關于互聯網供應鏈金融模式的財務風險管理探討

李曉云 四川金鼎產融控股有限公司

近些年來，隨著全球經濟一體化的腳步不斷加快，各個企業之間的競爭也越來越激烈。為了實現企業自身的長遠發展，需要在經營與合作方式方面進行創新。在互聯網供應鏈金融模式下，為企業的經濟發展帶來了新的發展機遇，同時，也會提升企業的財務管理風險。由于供應鏈金融屬于一種新型的融資方法，多數企業在這方面的經驗不夠豐富，所以會遇到較多的風險。為了做好財務管理工作，需要全面認識供應鏈金融模式的實際操作方式，進而有效應對財務管理風險。

一、供應鏈金融模式下存在的財務風險

（一）籌資風險。在企業財務管理中，籌資活動比較常見，直接影響著企業的主營業務開展情況，對于籌資風險來說，主要體現在所籌集的金額沒有滿足企業實際需求。在供應鏈金融模式下，如果所籌集的金額過多，會給企業帶來多余的現金流，同時，也會提升企業的債務成本，降低企業經濟效益。如果所籌集的資金比較少，則無法滿足企業實際經營需求，從而不利于各項業務的順利展開，也不利于企業的擴張。不僅如此，在償還債務方面，企業所承擔的風險也比較大。在供應鏈金融模式下，公司的資金來源有限，其資金實力遠低于銀行。所以，企業需要對籌資方式進行調整。

（二）投資風險。在互聯網供應鏈金融模式下，投資是重要的金融活動，雖然，能夠獲得一定的收益，但是，也會承擔相應的風險，在投資活動中，主要風險來源于貸款客戶的還款能力、信用情況等，由于貸款客戶具有較強的變動性，所以會給企業帶來一定的投資風險。如果貸款不能夠按時收回，很容易影響企業財務管理。

（三）資金回收風險。在供應鏈金融模式下，資金回收風險比較常見，主要指的是貸款客戶沒有按時還款，從而使企業無法進行資金回收，所以給企業造成了財務風險。在市場競爭中，不少企業了拓展業務規模會將一些小型企業作為目標客戶，雖然，能夠為企業帶來發展機遇，但是，也會增加企業資金回收風險。即使對貸款客戶進行了信用風險評估，在很大程度上也會出現信息不對稱現象，不能夠完全規避所有風險[1]。

二、互聯網供應鏈金融模式下的財務風險管理措施

（一）加大企業準入審核力度。在互聯網供應鏈的金融運行模式下，對企業進行審核時候，需要從整個運行鏈的實際運行情況出發，針對獨立企業交易情況以及準入資格進行嚴格審核，做出客觀的評價，首先，需要對供應鏈核心企業中的準入資格進行嚴格審核。在整個供應鏈中，核心企業占據著重要的地位，也發揮著至關重要的作用，所以對核心企業進行考核與評價的時候，應該堅持謹慎性原則。其次，對其他企業的信用風險進行全面分析，在供應鏈中，企業的信用十分重要，需要對企業進行信用評估，尤其要對企業的財務情況、經濟效益以及業務開展情況進行綜合評定，確保選擇的企業具有穩定的現金流，選擇這樣的企業進行融資。

（二）完善金融風險防治體系。在互聯網供應鏈金融模式下，需要對各方面的制度進行全面完善，這樣可以有效防治供應鏈中的金融風險。企業需要制定健全的監督機制，使得整個供應鏈能夠得到全面監督，一般需要進行銀行監管、第三方企業物流監管以及倉儲監管等，這三方的監管方式具有很大的不同，不過，在監管制度方面是一樣的，在供應鏈中，企業需要針對自身實際情況進行規范化操作，并且，對監管流程進行全面調整。比如說：在倉儲監管方面，需要根據市場的實際發展情況做出相應的調整，對倉儲管理水平進行全面提升，積極利用信息技術，加快財務信息化建設進程，確保企業相關人員能夠規范化操作，同時，對給貨物的出庫和入庫進行嚴格控制，從而降低企業風險損失[2]。

（三）加大質押物品的管理力度。為了做好物品質押的管理工作，需要從以下幾方面著手：第一，需要對市場進行深入調查，所質押的物品要具有較強的市場認可度，并且，價值穩定，具有較強的流動性，還要具有易保存的特點，只有這樣，才可以作為質押物品。第二，針對質押的物品，需要對其各方面的憑證進行全面審核。第三，針對質押的物品需要進行嚴格管理，根據相關的賠償制度進行產品監控，如果其市場價格出現了較大波動情況下，需要及時收回資金，又或者采取相應的貨物補償措施。

（四）加大第三方企業的監控力度。在互聯網供應鏈金融中，第三方企業占據著重要的位置，除了能夠在企業與銀行之間搭建有效的橋梁，還可以保證資金流的穩定性，使資金流、物流以及信息流進行有效對接，第三方企業也可以作為銀行的委托人，負責質押物品的監管工作，所以，在整個供應鏈金融模式下，第三方企業發揮了重要的作用。對第三方企業進行選擇的時候，需要全面了解該企業的實際經營情況以及資信情況，還要對第三方企業的監管能力進行全面考核，確保所選擇的第三方企業能夠滿足實際要求[3]。

結語：綜上所述，對于供應鏈金融來說，具有較多的優勢，得到了各個行業的高度重視。根據現階段互聯網供應鏈金融模式的實際情況來看，主要融資模式體現在應收賬款、預付賬款融資以及存貨融資。為了有效防治供應鏈金融中的各方面風險，需要對企業的準入標準進行提升，嚴格審核企業的實際情況，對各方面的制度進行健全，并且需要對質押物品進行嚴格管理，加大第三方企業監控力度，從而有效預防企業的財務風險。