危機下的會計與金融：協作共進

浙江財經學院會計學院 徐思遠

一、G20與FSB的努力

其一，國際趨同。“制定全球會計準則的根本動因，當然在于世界經濟以及國際貿易、國際投資、國際融資、跨國公司的迅速發展。”而金融危機的發生，則賦予制定全球會計準則更多更大的必要性與緊迫性。而會計準則的國際趨同，無疑是向全球會計準則的大步邁進。金融危機之初，為及時有效遏制金融市場動蕩，七國集團（G7）要求金融穩定論壇（后改為金融穩定理事會FSB）采取措施。而估值問題和會計準則問題成為了論壇的重要議題。隨后，為使全球能夠互相協作，共同應對金融危機，二十國集團（G20）與FSB對此次金融危機做了全面細致的分析，并籌劃相應的對策，倡導建立一套全球統一的高質量會計準則，并鼓勵世界各國，特別是G20成員國能夠加緊本國會計準則與國際會計準則趨同的步伐。早在金融危機發生之前，建立全球會計準則就有很高的呼聲。因為會計準則的國際趨同順應國際環境的要求，是大勢所趨。在一個迫切需要國際資本的開放金融市場中，良好的會計準則和披露規則能夠消減內部資金和外部資金的成本差，這無疑對外部投資者有著巨大的吸引力，從而有利于外部融資和經濟增長。而且，會計準則的全球趨同迎合了資本市場國際化這一大趨勢。可以提高各國公司財務報告的可比性，減少國際投資者的分析成本從而降低投資成本，并使國際融資者免于編制多套財務報表，從而降低融資成本。面對國際資金的涌入，融資企業需要有一個更為透明、充分的會計披露制度以保護外部投資者利益，從而增強其對資本的吸引力，達到雙贏。自金融危機爆發以來，不同國家間企業的并購重組業務尤其是金融領域的并購重組頻頻發生。這一現象的確在一定程度上促進了各國會計準則趨同的必要性和緊迫性。反之，會計準則趨同也將促進全球并購交易的發生。因此，在當前的全球經濟形勢下，迫切需要會計準則的全球趨同。從根本上說，會計準則的全球趨同不僅僅是一個技術層面的協調問題，更是一個各方政治、經濟利益均衡的產物，各個利益集團圍繞著國際會計準則將展開較量，會計準則的協調、趨同是各方之間的利益協調。圍繞著會計準則的制定權，各強勢集團從各自的利益出發，使“趨同”的準則盡可能多顧及自己一方的利益。與G7相比，G20包含了中國、阿根廷、巴西、韓國、墨西哥、俄羅斯、沙特阿拉伯、南非、土耳其、印度、印度尼西亞等發展中國家，使會計準則在國際趨同時更能體現發展中國家的利益需求。在未來的發展中，G20應吸納更多來自發展中國家（特別是處于經濟轉型時期的國家）的成員，使國際會計準則的收益面能夠大幅擴張。而G20中的發展中國家成員國也要牢牢把握住機遇，既要提高本國的會計準則質量，加快國際趨同，也要利用好G20這一平臺，在會計準則國際趨同這一過程中更多地有自己的聲音。

其二，敦促準則制定機構完善會計準則。2009年4月的倫敦峰會結束以后，G20發表了聯合聲明，并完成了一系列報告以作為聯合聲明的附錄。其中一些報告對國際會計準則的革新有著極大的影響。圍繞順周期性問題和加強監管機構在對會計準則制定中的作用的主題，其要點主要包括貸款損失準備、公允價值計量和國際會計準則理事會的管制。G20在增強金融體系宣言中，肯定了公允價值的計量框架，但也指出其存在有待改進之處，特別是在對基于金融工具的流動性和投資者的持有期限對金融工具的估值上。基于此，提出了以下目標：降低金融工具準則的復雜性；通過結合廣泛的信用信息，加強貸款損失準備的會計確認；改善表外計提，準備風險敞口及計量不確定性的相關會計準則：估值準則的應用在國際層面上達到明確和一致性；在形成一套高質量的全球會計準則中取得重大進展；在會計準則的獨立制定過程中提高審慎監管機構和新興市場等利益相關者的參與程度。此外，FSB在4月2日發布了三份報告，內容包括危機管理的跨境合作、薪酬實務，以及金融體系的順周期性問題，其關于順周期性問題所提的建議得到了G20的肯定。G20與FSB在金融危機后非常重視會計準則特別是金融工具準則的改良與革新。G20國家領導人倡導“會計標準制定者盡快與監督者和管理者合作改善估值和撥備的標準，來完成高質量全球會計標準”。此次革新是制定一項新國際準則——《國際財務報告準則第9號——金融工具》（IFRS9）以取代現行第39號準則（IAS39），共有三項內容：分類和計量、減值方法、套期會計。在二十國集團（G20）3次峰會（華盛頓、倫敦、匹茲堡）和金融穩定理事會（FSB）的反復呼吁下，國際會計準則理事會將修改金融工具的分類和計量作為首要任務。為響應G20與FSB的號召，2009年7月，國際會計準則理事（IASB）發布了金融工具分類和計量征求意見稿（ED／2009／7）。在對于報告主體自身信用風險變動所引起的金融負債公允價值處理上，仍舊存有很大的爭議。所以，IASB決定在此第一階段的工作中暫時不考慮金融負債。在2009年11月，IFRS9發布，其中規范了金融資產的分類和計量，計劃于2013年1月1日起生效。在2009年6月，IASB對自身信用風險問題發布了工作人員討論文件，此基礎上征求意見稿《金融負債的公允價值選擇權》（ED／2010／4）于2010年5月發布。其中建議，在將運用公允價值選擇權的金融負債公允價值中，其由自身信用風險變動所引發的部分，從利潤（P／L）中移出，并在其他綜合收益（OCI）中列報。這一建議得到了相關利益集團的普遍支持。2010年10月，IASB將金融負債分類和計量增補入IFRS9，最終完成了公允價值分類計量的工作。同時增補的內容還包括金融工具的終止確認規定，到此，可以說IFRS9基本繼承了現行IAS39中關于終止確認的主要內容。

二、巴塞爾委員會的工作成果

巴塞爾銀行監理委員會（The Basel Committee on Banking Supervision）簡稱巴塞爾委員會，是由美國、英國、法國、德國、意大利、日本、荷蘭、加拿大、比利時、瑞典10大工業國的中央銀行于1974年底共同成立的，作為國際清算銀行的一個正式機構，以各國中央銀行官員和銀行監理當局為代表，總部在瑞士的巴塞爾。金融危機爆發后，巴塞爾委員會在穩定經濟運行，規范金融秩序發揮了巨大的作用。在同會計的協作中，巴塞爾委員會也加強與美國會計準則委員會（FASB）和國際會計準則委員會（IASB）的交流。并成立了相應工作組（HLWG）專門負責處理針對更新替代IAS39的各項征求意見稿。為了應對G20國家領導人在2009年4月峰會上發表的增強財務監督和調節的評論。2009年8月27日，巴塞爾委員會公布一份高級指導原則。巴塞爾銀行監管委員會的主席兼荷蘭銀行行長威靈克表示，在開發高級指導原則的時候，巴塞爾銀行監管委員會仔細檢查了從金融危機中得到的教訓。其中一個教訓是任何新會計規則必須與風險管理正確的實行一致，并且增強透明度來幫助監督者、銀行、投資者和其他股東取得各自的目標。

該指導原則主要用來幫助國際會計準則理事會（IASB）來解決撥備、公允價值衡量和信息披露相關的事項。因國際會計準則理事會開發新財務工具會計標準，該指導原則將幫助國際會計準則理事會制作出能改善決定有效性和主要股東財務報告相關問題，包括審慎監管。另外，該指導原則將保證會計改革解決對順周期性和系統性風險更廣泛的擔憂。該指導原則的服務對象十分廣泛，涵蓋了準則制定者、監管者、管理者。巴塞爾委員會認為，這項指導原則能夠方便上述三者通力合作，以更好地貫徹G20的建議。該指導原則主要是從會計角度反思本次金融危機，并得出了相應的經驗。在金融監管上，該指導原則指出了新標準應反映需要盡早確認貸款損失來保證充足撥備；應確認當市場混亂或無流動資金的時候公允價值則無效；應允許從公允價值到已償還成本類別之間的重新分類，隨著清楚導致的商業模式改變的事件已經發生，這應該被允許屬于罕見的特殊情況；應提高司法權作用范圍。該指導原則還將保證會計改革解決對順周期性和系統性風險更廣泛的擔憂，會計準則中公允價值法的順周期性是焦點。為了解決對于順周期性的特別擔憂，新標準將提供價值調整來避免當估值顯著不確定的時候初次和之后的利潤虧損確認出現虛假陳述。另外貸款虧損撥備應充足并且以正確的方法論為基礎，這反映銀行現有貸款資產組合在有效期內的預期信貸虧損。目前，“對撥備的規則還未正式出臺，但圍繞動態撥備、前瞻性撥備開展了大量的國際經驗交流，并明確了原則上應采取‘向前看’的預期損失型撥備制度”。

三、第十八屆世界會計師大會的內容及成果

其一，大會召開的背景。“2008年下半年以來，面對突如其來的金融危機，世界各國政府積極應對，連續出臺了強有力的經濟刺激措施，并通過G20機制等加強國際合作，深化國際金融體系改革，推動世界經濟呈現出復蘇態勢。在此過程中，全球會計同行團結一致，迅速行動，積極發揮專業優勢，成為了穩定市場信心，化解金融危機的一支重要力量，創造了世人矚目的專業價值。”正是在這樣的背景下，第十八屆世界會計師大會2010年11月8日至11日在馬來西亞吉隆坡舉行。

其二，大會的內容及貢獻。本屆大會以“會計師：持續價值創造”為主題，4次全體會議的議題集中在四個方面，分別是：倡導會計師應在經濟社會發展中持續創造價值；推廣綜合報告框架；介紹伊斯蘭金融對于全球金融市場的貢獻；探討未來10年會計師的發展機遇。在金融危機的陰霾尚未褪去之時，這次大會顯然具有特別的意義。毋庸置疑，在現今，全球已進入了后金融危機時期，經濟、環境、社會的劇變將不斷影響著企業、機構的日常活動。要實現長期的可持續發展，會計師們就必須行動起來，參與到所在企業、機構的戰略制定和調整中去，將經營活動的變化與環境的變化相結合，實現共同發展。會計師們應當盡快完成職能轉變，領銜戰略團隊，主導價值創造和資產保值，成為組織治理當中的重要力量，并且為監管者和社會提供按照最高水平準則運作的商業活動的鑒證服務。其中，針對此次全球金融危機，大會特別提議借鑒伊斯蘭金融制度和體系。伊斯蘭金融是由伊斯蘭教法道德體系加以界定的，基于道德公平與風險分擔的原則而存在的一種金融活動。近年來伊斯蘭金融發展迅速，此次國際金融危機爆發前年均增長率已達到15%，危機爆發后又從經濟衰退中率先強勁反彈，在全球金融體系普遍存在混亂和不確定性的情況下，伊斯蘭金融保持了年均20%的增長率，并顯示出充滿活力的發展勢頭，世界矚目。本次大會重點討論了伊斯蘭金融的兩大特點：無利息和不投機。“無利息是指伊斯蘭銀行不做帶利息的業務，只運用法律策略重組有利息的債務，以租金或標高價格的形式收取利息，這樣銀行只需承擔操作風險，不承擔項目失敗、虧損的風險。不投機是指伊斯蘭金融以實體經濟為基礎，絕對禁止期貨等金融衍生工具。排斥投機、注重風險防范、以實體經濟為基礎，是伊斯蘭金融安度危機的主要原因。”從中，不難找到伊斯蘭金融對于世界金融走出危機陰影的借鑒意義，那就是不急功近利，注重實業。因此能在這次席卷全球的金融危機中脫穎而出并迅速恢復元氣。作為世界金融而言，當然不可能照搬伊斯蘭金融的經驗，譬如在絕對禁止期貨等衍生金融工具上。但是，可以合理地借鑒，如更加嚴格規范金融資產分類標準等，因為此次金融危機的很大一個誘因便是金融資產的過度創新。所以，本次大會所討論的伊斯蘭金融體系，對于未來世界金融的發展有著很大的現實意義，也為世界金融體系的構建提供了寶貴的經驗。回顧本次金融危機，金融工具的過度創新，增大了資產的泡沫風險是其產生的主要原因。寬松的銀行監管體系對此應該負主要責任。如果不能有效抑制金融市場的過度投機趨勢，那么金融危機的再次席卷全球也只是時間問題。而本次全球會計師大會所提及的伊斯蘭金融體系對于改善這一現狀無疑有著許多幫助。這次的全球會計師大會是在金融危機剛過不久的背景下召開的，因此也就有著非同一般的意義，表明了全球會計師立足于本職工作，積極應對全球金融的變化，為世界經濟的平穩持續發展獻計獻策。

［1］肖偉：《對后危機時代商業銀行會計改革與發展的兩點思考》，《金融會計》2010年第10期。

［2］司振強：《后危機時代銀行監管與會計準則協調研究》，《會計研究》2010年第6期。

［3］汪祥耀：《全球會計準則：離我們還有多遠》，《會計研究》2001年第3期。

［4］《IASB與FASB〈關于承諾會計準則趨同和建立全球統一的高質量會計準則的進展報告〉綜述》，《中國會計報》2010年8月2日。

［5］李雁爭：《歐盟認可中國企業會計準則等效》，《上海證券報》2008年11月20日。

［6］王軍：《助力經濟復蘇，持續創造價值——在第十八屆世界會計師大會上的演講》，《中國注冊會計師》2011年第1期。

［7］王凱：《第十八屆世界會計師大會：持續價值創造》，《中國會計報》2010年12月17日。