自創商譽的確認與計量

李芬

摘 要：傳統會計僅對外購商譽予以確認，而對企業自創商譽不予確認與計量。本文將對自創商譽的確認與計量問題進行初步的理論探討。

關鍵詞：商譽；自創商譽；確認；計量

商譽是企業在生產經營各方面處于較優越的地位，享有較高的聲譽，從而具有高于一般盈利水平的能力。自創商譽則是商譽的一個重要組成部分，是否對其確認與計量在學術界存在著一定的分歧。雖然目前國際會計準則及英國、美國、中國、中國香港等國家和地區的會計準則都明文規定對自創商譽不予確認，但是自創商譽的客觀存在及其在企業經營過程中日益發揮的重要影響，使自創商譽的確認與計量已經成為回避不了的問題，如仍不確認將會影響會計的信息質量。本文將對自創商譽的確認與計量問題進行初步的理論探討。

1自創商譽的確認理由

1.1 符合確認的基本標準

目前，學術界一般認為，會計確認的四大基本標準是：①可定義性，即確認的對象符合會計要素的定義；②可計量性，即確認的對象可以計量；③可靠性，即確認的對象所反映的會計信息必須真實、可驗證且中立；④相關性，即確認的對象所反映的會計信息必須對報表信息使用者的決策有用。

第一，自創商譽符合資產定義。企業通過對產品質量、售后服務、管理機制、人才培養等方面的長期有意識、有目的的主觀努力，形成了企業良好的商業信譽和品牌知名度。該商譽有利于企業獲得穩定的經營利潤，能夠企業帶來可能的未來經濟利益，并且能夠為企業所控制，其形成也是基于企業過去的若干交易與事項，這符合資產的定義，應將其確認為資產入賬。另外，我國會計法規規定，商譽屬于無形資產，商譽包括外購商譽和自創商譽，自創商譽自然滿足資產的定義。

第二，自創商譽滿足可計量性。著名會計學家葛家澍教授認為，自創商譽即可以通過未來現金流量的貼現值確定，又可以通過股票市價總額（如果是上市公司）與其重估后的凈資產進行對比來確定。筆者認為，可以用近期歷史平均超額收益法和未來超額現金流量現值法來計量自創商譽，這兩種方法將在后文進行具體的闡述。

第三，自創商譽滿足可靠性。或許形成自創商譽的單項因素不一定可靠，但這些因素綜合形成的超額盈利能力卻在長期是可靠的，并且在企業的日常經營活動中可以驗證，并非虛無縹緲 ，不可估計，其反映的會計信息也具有中立性，并不是為了某一利益相關方的利益而特定反映，計量的方法也滿足計量屬性。

第四，自創商譽滿足相關性。自創商譽的相關性體現在其對報表使用者的決策有用性上。報表使用者只有了解自創商譽可能對財務報表產生的影響，才能作出正確的決策。例如，具有自創商譽的企業由于信譽好其銀行籌資成本必然低，反映到財務報表上是使財務費用變小；同時，由于其信譽好，其上線供應商愿意對其提供商業信用貸款，反映到財務報表上是使應付賬款增加的同時使現金增加；另外，如果企業的自創商譽含有良好的管理機制這一因素，必然會使其財務報表上的管理費用增加。

1.2 滿足會計核算一般原則的要求

筆者認為，自創商譽和購買商譽并無本質的區別，而且購買商譽源于自創商譽，只是針對不同的會計主體而言的。購買商譽并不是由于兼并而產生的，而是在兼并之前就已經存在，是被收購企業持續經營中形成的自創商譽在收購企業的延續。正如英國會計原則委員會1993年12月頒布題為《商譽與無形資產》的討論稿中指出，買商譽與自創商譽的特征沒有差別。

基于上述，筆者認為，對自創商譽的確認符合以下會計核算一般原則。

第一，一致性原則。不確認自創商譽，而確認外購商譽，不符合一致性原則。外購商譽是自創商譽的市場化表現形式，外購商譽實質是被收購企業的自創商譽，只不過是被收購之前未予確認，當商譽為收購企業所有時，被收購企業成為以收購企業為主體的企業集團的一部分，本來是被收購企業所擁有的但未確認的自創商譽成為新的集團的外購商譽。為什么新的集團確認，而原被收購企業不確認？這是不符合一致性原則的。

第二，權責發生制原則。不確認自創商譽，而確認外購商譽，實際是遵循了收付實現制，違背了權責發生制原則。自創商譽早就存在，非得等到被收購這一事項發生才確認，不符合權責發生制原則。

2自創商譽的計量方法

商譽既然是企業獲取超額利潤的能力，那么自創商譽的計量就可以以企業獲取超額收益能力的大小為標準。筆者這里所指的超額收益能力是指企業的利潤率超過同行業企業的平均利潤率的差額。如果企業利潤率超過同行業企業平均利潤率，可以表明企業存在超額收益能力，存在自創商譽。根據不同的計量屬性可以采用不同的計量方法：近期歷史平均超額收益法采用歷史成本這一計量屬性；未來超額現金流量現值法采用未來現金流量現值這一計量屬性。

2.1 近期歷史平均超額收益法

該方法是先計算出企業按同行業平均利潤率計算的利潤額，再用企業近期歷史平均收益減去這一利潤即可。

其計算公式為：

自創商譽=企業近期歷史平均收益-按同行業企業平均利潤率計算的利潤數例如下：

甲企業2001、2002、2003、2004、2005年的凈利潤分別為1000萬元、2000萬元、3000萬元、4000萬元、5000萬元，截止2005年12月31日，甲企業的凈資產為9000萬元，同行業企業平均利潤率為10%，則：

①甲企業近期歷史平均收益=（1000+2000+3000+4000+5000）/5=3000（萬元）

②甲企業按同行業企業平均利潤率計算的利潤額=9000×10%=900（萬元）

③甲企業的自創商譽=3000-900=2700（萬元）

2.2 未來超額現金流量現值法

如果說以歷史成本計量自創商譽所產生的會計信息強調的是可靠性，那么以未來現金流量現值計量自創商譽所產生的會計信息強調的則是相關性，因為決策總是關注更多與未來有關的會計信息。未來超額現金流量現值法正是基于這一理念而產生。

該方法的公式如下：

自創商譽=

其中，Ya表示第a年預期獲得的收益；R表示行業平均收益率；C表示企業的資本額；i表示適當的折現率，如社會平均資本成本等。

參考文獻：

[1]葛家澍. 會計理論.福建：廈門大學出版社，2002.10

[2]劉坤.從會計職業判斷論自創商譽的確認.教育財會研究，2014.5

[3]盛穎瑜.新經濟時代自創商譽的確認與計量問題.財會通訊，2013，1

（作者單位：武昌理工學院）