注冊會計師責任保險需求動因及影響效應研究述評與展望

李杰 李虹

[摘 要] 注冊會計師責任保險需求動因及影響效應是注冊會計師行業急需解決的實務問題。國內相關研究已有一定基礎，主要需求動因——風險厭惡假說、股東利益保護假說、信息不對稱假說和外部監管者假說；分析了從信號傳導效應和道德風險效應兩個方面對注冊會計師執業可能產生的影響，并在已有相關研究的基礎上對未來研究進行述評與展望。

[關鍵詞] 注冊會計師；需求動因；效應；綜述

[中圖分類號] F640 [文獻標識碼] A [文章編號] 1009-6043（2018）05-0111-03

Abstract： The demand motivation and influence effect of liability insurance of CPA is a practical problem that the CPA industry urgently needs to solve. Domestic studies have some basics on the main demand motivation， including risk aversion hypothesis， shareholder interest protection hypothesis， information asymmetry hypothesis and external regulators hypothesis. The study analyzes the operation influence of CPA in terms of signaling effect and moral risk effect， and reviews and looks forward to the future based on the related research.

Key words： CPA， demand motivation， effect， review

一、引言

近些年，審計失敗的事件頻發，控告會計師事務所及相應注冊會計師的訴訟案件不斷增加，如何有效的控制事務所及注冊會計師的審計風險，保障各潛在決策者因合理信賴審計報告進行決策產生的經濟利益，成為行業關注的焦點。

2007年3月1日，財政部印發了《會計師事務所職業風險基金管理辦法》，該《辦法》對職業風險基金的提取、使用等具體問題進行了明確、系統的規定，但責任保險只是作為風險防范的備選方式。誠然，提取職業風險基金與購買責任保險作為事務所風險防范措施都能起到一定的積極作用，但從事務所的長遠發展和保障相關決策者的利益角度來看，發達、成熟的職業責任保險優越于風險基金，提取風險基金與購買職業保險相比，提取風險基金成本過高、計提比例不合理及納稅存在一定的困難，在面對會計師事務所合伙制組織結構方面，提取風險基金更是無法很好應對。

注冊會計師責任保險是注冊會計師行業不斷發展的產物，其需求動因一直是相關學者重點關注的問題，由于我國注冊會計師職業起步較晚，學者對此的研究相對較少，所以試圖在已有的相關文獻基礎上，對注冊會計師責任保險的需求動因及可能產生的影響進行梳理，以期為注冊會計師責任保險的相關研究提供思路，為注冊會計師責任保險的發展和監管提供借鑒。

二、注冊會計師責任保險內涵的界定

職業責任保險，是指以投保人因職業工作中的過失導致他人遭受人身傷亡或者財產損失而依法應承擔的賠償責任為保險標的的保險種類。典型的注冊會計師責任保險包括兩個部分：第一個部分是個體風險。注冊會計師在執業過程中即使遵循相關審計準則仍然有可能由于過失導致出具錯誤的審計報告而給股東和投資者帶來損失，引起相應民事訴訟賠償；第二部分是實體風險。現階段，我國會計事務所采用的組織形式主要是合伙制，注冊會計師對事務所的債務需要承擔連帶責任，注冊會計師需要防范因事務所被起訴而導致的民事賠償風險。

三、注冊會計師責任保險需求動因及影響效應

注冊會計師職業責任保險最基本的功能是分散風險。把會計師事務所和注冊會計師自身的風險轉移給第三方保險機構，避免注冊會計師因過失而導致的巨額民事賠償，提高注冊會計師的職業安全感和執業創新能力。我國注冊會計師行業總體上面對民事訴訟的比率不高，但邱穎和吳溪在考察了2010-2012年3年間我國證券資格會計事務所對職業保險需求，樣本期間有58.8%的會計師事務所購買了職業責任保險，因此，單純的為了補償由于職業責任引發的民事風險不足以解釋注冊會計師責任保險的需求動因。

（一）注冊會計師風險厭惡假說

根據傳統的經濟學解釋，注冊會計師對執業風險的厭惡是導致注冊會計師執業保險需求的原始動力，注冊會計師在執業過程中只能對自己簽署的審計報告提供合理保證，而投資者、股東或者其他第三方因信賴審計報告而造成的損失，追究注冊會計師的民事責任，可能導致注冊會計師大量的民事賠償額，盡管注冊會計師較好的遵守了相關審計準則，保持了應有的職業關注。

“深口袋”理論認為，任何看上去擁有經濟財富的個體都可能受到起訴（McGee，J.S，1958、Telser，L.G，1966），隨著市場經濟的不斷發展，企業的投資者越來越重視自身權益的保護，法律意識不斷增強，而管理層舞弊導致的審計風險就有可能轉嫁給注冊會計師，注冊會計師在執業過程中是否遵守了審計準則往往被忽略，注冊會計師沒有發現由于管理層舞弊導致的虛假財務信息而出具不實審計報告就有可能面臨巨額的民事賠償。

近些年隨著注冊會計師人數不斷增長，注冊會計師行業競爭日益激烈，出于注冊會計師自身對行業風險的厭惡，會計師事務所為注冊會計師（員工）購買執業責任保險對優秀注冊會計師就職也產生了積極影響。

（二）股東利益保護假說

注冊會計師責任保險對于抵御法律糾紛對會計師事務所股東風險具有積極作用。事實上，無論國外的會計審計還是國內的會計審計實踐，注冊會計師故意出具虛假審計報告的案件并不多見，審計失敗的例子大多源于執業環境和會計責任，國外注冊會計師事務所的會計師審計失敗導致的風險僅僅限于相應的民事賠償，會計師事務所不至于由于審計失敗而導致關閉經營，而國內的會計師事務所一旦審計失敗，往往沒法繼續經營，不是勒令停業就是吊銷營業執照，給事務所的其他股東造成非常嚴重的經濟損失。為了保證公眾投資者（股東）的利益，西方一些國家的明文規定承擔上市公司審計的會計師事務所必須辦理職業保險。

另外，有學者研究表明，會計師事務所規模越大，購買責任保險的意愿越強烈，在購買了職業責任保險的會計師事務所中，規模越大的事務所投入的保費越多，De Angelo（1981）指出，會計師事務所規模越大，意味著在險財富越多，一段審計失敗，意味著更高損失的風險。

（三）信息不對稱假說

注冊會計師對被審計單位的審計能夠較好的解決股東與經營者之間由于信息不對稱所產生的代理問題。注冊會計師作為獨立的第三方，利用自己專業知識對被審計單位進行審計，股東對注冊會計師審計報告的合理信賴，可以大大降低這種信息不對稱，使得雙方對被審計單位的財務信息判斷一致。然而，審計過程中，由于管理層舞弊或者注冊會計師過失等因素的影響，注冊會計師通過審計工作降低這種信息不對稱并不一定能夠取得良好的效果，由此導致的民事糾紛在某種程度上難以避免，注冊會計師的執業責任保險可以緩解注冊會計師民事糾紛導致的賠償。另外，絕大多數會計師事務對于保險覆蓋的范圍和保險條款的關注程度要遠遠高于保險費率。

（四）外部監督者假說

保險機構承保后，保險機構可以在保險條款中約定，保險機構可以對注冊會計師的審計業務進行必要的檢查，并提出相關建議，否則保險機構可以對注冊會計師出具的不實審計報告導致的民事賠償不予理賠，2003年2月9日具有百年歷史的國際“四大”會計師事務所畢馬威在國內被起訴，盡管投保責任保險比提取風險基金的費用低很多，但是由于存在僥幸心理，加上自身利益的驅動，責任保險并未引起相關個人和單位的重視，導致事務所及個人投保意愿性不強，而隨著市場經濟的不斷發展與完善，決策者對自身利益保護意識的逐漸加強，注冊會計師事務所及注冊會計師本人涉及的訴訟增加。

除此之外，注冊會計師沒有遵守相關審計準則還可能面臨相關主管機構的處罰，僅2016年，證監會就針對會計師事務所作出了幾次比較典型的處罰，2016年7月對北京興華會計師事務所的處罰為沒收業務收入322.44萬元，并處967.32萬元罰款，2016年7月對立信的處罰為沒收業務收入70萬元，并處210萬元罰款，2016年8月對利安達的處罰為沒收業務收入205萬元，并處205萬元罰款，外部監管機構對行業監管、處罰力度的加強對注冊會計師職業責任保險的需求產生一定的推動作用。

注冊會計師職業責任保險會對注冊會計師執業活動產生積極的信號傳遞效應和消極的道德風險效應。一方面，購買職業責任保險可以增強注冊會計師抵御執業風險的能力，能夠在審計活動中更加專業的面對執業判斷，提高注冊會計師的執業質量，提升注冊會計師的社會公信力，有利于提升行業信用（劉萍，2004）。另一方面，注冊會計師的職業責任保險可能使得注冊會計師在執業過程中存在一定的逆向選擇，因為責任保險在一定程度上會大大削弱個人責任，責任保險使得本應由責任人賠償轉化為其他投保人。另外，注冊會計師投保在一定程度上會導致訴訟案件增加，注冊會計師往往被認為具有深口袋而被要求作出巨額賠償（李明輝，2005）。

四、研究述評與展望

近些年，我國注冊會計師行業蓬勃發展，注冊會計師人數不斷增加，相關學者對注冊會計師責任保險的研究也取得了一些研究成果，但從現有的文獻來看，對注冊會計師責任保險的研究至少存在以下三點不足：第一，研究層面過于狹窄。現有的研究從注冊會計師責任保險的必要性研究的居多，從注冊會計師責任保險需求動因的角度進行研究相對較少，而對其經濟后果的研究更是寥寥無幾。第二，對于注冊會計師責任保險需求動因的研究尚未形成統一的框架。現有文獻過多關注國外注冊會計師責任保險在國外的發展，然后對比國內的發展，政策建議非常寬泛，對能夠推動注冊會計師責任保險的影響因素沒有形成基本框架。第三，對影響注冊會計師責任保險需求因素的研究中實證研究寥寥無幾，現有的研究幾乎都是從理論上進行簡單的分析，然后提出相關政策建議。

基于上述分析，提出注冊會計師責任保險的研究思路，未來研究至少可以圍繞以下兩個方面展開：第一，拓展購買注冊會計師責任保險的經濟后果。注冊會計師購買責任保險會大大降低注冊會計師民事賠償風險，對此，注冊會計師的民事賠償責任會弱化，對注冊會計師執業過程中保持職業謹慎、專業判斷、專業勝任能力等會產生一定的影響。第二，加強注冊會計師責任保險需求動因的實證研究，形成基本研究框架。僅僅從會計師事務所和保險公司對注冊會計師責任保險的需求兩個方面進行規范研究還遠遠不夠，劃分不夠細致，作為市場經濟發展的必然產物，伴隨著經濟社會的不斷發展與完善，需求動因分析具有相當大的研究空間，也會為相關研究提供方法和數據上的支持。

[參考文獻]

[1]李明輝.論注冊會計師責任保險制度[J].中央財經大學學報，2005（12）.

[2]王君彩，康霞.構建注冊會計師執業責任保險體系的探討[J].審計研究，2010（1）.

[3]邱穎.吳溪，會計師事務所對職業責任保險的自愿需求：經驗分析[J].會計研究，2014（10）.

[4]侯寧.注冊會計師職業責任保險制度問題研究[D].首都經濟貿易大學，2017.

[責任編輯：趙磊]