yùn)用最小二乘法測算企業(yè)非正常收入。其中，sale表示企業(yè)觀測年度5年銷售收入，year表示觀測年度，過去5個(gè)年度值，2016年取5，2015年取4，以此類推，殘差ε為非正常銷售收入；然后，利用過去5年非正常收入值計(jì)算標(biāo)準(zhǔn)差，除以過去5年銷售收入平均值得到未經(jīng)行業(yè)調(diào)整的市場不確定性水平；最后，對(duì)未經(jīng)行業(yè)調(diào)整的市場不確定性數(shù)值進(jìn)行行業(yè)調(diào)整，即除以同年度同行業(yè)內(nèi)所有公司未經(jīng)行業(yè)調(diào)整的市場不確定性的中位數(shù)，得到本文市場不確定性數(shù)據(jù)。

2.2.4 控制變量

本文選取如下6個(gè)控制變量：

(1)企業(yè)上市持續(xù)年份(last year)=研究年度-公司上市年度[32]。

(2)企業(yè)年齡(age)：成立時(shí)間越久的企業(yè)，越有經(jīng)驗(yàn)從市場中獲取有價(jià)值的信息和知識(shí)等資源進(jìn)行整合，從而有利于企業(yè)創(chuàng)新。本文以(當(dāng)前年份-企業(yè)成立年份)進(jìn)行測度。

(3)企業(yè)規(guī)模(size)：規(guī)模越大，企業(yè)越可能采用多種創(chuàng)新方式。本文對(duì)總資產(chǎn)取自然對(duì)數(shù)進(jìn)行測度。

(4)銷售收入增長率(saleg)：營業(yè)收入增長率代表企業(yè)成長性，成長越好的企業(yè)發(fā)展前景越好，越有動(dòng)力進(jìn)行創(chuàng)新以提高市場競爭力，本文使用(當(dāng)年主營業(yè)務(wù)收入-上年主營業(yè)務(wù)收入)/當(dāng)年主營業(yè)務(wù)收入進(jìn)行測度[33]。

(5)財(cái)務(wù)杠桿(lev)：反映企業(yè)負(fù)債與風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力，而風(fēng)險(xiǎn)傾向會(huì)影響創(chuàng)新模式選擇。本文以總負(fù)債與總資產(chǎn)之比衡量[34]。

(6)企業(yè)性質(zhì)(nature)：企業(yè)性質(zhì)是影響創(chuàng)新的重要因素，本文根據(jù)所有權(quán)設(shè)置虛擬變量，國有控股企業(yè)設(shè)為1，否則設(shè)為0[35]。

2.3 模型選擇與設(shè)計(jì)

本文因變量基于專利數(shù)量進(jìn)行測度，被解釋變量有0且具有非負(fù)整數(shù)、離散的特征。Cameron 等[36]研究指出，企業(yè)專利數(shù)據(jù)等離散型數(shù)據(jù)適合使用泊松分布。為了減少不隨時(shí)間變化的個(gè)體異質(zhì)性對(duì)本研究的影響，結(jié)合數(shù)據(jù)特征與現(xiàn)有研究經(jīng)驗(yàn)，參照Cerqueiro[37]及李梅(2016)等的研究，運(yùn)用泊松回歸模型進(jìn)行計(jì)量分析。

Exploitationi,t=exp[α0+α1i∑control]

(模型1a)

Explorationi,t=exp[α0+α1i∑control]

(模型1b)

模型1a和模型1b是基準(zhǔn)回歸，即對(duì)控制變量的回歸，包括企業(yè)上市持續(xù)年份(last year)、企業(yè)年齡(age)、企業(yè)規(guī)模(size)、銷售收入增長率(saleg)、財(cái)務(wù)杠桿(lev)與企業(yè)性質(zhì)(nature)。

Exploitationi,t=exp[α0+α1ks+α2ks*ks+α3i∑control]

(模型2a)

Explorationi,t=exp[α0+α1ks+α2ks*ks+α3i∑control]

(模型2b)

模型2a和模型2b分別在模型1a與模型1b的基礎(chǔ)上加入自變量知識(shí)型員工冗余(ks)及其平方項(xiàng)(ks*ks)，檢驗(yàn)知識(shí)型員工冗余與利用式/探索式創(chuàng)新的關(guān)系。

Exploitationi,t=exp[α0+α1ks+α2ks*ks+α3ks*em+α4ks*ks*em+α5em+α6i∑control]

(模型3a)

Explorationi,t=exp[α0+α1ks+α2ks*ks+α3ks*em+α4ks*ks*em+α5em+α6i∑control]

(模型3b)

模型3a和模型3b分別在模型2a和模型2b的基礎(chǔ)上加入調(diào)節(jié)變量em(要素市場發(fā)育程度)、ks(知識(shí)型員工冗余)與em及ks*ks(知識(shí)型員工冗余的平方項(xiàng))與em的交互項(xiàng)。

Exploitationi,t=exp[α0+α1ks+α2ks*ks+α3ks*mk+α4ks*ks*mk+α5mk+α6i∑control]

(模型4a)

Explorationi,t=exp[α0+α1ks+α2ks*ks+α3ks*mk+α4ks*ks*mk+α5mk+α6i∑control]

(模型4b)

模型4a和模型4b在模型2a和模型2b的基礎(chǔ)上分別添加調(diào)節(jié)變量mk(市場不確定性)、ks與mk以及ks*ks與mk的交互項(xiàng)。

3 實(shí)證分析

3.1 描述性統(tǒng)計(jì)與相關(guān)關(guān)系分析

各變量描述性統(tǒng)計(jì)及相關(guān)性分析結(jié)果如表1所示，它展示了主要變量的均值、方差及變量間相關(guān)關(guān)系。可以看出，控制變量之間、自變量與控制變量、調(diào)節(jié)變量之間相關(guān)系數(shù)絕對(duì)值均不高于0.5。為了驗(yàn)證變量間是否存在多重共線性，本文進(jìn)行了VIF方差膨脹系數(shù)檢驗(yàn)。如表1所示，所有變量的方差膨脹因子VIF系數(shù)最大值為1.42，遠(yuǎn)小于10，表明各變量間不存在明顯的多重共線性問題。

3.2 回歸結(jié)果分析

(1)主效應(yīng)分析結(jié)果。本文采用層次回歸方法依次檢驗(yàn)了控制變量、自變量、調(diào)節(jié)變量的影響，表2、表3分別是以利用式創(chuàng)新和探索式創(chuàng)新為因變量的回歸模型。通過模型2a可以看出，在關(guān)于利用式創(chuàng)新的模型中，知識(shí)型員工冗余平方項(xiàng)的回歸系數(shù)為負(fù)數(shù)，且在1%水平下顯著。這說明，適當(dāng)提升知識(shí)型員工冗余有利于促進(jìn)企業(yè)利用式創(chuàng)新產(chǎn)出，但是，超出一定范圍后反而會(huì)抑制企業(yè)利用式創(chuàng)新產(chǎn)出，因而，假設(shè)H1a得到支持。而在模型2b中，知識(shí)型員工冗余與探索式創(chuàng)新也呈現(xiàn)同樣的倒U型關(guān)系(二次方的回歸系數(shù)為-13.866，在1%水平下顯著性為負(fù))，因此假設(shè)H1b得到支持。

表1 描述性統(tǒng)計(jì)與相關(guān)性分析

根據(jù)回歸結(jié)果可以計(jì)算得出，模型2a(利用式創(chuàng)新)曲線的對(duì)稱軸為x=0.199，而在模型2b(探索式創(chuàng)新)中，曲線對(duì)稱軸為x=0.219，即知識(shí)型員工冗余對(duì)利用式創(chuàng)新影響的峰值出現(xiàn)時(shí)間早于探索式創(chuàng)新。因此，過度提升知識(shí)型員工冗余會(huì)先抑制利用式創(chuàng)新再抑制探索式創(chuàng)新，因此，假設(shè)H1c得到支持。

通過模型3a可以看出，要素市場發(fā)育程度負(fù)向調(diào)節(jié)知識(shí)型員工冗余與利用式創(chuàng)新的關(guān)系(要素市場發(fā)育程度與知識(shí)型員工交互項(xiàng)的回歸系數(shù)為-1.689，且在1%水平上顯著)，假設(shè)H2a得到支持。而在模型3b中，要素市場發(fā)育程度與知識(shí)型員工交互項(xiàng)的回歸系數(shù)為-1.234，且在1%水平上顯著，說明要素市場發(fā)育程度減弱知識(shí)型員工與探索式創(chuàng)新間正向關(guān)系，假設(shè)H2b得到支持。要素市場發(fā)育程度在利用式創(chuàng)新模型中的作用更強(qiáng)(1.689>1.234)，這也在一定程度上反映利用式創(chuàng)新對(duì)要素市場的依賴程度更高，要素市場越發(fā)達(dá)，企業(yè)越容易獲取創(chuàng)新所需資源，減少自主創(chuàng)新投入，而探索式創(chuàng)新對(duì)現(xiàn)有要素市場的依賴性比利用式創(chuàng)新低，企業(yè)難以通過要素市場尋找替代企業(yè)探索式創(chuàng)新活動(dòng)所需要素。因此，要素市場發(fā)育程度對(duì)員工冗余與利用式創(chuàng)新間關(guān)系的調(diào)節(jié)作用更顯著。

(2)調(diào)節(jié)效應(yīng)分析結(jié)果。模型4a、4b分別反映市場不確定性對(duì)知識(shí)型員工與利用式創(chuàng)新/探索式創(chuàng)新間關(guān)系的調(diào)節(jié)作用，結(jié)果顯示，市場不確定性顯著加強(qiáng)知識(shí)型員工對(duì)利用式創(chuàng)新/探索式創(chuàng)新的促進(jìn)作用(交互項(xiàng)為正，且在1%水平上顯著)。在利用式創(chuàng)新模型中，市場不確定性和知識(shí)型員工冗余的交互項(xiàng)回歸系數(shù)為1.376，大于探索式創(chuàng)新模型的調(diào)節(jié)效應(yīng)系數(shù)0.535，在一定程度上反映對(duì)于中小上市企業(yè)而言，市場不確定性會(huì)促進(jìn)企業(yè)創(chuàng)新活動(dòng)，并且對(duì)利用式創(chuàng)新的促進(jìn)作用更強(qiáng)。即在市場不確定性較高的情境下，大部分中小上市企業(yè)會(huì)利用知識(shí)型員工冗余，加快對(duì)現(xiàn)有技術(shù)的迭代開發(fā)。

為了更直觀地分析調(diào)節(jié)作用，本文繪制了要素市場發(fā)育程度和市場不確定性的調(diào)節(jié)效應(yīng)，如圖1所示。要素市場發(fā)育程度對(duì)知識(shí)型員工冗余與利用式創(chuàng)新的調(diào)節(jié)效應(yīng)如圖1(a)所示，要素市場發(fā)育程度對(duì)員工冗余與探索式創(chuàng)新的調(diào)節(jié)效應(yīng)如圖1(b)所示。圖1(a)、圖1(b)顯示，在要素市場發(fā)育程度低的情況下，知識(shí)型員工冗余對(duì)利用式創(chuàng)新與探索式創(chuàng)新的促進(jìn)作用明顯高于要素市場發(fā)育程度高的情況。這在一定程度上說明，在創(chuàng)新活動(dòng)中要素市場發(fā)育程度對(duì)知識(shí)型員工冗余產(chǎn)生了一定替代作用。在要素市場發(fā)育程度較低的地區(qū)，為維持足夠創(chuàng)新能力，必須保持較高員工冗余，在要素市場發(fā)育程度較高的情況下，中小企業(yè)更容易從市場獲取創(chuàng)新相關(guān)要素，企業(yè)在購買與自創(chuàng)之間作出權(quán)衡，為降低成本，會(huì)減少員工冗余而從要素市場獲得相關(guān)要素資源。這也解釋了要素市場發(fā)育程度高的地區(qū)如北京、上海、深圳為何能夠吸引更多企業(yè)入駐。

表2 知識(shí)型員工冗余、環(huán)境特征與利用式創(chuàng)新的回歸結(jié)果

表3 知識(shí)型員工冗余、環(huán)境特征與探索式創(chuàng)新的回歸結(jié)果

圖1 要素市場發(fā)育程度對(duì)知識(shí)型員工與利用式創(chuàng)新(a)、探索式創(chuàng)新(b)間關(guān)系的調(diào)節(jié)效應(yīng)

市場不確定性對(duì)知識(shí)型員工冗余與利用式創(chuàng)新間關(guān)系的調(diào)節(jié)效應(yīng)如圖2(a)所示，市場不確定性對(duì)知識(shí)型員工冗余與探索式創(chuàng)新間關(guān)系的調(diào)節(jié)效應(yīng)如圖2(b)所示。市場不確定性程度越高，對(duì)知識(shí)型員工冗余與利用式創(chuàng)新/探索式創(chuàng)新間關(guān)系的調(diào)節(jié)作用越顯著。這說明，市場競爭越激烈，動(dòng)蕩性越大，企業(yè)越傾向于鼓勵(lì)員工開發(fā)與探索新技術(shù)，尋求利基市場或更好地提升用戶使用價(jià)值，這也是近年來競爭性強(qiáng)的行業(yè)技術(shù)更新?lián)Q代速度加快、產(chǎn)品生命周期縮短的重要原因。

圖2 市場不確定性對(duì)知識(shí)型員工與利用式創(chuàng)新(a)、探索式創(chuàng)新(b)間關(guān)系的調(diào)節(jié)效應(yīng)

(3)回歸結(jié)果的企業(yè)年齡差異檢驗(yàn)。與新成立的企業(yè)相比，成立時(shí)間越長且一直存續(xù)的企業(yè)在市場中獲取資源的能力越強(qiáng)。為了檢驗(yàn)不同年齡的差異化影響，本文以公司年齡的中位數(shù)為分水嶺，高于中位數(shù)的企業(yè)為高年齡組，低于中位數(shù)的企業(yè)為低年齡組，分別探討知識(shí)型員工冗余對(duì)利用式/探索式創(chuàng)新的差異化影響，并檢驗(yàn)要素市場發(fā)育程度與市場不確定性的調(diào)節(jié)作用。回歸結(jié)果如表4和表5所示。

表4 高年齡組與低年齡組對(duì)比(因變量為利用式創(chuàng)新)

通過模型5a和8a可以看出，無論是高年齡組還是低年齡組，知識(shí)員工冗余與利用式創(chuàng)新的關(guān)系均為倒U型關(guān)系，因此，H1a和H1b通過驗(yàn)證。值得注意的是，在高年齡組的利用式創(chuàng)新模型中，曲線對(duì)稱軸為x=0.209，而在低年齡組，曲線對(duì)稱軸為x=0.088，所以，低年齡組先達(dá)到員工冗余峰值。在探索式創(chuàng)新(模型5b和8b)模型中也存在相同效應(yīng)(高年齡組的對(duì)稱軸為x=0.220，低年齡組的對(duì)稱軸為x=0.090)。可以看出，持續(xù)時(shí)間較長的企業(yè)對(duì)知識(shí)型員工冗余的包容性更強(qiáng)，無論是為了探索式創(chuàng)新還是利用式創(chuàng)新，對(duì)新創(chuàng)企業(yè)而言都需要保持小而精的創(chuàng)新人員隊(duì)伍。不管是高年齡組還是低年齡組，利用式創(chuàng)新的對(duì)稱軸x都早于探索式創(chuàng)新的對(duì)稱軸，因此，假設(shè)H1c通過驗(yàn)證，即隨著知識(shí)型員工冗余的提升，先抑制利用式創(chuàng)新再抑制探索式創(chuàng)新。

而模型6a、9a(因變量為利用式創(chuàng)新)以及模型6b、9b(因變量為探索式創(chuàng)新)顯示，無論是高年齡組還是低年齡組，要素市場發(fā)育程度都負(fù)向調(diào)節(jié)知識(shí)型員工冗余與利用式創(chuàng)新間關(guān)系(交互項(xiàng)系數(shù)的符號(hào)為負(fù))，表明要素市場更發(fā)達(dá)的地區(qū)，能為企業(yè)(無論是大齡企業(yè)還是新創(chuàng)企業(yè))提供較強(qiáng)的外部資源支持，一定程度上降低企業(yè)在創(chuàng)新活動(dòng)中對(duì)知識(shí)型員工冗余的依賴。

而模型7a、10a(因變量為利用式創(chuàng)新)以及模型7b、10b(因變量為探索式創(chuàng)新)反映市場不確定性的調(diào)節(jié)作用。結(jié)果顯示，無論是高年齡組還是低年齡組，市場不確定性都正向影響知識(shí)型員工冗余與利用式創(chuàng)新間關(guān)系(交互項(xiàng)系數(shù)的符號(hào)為正)。因此，H3a、H3b通過驗(yàn)證，表明市場不確定性越高的行業(yè)，在創(chuàng)新活動(dòng)中對(duì)知識(shí)型員工冗余的依賴程度越高。市場不確定性對(duì)新創(chuàng)企業(yè)的影響大于成立較久的企業(yè)(低齡組交互系數(shù)為1.193，高于高齡組的0.971)。這也說明市場競爭越激烈，新創(chuàng)企業(yè)對(duì)知識(shí)型員工冗余的依賴性越強(qiáng)。這可能是在市場競爭激烈的情況下，大企業(yè)因存續(xù)時(shí)間較長積累了一定資源，具有更強(qiáng)的抗震蕩能力，也更容易從市場中靈活地獲得更多資源，對(duì)知識(shí)型員工冗余的依賴性相對(duì)較低，這也是動(dòng)蕩市場中低齡(或新創(chuàng))企業(yè)生存更加艱難的關(guān)鍵原因，低齡企業(yè)需要更多資源維持創(chuàng)新。

表5 高年齡組與低年齡組對(duì)比(因變量為探索式創(chuàng)新)

4 結(jié)論與啟示

本文論證了知識(shí)型員工冗余與利用式創(chuàng)新和探索式創(chuàng)新的關(guān)系，從要素市場發(fā)育程度與市場不確定性兩個(gè)角度，實(shí)證檢驗(yàn)了外部環(huán)境因素對(duì)兩者關(guān)系的調(diào)節(jié)作用。研究發(fā)現(xiàn)：

(1)知識(shí)型員工冗余與利用式創(chuàng)新、探索式創(chuàng)新均存在倒U型關(guān)系，即過高與過低的冗余都不利于企業(yè)創(chuàng)新活動(dòng)。但是，隨著知識(shí)型員工冗余不斷增多，會(huì)先抑制利用式創(chuàng)新再抑制探索式創(chuàng)新，探索式創(chuàng)新往往對(duì)知識(shí)型員工的依賴更強(qiáng)。

(2)市場不確定性強(qiáng)化了知識(shí)型員工冗余對(duì)利用式創(chuàng)新/探索式創(chuàng)新的促進(jìn)作用。市場不確定性程度越高，企業(yè)無論是開展探索式創(chuàng)新還是利用式創(chuàng)新，對(duì)知識(shí)型員工的依賴性越強(qiáng)，為了在激烈競爭中脫穎而出，企業(yè)往往需要更多人員探索新的利基市場或者開發(fā)新技術(shù)。該結(jié)論一定程度上解釋了在市場發(fā)展動(dòng)蕩階段，企業(yè)扎根自主研發(fā)活動(dòng)、力求突破創(chuàng)新瓶頸的重要性，這也是華為“備胎計(jì)劃”廣受贊譽(yù)的重要原因。

(3)要素市場發(fā)育程度減弱了知識(shí)型員工冗余與利用式創(chuàng)新/探索式創(chuàng)新間關(guān)系。要素市場發(fā)育程度較高的地區(qū)，企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新活動(dòng)對(duì)員工冗余的依賴性降低，中小企業(yè)能夠更容易從發(fā)達(dá)的要素市場獲得相關(guān)創(chuàng)新資源，替代企業(yè)部分自主創(chuàng)新活動(dòng)，且對(duì)利用式創(chuàng)新的替代作用更顯著，說明探索式創(chuàng)新所需資源對(duì)員工冗余的依賴性更大，往往需要投入更多知識(shí)型員工。

(4)根據(jù)公司年齡的分組檢驗(yàn)結(jié)果，基本上支持本文研究假設(shè)，即無論是高年齡組還是低年齡組，知識(shí)型員工冗余均與企業(yè)利用式創(chuàng)新/探索式創(chuàng)新呈倒U型關(guān)系。要素市場發(fā)達(dá)程度減弱了知識(shí)型員工冗余對(duì)探索式/利用式創(chuàng)新的促進(jìn)作用，而市場不確定性強(qiáng)化了知識(shí)型員工冗余對(duì)探索式/利用式創(chuàng)新的促進(jìn)作用，且這種作用在低齡組更加顯著，說明在市場動(dòng)蕩期，新創(chuàng)企業(yè)(或低齡企業(yè))需要保留更多人員冗余來維持創(chuàng)新，其也是新創(chuàng)企業(yè)在市場動(dòng)蕩期生存更加艱難的重要原因。這為國家制定相關(guān)政策扶持中小企業(yè)提供了決策依據(jù)，即應(yīng)引導(dǎo)相關(guān)資源要素向中小企業(yè)傾斜，確保中小企業(yè)能夠公平合理地獲取相關(guān)資源要素，有效激發(fā)創(chuàng)新活力。

基于以上實(shí)證分析和研究結(jié)論，得到以下管理啟示：知識(shí)型員工冗余并不是越多越好，也不是越少越好，而要保持適度水平。過多冗余可能加大企業(yè)管理成本，而過少的資源儲(chǔ)備不利于企業(yè)開展創(chuàng)新活動(dòng)。因此，企業(yè)在資源開發(fā)和儲(chǔ)備過程中應(yīng)注意“量”的問題，管理者有必要根據(jù)企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新現(xiàn)狀，科學(xué)地制訂人才戰(zhàn)略儲(chǔ)備規(guī)劃；知識(shí)型員工是企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新的主要承擔(dān)者，且有強(qiáng)烈的自我實(shí)現(xiàn)需求，管理者不能一味地將員工冗余視為一類靜態(tài)的難以在企業(yè)重新配置的資源，而應(yīng)該充分考慮知識(shí)型員工的主觀能動(dòng)性，將知識(shí)型員工冗余置于合適崗位，人盡其用，充分調(diào)動(dòng)其主動(dòng)進(jìn)行技術(shù)利用與技術(shù)探索的積極性；中小企業(yè)由于其自身特點(diǎn)，在資源獲取和創(chuàng)新模式選擇中與大企業(yè)存在差異，尤其是成立時(shí)間較短且所處市場環(huán)境高度不確定的中小企業(yè)，在資源獲取方面優(yōu)勢不明顯甚至處于劣勢，更有必要保留一定的知識(shí)型員工冗余從事創(chuàng)新活動(dòng)。

5 研究不足與展望

本文驗(yàn)證了知識(shí)型員工冗余對(duì)二元?jiǎng)?chuàng)新的作用，也得到了一些有價(jià)值的結(jié)論，但還存在不足。參照Guan等的方法使用專利分類號(hào)作為創(chuàng)新活動(dòng)代理變量對(duì)探索式創(chuàng)新和利用式創(chuàng)新進(jìn)行測度，雖然專利分類號(hào)作為探索式創(chuàng)新和利用式創(chuàng)新的代理變量具有一定優(yōu)勢，但其有效性往往不足：首先，技術(shù)的使用和流動(dòng)很難編碼，企業(yè)對(duì)技術(shù)的探索和利用等信息不能完全通過專利分類號(hào)體現(xiàn)；其次，有些企業(yè)為了保護(hù)核心技術(shù)，不愿意申請(qǐng)專利，導(dǎo)致這些關(guān)鍵技術(shù)無法通過專利記錄下來；再次，專利授予對(duì)技術(shù)新穎性和原創(chuàng)性有非常高的要求，導(dǎo)致企業(yè)很多技術(shù)難以被專利化；最后，在一些特殊的行業(yè)(如服務(wù)業(yè))，專利并不是創(chuàng)新的重要測度指標(biāo)，因此，本研究結(jié)論能否適用于對(duì)專利有所忽略的行業(yè)或企業(yè)，有待進(jìn)一步檢驗(yàn)。未來研究可通過實(shí)地訪談或調(diào)查問卷對(duì)更廣泛的行業(yè)進(jìn)行考察，挖掘更為全面、綜合的代理變量，對(duì)企業(yè)探索式創(chuàng)新和利用式創(chuàng)新進(jìn)行測度，以提高本文研究結(jié)論普適性。