互聯網銀行誰與爭鋒

賀佳雯

一周之內，小米設立新網銀行，蘇寧和美團也相繼獲批籌建民營銀行。互聯網公司如何進軍銀行業？

“新網銀行來了。”2016年12月27日，小米董事長雷軍在其個人微博中寫道。歷經6個月的籌備，這家繼微眾銀行、網商銀行后的全國第三家互聯網民營銀行終于在2016年12月28日正式獲得四川銀監局批準的開業通知。隨后不到一周，蘇寧和美團也相繼獲批籌建民營銀行。此前，還有消息傳出樂視擬在山西申辦民營銀行。

截至發稿前，《中國經濟信息》記者獲悉，1月5日，由中信銀行與百度公司合作籌建的中信百信銀行股份有限公司（以下簡稱百信銀行）日前接到銀監會批復，同意其在北京市籌建采用獨立法人運作模式的直銷銀行的申請。

“我們將把百度人工智能、大數據技術在金融探索的最新成果輸出給百信銀行，金融服務的智能化趨勢逐漸形成，而人工智能技術將變革銀行銷售及服務渠道，也將深刻改變銀行與客戶的交互方式。”百度高級副總裁朱光對媒體說道。

百度的補位，標志著BAT大佬在互聯網民營銀行大戰之中都已全數就位。2014年底和2015年夏天，騰訊旗下微眾銀行和螞蟻金服旗下網商銀行已經分別正式對外開業。

事實上，早在三年之前，銀行業就迎來了這樣一批新的入局者。他們既沒有任何實體網點，也沒有抵押的強制要求，有的是純線上運營、電子合同交易以及全新的運營方式。不僅如此，他們致力于服務一度頗受冷落的小微企業，還有個人消費者、創業者、務工人員……在他們眼里成了“香餑餑”。他們就是沒有任何金融背景，帶有科技公司色彩的互聯網民營銀行。

目前，加入銀行大軍的互聯網公司已經至少已有5家之多。

試水線上線下相結合

互聯網公司與傳統企業進軍銀行業最大的區別在于，前者主要依靠線上數據開展業務，后者主要依靠線下店面與用戶接觸。

《中國經濟信息》記者統計發現，在有互聯網公司參與的5家民營銀行中，互聯網公司一般都為最大或第二大股東，其中騰訊在微眾銀行、螞蟻金服在網商銀行以及蘇寧云商在蘇寧銀行都為最大股東，其占股均為30%；而小米在新網銀行以及美團點評在億聯銀行均為第二大股東。

可以預見的是，這5家互聯網公司本身的業務模式，將在某種程度上決定所參與銀行的未來走向。

一位新網銀行不愿具名的相關人士接受《中國經濟信息》記者采訪時稱，借助地方實體經濟與小米互聯網公司的多元化背景，新網銀行將憑借線上線下、服務小微企業等定位，走一條差異化競爭之路。

結合新網銀行此次披露的自身定位，新網銀行的“差異化競爭”或體現在“普惠補位”、“線上線下””等關鍵詞上。

相較于微眾、網商兩家銀行已經積累的客戶量與線上資源，上述人士新網銀行認為可以通過“線上線下”的戰略來補位。“我們的大股東有小米和紅旗連鎖，紅旗現在有2500多家門店，小米門店也有上千家，這些門店在將來都可作為新網銀行的線下場所，進而將流量導入線上。”

利用自身渠道進行線下鋪開，在某種程度上可以說與傳統銀行的網點模式相類似。但借靠已有門店可以節約成本。“從紅旗門店的特點來看，新網銀行在初期可能想走一條社區金融之路。”中國電子商務研究中心互聯網金融部助理分析師陳莉對《中國經濟信息》記者分析道，“目前看來，我國的社區金融發展是比較滯后的，市場也有許多空白。”

值得注意的是，在新網銀行的高管架構中，原網商銀行副行長趙衛星將出任行長一職。相關信息顯示，趙衛星畢業于上海財經大學，曾在華夏銀行、浦發銀行、民生銀行、杭州銀行、網商銀行等銀行機構擔任高管，也曾在螞蟻金服微貸事業部任職。

基于以往從業經歷，趙衛星非常看重小微金融和農村金融市場。他曾言，當前是服務小微客戶最好的時代，小微業務在互聯網背景下顯示出巨大的爆發力和生命力，同時堅信農村金融是一大藍海。而這也正是新網銀行的定位所在，重點面向中小微企業、個人消費者及“三農”等客戶開展金融服務。

互聯網底色

其實，普惠金融是現階段微眾、網商、新網三家互聯網銀行共同的定位，小微企業、個人消費者均是其主要服務對象。這意味著互聯網銀行背靠大數據和科技驅動業務運營的模式下，“三國之爭”悄然啟幕。

據網商銀行提供給《中國經濟信息》記者的數據，截至2016年11月底，網商銀行資產總額為580億元；貸款余額為254億元，服務小微企業超過200萬家。與其成立之初，五年內覆蓋1000萬小微企業客戶的目標相比，進程似乎在馬云的計劃之中。而其農村金融的明星產品“旺農貸”，已經覆蓋了全國將近2.5萬個村莊；2016年“雙11”前后，網商銀行共為133萬家小微企業，累計提供貸款超過500億元。

在利率方面，網商銀行基于大數據來進行用戶畫像和風險判定，給出的利率定價則是“千人千面”，大多數貸款都是基于大數據給出的預授信產品，隨時支用和還款。以其拳頭產品網商貸為例，年化利率大致在7%至14%。

陳莉分析指出，阿里系的網商銀行擁有天然的金融服務根基。阿里旗下電商平臺擁有眾多商家多，不少店主需要資金周轉，恰好網商銀行可以根據淘寶的交易數據來確定對方是否有相應的還款能力。

蘇寧云商和美團點評二者都與螞蟻金服類似，擁有大量電商交易數據，而且平臺上也擁有不少商家。以美團點評目前合作的450萬家商家為例，透過這些商戶背后的數據，可挖掘出不小的金融潛力。如不少商家需要新開店面、擴大店面或者室內裝修等，都需要資金周轉。

“雖然新網銀行也稱將為小微企業提供金融服務，雷軍手頭上依靠銷售硬件也確實擁有了不少交易數據，但這些數據主要來自C端。”艾瑞咨詢電商行業分析師郝昊對《中國經濟信息》記者分析預測。小米的平臺上并沒有大量商家，因此很難為商家提供貸款等，更多可能將主要針對C端用戶提供服務。

“目前看，2016年會收支打平，略有盈利。”微眾銀行相關負責人在回應《中國經濟信息》記者的書面采訪中如是稱。據微眾銀行方面統計，截至2016年5月15日微眾銀行運營一周年之際，“微粒貸”主動授信超過3000萬人，貸款筆數500多萬筆，平均每筆借款金額8000元左右，提款人群覆蓋全國21個省市，549座城市。微粒貸近64.8%的客戶為25-35歲，大專以上學歷占比58.8%，不良率非常低。

網商銀行方面則向《中國經濟信息》記者表示，目前網商銀行已經實現盈利，但并未透露具體金額和規模。相比前幾家公司顯著的電商屬性，騰訊的微眾銀行是目前6家互聯網銀行中社交屬性最強的一家，目前重點服務于個人客戶的消費性需求。

微眾作為最早成立的互聯網銀行，宣稱未來3億-5億QQ/微信用戶將人手一個“錢包”，人人都可用微粒貸借貸，借款額度和期限用戶自由選擇。雖然身為“元老”，但微眾銀行在產品創新上并沒有擴張態勢。目前只上線了微粒貸和微車貸，開發的理財產品很少，基本上都是代銷其他金融機構的理財產品。

在陳莉看來，微眾最大的優勢在于可利用QQ和微信等社交平臺的數據，對金融業務難有立竿見影之效。不過，隨著微信支付和QQ錢包的交易數據不斷增多，未來微眾銀行可參考的數據也將變多。據其透露，下一步，微眾銀行將開始嘗試服務個人客戶的經營性需求，也會在今年推出服務小微企業的產品。

除了參考平臺自身的數據，央行征信數據以及其他維度的數據也將被納入參考范圍，銀行會設定一個模型，該模型通過多維度的數據，最終才確定一個人是否能借款及借款額度是多少。一個用戶在微信上的交易數據再好，一旦其央行征信記錄中出現違約，即使是騰訊員工，“微粒貸”也無法為其提供貸款。

難題聚焦在遠程開戶

“不給網上開戶，互聯網銀行只能叫有牌照的技術公司。”這是招商銀行前行長馬蔚華在2016年博鰲亞洲論壇上的觀點。目前，這些互聯網民營銀行共同面臨的難題在于，央行并未開辟網上開戶的許可。

雖然2015年12月25日央行下發《中國人民銀行關于改進個人銀行賬戶服務加強賬戶管理的通知》（以下簡稱《通知》），明確個人銀行賬戶將實行分類管理，不同渠道開立的賬戶具有不同權限，遠程開戶也被允許。但是遠程開戶迄今仍被限制在開立Ⅱ類戶或Ⅲ類戶。從業務層面來看，《通知》對Ⅱ類戶和Ⅲ類戶分別設置了10000元的單日支付限額和1000元的賬戶余額的規定。

而只有Ⅰ類戶才是功能最全的賬戶，即存款賬戶。出于用戶資金安全考慮，央行規定只要這些銀行不能提供工作人員現場核驗，就不能給客戶開立功能最全的Ⅰ類戶，也就不能開展存款、現金支取等業務。目前已經運營的互聯網銀行都沒有線下實體門店，因此始終無法為用戶開設一個全功能的賬戶。這也許將成為瞄準“線上線下”結合戰略的新網銀行的一大優勢。

網商銀行前行長俞勝法此前就曾向媒體透露，時值微眾銀行開業半年，而其產品僅有面向極小部分客戶開放的小額信貸產品“微粒貸”，其難言之隱就在于沒有賬戶體系。如今，微眾銀行已滿兩周歲，除了微粒貸、微車貸，也并無更新產品動向，一定程度上再次佐證了俞勝法的說法。

就像馬云對于新金融的理解一樣：新金融的變革將推進整個中國金融改革，過去的金融是二八理論，20%的大企業、國有企業、大型企業、外資企業能夠獲得金融支持，但是80%的中小企業、年輕人、創新企業得不到金融支持，而新金融解決的問題是八二理論，解決80%的年輕人、中小企業，只有這些企業的金融得到支持，社會才會真正的進步，中國社會才會發展。

現在，業內普遍認為，互聯網銀行的聚焦點在于那80%的長尾市場，這就注定了互聯網銀行必須在服務模式、風控制度及客戶群體方面進行創新。

2016年以來，民營銀行再迎一波擴容潮。截至目前，共有14家民營銀行拿到了銀監會獲批籌建的“準生證”，其中6家民營銀行獲批開業。2016年12月份以來，便有武漢眾邦銀行、山東威海藍海銀行、江蘇蘇寧銀行、中關村銀行、百信銀行五家民營銀行先后獲批籌建。

在銀監會城市銀行部主任凌敢看來，民營銀行的批設，不是簡單的增加機構數量，而是要增加金融服務的有效供給。凌敢希望帶有互聯網基因的民營銀行要用新的體制機制、商業模式、技術手段，解決傳統金融機構不能或者不愿解決的問題，填補金融服務空白點，有效緩解“融資貴、融資難”等突出問題。

“目前民營銀行已經進入一個發展的節點”。郝昊分析，在民營銀行呈現井噴狀態時，搶食者越來越多也使得該市場進入“混戰”的局面。“錯位競爭是決定哪些民營銀行能笑到最后的關鍵”。郝昊說。

時至今日，遠程開戶仍然是互聯網銀行普遍面臨的問題，要解決還需要時間。有意思的是，為了做好遠程開戶的準備，網商銀行早在2015年就在公司內部展開“刷臉”識別的嘗試，在網商銀行前臺安放有大屏幕，員工進出門已經無需再掏工卡，而是直接“刷臉”進出。