論有限公司股東知情權(quán)行使范圍

摘 要:股東有權(quán)查閱年度、半年度、季度和月度財務(wù)會計報告，有權(quán)查閱年度、半年度財務(wù)會計報告的會計報表(資產(chǎn)負(fù)債表、利潤表、現(xiàn)金流量表及相關(guān)附表) 、會計報表附注、財務(wù)情況說明書。會計賬簿的行使程序包括股東提出書面請求與說明目的，公司拒絕查閱的，必須在自股東請求至日起15日內(nèi)提出書面答復(fù)。對股東知情權(quán)進(jìn)行整體性限制的基礎(chǔ)在于股東具有的容忍義務(wù)，對公司在合理限度內(nèi)行使自主經(jīng)營、自主管理的行為，股東應(yīng)當(dāng)予以容忍。

關(guān)鍵詞:有限公司;股東;知情權(quán);范圍

中圖分類號:D922.291.91文獻(xiàn)標(biāo)識碼:A文章編號:16723198(2010)01024502

1 概述

公司法拓展了股東有權(quán)查詢的公司文件的范圍。其中，公司章程是面向設(shè)會公開的文件，其他文件具有不同程度的秘密性，有的應(yīng)當(dāng)提交稅務(wù)部門(財務(wù)會計報告)，有的公司文件可能會在交易過程中向?qū)Ψ匠鼍?股東會會議記錄、董事會會議記錄等)。有限公司股東為了防止公司管理層在處理公司信息特別是公司財務(wù)資料中存在的虛假問題，可以通過新公司法設(shè)定的較為寬泛的行使范圍進(jìn)行查詢。正確理解知情權(quán)的行使范圍是權(quán)利實現(xiàn)的有效保障。知情權(quán)范圍的確定與限制明顯屬于立法選擇問題，本文基于解釋論的行文立場只能針對相關(guān)概念進(jìn)行基礎(chǔ)性分析，在面對由于公司法限定知情權(quán)范圍而可能無法保護(hù)股東知情權(quán)的現(xiàn)實困境面前，本節(jié)僅提出問題。因為公司法形式解釋論必須嚴(yán)格限定在規(guī)范的基礎(chǔ)上進(jìn)行分析，如果貿(mào)然選擇實質(zhì)解釋論的立場，可能不當(dāng)?shù)亟槿肓⒎▋r值選擇范疇。這并不是本文所討論的主題。

2 查閱、復(fù)制會計報告與查閱會計賬簿

公司法第三十四條規(guī)定股東有權(quán)查閱、復(fù)制公司財務(wù)會計報告，有權(quán)查閱公司會計賬簿。應(yīng)當(dāng)認(rèn)識到兩者之間的不同內(nèi)容。

財務(wù)會計報告是根據(jù)經(jīng)過審核的會計賬簿記錄和有關(guān)資料編制的，包括會計報表、會計報表附注和財務(wù)情況說明書。因此，根據(jù)財務(wù)會計報告的分類和構(gòu)成，股東有權(quán)查閱年度、半年度、季度和月度財務(wù)會計報告，有權(quán)查閱年度、半年度財務(wù)會計報告的會計報表(資產(chǎn)負(fù)債表、利潤表、現(xiàn)金流量表及相關(guān)附表) 、會計報表附注、財務(wù)情況說明書。

會計賬簿包括總賬、明細(xì)賬、日記賬和其他輔助性賬簿，其登記必須以經(jīng)過審核的會計憑證為依據(jù)。雖然會計法要求會計報告與財務(wù)賬簿之間必須相互符合與相互印證，但這并不表示在股東知情權(quán)層面上，股東有權(quán)查閱、復(fù)制財務(wù)會計報告就當(dāng)然地包括財務(wù)賬簿。公司法條文對于股東知情權(quán)在會計報告與會計賬簿的行使方式與行使程序的規(guī)定有著較大區(qū)別。會計報告的行使方式包括查閱與復(fù)制;會計賬簿僅可查閱，不可復(fù)制。會計報告的行使程序較為簡捷;會計賬簿的行使程序包括股東提出書面請求與說明目的，公司拒絕查閱的，必須在自股東請求至日起15日內(nèi)提出書面答復(fù)。

上述區(qū)別的主要原因在于:股東對會計報告行使查閱、復(fù)制權(quán)并不影響其它股東的權(quán)益和公司利益，而股東行使會計賬簿查閱權(quán)涉及公司重大財務(wù)信息，對公司股東和公司利益影響巨大。財務(wù)會計報告雖然能夠比較客觀的反映公司在一定時期內(nèi)的財務(wù)狀況、經(jīng)營成果和現(xiàn)金流量等情況，而且具有簡便易查的特點，但由于財務(wù)會計報告是專門制作的信息資料，不如原始的賬簿文本具有檢索內(nèi)容真實性的充分保障，股東僅僅憑借對財務(wù)報告的查閱，很難判斷公司經(jīng)營活動是否正當(dāng)，是否存在侵害股東權(quán)利的行為，行使知情權(quán)的權(quán)利收益有限。

會計信息之所以重要，主要是因為如果股東能夠接觸并分析會計信息，便有可能知悉公司多數(shù)股東、高級管理人員是否從事不當(dāng)?shù)呢攧?wù)行為。首先，會計信息查閱權(quán)能夠有效監(jiān)督長期、大量借用公司資金的行為。有限責(zé)任公司并沒有強(qiáng)制性信息披露義務(wù)，其財務(wù)管理相對松散。多數(shù)股東、高級管理人員極有可能借用公司資金，無償借款、拖欠借款等現(xiàn)象在所難免。如果有限責(zé)任公司資金長期或者大量被多數(shù)股東、高級管理人員以及上述主體自行設(shè)立的公司所借用，可能引起有限責(zé)任公司資金流動性的危機(jī)，一旦遇到重要的投資機(jī)遇或者支付期限，正常經(jīng)營將受到嚴(yán)重影響。借用公司資金在賬面上直接顯現(xiàn)，股東查詢后便可得知，及時質(zhì)詢相關(guān)人員便能取得很好的監(jiān)督效果。其次，會計信息查閱權(quán)能夠繁反映公司相關(guān)交易、資金流轉(zhuǎn)的情況，能夠有限監(jiān)控多數(shù)股東、高級管理人員的關(guān)聯(lián)交易。違背信義義務(wù)的控制股東、高級管理人員可能將有限公司的資產(chǎn)、利潤、盈利項目轉(zhuǎn)移到尤其控制的其他公司，造成公司資產(chǎn)流失，損害少數(shù)股東的財產(chǎn)利益。底價向有限公司收購產(chǎn)品再高價出售、高價向有限責(zé)任公司提供原料等行為在會計監(jiān)督失控的前提下屢見不鮮。股東定期查閱會計賬簿能夠有效控制非法的關(guān)聯(lián)交易行為。

因此，司法實踐應(yīng)當(dāng)對股東的會計信息知情權(quán)予以特別的保護(hù)與審慎的限制。如果司法機(jī)關(guān)沒有能夠?qū)τ邢挢?zé)任公司股東實施有效保護(hù)，股東會通過自然地會通過控制權(quán)集中的本能方式保護(hù)股東權(quán)益。由于資本集中的原因，公司的多數(shù)股東具有強(qiáng)大的控制能力，其需要的重要會計信息可以隨時從董事、經(jīng)理、財務(wù)負(fù)責(zé)人等高級管理人員處獲悉，并且在多數(shù)情況下其本人或者委派的人擔(dān)任公司高級管理職務(wù)。由此便可能造成少數(shù)股東利用公司會計信息維護(hù)知情權(quán)并進(jìn)而實現(xiàn)作為投資者的決策參與要求不被公司重視或者根本無法予以實質(zhì)性體現(xiàn)。會計信息知情權(quán)本身及其對整體股東權(quán)重要的派生價值被明顯減弱。但如果知情權(quán)司法過度保護(hù)股東權(quán)益而忽略重要的合理限制原則，會引起司法過度介入公司治理，產(chǎn)生知情權(quán)保護(hù)的異化，將會在更大程度上導(dǎo)致多數(shù)股東絕對控制公司，并激發(fā)公司高級管理人員強(qiáng)烈的盈余管理甚至是盈余操縱。 東亞區(qū)域的實證報告指出，知情權(quán)法律規(guī)范與司法定位清晰準(zhǔn)確的國家和地區(qū)能夠有效地處理保護(hù)與限制的關(guān)系，亦能夠保證公司會計信息的真實與安全。 也就是說，司法對股東知情權(quán)的過度保護(hù)將會削弱會計信息的真實性、可靠性以及相關(guān)性。司法實踐對此問題必須予以高度重視，如何在公司法股東知情權(quán)現(xiàn)有會計信息范圍的框架內(nèi)尋求知情權(quán)保護(hù)與限制的價值實現(xiàn)，確實具有相當(dāng)大的挑戰(zhàn)性。

3 知情權(quán)范圍的整體限制

有限公司小股東在面臨公司重大變更時經(jīng)常處于信息不對稱的被動地位，知情權(quán)保障了有限責(zé)任公司小股東的基礎(chǔ)權(quán)益。但是，知情權(quán)的范圍限制使得少數(shù)股東無法全面獲取公司信息。例如，公司股東會決定就并購計劃作出決議，要求出資股東以一定的價格將股份轉(zhuǎn)讓，公司虧損由股份受讓人承受。當(dāng)少數(shù)股東因?qū)Τ鲎尮竟蓹?quán)以及公司經(jīng)營狀況缺乏了解而要求公司提供股權(quán)轉(zhuǎn)讓文本時，經(jīng)常遭到公司拒絕。公司法第三十四條將知情權(quán)的范圍限定為公司章程、股東會會議記錄、董事會會議決議、監(jiān)事會會議決議和財務(wù)會計報告、公司會計賬簿，并不能進(jìn)一步包括公司經(jīng)營賬冊、設(shè)備清單及價格以及對外股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同等對于股東了解公司經(jīng)營狀態(tài)與保戶切身利益休戚相關(guān)的重要信息。應(yīng)當(dāng)承認(rèn)，公司法修訂過程中并沒有對此問題進(jìn)行嚴(yán)格的價值位階測量，沒有作出明確定位——是否應(yīng)當(dāng)在適當(dāng)犧牲公司經(jīng)營自主權(quán)、經(jīng)營秘密權(quán)的基礎(chǔ)上賦予股東更為廣泛的知情權(quán)范圍。依據(jù)公司法條文進(jìn)行法理解釋，無論如何也不可能得出股東有權(quán)查閱公司經(jīng)營賬冊、設(shè)備清單及價格、對外股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同等文件。知情權(quán)訴訟必然會在這一問題上出現(xiàn)股東權(quán)利與公司經(jīng)營之間的價值沖撞。

我們認(rèn)為，對股東知情權(quán)進(jìn)行上述整體性限制的基礎(chǔ)在于股東具有的容忍義務(wù)，對公司在合理限度內(nèi)行使自主經(jīng)營、自主管理的行為，股東應(yīng)當(dāng)予以容忍。若公司在將來一段時間內(nèi)不會對股東權(quán)利構(gòu)成實質(zhì)性威脅，至少從表面證據(jù)來看，沒有危險因素明顯存在，就不構(gòu)成對知情權(quán)的妨礙。容忍義務(wù)公司法律制度作為一種規(guī)范命令使人承擔(dān)的特定作為與不作為。對于容忍義務(wù)，從概念上分析，是有義務(wù)不提出反對或異議，但這種反對或異議他本來是有權(quán)提出的，只是經(jīng)過價值權(quán)衡之后的一種制度妥協(xié)。如何通過司法上的替代性措施進(jìn)行深入?yún)f(xié)調(diào)，應(yīng)當(dāng)是后續(xù)研究的重要內(nèi)容。

4 查閱行為的范圍理解

公司法對賬簿 “查閱”權(quán)的文字表述是否直接阻卻股東對相關(guān)資料進(jìn)行復(fù)制、摘抄?這涉及到對“查閱”的公司法條文解釋。司法實踐中存在不同意見。一種觀點認(rèn)為，判決對相關(guān)會計資料進(jìn)行查閱，即是對該資料的“查看”與“閱讀”，不包括摘抄、復(fù)印等，且公司法第三十四條表述為“股東有權(quán)查閱、復(fù)制公司章程、股東會會議記錄、董事會會議決議、監(jiān)事會會議決議和財務(wù)會計報告”。該條文將查閱、復(fù)制并列，即可證明法律對于“查閱”采取的是字面解釋、狹義解釋。另一種觀點認(rèn)為，從立法目的考察對“查閱”應(yīng)該采取廣義理解，即各種能夠使股東了解相關(guān)會計資料以實現(xiàn)股東知情權(quán)的手段，其具體方式包括查看、摘抄、復(fù)印、掃描、拍照、攝像等。本文支持第一種觀點。誠然，股東查閱公司賬簿是其知悉公司有關(guān)重要經(jīng)營管理信息、實現(xiàn)股東知情權(quán)的重要方式，并為其進(jìn)一步有效的對公司重大事項進(jìn)行監(jiān)督、決策和表決提供前提和保證。公司賬簿包括大量數(shù)據(jù)信息，除非過目不忘，否則，很難全面掌握公司信息。但是，本文認(rèn)為，公司賬簿區(qū)別于其他公司信息、文件，通過掃描、復(fù)印、拍照等手段“查閱”賬簿，極有可能泄漏公司重要信息。股東希望通過查閱賬簿發(fā)現(xiàn)公司財務(wù)管理的問題，以切實維護(hù)其他股東權(quán)益，完全可以通過查看閱讀賬簿的手段掌握初步信息，從而在其他民事訴訟中申請法院調(diào)取證據(jù)。