中國會計師事務所內部治理：客戶組合風險管理決策的實證檢驗

王杏芬

（重慶工商大學 會計學院，重慶 400067）

從2002年底最高法院首次出臺虛假信息應承擔民事賠償責任的框架性規定，到2003年初對具體程序的改進，直至2007年6月15日會計師事務所承擔民事賠償責任具體規定的實施，都標志著旨在懲處虛假信息的民事賠償機制的逐步完善和會計師事務所訴訟風險的大幅上升。金融衍生品和公允價值計量方式的適度引入，也放大了事務所的審計風險，風險管理日益成為事務所內部治理的核心和治理效果的綜合體現。

但目前國內外的相關研究還極少見。雖然國外少數學者研究了大事務所客戶組合管理決策的特點，但僅停留在對一家事務所問卷數據的實證層面，這不僅無法厘清客戶組合管理決策的內在機理，其結論對處于我國轉型加新興、制度約束和政府干預明顯的事務所也未必適用。目前在國內僅發現王杏芬等［1］從事務所內外部治理角度對審計風險影響因素的實證檢驗。至于事務所客戶組合風險管理的最優策略，也僅發現王杏芬等［2］的理論研究，但其結論是否適用于我國的具體審計實踐尚待檢驗。因此，本文擬從我國事務所內部治理，尤其從民事賠償訴訟機制演進作用下的客戶組合風險視角，實證檢驗轉型時期我國事務所的客戶風險管理決策，使其始終扮演“經濟警察”的公正監督角色，提高其抗風險能力和國際競爭力，進而為維護該行業的公信力和切實保障資本市場信息質量乃至保護投資者的應有權益，提供理論支持和政策參考。……