2019年財稅政策亮點及其對建筑公司的影響分析

童婧

[摘 要]2019年3月5日，國務院總理李克強在十三屆全國人大二次會議上作了《政府工作報告》，回顧了2018年中國經濟社會發展所取得的成果，并對2019年政府主要工作任務進行部署。報告指出，2018年中國實施了積極的財政政策，著力減稅降費，推出了包括提高個人所得稅“起征點”，下調增值稅稅率，擴大享受稅收優惠小微企業范圍，出臺鼓勵研發創新在內的多項稅收政策，全年為企業和個人減稅降費約1.3萬億元。 2019年報告明確提出將實施更大規模的減稅降費措施，主要包括：進一步降低增值稅稅率、繼續推進稅率三檔并兩檔;明顯降低企業社保繳費負擔，下調城鎮職工基本養老保險單位繳費比例;繼續執行西部地區企業所得稅優惠政策;落實小微企業普惠性減稅政策和增值稅小規模納稅人優惠政策等，為企業稅費做“減法”。

[關鍵詞]工作報告;財稅政策;增值稅

[DOI]10.13939/j.cnki.zgsc.2019.32.144

1 財稅政策亮點解讀

1.1 增值稅稅率再度下調

隨著2016年“營改增”全面收官，優化增值稅稅率結構成為深化增值稅改革的焦點之一;2017年增值稅稅率從四檔簡并為三檔，取消13%的稅率;2018年“按照三檔并兩檔方向調整稅率水平”的要求，將原先17%和11%的稅率分別下調至16%和10%。2019年報告提出深化增值稅改革，從4月1日起，將制造業等行業16%的稅率降至13%，將交通運輸業、建筑業等行業10%的稅率降至9%;同時保持6%一檔稅率不變，但通過采取對生產、生活性服務業增加稅收抵扣等配套措施，確保所有行業稅負只減不增，繼續推進簡化稅率三檔并兩檔、稅制簡化方向邁進。再度下調增值稅稅率后，除零稅率外，將維持13%、9%和6%三檔稅率，仍未完成推進稅率三檔并兩檔、稅制簡化的改革目標。可以預期未來增值稅稅率仍有調整的空間。

1.2 降低企業社保繳費負擔

除為企業實施大規模減稅措施外，降低企業社保繳費負擔也直擊當前市場主體的痛點和難點。2019年報告提出各地可將城鎮職工基本養老保險單位繳費比例降至16%，將有利于降低企業的人力成本，有助于企業將更多資源投入在發展業務和培訓員工技能等方面，對于企業來說是利好政策。

1.3 進一步減輕特定企業納稅人稅負

延續西部地區企業所得稅到期優惠政策：財政部、國家稅務總局曾發布財稅〔2011〕58號文，規定自2011年1月1日至2020年12月31日，對設在西部地區的鼓勵類產業企業減按15%的稅率征收企業所得稅。隨著這一優惠政策即將到期，報告提出西部地區企業所得稅優惠等政策到期后繼續執行，以落實西部開發開放新的政策措施，優化區域發展格局。

助力小微企業/小規模納稅人：報告多次提到降低企業，尤其是小微企業的稅收負擔，并明確提出抓緊落實2019年1月財稅部門出臺的實施小微企業普惠性稅收減免政策和對增值稅小規模納稅人的優惠政策，使小微企業有明顯減稅降負的感受。

1.4 健全地方稅體系，穩步推進房地產稅立法

2018年報告中曾提到“健全地方稅體系，穩妥推進房地產稅立法”，但有關房地產稅立法的征求意見稿并未在2018年公布。2019年報告再次提出“深化財稅金融體制改革，健全地方稅體系，穩步推進房地產稅立法”，顯示了政府對于房地產稅立法工作的高度關注。房地產稅改革與國計民生息息相關，一直以來都是稅制改革過程中的重點和難點。2018年“兩會”期間，財政部副部長史耀斌曾表示全國人大預算工作委員會、財政部以及其他有關部門正抓緊起草和完善房地產稅法律草案，并透露了有關房地產稅制度安排的重要信息。

2 對建筑公司的影響

2.1 此次降稅對建筑行業影響偏中性，掌握上下游議價權是關鍵

在2019年的“兩會”上，李克強總理再次在政府工作報告中提出“實施更大規模的減稅。普惠性減稅與結構性減稅并舉，重點降低制造業和小微企業稅收負擔。深化增值稅改革，將制造業等行業現行16%的稅率降至13%，將交通運輸業、建筑業等行業現行10%的稅率降至9%，確保主要行業稅負明顯降低;保持6%一檔的稅率不變，但通過采取對生產、生活性服務業增加稅收抵扣等配套措施，確保所有行業稅負只減不增，繼續向推進稅率三檔并兩檔、稅制簡化方向邁進。”按照慣例，該政策將從2019年5月1日開始執行。對于建筑行業的公司而言，上述稅率的業務都有涉及，增值稅下降對建筑公司普遍產生影響。

首要明確的是，增值稅作為價外稅原則上對利潤應該不構成影響，對企業的經營現金流會產生一定的影響。實際上根據企業在上下游的議價能力，建筑企業的利潤可能會產生影響，根據“增值稅=銷項稅額-進項稅額”這一計算公式，測定方法以及假設如下：

成本端，一家建筑施工比較普遍的成本結構如下： 材料費占比60%，人工費占比30%，其他費占比10%。抵扣稅率從材料費講，大型材料采購鋼筋，材料出自大型廠房，增值稅發票容易獲取，出廠時即會收取16%的增值稅稅率，目前降到13%，會對進項稅產生影響。還有一種是現場自制的沙石泥混泥土等原材料，較難取得增值稅專票，按照3%的稅率采用簡易法征收。這塊沒有變化，對進項稅不會產生影響。

人工費，稅率為10%（現為9%），而項目分包方以及總包方非分包部分的人工費很可能是通過清包工的方式按照3%簡易征收，預計綜合稅率4%，降稅后綜合稅率為3.8%，會對進項稅產生影響。其他費用，主要是水電和機械使用費，多數可以簡易征收，按照6%稅率，不會對進項稅產生影響。

收入端，建筑施工業務、房地產業務的收入原適用稅率為10%一檔;設計咨詢、勘探及檢測檢驗服務業務的收入適用稅率為6%一檔;機械制造業務、有形動產租賃業務的收入原適用稅率為16%一檔。未精確說明的業務按原10%收增值稅。

基于上市公司2018年上半年年報數據，筆者選取了建筑央企財務報表中的數據，在靜態情況下估算了增值稅率降低對他們的影響。測算出對建筑央企現金流的影響如表1所示。

從中可以看出，靜態下看現金流變化，此次降稅對建筑央企影響偏中性，部分企業甚至還需多繳納增值稅。原因在于雖然建筑業稅率由10%降至9%，減少了銷項稅額，但其原材料的進項稅由16%降至13%，幅度更大，進項稅可能減少的更多。但由于建筑行業很多材料和人工無法按最高稅率抵扣，部分對沖了負向影響。實際上，增值稅稅率下降會影響到企業的利潤。建筑行業的上游是鋼鐵、水泥等原材料供應商，下游是房地產、政府等部門，建筑行業作為中游行業對其上下游的議價能力不太一樣。如果增值稅率下調，理論上建筑企業可以維持原合同價格，從而賺取一定的差價利潤，但考慮到房地產商及政府部門的話語權更強，建筑企業有可能被迫降低合同報價。所以，對利潤的影響要更多的看上下游的議價情況，隨著行業集中度提升，這種議價權會越來越強。

2.2 地方債務風險處置仍為掣肘投資的主要因素，整體行業環境有望逐步改善

地方政府債務嚴監管趨勢或依然持續，部分地區有望逐步啟動顯性債務與隱性債務的處置措施。我國將繼續在“穩投資”與“地方政府債務風險管理”之間找平衡。

此次政府工作報告中延續對地方政府債務風險提出關注，在報告中的2019年經濟社會發展總體要求和政策取向部分提出“穩妥處理地方債務風險”，“穩妥”兩字與2月25日銀保監會副主席周亮在國新辦發布會上的發言“對應違規和高負債的問題要控制住增量，再逐步消化存量。但不能停下來熄火修車…”有一定相通之處。

政府和企業的合作模式上，此次政府工作報告里提出創新項目融資方式，適當降低基礎設施等項目資本金比例，用好開發性金融工具，吸引更多民間資本參與重點領域項目建設。

2.3 專項債限額增長符合預期，預算內支出或有所承壓

報告指出，地方政府專項債新增額提升至2.15萬億，有助于加強對于重點建設項目的資金支持。整體依然維持政府端資金對基建產業鏈支持增強的判斷。

2.4 政府工作任務中提出合理擴大有效投資

緊扣國家發展戰略，加快實施一批重點項目，從主要領域投資數額設定上來看，與2018年相比略顯積極，財政實力或為區域基建投資主要影響因素。

3 結語

從2019年政府工作報告中可以看出，國家改革著眼大局、政策更加務實，未來我國“經濟長期向好趨勢沒有也不會改變”。國家扶持力度的不斷加大、發展環境的不斷改善，為建筑業勾畫了美好藍圖。2019年基建投資仍為穩經濟、穩就業的主要抓手之一，無論是新型城鎮化推進下的棚戶區改造，還是鐵路、公路等基礎設施建設，以及“一帶一路”倡議的實施，都顯示出國家對專業性強、融資能力強、管理水平高的綜合競爭力一流企業的特殊偏好。這也意味著，近年來在改革轉型中脫穎而出的企業，已在新一輪發展中占得先機。

參考文獻：

[1]曾虹.財稅政策對“一帶一路”的支持分析[J].中國市場，2017（14）.

[2]范雪冬.構建建筑企業財務管理創新模式研究[J].中國市場，2018（5）.