人才升級：金融危機下的日本經驗

在全世界正處本輪金融沖擊漩渦中的時刻，一個曾飽經同樣危機困擾的國家再度進入人們的視線，那就是日本。本文聚焦其解決中小企業問題的經驗和啟示。

1998年亞洲金融危機，同時引發了日本泡沫經濟的破滅。從此長達十年的經濟低迷使日本經歷了漫長的冬天。在這期間，消費不振，通貨緊縮，民間投資停滯，失業率持續走高。日本政府為刺激經濟，長期實行零利率政策，但收效甚微。

為恢復和刺激經濟復蘇，在嘗試過各種經濟的和政府的手段均不奏效之后，日本政府著手從解決中小企業就業和融資難問題切入。從2001年始，日本政府組織調查中小企業持續高失業的真正原因， 2003年更是組織了全國性規模的大型調查。對全國中小企業發出10萬件調查問卷，調查結果出人意料：并非是企業用工需求低下，而是用人需求和人才供給的嚴重脫節造成了失業率不斷走高。例如，2002年日本的失業率為5.4%，其中由于人才供給不對稱引起的失業率為4.1%，占整個失業率的75%。究其原因是由于在經濟不景氣的情況下，企業首先縮減培訓經費的投入，2002年全國企業的內部培訓支出和1980年代的高投入期相比減少1000億日元（約合70億人民幣）。而個人，特別是年輕人由于生活壓力，可用在個人能力增長的支出比例更是少得可憐。與此形成明顯對照的是，為應對經濟危機，中小企業需要大量的高級技能型人才。2003年的調查顯示，中小企業所需要的特殊人才主要集中在年輕創業型人才，企業整編和企業改組的操作型人才，企業提升經營能力人才（含企業型金融人才），重點成長型行業的科技人才等四大領域。

日本政府通過2003年的大型調查還顯示，中小企業融資難已然成為遏制經濟和高失業率的核心問題，但融資難的本質并非是金融本身，真正的原因是企業和金融企業的相關人才不足。例如，1998年，伴隨著金融危機和泡沫經濟的破滅，單純依靠不動產擔保就可以很容易獲得貸款的日子已經難以維持。中小企業的貸款難、融資難成為當時日本經濟復蘇的瓶頸。作為金融企業，面對如此窘境也是一籌莫展。一方面是來自于政府干預和形勢的逼迫，從社會責任的角度需要伸出援助之手，幫助中小企業度過難關。但另一方面，同樣是作為社會責任，金融企業必須對儲戶負責，保證信貸資金安全。所以說中小企業融資似乎是一個難解的局。按照西方金融發達國家的經驗和應對危機所出臺的措施就是將融資的基礎建立在企業價值基礎之上的，同時，解決資金的手段也從單純的間接融資發展為投融資、債券流動化、證券化等多種方式和手段。人們正努力謀求多樣化、組合式解決資金的全新金融手法。但是如果要想使這一新的金融方法達到其預想效果，關鍵的關鍵是借貸雙方都要有相應的人才。所以培養精通企業金融和企業財務的人才既是應對金融危機的應急之舉，也是解決經濟結構失衡的長久之計。

根據上述調查，日本內閣于2003年決定，在2002年度的追加預算案中，增加人才培養投資預算89億日元。與民間教育機構結合力圖通過三年時間，培養出100萬高級技能型人才，借此帶動日本中小企業的發展，從根本上解決就業和融資難問題。

自2003年至2005年的三年間，日本政府在這項龐大的人才培養計劃中共投資接近 300億日元。其中企業型金融人才的培養共投入資金8.7億日元，開發了J-CFO（日本企業財務總監），K-CFO（中小企業戰略財務），K-CFA（金融企業戰略財務咨詢顧問）等專業資格證書式培訓項目，培養企業和金融企業相關人員，提升企業經營能力和顧問式營銷能力，縮小銀行投放信用和企業管理水平的差距，疏通融資渠道。

集中人才培養計劃已經成為日本中小企業和金融企業最為重要的高端培訓項目。有效地解決了中小企業的再生和持續發展過程中的人才和融資難問題，為就業鋪平了道路。此后，日本政府進一步完善該項制度，使其常態化，成為日本解決金融危機和就業危機的重要手段。

面對本輪金融危機，日本政府再度提出增加預算，加速培養具有研究生水平的專門職業會計金融高端人才，以應對解決本次金融海嘯帶來的新型人才不足問題。

當前，我國政府為應對危機，挽救經濟，出臺了系列性的政策和方法。但這些都不過是治標的權益之計罷了。試想，政府可以永遠發放購物券嗎？虧損直補會有幾次？即便有，長此以往帶來的是更加劇烈的經濟震蕩。因為，到目前為止還沒有證據顯示，政府經濟優于市場經濟。那么根本的問題就是從根本上改變企業的體制，提高中小企業應對市場變化的能力。

筆者于近日對某沿海城市的簡單調查中得知，目前我國沿海中小企業的現狀和問題是：認識不到自己存在財務戰略問題出在哪里的企業占50%以上，另外還有30%的企業盡管已經意識到自己存在問題，但束手無策。其中最大的問題莫過于人才匱乏。另一方面貸款難始終困擾著中小企業，分析其原因，一個不可忽視的障礙就是在把握中小企業的信用風險時，缺少必要的財務信息。比如，在整個申請貸款的企業中61.7%的問題集中在企業財務信息不足上，同樣的比例還表現在企業的財務報表缺乏可信任度。

所有這些問題表明，企業在財務金融方面的軟能力不足，中小企業的金融機能不健全。

為了恢復中小企業的金融機能，就必須開發一套提升金融機構和企業所需人才的實戰能力的教育課程。據以培養中小企業中的核心管理人才、金融企業中的顧問式綜合營銷人才和社會第三方企業戰略服務人才等。通過提升企業的軟能力，來徹底解決融資渠道不暢等問題，為中小企業變革、個人創業和企業與地域性金融機構的有機融合鋪平道路。

參照日本的經驗，結合我國的實際國情，這套課程的目標是，使相關的金融和財務人員提升企業戰略財務知識水平。根據企業現狀，借助適當的金融手段（企業結構改組、金融資產合理化整合、資產證券化方案等），適時改變企業不適合市場變化的惡質化結構，提升企業實際價值，從而提高企業評級，達到效率融資的最終目的。

課程培訓的內容主要包括：

（1）基礎部分。這部分內容重點是要夯實基礎財務和戰略財務的理論功底，通過對企業基礎財務狀況的理解，增加應對金融危機的能力。

（2）解決能力部分。培養企業的財務核心人員和金融企業法人客戶經理，使其能夠準確把握企業的戰略財務狀況，正確認識現存課題并對其提出整體的解決方案，并通過實施整體方案改變企業現狀以應對環境變化。

（3）規劃能力部分。制作一份具有說服力的事業計劃書，并能夠面對融資人給出適當的正確釋解的能力。

(作者為日本千葉商科大學大學院政策情報學博士，云南財經大學客座教授)