我國國際保理業的發展現狀與趨勢分析

摘 要：國際保理業務能夠解決出口企業在商業信用中所面臨的融資問題和進口商的信用風險等問題。與此同時，隨著國際貿易中買方市場的日漸形成，國際保理業務逐漸成為了國際貿易中主要的結算方式。國際保理業務在國際市場的發展已日趨成熟，而在我國尚處于初期階段。雖然近幾年得到了較快的發展，卻仍存在十分突出的問題。本文提出了促進國際保理業務在我國發展的四點建議，從法律制度、社會制度、商業銀行和出口企業四個角度論證了我國應如何發展國際保理業務。

關鍵詞：國際保理；國際貿易；結算方式；商業信用

中圖分類號：F114 文獻標識碼：A 文章編號：1000-176X(2010)09-0101-05

國際保理是保理商為國際貿易賒銷方式提供的出口融資、銷售賬務管理、應收賬款的收取及買方信用擔保融為一體的金融服務。它既是一種可供選擇的國際結算方式，又是一種短期的貿易融資方式。近二三十年來，由于國際貿易中買方市場的普遍形成、國際通行的貿易慣例規則的制定、電子通信在商業領域的運用等因素的出現，國際保理在全球貿易中得到了空前的發展。在新的市場環境下，它已成為推動國際貿易發展的新動力。但是在我國，國際保理尚處于發展的初期階段，業務開展的范圍還十分有限。據數據統計，2009年全球保理業務量為12835.59億歐元，其中歐洲的保理業務量占全球的68，30％，亞洲的保理業務量占全球的16.36％。這樣的情況與我國貿易大國的地位極不相符。加入世貿組織后，我國的企業越來越多地投入到國際市場中。國際保理現階段的發展已經阻礙了我國與國際的接軌。因此，研究我國國際保理業的發展，對我國擴大國際市場，增強企業競爭力有著重要的現實意義。

一、國際保理業務在我國的發展現狀及趨勢

國際保理的全稱是國際保付代理業務，在我國大陸稱為包銷代理、承購應收賬款業務；在香港地區稱為銷售保管，在臺灣地區一般稱為應收賬款收買業務。

由于各個國家所承襲的保理歷史淵源以及商業習慣的不同，目前為止，國際貿易和金融界對國際保理的定義尚未統一。最為權威的是國際統一私法協會在1988年5月通過的《國際保理公約》中對保理的定義。保理系指賣方(供應商、出口商)與保理商之間存在的一種契約關系。根據該契約，賣方(供應商、出口商)將其現在或將來的基于其與買方(債務人)訂立的貨物銷售、服務合同所產生的應收賬款轉讓給保理商，由保理商為其提供以下至少兩項服務：貿易融資、銷售分賬戶管理、債款回收、壞賬擔保和信用銷售控制。

1.國際保理業務在我國的發展現狀

國際保理業務在我國的起步較晚，初期的發展相對緩慢。1987年10月，中國銀行與國外保理公司密切合作，在國內最早開始辦理國際保理業務。1992年2月，中國銀行加入了國際保理商聯合會(Factors Chain Intemational，FCI)，這標志著我國的國際保理業務已進入規范化的運作。之后，隨著市場的發展，國際貿易對國際保理這項業務的依賴度也逐漸升高。2001年以來，國內的其他商業銀行業也開始涉足保理行業，先后推出了國際保理業務。截止2009年，我國共有16家金融機構加入FCI。

現階段，我國國際保理的發展程度與初期相比是飛躍式的發展。然而，就全球國際保理這個大環境而言，我國與其他發達國家相比，保理業務所占的市場份額仍比較低。除1996年保理營業額有所下降，并且持續低迷到1998年外，此后的10年里營業額都呈現逐年上漲的趨勢。2009年比1995年保理業務額增長了2242倍，比2005年增長了14倍，比2008年增長22.4％。雖然我國保理業務量較之前有了飛躍式的發展，但是與其他發達國家的業務量相比，仍存在一定的差距。

2.國際保理業務在我國的發展趨勢

我國近20年的經濟發展速度位于世界的前列，貿易發展更是日新月異。不僅擁有巨大的市場供應量和需求量，同時還有份額很大的市場空間尚未開發。國際保理業務的應用有助于我國企業進一步擴大市場。

但是近幾年的金融危機對我國貿易市場沖擊很大。據統計，2009年我國對外貿易累計進出口總值為22072.7億美元，比2008年(下同)下降13.9％，其中出口12016.7億美元，下降16％；進口10056億美元，下降11.2％。全年貿易順差1960.7億美元，減少34.2％。國外市場的需求量在逐漸減少，隨之而來的是企業競爭壓力的增加，對我國的貿易企業而言形勢十分嚴峻。面對競爭越發激烈的國際貿易市場，我國企業必須要加快國際化發展的步伐，改變固有思想，加強信用商業的觀念，順應全球一體化經濟的發展。歐盟、美洲等國家都是我國重要的貿易合作伙伴，在這些國家里國際保理業務的應用十分廣泛。因此，我國需大力開展國際保理業務，使我國與主要合作伙伴之間在貿易結算方式上找到更多的共同之處，增加國際貿易機會，減少金融危機帶來的影響，在逆境中平穩過渡。

從表1分析

得知，我國出口商品的主要品種集中于紡織品、紡織業、電子設備和機械運輸設備等幾大類。其中，紡織品、紡織業、電子設備等都屬于結算周期短的商品，占到我國出口商品總值的45.16％，國際保理業務十分適合作為此類商品的結算方式。同時，買方市場的形成，對進口企業不利的信用證結算使用率逐漸下降；而對進口企業有利的賒銷，對于我國出口企業的風險系數較大，并不適用。對于這種情況就需要我國企業重新尋找新的、更有利的結算方式。國際保理的出現可以很好地解決賒銷中進口企業信用風險和出口企業面臨的資金壓力。無論是外部環境還是內部組織結構，國際保理業務都十分適合我國企業。

隨著我國加入世界貿易組織，我國企業逐漸認識到國際保理的上述優勢，使用率逐漸上升，為我國的貿易起到了促進作用。同時我國經濟的不斷發展，貿易大國地位的不斷提升，也為國際保理業務孕育了新的發展空間。

二、我國國際保理業務發展過程中存在問題

1.國際保理業務的法律體系建立滯后

目前國際上涉及到國際保理業務的法律中最著名的是《國際保理管理規則》、《仲裁規則》和《國際保理公約》，這些法律法規在宏觀上指導和監督了各國的國際保理業務。但對于國際保理業務的具體實施，各國之間存在著很大的差異，因此上述法律只能作為基礎依據，在實際操作中各國仍需要建立符合本國國情的相關法律法規。我國自1987年開展國際保理業務以來至今都沒有建立起一套完整規范的國際保理業務法律體系，這樣的立法狀態阻礙了我國國際保理業務的發展和應用。企業在貿易活動中，都會出于對自身權益的保護而選擇有法可依的結算方式。在我國法律體系中，信用證等結算方式都擁有了比較完善的法律保護體系。這就增加了企業對信用證使用的依賴感。雖然我國《新合同法》對我國保理業務中債權轉讓的規定較之前的《民法通則》有了很明顯的改進，但是對國際保理業務中的諸多問題仍然沒有明確的界定。與此同時，近幾年國際保理業務在我國的使用率雖然出現了明顯的上升趨勢，但大多數外貿企業對國際保理業務仍不熟悉，對國際保理的國際公約和國際慣例還比較陌生。這就影響企業管理者對國際保理業務中所涉及到問題的理解和處理。尤其是在處理合同糾紛的仲裁依據、進口保理商的責任和訴訟對象等方面，實際運作中有一定的難度。

2.現階段我國的社會征信系統建設不完善

國際保理業務的開展是以信用交易為基礎，這就需要有完善的社會征信體系。目前發達國家的社會征信體系比較完善，保理商能夠獲取到比較準確的客戶信息，對客戶進行有效的信用評估，從而做好保理業務的風險防范工作。但是我國目前社會信用體系尚不完善，一些企業在從事貿易交易時不重視信用交易的存在，偽造金融票據、違法票據承兌等現象屢見不鮮，增加了我國市場交易的風險。這樣的行為使一些守信的企業蒙受了巨大的損失，從而對商業信用的觀念產生了質疑。同時，產品質量失信問題的存在影響了市場的秩序，限制了國際保理業務的發展。因為國際保理所提供無追索權信用擔保是建立在出口企業嚴格按照合同交貨的基礎上，如有違反合同的行為，則得不到任何保障。企業在不健全的系統中進行交易，往往為了一時的利益，忽略了信用交易的原則，即使在貿易中應用了國際保理業務，但是由于其自身產品存在問題，而無法得到保理商的保障。從而對國際保理業務產生了誤解，更加不會選擇其作為結算方式。我國企業在貿易交易時還存在商業信息造假的行為，故意隱瞞違法、違規行為，編造相關商業信息，破壞了自己企業的信譽。這給國際保理商進行正確的企業資信調查增加了難度，無形中增加了保理商的風險性。

3.商業銀行怠于宣傳和發展國際保理業務

根據FCI公布的成員名單，國外保理商一船是由銀行及金融機構組成，而在我國目前只允許商業銀行開展此項業務。而其他以信用證、匯付為代表的傳統結算方式也是由商業銀行來操作。傳統結算方式的使用者往往也是銀行的潛在客戶，所以許多銀行首先會認為大力開展保理業務很有可能削減其他業務的收入；其次，我國商業銀行的抗風險能力較差，不愿意在有風險的領域開展新的業務。在我國，銀行習慣性地重視抵押品和信貸文化，而忽略了國際保理以客戶財務狀況和還款能力為基礎的信用評估。如果企業在使用國際保理后申請融資，銀行仍要求抵押品，這時國際保理已失去了使用意義，倒不如直接開立信用證更為便利。最后，銀行會認為開展國際保理業務的成本過高，收益較低。國際保理業務具有國際結算、融資、信用擔保等多重功能，涉及到金融、貿易、法律等多個領域，這就要求組建一只專業的從業人員隊伍。同時，國際保理業務是以信用商業為基礎，很大一部分作用就是對進口商進行資信調查，資信調查是個復雜的過程，需要作為保理商的銀行協調相關部門建立信息調查和網絡數據系統。人才的培養和信息網絡數據系統的建立要求銀行在開展國際保理業務的前期投入大量的資金。而現今我國國際保理業務使用量雖然有所增長，但是與其他結算方式相比仍沒有太大優勢。基于這種情況，多數銀行會基于自身利益考慮，選擇一直擅長的傳統結算方式作為主要業務。

4.出口企業對國際保理業務認識存在偏差

由于受信用證、托收、匯款等結算方式的影響，我國大部分企業仍滿足于用此類傳統方式進行結算，對國際保理這種新型的概念、流程操作和優勢缺乏了解。同時，企業的經營者已經普遍接受了以銀行信用為基礎的信用證結算方式，從心里上排斥在商業信用上建立的國際保理業務。這種觀念的束縛，阻礙了國際保理業務在我國的發展。

國際保理業務在我國的發展還處于初期階段，在我國貿易中的運作范圍和影響力還存在一定的局限性。我國的企業由于經驗較少對于國際保理業務缺乏透徹的了解，存在一定偏差。許多公司對于國際保理業務所能帶來的權利都比較清楚，比如貿易融資、壞賬擔保等，但是對于自己需要國際保理中應盡的義務都沒有明確的認識。這樣的情況會干擾企業對國際保理業務正確的使用。企業在貿易交易時只希望享受國際保理所帶來的服務，片面地認為只要使用該結算方式，收款就不會出現問題，而忽略了對自身產品的質量保證?！秶H保理公約》中規定：在應收賬款已轉讓給保理商后，如果因出口商責任而引起的貨物糾紛，保理商不再承擔壞賬擔保責任。這就意味著，如果進口商發現貨物的質量與合同不符而提出異議，保理商就自動解除自身對出口商應收賬款的擔保，而由出口商自己承擔收款的風險。也就是說，出口商會在支付了高額的保理費用后，享受不到國際保理所帶來的有利條件。從而對國際保理在不了解的情況下產生新的誤解，更加減少對其的使用。

5.國際保理業務在我國的優勢不明顯

在我國，銀行授理國際保理業務時，一般按照發票金額的1％—1.5％收取傭金費用，在加上資信調查費、融資利息等費用，保理費是信用證業務費用的10倍左右，也是國外保理費用的好幾倍。高額的手續費，讓企業在選擇國際保理業務時望而卻步。

我國保理業務與典型的保理商提供的服務相比還存在著相當大的差距。國外保理商在做國際保理業務時通常采用雙保理模式。而我國主要采取單保理模式，這就不能充分發揮國際保理在資信調查、應收賬款管理等方面的優勢。此外，在國外保理商可以為客戶提供融資、應收賬款服務、賬戶管理和信用風險擔保中任意一項或者是任意幾項的組合服務。但目前我國還沒有銀行提供全保理業務，同時有些銀行提供的保理業務不具備融資功能。國際保理業務在我國的發展具有特殊性。商業銀行在適應我國國情的前提下對國際保理業務做了一些調整，從一定的程度上弱化了國際保理業務的優勢，阻礙了其發展。

三、促進我國保理業務發展建議

1.建立完善的社會征信系統

加入世界貿易組織后，我國與國外的企業之間的聯系更為密切。從長遠的角度來分析，現階段我國缺乏的不是資金、人才和技術，而是企業商業信用及一套完整的社會征信體系。商業信用是企業未來發展的必然階段，我國的信用行業發展時間較短，相關的法律法規缺乏。相比立法的復雜過程，我國應盡快建立信用體系來解決信用行業無人監管的局面，同時為相關的信用法律立法做鋪墊。

國際保理中大量的業務都是需要通過對企業進行信用評估而完成的。完備的社會征信系統是保理業務開展的基礎和必然要求。在我國因社會征信系統尚未建立，企業的征信數據和資料都處于半公開階段，海關、稅務和工商等機構掌握的數據庫中的信用資料不夠專業和規范，這阻礙了保理商對企業的正確評估，限制了國際保理業務的應用。因此，隨著我國經濟的發展，貿易額持續增長，我國應正視商業信用的重要性，逐步加快完善征信系統的建設，從而進一步推動國際保理業務在我國的發展。

2.加強我國國際保理相關法律的建設

我國對國際保理相關法律制度的欠缺和建設的滯后，已經嚴重阻礙了其在我國的發展。因此，現階段我國迫切需要建立一套完整的法律體系來指導國際保理業務的發展，規范和加強保理業務的現場監管和風險防范。《國際保理公約》和《國際保理業務慣例規則》是現今世界上對國際保理業務最權威的規則，我國在制定相關法律時應以此為依據，借鑒國外成熟的管理經驗，同時結合我國當前的國情實際，制定適合于我國發展保理業務的法律和政策。通過配套的法律法規，促進國際保理業務在我國的健康發展，明確保理各方當事人的權利和義務，真正使保理業務得以標準化和規范化。

同時，我國保理商的結構也應與國際接軌。國際保理商聯合會在世界保理業的地位不可替代，它所制定的管理規則已經成為各國制定保理相關法律的基礎?；诖它c，我國應建立一個類似的組織，來約束和規范保理商的行為，為企業提供相應的保障。此類組織還可以輔助政府制定保理行業的法規，為之后我國建立專門的國際保理法奠定扎實的基礎。

3.商業銀行應有戰略眼光積極開展國際保理業務

(1)商業銀行應提升自身抗風險能力。我國商業銀行因為自身風險防范能力的不足，為了保障自己的利益，對于國際保理業務的處理與國外還有很大的距離。比如商業銀行多采取單保理業務、需要抵押品才能提供融資等。這種對于自身的保護措施，弱化了國際保理業務的優勢，無法滿足客戶的需要。作為國際保理業務最大的受益方，銀行應明確位置，提升抗風險能力，嚴格審查出口商，周密調查進口商，加強與保險公司的合作，把自身的風險降低。而不是一味逃避風險，降低國際保理業務的含金量，限制其發展。在提高自身能力后，應與國際接軌，完整地開展國際保理業務，加大其優勢的宣傳，加強企業對國際保理的認識，促進保理業務在我國的發展。

(2)商業銀行應適當降低國際保理業務的費用。現代貿易中買方市場已普遍形成，而我國的保理商即銀行仍舊處于保理的賣方市場，這種保理供求的不平衡，使我國保理商失去了選擇的權利，繼而提升了保理業務的價格。為了國際保理業務在我國的發展，商業銀行應多加強與國外保理商的合作，同時加強對進口保理業務的發展，使保理的供求逐漸恢復到平衡狀態。這樣我國的商業銀行才能在與國外保理商的談判中擁有更多的主動權，掌控對價格的制定，爭取到更為合理的價格，從總體上降低國際保理在我國的價格水平。

(3)商業銀行應提高保理從業人員的專業素質。國際保理是新型結算方式的代表，在世界貿易領域的地位日益重要。商業銀行作為我國主要的保理商，需要緊跟國際保理業務的最新發展，才能在國際保理業占據一席之地。新業務需要以專業為基礎發展，只有培養出一支專業從事保理業務的高素質隊伍，才能夠使我國的保理業務專業化和規范化，更容易被企業所接受。專業的人才隊伍需要是國際金融、國際貿易、法律等專業的復合型人才，積極學習國外成熟的國際保理業務經驗，接受FcI組織的培訓，從各個方面提升自我的專業素養，為我國的保理業務提供人才保障。

4.出口企業應正確認識國際保理業務

由于我國貿易發展的特殊性，我國許多企業至今未能適應商業信用以及以其為基礎的國際保理業務。雖然企業也意識到因信用證的限制喪失了大量客源，賒銷和托收在出口貿易時需要承擔大量的風險，但是企業受到這種長期以來觀念的束縛，嚴重阻礙了我國國際保理業務的發展。從長期發展考慮，企業首先應轉變思想，提高對商業信用的認知度，增強信用意識，以實際的行動獲得保理商的信任。企業還應著重對市場進行分析，明確市場的走向，更新原有的觀念，為進一步打開國際市場而推廣使用國際保理業務。其次，在接受使用國際保理業務后，企業需加強對國際保理業務的客觀認識，充分利用國際保理規避風險、短期融資的優勢的同時，也要明確履行自身應盡的義務，靈活正確的運用才能幫助企業降低自身的風險，加快發展的步伐。

四、結語

加入世界貿易組織后，隨著我國企業自身實力的增強，我國現今已基本融入國際市場并占據了一席之地。然而面對激烈的競爭，為了進一步發展我國對外貿易，除了要保證出口商品品質高、價格低的優勢外，結算方式的選擇也成為了競爭的有效手段。隨著世界買方市場的形成，國際保理逐漸成為現代國際貿易結算方式的主流。作為新型的結算方式，國際保理對于進出口雙方以及保理商都有一定的應用優勢。然而，我國的國際保理業務還處于發展的初期階段。雖然在近10年取得了令人可喜的成績，但是與發達國家相比還存在很大的差距。結算方式的不同，降低了我國企業與國外客戶達成交易的可能性，阻礙了我國企業進一步打開國際市場。因此，我們應加快發展我國國際保理業務，盡快趕上發達國家的步伐。此外，隨著我國市場的進一步打開，國際業務在我國的縱深發展，對于此課題的研究應該是動態的、長期的和需要不斷完善的。