淺析社交金融：互聯網金融新陣地

蔣安琪　李兆友

[摘要]如今，移動互聯網正在深刻地改變著這個世界，所有的行業都在從互聯網中尋找新的發展方向，金融業也在與互聯網的融合中逐漸開辟了互聯網金融這個新渠道。隨著世界信息化的進一步深入，一個從互聯網中脫胎而出的新事物再一次給這個世界帶來了顛覆性的變化，這就是社交金融。依托于社交平臺衍生出的金融業務在其產生后迅占領了資本市場。本文通過從社交金融的優勢、特點、風險作出分析，探討了社交金融的生命力和未來發展方向。

[關鍵詞]社交網絡 特點 風險 監管措施

社交金融是基于朋友圈關系的金融互助行為，兼具人際交往與資金融通的雙重功能。這種社交金融的特性勢必導致了社交金融與其他金融品臺不同的優勢與風險。社交金融平臺能否在眾多金融平臺中殺出一條血路成為互聯網金融乃至金融行業的新陣地是急需我們研究的問題。

一、社交金融與社交網絡的關系

（一）社交金融的崛起：從微信開始說

2013年的8月，騰訊旗下的社交軟件微信推出了新的5.O版本。這個版本一出世就激起了千層浪，因為這一版本的微信加入了支付功能。過去，網絡支付功能一直在被阿里巴巴旗下的支付寶所壟斷，如今微信也加入了網絡支付的戰場。

微信作為社交媒體的代表，在社交網絡領域有著無可比擬的用戶資源，把這樣龐大的用戶資源導入到金融領域，無疑是十分強大的競爭優勢。從微信開始，越來越多的人把注意力集中到了社交網絡的金融潛力上。

（二）社交金融對社交網絡的依賴

社交網絡在踏足金融業時有著巨大的潛力，這樣的潛力來源于海量的用戶。這些用戶保障了社交金融的巨大渠道優勢，社交網絡用戶即為社交金融的潛在融資人。而且，社交網絡產品帶來的用戶粘度和體驗優勢也使得用戶對金融產品的隔閡消失，有利于互聯網金融的進一步發展。所以說，社交金融是依賴于社交網絡發展起來的，而且是無法脫離于社交網絡獨自生存發展的。

（三）社交金融對社交網絡的推動作用

社交金融給社交網絡提供了更多的功能，也讓越來越多的用戶漸漸地產生依賴。在社交金融上線之后，許多人在超市付款時不攜帶現金、也不攜帶銀行卡，只憑一個手機即可完成全部的付款。而且支付功還能給其所依賴的社交平臺提供更多的商業機會。正是有了支付功能的前提，微信在打車軟件大戰上才有了與支付寶一戰的實力。與微信聯通的滴滴打車只能用微信支付來付款，希望以此來打破支付寶在支付領域的壟斷。

二、社交金融的特點

（一）競爭殘酷

與以往的金融產品不同，由于社交網絡在用戶數量上的馬太效應，由此衍生出的社交金融平臺也將產生馬太效應。用戶對社交網絡和社交金融平臺的粘性不僅取決于自身的用戶體驗，同時取決于身邊其他人的偏好。在這種博弈中，一旦用戶身邊的絕大部份人選擇某一社交平臺，如果該用戶本就是這個社交平臺的用戶，他就沒有主動優先放棄這個社交平臺的動機，如果該用戶不是這個社交平臺的用戶，他會主動加入該社交平臺。一旦某一社交金融平臺與其他平臺相比具有更大的優勢，該社交平臺就會開始蠶食其他社交金融平臺。在微信與支付寶的大戰之中，雙方都不惜血本希望打壓對方的市場，就是因為一招落后，有可能滿盤皆輸。在這樣激烈的競爭之下，目前的金融市場也呈現出良性循環的態勢。

（二）快速達到金融生態的平衡狀態

由于社交金融的用戶進入壁壘小、交易成本低，資金的流動將更為迅速，社交金融與其他金融平臺相比將更早地進入成熟期，該生態系統內的各理財產品最終會保持一個微妙的平衡。在這樣的狀態下，金融生態中的產品和用戶實現相對穩定，資金流輸入和輸出接近。此時，各種金融資源將會被最合理的使用。微信龐大的用戶數幾乎已經追上了中國全部網民的數量，因此未來微信用戶的增長將會放緩，金融需求相對保持穩定，整個系統呈現出良好的平衡狀態。

（三）金融生態的可調節性

社交金融與傳統金融相比還有一個非常重要的特性，那就是社交金融往往有比較好的自動調節的功能。如果信息流的一頭出現問題，那么另一頭自動開始調節。一個金融生態系統，本身越復雜，抗風險能力就越強大。微信坐擁六億用戶，金融關系錯綜復雜，給了社交金融極大的抗風險能力、戰略縱深和回旋余地。反之，系統越簡單、用戶越少的金融產品抗風險能力越弱，越容易產生問題。

三、社交金融的風險

（一）操作風險

互聯網依賴于網絡技術，使得互聯網金融顯示出與傳統金融不同的便捷性和開放性，但這也將導致更高的操作風險。

（二）數據安全風險

網絡信息安全始終是個熱點話題，許多不法分子通過信息安全漏洞，對金融用戶實施網絡攻擊，使得互聯網金融帶有天然的安全風險。由于互聯網是個純粹的線上行業，金融行為無法得到有效監管，防御黑客的措施也有著自己的局限。甚至有些企業內部出現員工欺詐行為，更難以快速有效察覺。數據安全是互聯網金融永遠脫不開的夢魘。

（三）終端流動性風險

社交金融比傳統金融業有著更大的不穩定性，這是手機移動終端的特性造成的必然結果。人人都可以通過手機端隨時隨地進行金融活動，導致金融產品提供方無法準確估算金融風險，出現壞賬的可能性將會急劇增加，流動性風險在社交金融領域也將會更加突出。

（四）平臺的信用風險

與傳統的銀行金融業不同，現代社交金融平臺缺乏相應的信用資本。社交平臺資金流動不透明，不具有實體性金融機構的支持，國家法律在社交金融領域也不夠完善，極易產生信用風險，造成用戶的經濟損失。同時，用戶一旦因平臺的信用風險對某一社交金融平臺喪失信任，這種不信任會影響到整個社交金融行業，出現擠兌行為，社交金融平臺將迅速喪失公信，金融業務也難以為繼。

四，社交金融的監管措施

（一）實名制監管

為了抵抗現實中存在的各種各樣的金融風險，尤其是社交金融的風險，實名制是大勢所趨。將用戶行為與用戶身份綁定，約束用戶行為。同時通過互聯網大數據的優勢，了解用戶的各種信息，實時監管。一旦用戶出現違法行為，將通過其綁定的身份依法追究責任。

（二）金融工具限制

金融工具的限制將有效降低社交金融的風險。如通過社交金融平臺辦理的金融業務，依次的交易金額不能超過一定的額度，一天內不能超過一定的次數。這種措施可以有規避大額的不良金融行為在社交金融平臺上進行操作。保障了社交金融平臺的安全性與穩定性。

社交網絡在金融界展示出無與倫比的優勢，社交金融的未來發展前景一片光明，雖然社交金融還存在著一定的局限性和較大的風險性，但是在不斷的發展中，監管機制、運行機制將得到不斷的完善，未來社交金融將成為金融業最主要的發展形勢之一。