拉卡拉、中創(chuàng)物流、運(yùn)達(dá)股份、泉峰汽車

拉卡拉（300773） 申購(gòu)代碼300773 申購(gòu)日期4.16

發(fā)行概覽：拉卡拉是國(guó)內(nèi)知名的第三方支付公司，本次擬向社會(huì)公眾公開(kāi)發(fā)行人民幣普通股不超過(guò)4，001萬(wàn)股，用于第三方支付產(chǎn)業(yè)升級(jí)項(xiàng)目。

基本面介紹：拉卡拉成立之初專注于便民支付服務(wù)，為解決銀行排隊(duì)難問(wèn)題，拉卡拉在全國(guó)便利店布放了十余萬(wàn)臺(tái)拉卡拉自助終端，為廣大個(gè)人用戶提供信用卡還款、公用事業(yè)繳費(fèi)、轉(zhuǎn)賬等民生類日常支付服務(wù)，是國(guó)內(nèi)最大的線下便民支付服務(wù)商之一，專注于為實(shí)體小微企業(yè)提供收單服務(wù)和為個(gè)人用戶提供個(gè)人支付服務(wù)，此外拉卡拉還以積累的豐富第三方支付運(yùn)營(yíng)經(jīng)驗(yàn)，向客戶提供第三方支付增值服務(wù)。

借助拉卡拉智能POS機(jī)以及拉卡拉開(kāi)放式服務(wù)平臺(tái)，拉卡拉正將服務(wù)從“幫助中國(guó)實(shí)體小微企業(yè)收單”擴(kuò)展到“幫助中國(guó)實(shí)體小微企業(yè)做生意”。公司大力推廣的拉卡拉智能POS終端，通過(guò)幫助商戶實(shí)現(xiàn)收單業(yè)務(wù)的互聯(lián)網(wǎng)化，滿足企業(yè)商戶全支付（刷卡、閃付、掃碼）、權(quán)益營(yíng)銷等需要，成為企業(yè)商戶支付管理終端、金融服務(wù)電子柜臺(tái)、經(jīng)營(yíng)管理電子商務(wù)平臺(tái)。

核心競(jìng)爭(zhēng)力：拉卡拉作為一家具有創(chuàng)新基因的第三方支付公司，始終將創(chuàng)新作為企業(yè)發(fā)展的原動(dòng)力，在業(yè)務(wù)模式和產(chǎn)品服務(wù)上均走在市場(chǎng)的前列。在經(jīng)營(yíng)銀行卡收單業(yè)務(wù)前，拉卡拉即建立起布局全國(guó)的線下個(gè)人支付終端網(wǎng)絡(luò)，為從事收單業(yè)務(wù)打下了良好的基礎(chǔ);拉卡拉領(lǐng)先于市場(chǎng)推出的mPOS產(chǎn)品，降低了商戶的收單成本，擴(kuò)大了自身用戶群體。

拉卡拉按照高并發(fā)、高可靠、高一致、高復(fù)雜度、低成本的理念，打造了一套業(yè)內(nèi)領(lǐng)先的支付業(yè)務(wù)信息系統(tǒng)。為了保證承載千萬(wàn)級(jí)的商戶、每天處理數(shù)千萬(wàn)筆交易、7×24運(yùn)行、99.9%的系統(tǒng)可靠性，符合監(jiān)管的業(yè)務(wù)規(guī)范和等級(jí)保護(hù)規(guī)范的基礎(chǔ)上，拉卡拉建立了多個(gè)數(shù)據(jù)中心，進(jìn)行了大量的服務(wù)器、網(wǎng)絡(luò)及安全設(shè)備和系統(tǒng)軟件投資。

募投項(xiàng)目匹配性：本次募集資金投資項(xiàng)目系利用綜合服務(wù)平臺(tái)構(gòu)建線上+線下一體化的智能POS終端服務(wù)體系，以滿足未來(lái)更高層次的商戶需求，同時(shí)增強(qiáng)拉卡拉用戶黏性和活躍度，從而實(shí)現(xiàn)拉卡拉未來(lái)第三方支付規(guī)模持續(xù)增長(zhǎng)。本次募投項(xiàng)目也正是建立在公司現(xiàn)有技術(shù)和商業(yè)模式之上，立足于公司的戰(zhàn)略定位，緊密圍繞市場(chǎng)未來(lái)發(fā)展方向而展開(kāi)，符合公司長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展目標(biāo)。

風(fēng)險(xiǎn)因素：行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)、經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)、募投項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)、稅收優(yōu)惠、政府補(bǔ)助等政策變化的風(fēng)險(xiǎn)、社會(huì)保險(xiǎn)及住房公積金繳納不規(guī)范的相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)、無(wú)實(shí)際控制人的風(fēng)險(xiǎn)。

中創(chuàng)物流（603967） 申購(gòu)代碼732967 申購(gòu)日期4.17

發(fā)行概覽：本公司主營(yíng)綜合性現(xiàn)代物流業(yè)務(wù)，扣除發(fā)行費(fèi)用后，本次A股發(fā)行募集資金將用于投資以下項(xiàng)目：沿海運(yùn)輸集散兩用船舶購(gòu)置項(xiàng)目、散貨船購(gòu)置項(xiàng)目、跨境電商物流分撥中心項(xiàng)目（天津東疆堆場(chǎng)）、物流信息化建設(shè)項(xiàng)目、大件運(yùn)輸設(shè)備購(gòu)置項(xiàng)目。

基本面介紹：本公司為進(jìn)出口貿(mào)易參與主體提供基于國(guó)內(nèi)沿海港口集裝箱及干散貨等多種貨物貿(mào)易的一站式跨境綜合物流服務(wù)。通過(guò)整合貨物進(jìn)出口物流鏈條上的各個(gè)環(huán)節(jié)，為客戶提供全方位服務(wù)，根據(jù)客戶個(gè)性化需求制定全程物流解決方案。公司的具體業(yè)務(wù)包括市場(chǎng)營(yíng)銷、詢價(jià)報(bào)價(jià)、方案設(shè)計(jì)、成本核算等物流咨詢服務(wù)，箱務(wù)管理、輔助備貨、訂艙代理、單證操作等物流過(guò)程服務(wù)，以及沿海運(yùn)輸、工程物流、大件運(yùn)輸?shù)任锪鬟\(yùn)輸服務(wù)。根據(jù)跨境綜合物流鏈條上各個(gè)不同的服務(wù)環(huán)節(jié)及業(yè)務(wù)性質(zhì)，本公司的主營(yíng)業(yè)務(wù)可劃分為五大板塊，分別為貨運(yùn)代理、場(chǎng)站、船舶代理、沿海運(yùn)輸及項(xiàng)目大件物流。

核心競(jìng)爭(zhēng)力：通過(guò)船舶代理和貨運(yùn)代理長(zhǎng)時(shí)間的發(fā)展，積累了豐富的業(yè)務(wù)及管理經(jīng)驗(yàn)，并培養(yǎng)了一批行業(yè)經(jīng)驗(yàn)豐富、專業(yè)水平較高的管理層和骨干人才隊(duì)伍。公司通過(guò)在青島等口岸多年的業(yè)務(wù)積累，擁有雄厚的資金實(shí)力，確保能夠準(zhǔn)確、及時(shí)地按協(xié)議要求支付船舶經(jīng)營(yíng)人各種費(fèi)用，通過(guò)對(duì)資金支付周期的嚴(yán)格控制形成了較為穩(wěn)定的資金鏈，資金的良性循環(huán)使得公司既滿足了開(kāi)展兩項(xiàng)代理業(yè)務(wù)的基本需求，又憑借良好的結(jié)算信譽(yù)在船舶經(jīng)營(yíng)人中獲得了良好的口碑。公司通過(guò)信息化手段實(shí)現(xiàn)了內(nèi)部有秩序、低成本的管理，外部差異化、高效率的服務(wù)，有效地建立起競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手無(wú)法復(fù)制的優(yōu)勢(shì)，進(jìn)一步夯實(shí)了中創(chuàng)物流在行業(yè)中的競(jìng)爭(zhēng)力。

經(jīng)過(guò)近十年的發(fā)展，已建立起良好的品牌優(yōu)勢(shì)，與物流鏈上國(guó)內(nèi)、國(guó)外知名的上下游產(chǎn)業(yè)的公司均建立了良好的業(yè)務(wù)關(guān)系。與眾多知名客戶及同行業(yè)其他物流公司均保持了良好的業(yè)務(wù)往來(lái)，長(zhǎng)年累積的品牌優(yōu)勢(shì)與穩(wěn)定的供應(yīng)商和客戶合作關(guān)系，為中創(chuàng)物流的經(jīng)營(yíng)提供了有力的業(yè)務(wù)保障。

募投項(xiàng)目匹配性：本次發(fā)行募集資金運(yùn)用將緊密圍繞公司主營(yíng)業(yè)務(wù)，投資項(xiàng)目建成將解決資金配套能力不足的問(wèn)題，公司生產(chǎn)運(yùn)營(yíng)能力將得以優(yōu)化，公司競(jìng)爭(zhēng)力和市場(chǎng)影響力得到全面提升，公司可持續(xù)發(fā)展能力和盈利能力將得到增強(qiáng)。

風(fēng)險(xiǎn)因素：市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)、募集資金有關(guān)風(fēng)險(xiǎn)、政策性風(fēng)險(xiǎn)、管理風(fēng)險(xiǎn)、其他風(fēng)險(xiǎn)。

運(yùn)達(dá)股份（300772） 申購(gòu)代碼300772 申購(gòu)日期4.17

發(fā)行概覽：公司擬在境內(nèi)首次公開(kāi)發(fā)行7，349萬(wàn)股A股，用于投資以下項(xiàng)目：生產(chǎn)基地智能化改造項(xiàng)目、風(fēng)能數(shù)據(jù)平臺(tái)及新機(jī)型研發(fā)項(xiàng)目、昔陽(yáng)縣皋落一期（50MW）風(fēng)電項(xiàng)目、補(bǔ)充流動(dòng)資金。

基本面介紹：公司的主營(yíng)業(yè)務(wù)為大型風(fēng)力發(fā)電機(jī)組的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售。隨著客戶要求的不斷提高，公司的業(yè)務(wù)逐步從單一的風(fēng)電機(jī)組研制與銷售，轉(zhuǎn)向提供風(fēng)電機(jī)組與風(fēng)電場(chǎng)勘測(cè)、風(fēng)電場(chǎng)運(yùn)維的一體化服務(wù)，并在此基礎(chǔ)上，將業(yè)務(wù)鏈延伸至風(fēng)電場(chǎng)的投資運(yùn)營(yíng)。

公司目前產(chǎn)品主要為1.5MW、2.XMW系列、3.XMW系列產(chǎn)品風(fēng)電機(jī)組。公司產(chǎn)品除了不斷提升單體容量外，還根據(jù)不同的地理和氣候條件，進(jìn)行差異化設(shè)計(jì)，同一型號(hào)的產(chǎn)品，形成了分別適用于高溫、低溫、高海拔、低風(fēng)速、沿海臺(tái)風(fēng)等不同自然環(huán)境的風(fēng)電機(jī)組系列。

核心競(jìng)爭(zhēng)力：作為國(guó)內(nèi)最早從事大型風(fēng)力發(fā)電機(jī)組研制的機(jī)構(gòu)，該所從人員和技術(shù)積累方面給公司打下了良好基礎(chǔ)，并影響公司形成了注重技術(shù)的經(jīng)營(yíng)作風(fēng)。公司始終把研究和技術(shù)擺在首要位置，建成了設(shè)施先進(jìn)的風(fēng)力發(fā)電系統(tǒng)專業(yè)實(shí)驗(yàn)室。在國(guó)家科研經(jīng)費(fèi)的資助下，公司開(kāi)展了超低風(fēng)速風(fēng)電機(jī)組、海上風(fēng)電機(jī)組、風(fēng)電控制技術(shù)和并網(wǎng)技術(shù)的基礎(chǔ)理論與運(yùn)用技術(shù)研究，公司的系列研究活動(dòng)在推動(dòng)我國(guó)風(fēng)電行業(yè)技術(shù)發(fā)展的同時(shí)，也助推公司成為行業(yè)技術(shù)的領(lǐng)導(dǎo)者之一。

公司產(chǎn)品已遍及全國(guó)二十余個(gè)省市200多個(gè)風(fēng)電場(chǎng)。在多年的穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)中，公司憑借可靠的產(chǎn)品質(zhì)量、領(lǐng)先的技術(shù)優(yōu)勢(shì)、及時(shí)的售前售后服務(wù)，在行業(yè)內(nèi)樹(shù)立了良好的品牌形象和市場(chǎng)口碑，積累了一批主流的風(fēng)電場(chǎng)投資商客戶。公司的客戶主要為內(nèi)部考核程序嚴(yán)格的央企，并且這些企業(yè)一旦成為公司的客戶，后續(xù)訂單將逐年增加。

募投項(xiàng)目匹配性：生產(chǎn)基地智能化改造項(xiàng)目將提高公司的生產(chǎn)技術(shù)水平和生產(chǎn)效率，增強(qiáng)生產(chǎn)線對(duì)擴(kuò)產(chǎn)新產(chǎn)品的適應(yīng)能力，減少對(duì)生產(chǎn)人員的依賴，并擴(kuò)大公司的生產(chǎn)規(guī)模，為未來(lái)若干年的發(fā)展儲(chǔ)備一定產(chǎn)能。研發(fā)項(xiàng)目提升公司研發(fā)實(shí)力，收集公司生產(chǎn)的風(fēng)電機(jī)組的運(yùn)營(yíng)數(shù)據(jù)、提升公司運(yùn)維服務(wù)能力，更好地滿足開(kāi)發(fā)新產(chǎn)品的需要。昔陽(yáng)縣皋落一期（50MW）風(fēng)電項(xiàng)目為公司業(yè)務(wù)鏈的自然延伸，將擴(kuò)大公司的綜合毛利空間，使公司的業(yè)務(wù)模式與行業(yè)內(nèi)主要企業(yè)的業(yè)務(wù)模式一致，并為公司新產(chǎn)品的研發(fā)提供了試驗(yàn)、檢測(cè)的場(chǎng)所。補(bǔ)充流動(dòng)資金項(xiàng)目將增加公司業(yè)務(wù)發(fā)展所需的營(yíng)運(yùn)資金，有助于公司擴(kuò)大業(yè)務(wù)規(guī)模，優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)，降低財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

風(fēng)險(xiǎn)因素：政策性風(fēng)險(xiǎn)、行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)、經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)、控股股東控制風(fēng)險(xiǎn)。

泉峰汽車（603982） 申購(gòu)代碼732982 申購(gòu)日期4.19

發(fā)行概覽：公司本次實(shí)際募集資金扣除發(fā)行費(fèi)用后的凈額為 45，243.58萬(wàn)元，根據(jù)經(jīng)營(yíng)發(fā)展需要，用于年產(chǎn)150萬(wàn)套汽車零部件項(xiàng)目和補(bǔ)充流動(dòng)資金。

基本面介紹：公司主要從事汽車關(guān)鍵零部件的研發(fā)、生產(chǎn)、銷售，逐步形成了以汽車熱交換零部件、汽車傳動(dòng)零部件和汽車引擎零部件為核心的產(chǎn)品體系，公司產(chǎn)品主要應(yīng)用于中高端汽車。此外，公司還生產(chǎn)部分洗衣機(jī)零部件產(chǎn)品。

公司產(chǎn)品種類眾多，重點(diǎn)專注于技術(shù)含量較高的汽車熱交換系統(tǒng)、汽車傳動(dòng)系統(tǒng)和汽車引擎系統(tǒng)零部件的研發(fā)與制造。依托在壓鑄、模具設(shè)計(jì)、機(jī)加工領(lǐng)域先進(jìn)的生產(chǎn)技術(shù)和制造工藝，公司在汽車空調(diào)壓縮機(jī)缸體、傳動(dòng)花鍵軸、發(fā)動(dòng)機(jī)鋼制正時(shí)鏈輪等系列產(chǎn)品上具備較強(qiáng)的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力。

核心競(jìng)爭(zhēng)力：公司擁有壓鑄、注塑、有限元分析等多個(gè)CAE工作站和130多位工藝工程師，致力于模具設(shè)計(jì)、壓鑄工藝設(shè)計(jì)、機(jī)加工藝設(shè)計(jì)等工藝的改進(jìn)和研發(fā)，在真空壓鑄、齒輪成型和液壓閥板領(lǐng)域具有較高的行業(yè)地位。公司在壓鑄領(lǐng)域擁有先進(jìn)的真空壓鑄技術(shù)，并掌握低速層流鑄造工藝。基于真空壓鑄的高密封性能以及低速層流鑄造工藝帶來(lái)的成本優(yōu)勢(shì)，公司年產(chǎn)汽車空調(diào)壓縮機(jī)組件可裝配的壓縮機(jī)缸體超過(guò)300萬(wàn)套，在國(guó)內(nèi)非整車制造商中排名領(lǐng)先;公司生產(chǎn)的高精密變速箱控制閥體可裝備長(zhǎng)城全系列自動(dòng)變速箱，并為VOLVO、北汽、長(zhǎng)城等整車廠商生產(chǎn)全系列電動(dòng)汽車水冷殼體和變速箱。

公司擁有專業(yè)的模具開(kāi)發(fā)設(shè)計(jì)團(tuán)隊(duì)，采用CAD、CAE、CAM等設(shè)計(jì)軟件，應(yīng)用“模流分析”“翹曲變形預(yù)先控制”等技術(shù)開(kāi)發(fā)模具，通過(guò)計(jì)算機(jī)仿真模擬分析壓鑄的充型狀態(tài)。公司模具開(kāi)發(fā)設(shè)計(jì)團(tuán)隊(duì)由具有專業(yè)背景且行業(yè)經(jīng)驗(yàn)豐富的工程師和技術(shù)人員組成。經(jīng)驗(yàn)豐富的專業(yè)化開(kāi)發(fā)設(shè)計(jì)團(tuán)隊(duì)是公司模具設(shè)計(jì)開(kāi)發(fā)南京泉峰汽車精密技術(shù)股份有限公司招股意向書(shū)178的保證。突出的模具設(shè)計(jì)能力使得公司能夠滿足客戶多樣化的需求，尤其在結(jié)構(gòu)較為復(fù)雜的精密零部件制造上具備較強(qiáng)競(jìng)爭(zhēng)力。

募投項(xiàng)目匹配性：本次發(fā)行募集資金投資于“年產(chǎn) 150萬(wàn)套汽車零部件項(xiàng)目”，是公司為實(shí)現(xiàn)發(fā)展戰(zhàn)略目標(biāo)在現(xiàn)有業(yè)務(wù)規(guī)模基礎(chǔ)上的提升和擴(kuò)大，符合公司主營(yíng)業(yè)務(wù)的發(fā)展方向，是公司適應(yīng)市場(chǎng)發(fā)展的戰(zhàn)略選擇，也是公司開(kāi)拓市場(chǎng)提高市占率的重要基礎(chǔ)。

風(fēng)險(xiǎn)因素：行業(yè)和市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)、稅收政策變動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)、募集資金投資項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)、其他風(fēng)險(xiǎn)。