資產減值問題探討

聶海蘭

摘要:資產減值問題一直是我國上市公司存在問題較多和備受爭議的問題,我國將資產減值列入會計準則。該會計準則的頒布有其積極的一面,但在操作過程中也有一定的難度。要想使資產減值問題真正落實到實處,重要的是企業的公司治理結構與管理者的誠信問題。如果企業不誠信,即使技術再完美,也同樣容易被管理層繞過,而使資產減值淪為管理層操縱利潤的工具。

關鍵詞:企業;資產;資產減值;固定資產;會計準則;可收回金額

資產減值問題一直是我國上市公司存在問題較多和備受爭議的問題,有關專家對資產減值準備通過不同的方法和視角進行了實證研究,較一致地得出了上市公司利用資產減值準備政策進行盈余管理的結論。他們通過對2001和2002兩年上市公司資產減值準備計提情況的分析和實證研究,認為存在某些上市公司利用資產減值準備會計進行盈余管理的現象,如通過巨額計提“一次虧足”和利用減值準備轉回防虧。尤其是巨虧和微利這兩類公司表現明顯,巨虧公司多利用減值機會“一次虧足”,而微利公司當年轉回數要大于當年計提數,利用減值準備增加當年利潤的現象突出。

據媒體報道,2002年,上市公司年報披露計提各項減值準備超過1億元的上市公司達24家,有20家ST公司;各項減值準備超過公司凈利潤50%以上的上市公司有27家,有20家ST公司;同時,有10家ST公司通過沖回前期減值準備“扭虧為盈”。2003年度,上市公司固定資產減值準備轉回占八項減值準備的23%,僅次于壞賬準備和存貨跌價準備;2004年度年報也有類似現象。這說明了某些類型的上市公司通過計提減值準備操縱利潤的嚴重程度,其中由于固定資產在企業資產中所占比例較大,影響面寬,利用固定資產減值準備操縱利潤也就占相當大的比例。

在2006年2月,我國借鑒國際會計準則有關資產減值內容的基礎上,充分考慮我國的國情,公布的《企業會計準則第8號——資產減值》,將“資產減值”作為一個單獨的會計準則進行列示,完整給出了資產減值損失的計提時間與計量方法,明確規范了資產減值跡象的判斷、確認、計量與披露等具體問題。其頒布對會計信息質量的提高必將起到積極的促進作用。

第一,限定了適用資產的內容。一是引入了“資產組”和“資產組合”的概念。新準則充分借鑒國際會計準則的做法,在進行資產減值測試、估計資產可收回金額時,對于那些不能獨立產生現金流量的資產,要求以其所歸屬的資產組或資產組合為基礎進行減值測試,計算并確認減值損失。二是引入了“企業總部資產”的概念。總部資產是企業集團和事業部的資產,難以脫離其他資產和資產組產生獨立的現金流入,計算總部資產所歸屬的資產組或資產組合的可收回金額,然后與相應資產賬面價值相比較,據以判斷是否需要確認減值損失。

第二,擴大適用范圍規定“適用范圍包括固定資產、無形資產以及除特別規定以外的其他減值的處理”,特別規定的減值處理,主要是指存貨和消耗性生物資產計提的資產減值可以轉回,以及投資性房地產由于按公允價值計量不計提減值的情況。

第三,在減值跡象判斷上更加明確。一是明確了方法,準則給出了7條認定標準,包括資產的市價跌幅明顯高于正常使用而預計的下跌等。如果企業資產存在上述減值跡象,則應按照準則要求估計其可收回金額,并確認資產減值損失,反之不用。二是明確了資產減值跡象的認定時間。新準則規定企業在資產負債表日就應當判斷資產是否存在可能發生減值的跡象。資產負債表日的規定說明了企業只要對外報送會計報表,就應該按照準則判斷是否存在減值跡象,以便確定是否計提減值損失,這樣可以有效遏制上市公司季報、半年報不計提減值準備而在年底一次計提減值損失的現象。三是明確了標準,“如不存在減值跡象,不應估計資產的可收回金額”。

第四,取消了商譽直線法攤銷改用公允價值法。新準則規定,對于企業合并所形成的商譽,企業每年至少必須進行一次減值測試。而且在確定是否應當確認減值損失之前,應當自購買日按照各資產組或者資產組組合的公允價值占相關資產組或者資產組組合公允價值總額的比例進行分攤。公允價值難以可靠計量的,也可以按照各資產組或者資產組組合的賬面價值占相關資產組或者資產組組合賬面價值總額的比例進行分攤。只要有活躍市場,存在公允價值,就可以使用公允價值。強調一旦使用了公允價值,就停止歷史成本價值的賬務處理。

此外,資產減值準則下可收回金額的計量原則更具實務操作指導性。對公允價值、處置費用和預計未來現金流量現值(如預計未來現金流量、折現率)的計算等分別進行較為詳細的操作指導規定。而且規定已計提減值準備不允許轉回。新準則最大的特點就是除特殊資產項目(如存貨、消耗性生物資產等)外,資產減值損失一經確認,在以后會計期間不得轉回。

但是,資產減值準則的執行面臨著如下難題:

第一,資產減值的確認與計量難度大。計提資產減值準備的關鍵是確定資產預期的未來經濟利益。我國采用的是經濟性標準,只要資產發生減值,即當資產可收回金額低于賬面價值時,就予以確認,然而,要合理確認各項資產的可收回金額有較大的難度。一是我國目前資產信息、價格市場機制尚不健全,使資產減值準備的計提缺乏依據。二是固定資產、無形資產入賬后,由于技術更新、市價下跌等原因,會發生價值貶值,對其確認和計量遠遠超出會計人員的專業能力,需多個部門協同認定,甚至需要企業外部的專業評估機構才能認定,不僅難度大,而且時間往往滯后于會計信息披露時間。

第二,未來現金流量的預測困難。企業的未來現金流量的預測是非常困難的,尤其是當固定資產預計使用年限超過5年時,其未來現金流量就變得更不可測。因此,未來現金流量的預計應該合理的根據和管理部門已經批準的最后預算或預測等基礎上,企業一般應使用穩定或遞減的增長率,除非有證據表明,遞增的增長率是合理的。預計未來現金流量應該以合理的、可支持的假設、推測為依據。所有可得到的依據都應在預計未來現金流量中考慮到。對依據的依賴程度應與依據可被客觀驗證的程度相一致。如果已預測出可能的現金流量的數量范圍或時間范圍,那么在決定未來現金流量最佳預測值時,應考慮結果的可能性。

第三,折現率難以選擇。《企業會計準則第8號——資產減值》第13條規定:折現率應當是一個反映當前市場貨幣時間價值和資產特定風險的稅前利率。它是企業在購置或者投資資產時所要求的必要報酬率。在預計資產的未來現金流量時已經對資產特定風險的影響作了調整的,估計折現率不需要考慮這些特定風險。但折現率應該反映當前市場的貨幣價值,息稅前無風險報酬率以及資金成本,企業的遞增的報酬率以及其它市場的借貸利率等因素,所以,要合理地確定折現率是一件更困難的事情。折現率的應用上,包括利息的可收回金額一般依照兩種方法計量:包括實際債務利息的未經折現的預計未來現金流量;以貸款利率等一些年利率進行折現的預計未來現金流量的現值。

要想利用好資產減值準備,需完善的幾個方面:

第一,提高會計人員的素質。資產減值準備的計量和確認對會計人員的綜合素質的要求比較高,除了具有清晰的會計專業知識外,還需要使用其他多學科技術,綜合分析、判斷能力以及豐富的企業管理經驗。因此,在實際運行過程中必須通過各種方式進行會計人員的培訓,在會計人員的素質提高方面下功夫。

第二,必須從法規上為資產減值會計準則的執行凈化環境。我國目前由于《公司法》、《證券法》等法規將3年連續虧損作為上市公司暫停上市的依據之一,這使得企業使出渾身解數保證其上市的資格,可以說標準的過于剛性化在一定程度上導致了企業濫用資產減值會計。要使資產減值不作為企業管理當局進行利潤平滑的手段,必須從法規上為資產減值的執行凈化環境,使企業由目前的關注利潤表真正向關注資產負債表轉移。

第三,健全公司治理結構。從內部抑制盈余管理目前,上市企業普遍存在著大股東相對集權,中小股東獨立于企業外部的現象。《公司法》規定:各機構之間要起到相互制約的作用,但現時看來,并沒有發揮作用,董事會、監事會形同虛設,內部人控制現象嚴重。經理控制著會計政策的選擇和會計信息的披露。經理可以根據自己的需要,操縱財務報告的編制,提供虛假會計信息。因此,要防范利潤操控,就必須進一步完善公司治理結構,真正發揮股東大會、董事會、監事會和經理之間的相互制約機制,協調運轉的作用,從內部著手,有效地遏制住盈余管理的發生。

第四,要加強獨立審計的外部監督。資產減值準備通常是被審計單位管理當局依據有關因素做出的估計,存在較大的利潤調節空間,發生錯報的風險較大。因此為了規范資產減值會計處理,應強化中介機構特別是審計師職責,使其真正承擔起“經濟警察”的職能,并且盡快制定相關的獨立審計準則明確各項減值準備的具體審計程序,努力通過注冊會計師的獨立審計遏止企業利用資產減值準備進行利潤操縱。尤其注意加強對資產組減值的審計。

其實資產減值的背后,不光是準則因素,更重要的是制度因素。要企業真實地計提資產減值,一方面是技術問題,有賴于公允價值的研究,因為它提供一種客觀的標準;但另一方面更重要的是企業的公司治理結構與管理者的誠信問題。如果企業不誠信,即使技術再完美,也同樣容易被管理層繞過,而使資產減值淪為管理層操縱利潤的工具。但就資產減值會計規范本身而言,它只可能解決資產減值技術上的問題,公司治理和管理者誠信問題已經超出它的能力范圍。然而,即使只是減值技術上的標準也還是難以確定的,因為目前公允價值的研究尚不完善,比如有些特別制造的資產價值要么難以確定其市場價格,要么可以確定但成本很高。因此對于這個難度系數很高的問題,不可能光靠這一項規范就可以解決,它需要公司治理、內部控制、公允價值、管理者誠信等基礎性工作的支持以及外部有關部門的監督。

參考文獻:

1、征人,王亮飛.資產減值帶來了什么[J].中國總會計師,2005(9).

2、李映照,陳妮娜.資產減值會計問題探討[J].財會月刊,2007(2).

3、財政部.企業會計準則第八號——資產減值[Z].

4、薛之華.資產減值準備計提的規范與盈余管理的防范[J].財會研究,2006(6).

(作者單位:鹽城市第四中學)