從0 到1 的不易和從1 到N 的期許
——讀《公允價值計量影響分析：基于財務報告概念框架的視角》有感

楊平平

（中國歌劇舞劇院，北京 100000）

潘序倫先生在《基本會計學》中曾經說過：“在任何思想領域中，都需要一種理論結構，以統一推理的邏輯或體系，會計也不例外。理論結構為在一定假設范圍內的有關概念和程序提供依據，會計師們據此對經濟數據進行鑒定、登記、分類和匯總，使之成為合乎陳報要求和解釋經濟信息時采用的方式或方法。”如果把財務會計理論體系看成一棵大樹，那么歷史成本會計和公允價值會計就是這個大樹的兩個枝丫，它們一個面向昨天，一個面向未來，相互映襯，共同在財務會計理論體系中發揮著作用，影響著大樹的生長；同時也受到這棵大樹所處的經濟環境、監管要求、信息技術發展、學術研究等外在生態環境的影響。讀黃世忠教授等人著作的《公允價值計量影響分析：基于財務報告概念框架的視角》，感覺是跟著作者一起把歷史的視角拉長，做了一次會計發展史的穿越，目睹了財務會計理論體系的變遷中各種力量的博弈，體會著每一份進步后面的艱辛，感受最深的一點是：相對于歷史成本會計，公允價值會計這枝嫩芽命運多舛、幾經沉浮，實現從0 到1 的突破實屬不易,這里沉淀著會計界長期堅持的成果；同時，因為公允價值會計某種程度上代表著未來財務會計發展的方向，有著其天然的生命力和無限的想象空間，對于它的明天，便會有多一份從1 到N 的期許。

一、公允價值會計從0 到1 突破的不易

從公允價值會計萌芽和誕生階段，可以看出，公允價值會計是隨著生產力的發展、市場機制的健全、企業組織形式的蛻變應運而生的，有著其內生的動力。早在1807 年的拿破侖商法，“原生態”的公允價值會計就已經在公司立法和商業實踐中被應用推廣，但早期的公允價值因為計量的復雜性、會計界尚未形成公認的會計方法和程序、政府的信息披露的監管缺乏有效規定等原因，導致資產重估這種原始形態的公允價值成為一些企業粉飾利潤的利器，被證券監管方排除在了主流計量屬性之外；得益于會計學術研究從未放棄對公允價值會計思想的探討，特別在對歷史成本背離，需要借助市場價值或現值才能提供更好相關性的領域做著不斷的嘗試和實踐，為公允價值會計的誕生和推廣提供了理論依據和政策土壤，也為監管層放開對公允價值會計的應用掃清了障礙。

但公允價值會計成長的道路并不是一帆風順的，對公允價值會計的質疑和指責也從未停止過，一方面因為公允價值會計遠非完美，有著其自身的技術缺陷和有悖于正常商業邏輯的地方，如公允價值會計假設計量所涉及的資產和負債存在一個習以為常的交易市場，而在現實中這一假設并不總成立。公允價值計量的三個層次中，第三層次估值是實務中應用公允價值計量的主流，而這種依托于大量的假設、估計和判斷，基于復雜的數學模型的估算結果的可靠性令人生疑，特別是在一些極端情況下，缺乏技術指引的公允價值計量具有很大的主觀隨意性，這也引發了2008 年金融危機后金融界與會計界對公允價值會計的優劣和存廢的激烈論戰。另一方面，因為會計準則究其實際是財富分配的“游戲規則”，而不是純粹的技術規范，它的走勢影響著利益分配的格局，這也決定了各利益攸關者會利用其影響力，介入會計準則的制定過程。比如，在政治力量強勢介入下，會計準則制定者允許將公允價值計量的金融資產重分類為按攤余價值計量的金融資產，讓金融界有了通過改變會計政策進行盈余管理的空間，從而改變了財富分配的金額和流向，這是會計專業性屈服于政治現實性的無奈選擇，讓會計的嚴肅性受到了極大損毀。

但無論前行的道路有多不易，公允價值最具相關性，是金融工具最適合的計量方法，其運用提高了財務信息的可比性，能夠很好地滿足投資決策和資源配置等天然屬性，也讓公允價值會計一次次“大難不死”，而是向著更加規范、科學、有序的方向發展。后危機時代也是公允價值會計不斷自我更新、自我改革的時代，為了更好地適應時代發展的要求，滿足信息使用者對信息真實、可靠、客觀的需求，會計界進行了大刀闊斧的改革，不斷降低金融工具會計準則的復雜性、緩解公允價值會計的順周期效應、提高金融機構財務信息的透明度，從確認標準、計量方法和披露要求上不斷進行自我完善，在烈火中永生的公允價值會計終于迎來了屬于自己的春天，實現了從0 到1 的突破。

二、公允價值會計從1 到N 的期許

如果僅僅看到了會計計量方式的漸變，那么我們只看到了樹枝，而沒有見大樹，其實在歷史成本會計和公允價值會計的力量對比發生變化的背后，還有更深層次的矛盾需要解決，公允價值會計的應用越廣泛、越接近經濟中心，其對會計理論體系發展的影響就越大，甚至影響著財務會計理論體系這顆大樹內在結構和邏輯的重塑。這就有如中美貿易戰，表面上看是中美貿易逆差和知識產權分歧，但究其實際，是中國經濟崛起顛覆了資本主義誕生以來世界經濟格局的核心邏輯，是一個打破舊秩序建立新秩序的過程。所以我們要見微知著，能夠深刻剖析公允價值計量對現有的以歷史成本計量為基礎構建的會計理論體系的沖擊，并嘗試建立一個基于公允價值計量為基礎的新結構和新秩序，只有這樣我們才能將會計這個職業從會計有用性惡化、會計相關性減退、現行財務報表信息對投資決策的有用性嚴重退化的沒落中拯救出來，打造一條會計界的諾亞方舟，實現會計行業的救贖和復興。

本書從公允價值計量對會計四大基本假設、財務報告目標、會計原則、會計觀念和業績報告的影響為切入點，系統、深入地分析了公允價值在理論層面和實務層面對會計產生的深遠影響，同時考慮到會計實務發展亟待一套內在邏輯同意的理論予以指導和規范，文章參考了IASB 發布的《財務報告概念框架的重新審視（討論稿）》（DP）和（ED）,嘗試從概念框架的修訂入手，從公允價值計量的視角，對財務報告框架中的財務報告目標、會計信息質量特征、會計要素、會計確認、會計計量和信息列報與披露六大部分內容提出了改進、修訂和完善的意見，對用好公允價值會計有著極其深遠的意義，也是公允價值會計從1 到N 真正發揮作用的基石。

此外，通過讀此書，我還深刻的體會到：我國現在正在進行政府會計改革，政府會計的運行環境正在發生深刻的變化，將公允價值計量引入績效導向的政府會計改革將大有所為。一是隨著行政體制改革的深入，公眾對于政府財務信息的需求越來越大，特別是地方政府債券發行后，公眾成了地方債的債權人，政府財務信息將直接影響著公眾的投資決策，于是社會公眾越來越多地把從對過去的關注轉移為面向未來的決策服務，要求政府公開的資產負債表上的價值應當能夠反映政府開展業務和履行償債義務的能力。在這種情況下，政府財務報告信息的目標悄然發生變化，從關注受托責任觀向決策有用觀在轉變，會計理念也從收入費用觀向資產負債觀傾斜，僅有歷史成本計量已經不能滿足社會公眾的信息需求，將面向市場、能夠反映未來、風險和不確定性的公允價值計量引入政府會計體系是大勢所趨。二是隨著政府投融資體制改革的不斷深入，以特許經營協議為基礎的政府和社會投資者合作的PPP 項目越來越多，在PPP 項目中有很多是涉及公用事業類的項目，在沒有使用者付費的政府付費模式下和使用者付費不足的可行性缺口模式下，政府需要在PPP 項目運營期間（運營期一般都較長，有的約定是30年）承擔直接付費責任，向PPP 公司或社會投資方支付運營補貼，這些付費責任在特許經營協議中約定明確。在這種情況下，政府就承擔了在未來較長時間內不可撤銷的實質性的政府債務，2014 年財政部發布的《政府和社會資本合作模式操作指南（試行）》中規定，在政府綜合財務報告制度中，應將政府的支出義務納入政府綜合財務報告制度中，充分反映和控制政府支付義務所形成的債務風險。未來在政府PPP 項目核算中以及政府綜合財務報告中，如何體現這些過去的事項或經濟業務形成的、預期會導致經濟資源流出政府主體的現時義務，需要引入公允價值會計來對這種未來較長時間內不可撤銷的實質性的政府債務進行確認、核算、計量和報告。相對于歷史成本會計，公允價值會計將更多的不確定性引入財務報告，在政府會計中引入公允價值會計過程中，也會存在類似于在市場操縱環境下公允價值計量的難點、公司治理中評價管理層經營績效的難點，以及公允價值計量對我國審計實務的影響，本書也在最后一章對這些難點問題進行了逐一分析，也為后續政府會計中引入公允價值計量提供了思路。

由此可見，想實現公允價值會計從1 到N 的突破還有很長的路要走，很長一段時間內，歷史成本與現行價值的兩分類混合計量模式將是常態。作為這個時代的會計人，我們肩負著會計革新和復興的任務和使命，我們始終堅信計量模式的轉變只是因變量，其背后真正推動的重要力量是大的政治、經濟、技術環境的發展變化，這才是自變量。經濟轉型期的中國，新的商業模式不斷涌現、交易性質也更加多元，政府會計改革不斷深入，這都為公允價值會計的發展提供了廣袤的實踐空間；信息技術不斷突飛猛進，成本效益原則也將不再成為制約公允價值會計量發展的羈絆，這也為公允價值會計的發展提供了技術支持。我們新時代的財務人，要做的就是緊跟前人的腳步，不忘初心，牢記時代賦予我們的使命，將公允價值會計的研究像蒲公英的種子一樣落在各行各業中生根發芽，用經濟實踐去充實它、豐滿它，讓公允價值會計這一諾亞方舟載著我們走向創世之旅，實現會計復興。青山遮不住，畢竟東流去，期待著公允價值會計能在中國經濟發展中有更好的實踐和運用，期盼著公允價值會計從1 到N 的突破。