混業監管制度下：商業銀行中間業務創新

商業銀行中間業務的傳統概念主要包括結算、匯兌、代收代付、信用卡、信用證、咨詢服務類、投資融資類及衍生金融工具交易類等幾類業務。在商業銀行之間、商業銀行與資本市場之間競爭日趨激烈的背景下，中間業務領域成為商業銀行越來越重要的盈利手段，直接影響到商業銀行在激烈競爭中的生存。與前述傳統信貸業務相比，商業銀行中間業務與資本市場業務存在的交叉面大。混業經營的趨勢為中間業務創新提供了制度環境上的契機，同時，中間業務創新又能推動商業銀行在資本市場參與程度的提高。因此，中間業務應當作為參與資本市場競爭的創新重點領域。

一、開拓中間業務，調整收入結構，提升競爭力

目前我國商業銀行中間業務的現狀是品種少，層次低，業務面積較小，占商業銀行收入的比重還非常低。西方發達資本主義國家的主要商業銀行中，其中間業務收入占銀行收入的比重基本都在70%以上。而我國各大商業銀行中，該項比率卻很少有超過20%的。商業銀行必須加大中間業務的創新力度，不僅要利用好銀行的網點優勢、傳統的資產負債業務等條件，更要進一步利用銀行信譽、信息、技術、人才優勢以開展更高層次、更高質量的中間業務服務，開發高知識含量、高收益的中間業務品種。結合我國商業銀行進行中間業務創新的實際情況，可以從下列方面入手：1.擴大傳統的結算業務范圍。包括開辦個人匯款、個人支票業務。通過國際結算加強結售匯，擴大貿易融資、銀團貸款、賬戶服務業務。為吸引客戶，擴大市場份額，可服務上門，在大企業設立資金清算中心等。2.擴大各種代理業務。將傳統的各種代收代付業務進行整合以發揮規模效益、降低成本提高盈利空間；開拓委托貸款業務，不參與到交易中去，僅發揮中介作用，規避不良貸款風險；為適應商業銀行參與資本市場的趨勢，商業銀行可重點開發為券商和股民提供資金轉賬及清算服務的業務。3.開辦企業現金管理、個人理財業務。利用銀行的金融知識、技術、信息及其他有利條件，幫助企業合理配置貨幣資金；開辦個人理財業務，從客戶需求出發，合理組合投資方式，提高理財產品的高附加值，為客戶提供包括證券、保險、銀行、房產和個人投資理財等綜合性、全方位的金融服務新業務。提供如電話銀行、自助銀行、家庭銀行等便利型業務。4.拓展顧問、評估類中間業務。如項目融資中項目收益評估、資產評估、信用評級、投融資顧問、企業上市包裝、企業并購重組策劃等高附加值的服務。5.開發多功能的銀行卡產品。根據客戶投資和消費的多元化需求，使信用卡成為可存取、可適量透支、可轉賬、可購物消費、可代收代付的綜合卡。6.積極發展擔保承諾類業務。如跟單信用證擔保，備用信用證擔保，對有追索權的債券轉讓擔保，備用貸款額度，循環貸款額度等。7.利用自身人才、信息方面優勢，開展各類信息咨詢服務。

二、順應混業趨勢，探索銀證合作業務創新

商業銀行中間業務的一個顯著的發展趨勢是內容和方向上已由分業經營向混業經營轉變。中間業務的發展逐漸涉及證券領域等投資銀行業務。在混業經營趨勢下，商業銀行中間業務創新應當注重探索銀證合作業務的創新，同時必須十分注意法律風險的防范，必須在現行政策、法律允許的空間內尋找利潤增長點，使得商業銀行在投資銀行業務領域有所作為。目前商業銀行能夠以合法的主體資格從事金融債券、政府債券的承銷商業務。在股票業務，雖然商業銀行無法參與股票的承銷商業務，但可以通過銀證轉帳收取手續費用，通過代收股款來獲取認股資金的運作收益。商業銀行擁有法定的基金托管人的身份，因此充分發揮這一政策優勢，重視發展基金托管業務。此外，《商業銀行設立基金管理公司試點管理辦法》允許商業銀行投資設立基金管理公司，商業銀行可以充分利用其資金、信息、人才、理財、機構設置等方面的優勢，拓展基金管理業務，獲得更多的盈利機會。與其他資本市場主體相比，商業銀行擁有著更大的公信力優勢，吸引大量的儲戶將其存款轉為基金投資，從而緩解嚴重的資金沉淀問題，為商業銀行內的大量存款提供穩妥可靠的投資渠道，降低將大量存款投向貸款帶來的風險，改善了商業銀行的資產負債結構，大大提升其參與資本市場的競爭力。

三、創新業務，合規經營，嚴控風險

傳統的商業銀行中間業務中，通常以不直接占用客戶資金，銀行僅收取手續費而不承擔風險的代理業務、代收代付業務為主。但是市場推動和競爭壓力使得這種傳統的中間業務模式發生了改變。創新的趨勢表現出越來越多的中間業務在提供服務時，銀行可以暫時占用客戶的委托資金而擴大資金來源，使資產負債表的發生變化，形成中間業務和資產負債業務的互動趨勢。商業銀行辦理中間業務往往需要運用資金并承擔一定的風險，銀行收取的手續費就不僅僅是勞動補償，同時也是信用的出售，包含著利息補償和風險補償。因此中間業務的創新趨勢無疑對商業銀行的資產負債管理水平和內部控制的完善程度提出了更加嚴格的要求。商業銀行嚴格執行監管法規的要求，并加強業務系統建設和業務流程的風險控制，減少操作風險。

總之，在逐步走向混業經營的趨勢下，商業銀行首先要在傳統銀行業務領域進行創新以爭取更多的利潤空間和盈利能力。這對于商業銀行參與資本市場競爭過程中保持自身較強的競爭實力是至關重要的。同時，商業銀行也必須順應銀證合作的大趨勢，通過業務創新來提高在資本市場的參與程度。及時利用政策環境的變化，將資本市場業務和商業銀行業務的交叉區域作為推進業務創新的重點領域，積極探索銀證合作業務的創新，以實現商業銀行業務與資本市場業務的逐步對接。