互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)發(fā)展問(wèn)題與趨勢(shì)

張偉 耿英杰

【摘 要】近年來(lái)，互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)發(fā)展迅速，并呈現(xiàn)出較好的增長(zhǎng)趨勢(shì)。本文簡(jiǎn)要介紹了互聯(lián)網(wǎng)金融的類別，分析了互聯(lián)網(wǎng)金融的特點(diǎn)，并總結(jié)出互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)業(yè)發(fā)展過(guò)程中面臨的問(wèn)題，提出了互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)業(yè)的發(fā)展趨勢(shì)。

【關(guān)鍵詞】互聯(lián)網(wǎng)金融;發(fā)展問(wèn)題;發(fā)展趨勢(shì)

引言：

互聯(lián)網(wǎng)網(wǎng)絡(luò)金融業(yè)已經(jīng)實(shí)現(xiàn)了多年快速增長(zhǎng)，受到了我國(guó)社會(huì)各界的高度關(guān)注，給我國(guó)傳統(tǒng)網(wǎng)絡(luò)金融業(yè)的業(yè)務(wù)交易方式，監(jiān)管運(yùn)行方式和網(wǎng)絡(luò)金融服務(wù)模式建設(shè)帶來(lái)了新的發(fā)展挑戰(zhàn)。因此，為了有效促進(jìn)我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)商業(yè)金融的健康和可持續(xù)發(fā)展，有必要深入了解一下互聯(lián)網(wǎng)商業(yè)金融的發(fā)展趨勢(shì)。

一、互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的類別

根據(jù)提供的金融服務(wù)模型，提供服務(wù)的客戶群以及網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)的形式，互聯(lián)網(wǎng)金融氛圍可以分為兩類：P2P模型和電子商務(wù)模型。蘇寧、京東、淘寶和其他在線購(gòu)物平臺(tái)是電子商務(wù)模式的主要代表，主要提供應(yīng)收融資，訂單管理以及向上游供應(yīng)商品，及下游產(chǎn)品客戶鏈等相關(guān)服務(wù)。注冊(cè)平臺(tái)用戶數(shù)據(jù)是平臺(tái)電子信息商務(wù)平臺(tái)財(cái)務(wù)的主要收入來(lái)源，平臺(tái)用戶數(shù)據(jù)的分析技術(shù)計(jì)算基礎(chǔ)主要是平臺(tái)數(shù)據(jù)分析挖掘計(jì)算技術(shù)和大數(shù)據(jù)分析計(jì)算技術(shù)，因此用戶可以更好的及時(shí)獲取平臺(tái)業(yè)務(wù)發(fā)展規(guī)模所可能帶來(lái)的諸多好處及其好處并及時(shí)了解平臺(tái)產(chǎn)品業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)，交易客戶數(shù)據(jù)和管理客戶資源[1]。

P2P模式是將Internet用作借貸平臺(tái)。這種借貸關(guān)系消除了傳統(tǒng)的金融中介機(jī)構(gòu)，并直接通過(guò)Internet獲得信息。P2P平臺(tái)在該模型中發(fā)揮了重要作用，并且通過(guò)現(xiàn)有的法律咨詢和信用審查服務(wù)，可以為貸方和貸方提供強(qiáng)制性措施，信息價(jià)值驗(yàn)證，信息交換等。

二、互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的典型特征

（一）具有較低的交易成本

金融業(yè)的誕生是為了降低個(gè)人金融交易的成本。但是，個(gè)人用戶和小型企業(yè)的特征是信息不對(duì)稱，財(cái)務(wù)需求變化，數(shù)量眾多以及分布分散。商業(yè)銀行必須承擔(dān)較高的信貸配給作用，這種配給效率不高。互聯(lián)網(wǎng)金融可以通過(guò)社交網(wǎng)絡(luò)連接個(gè)人用戶和公司，并將它們用作數(shù)據(jù)資本的來(lái)源。云計(jì)算技術(shù)，數(shù)據(jù)挖掘技術(shù)，大數(shù)據(jù)概念等處理技術(shù)可以大大降低金融交易成本，提高金融交易效率。

（二）中介對(duì)資源配置的影響低

現(xiàn)有銀行在分配資源時(shí)總是面臨諸如客戶識(shí)別成本和客戶搜索成本之類的問(wèn)題，并且難以獲得滿足雙方的匹配結(jié)果，從而難以提供物資或滿足客戶需求。從理論上講，互聯(lián)網(wǎng)金融完全不需要中介機(jī)構(gòu)的任何幫助，就可以使用在線平臺(tái)來(lái)完成匹配，交易和定價(jià)。但是，由于實(shí)際操作中的某些限制，互聯(lián)網(wǎng)金融本身也承擔(dān)了部分中介職能。但是總的來(lái)說(shuō)，中介機(jī)構(gòu)對(duì)資源分配的影響正在減小。

三、互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)發(fā)展中存在的問(wèn)題

（一）貨幣市場(chǎng)基金的問(wèn)題

隨著一些高收益金融產(chǎn)品的出現(xiàn)，互聯(lián)網(wǎng)金融公司已經(jīng)進(jìn)入了貨幣市場(chǎng)的基金業(yè)務(wù)。在此過(guò)程中，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估存在缺陷。互聯(lián)網(wǎng)金融公司在獲取新客戶和主導(dǎo)市場(chǎng)的過(guò)程中面臨更大的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)[2]。

（二）P2P存在的問(wèn)題

我國(guó)存在三種主要的P2P模型，面臨的主要風(fēng)險(xiǎn)是信用風(fēng)險(xiǎn)和失控模型風(fēng)險(xiǎn)。在線模型的存在和線下機(jī)構(gòu)的缺乏支持使得無(wú)法有效控制信貸風(fēng)險(xiǎn)，從而增加了發(fā)生信貸風(fēng)險(xiǎn)的可能性。一些P2P信貸公司提供的財(cái)務(wù)擔(dān)保通常具有較低的風(fēng)險(xiǎn)期望和較高的回報(bào)，從而進(jìn)一步增加了整個(gè)P2P信貸模型的信貸風(fēng)險(xiǎn)。同時(shí)，我國(guó)還沒(méi)有建立完整的信用調(diào)查體系，利用金融服務(wù)和互聯(lián)網(wǎng)系統(tǒng)產(chǎn)生的信息很難有效地評(píng)估出借方的信用等級(jí)。隨著P2P信用模型的快速發(fā)展，信用風(fēng)險(xiǎn)是最難避免的問(wèn)題。

四、互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的發(fā)展趨勢(shì)

我國(guó)的互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展迅速，具有快速發(fā)展的潛力。但是，我們還需要意識(shí)到在開(kāi)發(fā)過(guò)程中互聯(lián)網(wǎng)金融面臨的信用風(fēng)險(xiǎn)和高收益風(fēng)險(xiǎn)。互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)作為一個(gè)新興領(lǐng)域，需要在發(fā)展過(guò)程中逐步解決這些問(wèn)題，把握發(fā)展方向和趨勢(shì)。

（一）信息技術(shù)的進(jìn)步和互聯(lián)網(wǎng)金融思想的實(shí)踐

互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代金融行業(yè)本身具有市場(chǎng)監(jiān)督規(guī)范程度低，門(mén)檻低的巨大特點(diǎn)，因此應(yīng)用信息網(wǎng)絡(luò)技術(shù)和現(xiàn)代互聯(lián)網(wǎng)金融思想已經(jīng)成為推動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代金融行業(yè)發(fā)展的重要基礎(chǔ)[3]。在移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代金融業(yè)的快速發(fā)展中，互聯(lián)網(wǎng)的企業(yè)金融服務(wù)思想主要還是體現(xiàn)在如何服務(wù)投資對(duì)象和金融服務(wù)上。商業(yè)投資銀行也一直在努力繼續(xù)研究采用這種信息網(wǎng)絡(luò)技術(shù)，直到在線商業(yè)銀行正式問(wèn)世迄今為止，這為我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)網(wǎng)絡(luò)金融行業(yè)思想發(fā)展提供了實(shí)用的信息載體，并且促使我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)網(wǎng)絡(luò)金融行業(yè)得以快速健康發(fā)展。隨著我國(guó)大數(shù)據(jù)金融時(shí)代的不斷到來(lái)，信用管理體系建設(shè)促進(jìn)了我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)網(wǎng)絡(luò)金融管理思想的創(chuàng)新發(fā)展，并在一定很大程度上徹底扭轉(zhuǎn)了國(guó)際市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)觀念，未來(lái)我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)網(wǎng)絡(luò)金融行業(yè)將不會(huì)擁有更廣闊的國(guó)際市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)基礎(chǔ)。

（二）互聯(lián)網(wǎng)金融與其他領(lǐng)域的大融合

當(dāng)前，互聯(lián)網(wǎng)金融需要開(kāi)始與各種行業(yè)合作，例如傳統(tǒng)零售行業(yè)的整合，以實(shí)現(xiàn)在線購(gòu)物。互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展有望不可避免地與金融業(yè)融合。換句話說(shuō)，互聯(lián)網(wǎng)金融公司必須與傳統(tǒng)金融業(yè)合作，在合作的過(guò)程中，每個(gè)人都必須發(fā)揮自己的優(yōu)勢(shì)，形成互補(bǔ)優(yōu)勢(shì)，促進(jìn)傳統(tǒng)金融業(yè)和互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)的發(fā)展。

（三）互聯(lián)網(wǎng)金融的全方位發(fā)展趨勢(shì)

由于目前我國(guó)對(duì)金融銀行業(yè)的快速發(fā)展并沒(méi)有非常嚴(yán)格的金融監(jiān)管處罰制度，因此我國(guó)銀行不能混合不同的金融業(yè)務(wù)來(lái)有效控制我國(guó)金融業(yè)中業(yè)務(wù)杠桿的情況發(fā)生[4]。但是，這也充分顯示了我國(guó)金融業(yè)的一些特殊靈活性，并且隨著我國(guó)經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展生活水平的不斷提高，這些業(yè)的局限性將越來(lái)越明顯。利用Internet的便利性和廣度，金融行業(yè)可以更好地與其他行業(yè)集成，這應(yīng)該重新定義金融行業(yè)與其他行業(yè)之間的交互。金融業(yè)可以利用互聯(lián)網(wǎng)來(lái)發(fā)揮作用，并在互聯(lián)網(wǎng)金融中發(fā)揮重要作用。

五、結(jié)語(yǔ)

在技術(shù)發(fā)展的過(guò)程中，隨著信息技術(shù)和網(wǎng)絡(luò)技術(shù)的不斷發(fā)展和普及，互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)也應(yīng)運(yùn)而生，這對(duì)國(guó)民經(jīng)濟(jì)的發(fā)展和人民的各個(gè)方面產(chǎn)生了深遠(yuǎn)而廣泛的影響。互聯(lián)網(wǎng)金融可以說(shuō)是一個(gè)順應(yīng)當(dāng)今全球經(jīng)濟(jì)發(fā)展新趨勢(shì)的朝陽(yáng)產(chǎn)業(yè)，具有巨大的經(jīng)濟(jì)效益潛力。對(duì)于互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)業(yè)發(fā)展過(guò)程中出現(xiàn)的問(wèn)題，有必要采取有效措施進(jìn)行指導(dǎo)和完善，以適應(yīng)互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)業(yè)的發(fā)展趨勢(shì)，提供有利于互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的總體環(huán)境。

參考文獻(xiàn)：

[1]孟文佳. 淺談互聯(lián)網(wǎng)金融的模式與發(fā)展[J]. 現(xiàn)代營(yíng)銷：學(xué)苑版，2019（4）：22-22.

[2]泰泓伊. 論當(dāng)代互聯(lián)網(wǎng)金融的風(fēng)險(xiǎn)與前景[J]. 消費(fèi)導(dǎo)刊，2019，000（007）：177.

[3]王姍. 互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展現(xiàn)狀及趨勢(shì)探究[J]. 商訊，2020（16）.

[4]蘭虹，熊雪朋，胡穎潔. 大數(shù)據(jù)背景下互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展問(wèn)題及創(chuàng)新監(jiān)管研究[J]. 西南金融，2019，000（003）：80-89.

作者簡(jiǎn)介：

張偉，男，1996年2月出生，本科，研究方向，國(guó)際經(jīng)濟(jì)與貿(mào)易。

耿英杰，男，1999年1月出生，本科，研究方向：國(guó)際經(jīng)濟(jì)與貿(mào)易。

（作者單位：河北金融學(xué)院）