監管視角下我國第三方支付發展路徑研究

西南財經大學經濟信息工程學院 鄧楠

監管視角下我國第三方支付發展路徑研究

西南財經大學經濟信息工程學院 鄧楠

隨著電子商務的快速崛起，傳統的支付方式已經不能滿足用戶多樣化的需求，第三方支付應運而生。巨大的需求和市場空間使第三方支付迎來了蓬勃發展的春天。但由于我國電子商務支付服務尚處于初級發展階段，第三方支付服務作為其中的重要環節還存在著一些弊端。行業競爭無序、盈利模式混亂及支付安全等問題已對我國電子商務市場健康發展提出警示。如何對第三方支付進行監管、在合理范圍內積極引導第三方支付行業發展成為目前急需解決的問題。本文從央行視角出發，對監管手段、實施路線、監管效果等進行深入分析，并對我國第三方支付未來發展指明路徑。

第三方支付 央行 監管機制 發展路徑

2011年5月、8月、12月國家依次下發了三次第三方支付牌照，目前獲得第三方支付牌照的企業已達到101家，我國支付市場正在逐步實現規范化管理。在監管機構有效的監管制度下，第三方支付的快速發展將會得到切實的保障。

1 以第三方支付服務為主導的商業模式

第三方支付服務是獨立于運營商和金融機構的經濟實體，同時也是連接運營商、金融機構、商家和用戶的橋梁和紐帶。第三方支付服務提供商的出現，將運營商、金融機構、商家和用戶之間錯綜復雜的關系簡單化，將多對多的關系變為多對一的關系，從而大大提高了商務運作的效率，也使得用戶有一個多種選擇，只要加入平臺，即可享受跨行之間的各種支付服務。由于目前國家對第三方機構的監管加強，以第三方為主導的商業模式將面臨嚴峻考驗。

2 第三方支付存在的弊端

2.1 盈利模式問題

第三方支付企業是一種提供服務的公司，利潤主要來源于相應的手續費或者服務費。當前很多第三方支付企業主要是起步積累人氣階段，很多服務都是免費的。這就給第三方支付盈利模式提出了一定的挑戰，國外一些第三方支付企業依靠本國完善的金融體系，建立相應的信用卡盈利模式。我國比較有名的第三方支付企業“支付寶”服務于一些大客戶，能夠占據一定的市場，其他的一些第三方支付企業很難找到一個穩定的盈利模式。

2.2 信用體系建設方面問題

在國內誠信體系建設還不完善，增大了市場經濟商業成本，導致第三方支付行業信用問題突出。當前誠信體系不健全和消費者的疑慮給第三方支付的發展帶來負面影響。

2.3 與銀行競合關系問題

第三方支付與銀行等金融機構存在一定的競爭，這種競爭主要表現在：在一些非金融支付服務機構能夠獨立完成相應的支付過程，可以替代銀行來完成相應的業務；同時一些非金融機構通過相應的機器來完成終端服務，給銀行帶來業務競爭。一些金融機構為了應對第三方支付的挑戰，正在積極應對網上支付，與第三方支付形成了鮮明的競爭。但是，在競爭中強化合作是發展趨勢。

2.4 電子支付的安全問題

無論是何種形式的電子支付都是依靠網絡來完成的，網絡支付交易面臨各種風險，這就給消費者帶來了很大的顧慮，第三方支付的安全性已成為當前制約其發展的一個嚴峻問題。

3 我國第三方支付監管現狀

(1)監管機構：電子商務支付的監管機構主要是政府機構及相關的監管組織，他們在支付產業鏈中是擔任規則制定者和監管者的角色。央行發布《支付機構客戶備付金存管暫行辦法(征求意見稿)》，對備付金存管銀行、備付金存放和使用劃轉等問題進行了更為詳細的規定。這個詳細的規定是繼非金融機構成立條件和兩批支付牌照發放之后央行在幾個月內又一次監管“大動作”，這就意味著央行對第三方支付市場監管力度的加大。第三方支付機構依法接受央行的監督管理，未經央行批準，任何非金融機構和個人不得從事或變相從事支付業務。第三方支付機構之間的貨幣資金轉移應當委托銀行業金融機構辦理，不得通過支付機構相互存放貨幣資金或委托其他支付機構等形式辦理。

(2)監管手段：出臺相應的法律法規，央行發布《支付機構客戶備付金存管暫行辦法(征求意見稿)》和公布的《非金融機構支付服務管理辦法》對我國第三方支付進行更為規范嚴格的監管。這些法規的實施可以更好地依法有序開展非金融機構支付業務行政許可；央行能夠更好地加強第三方支付業務監督管理，積極引導第三方支付機構的規范與持續發展，充實對第三方支付業務的現場和非現場監督檢查手段。

(3)監管效果：在目前的第三方支付市場中，電信運營商、銀聯、互聯網支付企業有著自己的優勢。央行發布的以資金監管為主的《辦法》，很難在短時間內改變市場格局。支付寶、銀聯等在遠程支付上的優勢在短時間內很難改變。在目前的市場格局下，相應的第三方支付企業在技術上進行創新及盈利空間已經非常有限，都面臨同樣的挑戰。

4 監管視角下我國第三方支付發展路徑研究

4.1 構建監管體系

在第三方支付企業、人民銀行及支付清算協會各方履行好自己的職責，在支付市場構建良好的監管體系。人民銀行在相應的法規基礎上，科學制定市場規范，對第三方支付企業進行合理的引導，預防支付風險的發生。第三方支付在業務上的創新速度要遠遠高于政府的監管，在觀念上要轉變政府監管。支付清算協會要發揮好自己的作用，在央行監管與支付企業之間構建好橋梁作用。在支付企業內部通過建立專門的委員會，制定相應的公約，化解矛盾糾紛，維護好消費者的權益。第三方支付企業要通過自身的自律，合法經營、嚴格按照國家相應的法律法規不斷完善公司的治理結構，建立內部控制管理部門，不斷強化第三方企業自我約束力。

4.2 通過行業細化和開拓創新提升核心競爭力

通過第三方支付企業進行市場的劃分，在市場上找到適合自己的市場，并提供相應的產品或者服務，并可以根據自身的資源優勢，形成有效的細分市場，避免支付企業之間相互競爭。在傳統行業進行精細化的管理，同時還要積極開拓其他領域的支付服務，大力開拓在電信、保險、基金、航空等行業的服務工作，推進各種支付領域的電子化水平。對于第三方企業來說，在提供自己基本服務的同時，還要對其提高增值服務，依托自己的優勢，為用戶提供銀行等金融機構不愿意提供或者不能提供增值服務，增加自己的盈利途徑，為用戶提供更多的服務，為第三方支付企業的發展打下良好的基礎。在發揮好第三方支付企業自身優勢的同時，還要解決好線下支付，能更好地解決公眾及企業日常支付行為中的不便之處，為支付鏈條提供更為優質的服務。在第三方支付企業開始信息化轉型的基礎上，還要積極對支付進行創新，開發一些新興的支付模式，把相關的信息鏈及資金鏈進行聯通，為相關產業的運轉提速。

4.3 讓第三方支付成為金融機構的補充

央行對第三方支付企業和金融機構進行合作，讓二者產生資金存放于委托的關系。同時還需要第三方支付機構與金融機構在技術上進行合作，這樣合作更好地有助于服務客戶，開拓新市場，同時還可以提高工作效率，實現雙方互惠互利。第三方支付企業在服務方式及服務領域方面要和金融機構保持一定的差異性，這樣才能夠在盈利模式找到新亮點。對于第三方支付企業在進行結算類收費方面要遵循成本收益原則，在基本業務方面要采取市場定價和政府指導定價相結合。避免出現濫收費或者不收費，既能夠更好地服務客戶，也不要扭曲盈利模式。

4.4 保障客戶備付金的安全性和收益歸屬

通過國家相應的認證機構對第三方支付企業的支付平臺進行全方位的評估，主要包含了平臺的可靠性、穩定性和安全性等方面，并給與相應的認證，這是作為判斷支付機構客戶備付管理技術能力的重要依據。第三方支付企業還要加強支付平臺的安全性，通過使用先進的加密技術、數字簽名，加強內部信息系統的安全管理，科學合理設置防火墻。同時還要提高儲存卡公司自身技術，提高防偽能力。在出現意外情況的時候，第三方支付服務平臺要有高效的應急方案，構建起異地災難系統，提高故障恢復能力，保障客戶備付金數據的連續使用。對于客戶備付金所產生的收益，要參考存款準備金利率來實施收益管理，將其歸屬于客戶備付金托管銀行機構，不斷提高金融機構對第三方支付企業的監管。對于在金融機構產生的利息要及時返還給客戶。

[1]饒林,周鵬博.有效實現第三方支付風險監管的幾點建議[J].金融理論與實踐, 2008(09).

[2]唐甜甜.第三方支付平臺及其監管的研究[J].中國商貿,2011(24).

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1005-5800(2012)06(a)-166-02