談互聯網金融對宏觀經濟的影響

向雪風

摘 要：本文從提升民間資金利用率，引導民間金融的規范化、彌補傳統金融之中存在的不足，能夠更好地滿足客戶的需求等方面，對互聯網金融對宏觀經濟的積極影響進行了說明，并從存在較高的信用違約風險、商業銀行經營高風險項目的數量增加、影子銀行風險等方面闡述了互聯網金融給宏觀經濟穩定性帶來的風險，以期為促進宏觀經濟的長遠發展提供參考。

關鍵詞：互聯網金融；宏觀經濟；影響

引言

隨著近年來信息技術的普及應用及經濟全球化發展的不斷深入，在經濟領域之中互聯網金融早已占據了重要的位置，加之其本身所具備的多方面優勢，使得其在資金市場擁有極高的競爭力，對宏觀經濟的影響較大。

一、互聯網金融對宏觀經濟的積極影響

1.提升民間資金利用率，引導民間金融的規范化

我國對于金融行業的利率控制極為嚴格，資金沉淀現象較為嚴重，從而導致資金的流通速度極為緩慢，這種現象甚至會造成經濟緊縮等方面的問題，對整體經濟的增長極為不利。而互聯網金融的廣泛應用，是以互聯網平臺作為媒介來開展相應的工作，有效的拓寬了資金的籌集面，使民間的閑散資金得到了充分的利用，實現了對資金利用率的提升。此外，隨著互聯網金融的迅速興起，P2P網貸及眾籌融資等金融服務得到了快速的發展，使得越來越多的民間資金得以投入到國家的項目之中，有效推動了市場經濟的發展[1]。

2.彌補傳統金融之中存在的不足，能夠更好地滿足客戶的需求

在傳統金融之中，其由于受到多方面的限制，在金融方面大多以大型企業為主，無法為中小企業及個人提供良好的服務，存在覆蓋面較小的缺陷，加之其在辦理相關業務方面所需的時間較長，且過程較為煩瑣，使得其難以對客戶的個性化需求良好的滿足。而互聯網金融的發展與應用，成功彌補了傳統金融之中存在的不足，其能夠通過互聯網平臺將中小企業及個人的資金交易進行集中，交易量較高，有效提升了金融覆蓋面。且其在進行業務的辦理時，相關的流程較為簡單，且對傳統金融機構的業務模式及服務方式都進行了改變，彌補了其中存在的缺陷，可通過大數據技術實現對客戶需求的全面了解，從而可以為客戶提供個性化的金融服務。

二、互聯網金融給宏觀經濟穩定性帶來的風險

1.存在較高的信用違約風險

在互聯網金融的發展與應用的過程之中，借貸極為常見，但就互聯網而言，其本身是一個虛擬的交易平臺，并不能夠像現實交易一樣對各個方面進行全面的考量，通常在信貸交易之中存在較大的交易雙方的違約風險，而一旦出現違約問題，則相應的風險及損失則無人承擔，這就會出現借貸出的資金無法回收的問題。在互聯網借貸進行的過程之中，貸款人無法了解借款人對資金的使用情況，若借款人將資金用于風險投資，諸如股票、房地產等方面，則會大大提升貸款違約方面的風險。而隨著互聯網金融的發展，互聯網上的借貸交易平臺也愈加增多，而其中大多數的網絡借貸平臺在開展相關業務時，通常都僅僅提供資金供需方面的引導服務，而對于借貸雙方進行資金交易的整個過程之中，都未能對雙方的信息進行相應的核查，甚至無法保證借款人信息的準確性，在這種對借款人資金流通、信用、資金使用等方面一無所知的狀態下，便存在了較高的信用違約風險[2]。

2.商業銀行經營高風險項目的數量增加

在互聯網金融快速發展的今天，互聯網金融早已從成為了現代化金融發展的重要盈利方式，加之互聯網金融能夠在資金的籌集時有效降低成本，在理財方面具有較高的優勢。在這種發展背景之下，許多投資者為了獲取更高的利益，通常會將銀行之中的存款提取出來，并將之投入到互聯網理財產品之中。此時，商業銀行為確保自身的正常運營，則必然會對自身獲取資金的方式進行改變，通過貨幣市場的特點獲取相應的資金，這就會造成商業銀行資金成本的提升，而此時商業銀行為確保自身的資產收益，并推動自身的發展，則必然會選擇風險較高的項目，致使商業銀行經營高風險項目的數量增加。

3.影子銀行風險

在我國長期以來的市場經濟發展之中，都存在明顯的單一化弊端，雖然在近年來的發展之中，我國的市場經濟逐漸向多元化方向發展，但其中仍存在許多問題。就融資而言，實體經濟在進行融資的過程之中大多會選擇商業銀行，也就是說商業銀行在融資領域之中處于壟斷地位，但在融資對象方面商業銀行的要求較高，其通常只面向大型企業開展，而中小型企業則無法對其的要求全部滿足。在此種情況下，中小型企業為實現企業融資的目的，便會借助影子銀行，而影子銀行則是互聯網借貸之中一個極為重要的部分，這就致使我國金融行業出現了脫媒現象，甚至會對金融的穩定性造成影響。從另一方面來看，互聯網金融之中存在的借貸弊端較為明顯，但在監管方面卻只能通過按期還款的方式，致使借貸風險大幅度提升[3]。

結論

總而言之，互聯網金融的發展對于宏觀經濟而言，不僅僅具有提升民間資金利用率、彌補傳統金融不足等方面的積極影響，還因其在使用之中網絡平臺存在的風險及對商業銀行造成的沖擊等方面的因素，而對宏觀經濟的穩定性造成不利的影響，應對此全面了解，促進宏觀經濟的長遠發展。

參考文獻：

[1]張珊.探討互聯網金融對宏觀經濟的影響[J].人力資源管理，2018（01）：6-7.

[2]陸璐.互聯網金融對宏觀經濟的影響分析[J].現代營銷（下旬刊），2016（08）：5-6.

[3]李霄.探討互聯網金融對宏觀經濟的影響[J].中國集體經濟，2016（16）：22-23.