互聯網金融下的科技型小微企業的融資創新

李曉琳

【摘 要】近年來，隨著我國科技的進步，互聯網信息技術也得到了快速的發展，其已經融入到了我國的各個領域中，其中，互聯網金融正在逐漸成為小微企業融資的新渠道，在促進我國經濟發展的道路上起到了重要的推動作用。本文主要詳細介紹了互聯網金融的相關理念以及其在微小型企業融資中發揮的優勢，同時介紹了微小型企業融資面臨的挑戰，并就幾種重要的互聯網融資模式做重要闡述，供同行參考。

【關鍵詞】互聯網金融 小微企業 融資模式

金融是一個國家經濟發展的重要推動力，就我國來說，微小型企業的發展一直是國家扶持的對象，其是我國市場體制的重要組成部分，但其融資能力正遭遇重大挑戰。互聯網技術的發展就像給微小型企業打了一劑強心針，企業合理利用互聯網，把科技與金融相結合形成科技金融。引導和助推互聯網金融向科技型小微企業提供貸款和股權投資，提高微小型企業的融資能力，促進微小型企業的發展。

1 融資模式創新是國家戰略需求與政策扶持的雙重推動

在過去的很長一段時間，我國企業的融資模式都是以向銀行貸款以及股權再分配為主，國企和大型企業一直占市場的主導地位，融資能力比較強，微小型企業在這樣的市場背景下融資面臨困境，始終發展緩慢，這在一定程度上對我國的經濟發展造成阻礙。互聯網技術的發展，逐漸改變了這種模式，開始在融資模式上實現創新，把先進的互聯網技術融入到企業的發展中，實現我國金融創新與小微企業發展雙贏的局面。一方面，互聯網金融可以為微小型企業提供良好的融資環境，讓微小型企業有多重融資渠道可以選擇，利于企業的可持續性發展，從而推動我國經濟的發展。另一方面，互聯網金融為了滿足微小型企業的融資需求，提供了豐富金融服務方式，實現了微小型企業的良性發展，在繁榮市場和滿足人民群眾需求等方面有著重要意義。微小型企業的這一融資創新之舉，得到了國家的大力扶持，其不僅減輕了國家財政負擔，還在發展我國可持續性經濟的道路上發揮了重要作用。當然，這種創新模式形成的時間還不夠長，金融體系還存在諸多問題，需要企業在今后發展的道路上不斷探索，把這種創新型的融資模式的作用發揮到極致。

2 我國科技型小微企業融資現狀分析

2.1 服務于科技型小微企業的金融機構缺位

就目前的情況來看，互聯網金融還是一個相對新型的創新型融資模式，雖然很多企業利用其取得了成功，但很多企業還在持觀望態度，微小型企業主要的融資渠道還比較傳統，一種是向社會發行股票、債券等的直接融資方式，另一種則是向商業銀行、民間資本進行借貸的間接融資方式。但微小型企業在兩種融資渠道中都不占優勢，由于企業規模小，存在經營風險高的問題，無法向銀行進行大額借貸，且借貸的程序相對繁瑣，我國目前有專門向微小型企業提供貸款的渠道，這是一個進步，但還遠遠不能解決實際問題。而發行股票和債券的方式則比向銀行借貸還要困難得多，因此，微小型企業在融資渠道上一直遭遇挑戰，在夾縫中求生存，融資渠道的創新迫在眉睫。

2.2 多層次資本市場建設滯后

在我國集多種發展模式為一體的市場經濟發展背景下，投資者與融資者各有不同的發展規模和主體特征，他們對金融服務的需求不同，盡管我國一直在扶持微小型企業，并盡可能地提供多種融資模式給予支持，但還是不能滿足多元化的市場金融需求。要想改變這個格局，必須建立起一個多層次的市場金融體系，其可以滿足各類企業包括科技型小微企業的各種融資需求。但我國在這方面起步比較晚，還處在一個探索的階段，微小型企業還是面臨著融資困境，這種多層次是資本市場建設還需借助互聯網環境來實現。

2.3 金融機構經營的同質化現象突出

相關資料顯示，我國目前有大量的微小型企業存在在市場上，他們在規模、生產經營條件以及管理條件上都存在巨大的差異，而且不同的行業的微小型企業的融資能力不盡相同，他們對金融服務的需求也存在差別。但我國金融機構經營出現嚴重的同質化現象，金融機構為微小型企業提供的金融服務比較單一，且不同金融機構間提供的金融服務也沒有太大的差別，同時金融機構的細分化、專業化程度不高，不能滿足不同微小型企業的金融需求。

3 互聯網金融與小微企業融資模式創新

3.1 點對點融資模式

所謂點對點融資模式，即通過第三方互聯網中介平臺尋求有相應貸款能力并能滿足其融資需求的一個或多個貸款方，以達到借貸雙方資金匹配的融資模式，這種融資模式交易成本比較低，且交易過程比較簡單，不需要經過繁瑣的交易程序，所用過程通過互聯網就能完成。同時，點對點的融資模式的風險是可控的，微小型企業可以根據自身的實際情況自主選擇貸款利率，且交易雙方信息在互聯網上公開透明，便于雙方查證。另外，貸款方往往不止一個，他們共同承擔了融資資金，降低了交易風險。

3.2 基于大數據的小額貸款融資模式

基于大數據的小額貸款融資模式，即由各家電商設立小額貸款公司，為電商領域提供金融服務，滿足不同電商的金融需求。其具有融資門檻低、周轉資金快、貸款靈活等特點。微小型企業只需要向設立的小額貸款公司提出申請，經過信息審核后就能獲得貸款。而且，整個過程的操作都在網上進行，節省雙方的大量時間，提高了交易效率。同時，國家已經出臺了相關的政策來規范交易雙方的交易行為，小型貸款公司也可以在貸款后通過互聯網監控系統對貸款的電商進行監控，控制貸款風險。

3.3 大眾籌資融資模式

大眾籌資融資模式是指小微企業通過互聯網平臺和社會性網絡服務平臺，以合資資助或預購的形式，向公眾募集融資資金的模式。該種模式是一種創新型的互聯網融資模式，需要借貸的微小型公司通過互聯網發布借貸信息，感興趣的投資者可以通過發布的信息進一步了解微小型公司，雙方可以通過網絡平臺達成合作意向，其開辟一條小微企業網絡融資的新道路。微小型企業可以通過此種方式解決融資困境，并讓一些好的創新項目得到社會關注，也給了投資者更多的選擇，刺激我國市場經濟的發展。

4 結語

綜上所述，微小型企業通過傳統的融資模式已經不能實現可持續發展，要解決我國的微小型企業面臨的融資困境，就要大力發展互聯網環境下的新型金融融資方式，如點對點融資模式、基于大數據的小額貸款融資模式以及大眾籌資融資模式等等，當然，互聯網金融服務還處在探索階段，需要在探索的道路上不斷前進，實現新突破。

參考文獻：

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