張家港市中小企業融資問題探究

[摘要]本文以張家港市M公司為例，探究張家港市中小企業融資問題，在此基礎上分析中小企業融資難的原因及對策，為中小企業克服“融資難”問題提供了一定的參考依據。

[關鍵詞]中小企業；融資問題；對策

[中圖分類號]F832[文獻標識碼]A[文章編號]1005-6432（2013）32-0034-02

1張家港市M公司概況

張家港M公司地處美麗富饒的長三角經濟圈，被譽為“全國文明衛生城市”的縣級市——江蘇張家港。公司所處位置與周邊的上海、蘇州、常州、無錫等城市相鄰，同時依托張家港的港口優勢，交通便利，為公司的進一步發展提供了有力保障。公司專門生產制造各類塑料機械，近年來引進先進的技術和設備，注重培養研發、制造的專業人才，取得了一定的成績。公司的產品品質和提供的優質服務受到了客戶的一致好評，因此，公司已經擁有了一定的市場份額。為了擴大生產，進一步提高產品的品質，公司計劃從德國購買一批新的流水線，急需資金支持，但是對于M公司來說，融資問題始終是制約公司發展的“瓶頸”。

2張家港市M公司融資過程中遇到的問題

張家港市M公司作為張家港中小企業的典型，在融資過程中通常會遇到哪些問題呢？分析一下，歸納為以下幾個方面。

2.1公司規模小，自有資金缺乏，融資渠道過窄

張家港市M公司從創立發展到今天，從無到有，從弱到強，主要依靠自身的力量，直接融資的效率低，絕大多數的資金都是通過金融機構融資，融資渠道過窄成為制約公司發展的主要因素之一。

2.2獲得信貸支持少，尤其是缺乏長期貸款

張家港市M公司是典型的中小企業，雖然近些年來取得了一定的業績，但是和大型的企業相比，總體的抗風險能力比較低，信用等級相對也比較低，因此大多數銀行都由于管理成本高而不愿意給其發放貸款。長期的貸款就更得不到保障，這些都是M公司融資過程中遇到的典型問題。

2.3缺乏專門為解決中小企業融資難問題的服務機構

張家港市M公司融資過程中，相關問題和政策雖然可以通過張家港市金橋中小企業融資服務中心這個平臺進行咨詢，政府也有相關融資政策的支持。但是，市場上仍然沒有專業的專門為解決中小企業融資難問題的系統的服務機構，以便能提高中小企業的直接融資效率。

3張家港市M公司融資問題形成的原因

探究張家港市M公司融資問題形成的原因，主要包括以下幾個方面。

3.1企業自身的原因

首先，M公司作為中小企業的典型代表，其經營規模小，資產方面缺乏系統的管理，公司的管理層基本來自同一家族內部，缺乏高技術及高管理水平的人才。公司開發生產的產品的技術含量相對來說也比較低，缺乏創新，非價格競爭力就不是很明顯。這些因素使得M公司的總體抗風險能力比較低。其次，M公司缺乏良好的信用等級，銀行對其放貸條件設置的比較高。M公司不像大型的企業具備健全完善的財務管理制度，有的時候甚至因為經營不善不能向銀行提交符合要求的財務報表，因此，銀行不能提供貸款，也不敢輕易放貸。再次，M公司和銀行之間缺乏良好順暢的溝通環境。銀行因為考慮中小企業放貸的監控成本高，因此，通常設置了很嚴格的授信條件，處處為M公司設置放貸“門檻”，而M公司也由于缺乏對各種融資政策和信息的了解，忽視和銀行等金融機構的溝通以及自身信用記錄的維護，使得M公司和銀行之間的貸款的辦理受到了一定的影響。

3.2外部因素

從外部環境因素來看，中小企業的發展缺乏良好的宏觀經濟環境。首先，國家因為重視大型企業的發展，因此無論是從投入還是從政策來說，都給大企業營造了良好的經濟環境，因此，中小企業和大企業之間的競爭并不完全公平。其次，政府對中小企業的政策上的扶持還有待于加強，現有的政策還無法滿足中小企業的需要。

3.3銀行因素

張家港市M公司的資金來源一部分來自于公司自有資金，一部分來自非金融機構，可是大部分還是要靠銀行的貸款。但是，銀行沒有給中小企業創造良好的融資條件，主要有以下幾個原因：第一，大多數銀行更加看重大客戶，因為大客戶能給他們帶來更多的利益，因此，在提供貸款的過程中，銀行會優先考慮大企業的需求而忽視中小企業的需求。第二，銀行對中小企業申請貸款的“門檻”設置過高，導致中小企業“望而卻步”，這就造成中小企業“貸款難”的境地。第三，銀行作為營利性機構，會考慮管理成本及貸款投放回報，因此，不會輕易給中小企業放貸，尤其是資信等級不是很高的企業，M公司就是其中的一個典型。

4張家港市M公司融資問題的對策建議

在分析張家港市M公司融資問題及成因的基礎上，我們提出以下應對措施。

（1）企業自身應進一步謀求發展，做大做強，提高產品競爭力，健全完善公司制度，從根本上增強自身抗風險能力。對于M公司來說，要獲得更好的融資環境，必須從自身出發，引進先進技術和人才，增加產品的科技含量和附加值，提高產品的市場競爭力，提高公司的整體實力，同時重視公司征信系統的建設，必定會獲得銀行的金融支持。

（2）應建立專門的金融服務機構，針對中小企業，提供特殊的融資服務。國家應出臺相關政策，建立對中小企業統一的評估系統，在此基礎上成立專門的金融服務機構有針對性地為中小企業融資提供便利。

（3）政府應出臺相關的財政和金融政策，加大對中小企業的扶持。政府的政策調控對中小企業的發展起著至關重要的作用，因此，政府可通過調整政策，進而豐富中小企業的融資市場。另外，政府還可以通過頒布相關政策引導金融機構進行金融服務創新，以拓展中小企業的融資渠道。

（4）跟國際接軌，加強和國際中小企業金融服務機構之間的交流，尤其是借鑒發達國家的經驗，在此基礎上探討如何建立符合我國中小企業需要的特色金融服務機構。

（5）將銀行、政府、中小企業進行對接，建立良好的溝通與交流平臺，以協調三者的關系。從經濟發展的角度來看，三者的關系是密切相關的，三者可以通過這個共同的交流平臺進行信息共享和對接，銀行通過金融創新服務更好地滿足中小企業的資金需要，政府在這中間通過各種鼓勵政策進行科學的引導和協調，以促進中小企業的發展，進而帶動地方經濟的發展。

（6）進一步發揮行業協會的引導和協調作用。行業協會應適時關注中小企業的發展，為中小企業提供各方面的咨詢，中小企業有融資需求時應發揮其協調作用，幫助中小企業渡過融資困境。

5結論

張家港市M公司只是中小企業中的一個典型，而資金對于中小企業的發展至關重要，因此，我們必須認清中小企業當前融資面臨的困境，進一步研究和實施針對中小企業融資難的應對措施。當前，中小企業的融資環境只有得到有力的改善，中小企業才能得到進一步的發展。

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