新會計準則下上市公司的盈余管理

摘要:上市公司的盈余管理是公司治理的重要組成部分。本文研究上市公司盈余管理的概念、目的和方法，有助于管理層合理地進行盈余管理，也有利于上市公司的利益相關者根據公司盈余作出合理的決策。

關鍵詞:上市公司 盈余管理 新會計準則

一、盈余管理的概念

20世紀80年代，國外的會計學者開始研究盈余管理，經過20多年的研究，國外學者從不同的角度對盈余管理提出了不同的定義。美國著名會計學家Katherine Schipper (1989)認為，盈余管理是企業的管理層為了一定的個人利益或者滿足利益相關者對公司財務指標的要求，對會計信息和財務報告進行操作的過程。美國會計學教授Paul Healy和James Wahlen (1999)認為，盈余管理是企業的管理層為了通過職業判斷來編制和改變財務報告，以隱瞞企業的實際經營業績，并誤導利用公司的經營業績進行決策的利益相關者。

二、上市公司盈余管理的目的

上市公司盈余管理的目的包括以下幾個方面：（1）盈余管理能夠影響上市公司的IPO、上市交易、發行債券、配股和增發新股等。《證券法》規定：公開發行新股的公司應該具有持續盈利能力，并且擁有良好的財務狀況；上市公司如果最近三年連續虧損，由證券交易所暫停公司的股票交易；公開發行債券的公司最近三年平均可分配利潤應該能夠支付公司債券一年的利息。上市公司的配股和增發新股對上市公司的盈余也有一定的要求。（2）上市公司為了降低債務違約風險也需要進行盈余管理。在上市公司的債權債務關系中，債權人為了保護自己的權益會對公司的某些財務指標進行一定的限制，上市公司在可能違約或已經違約時就會通過盈余管理來調整財務數據以降低違約風險。（3）上市公司為了延遲納稅或者降低納稅也會進行盈余管理。公司利潤越多，應納稅額就會多，稅率也會越高，管理層會通過盈余管理降低公司的應納稅額和稅率，以延遲納稅或者降低納稅。（4）上市公司的會計盈余會影響管理層的薪酬和獎金，因此，管理層會采用一定的會計手段調整公司盈余，從而增加自己的薪酬和獎金。

三、新會計準則下上市公司盈余管理的方法

我國的新會計準則于2007年1月1日正式實施，新會計準則允許上市公司在實施會計準則時自行選擇會計政策，從而使上市公司能夠通過多種方式進行盈余管理。新會計準則下，上市公司進行盈余管理的常用會計方法有調整收入、調整費用、非經常性損益、變更會計政策、關聯交易等。

（一）調整收入。調整收入就是通過調整收入的確認時間和確認數量來影響公司的會計利潤，以調整盈余。上市公司可以將下期的會計收入提前確認為本期的會計收入從而增加利潤和盈余，或者將本期的會計收入推遲到下期確認從而降低利潤和盈余。另外，上司公司還可能通過制造虛假收入進行盈余管理。

（二）調整費用。調整費用就是通過提前確認費用、推遲確認費用、將費用資本化或者遞延當期費用等方式來影響公司的費用、會計利潤和盈余。上市公司通過提前確認費用的方式主要有計提資產減值準備、沖銷不良資產、調整固定資產折舊年限、調整無形資產的攤銷期限、調整長期待攤費用的攤銷期限。

（三）非經常性損益法。非經常性損益指的是與公司的生產經營雖然無直接聯系卻能夠影響公司當期收入和利潤的各項收入和支出。上市公司通過將非經常性損益計入投資收益、營業外收入、財務費用、管理費用等方式調整盈余。

（四）變更會計政策。變更會計政策指的是上市公司通過改變公司在會計確認、計量和報告中所采用的原則、基礎和會計處理方法來影響公司的利潤和盈余。上市公司變更會計政策主要有兩種會計處理方法：追溯調整法和未來適用法。上市公司還可能會通過改變存貨計價方法進行盈余管理。新會計準則取消了存貨計價的后進先出法，規定企業應該采用先進先出法、加權平均法、個別計價法來計算發出存貨的實際成本，以更準確地反映發出存貨的實際成本。

（五）關聯交易。上市公司的關聯方存在著控制與被控制的關系，關聯方之間的交易往往不能反映真實的交易價值。上市公司會通過關聯交易交易來影響成本、費用和收入，從而進行盈余管理。關聯方以明顯低于或高于公允價值的價格進行交易，能夠在一定程度上影響公司的成本和銷售收入，從而調整盈余。新會計準則為了防治上市公司濫用關聯交易進行盈余管理，對關聯交易作出了更嚴格的規定，通過加強上市公司的信息披露等方式限制上市公司濫用關聯交易進行盈余管理。

參考文獻：

［1］Katherine Schipper，Commentary on Earnings Management ［J］，Accounting Horizons，1989(10)

［2］Paul Healy James Wahlen， A Review of the Earnings Management Literature and its Implications for Standard Setting ［J］，Accounting Horizons，1999(12)

［3］法律出版社法規中心，中華人民共和國證券法［M］，法律出版社，2010

［4］財政部會計司編寫組，企業會計準則講解［M］，人民出版社，2006

［5］劉英男、王麗萍，新會計準則對上市公司盈余管理影響的實證研究［J］，會計之友，2008（2）

［6］沈烈、張西萍，新會計準則與盈余管理［J］，會計之友，2007（2）

(責任編輯：幕容睿)