企業(yè)投資理財(cái)產(chǎn)品如何進(jìn)行財(cái)稅處理？

理財(cái)產(chǎn)品，即由商業(yè)銀行和正規(guī)金融機(jī)構(gòu)自行設(shè)計(jì)并發(fā)行的產(chǎn)品，將募集到的資金根據(jù)產(chǎn)品合同約定投入相關(guān)金融市場及購買相關(guān)金融產(chǎn)品，獲取投資收益后，根據(jù)合同約定分配給投資人的一種理財(cái)活動(dòng)。理財(cái)產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)比較小、收益穩(wěn)定、流動(dòng)性好，因此，很多企業(yè)將閑散資金用于投資理財(cái)產(chǎn)品。那么，企業(yè)投資理財(cái)產(chǎn)品該如何進(jìn)行財(cái)稅處理呢？

增值稅

根據(jù)《財(cái)政部國家稅務(wù)總局關(guān)于明確金融房地產(chǎn)開發(fā)教育輔助服務(wù)等增值稅政策的通知》（財(cái)稅〔2016〕140號）規(guī)定，《銷售服務(wù)、無形資產(chǎn)、不動(dòng)產(chǎn)注釋》（財(cái)稅〔2016〕36號）第一條第（五）項(xiàng)第1點(diǎn)所稱“保本收益、報(bào)酬、資金占用費(fèi)、補(bǔ)償金”，是指合同中明確承諾到期本金可全部收回的投資收益。金融商品持有期間（含到期）取得的非保本的上述收益，不屬于利息或利息性質(zhì)的收入，不征收增值稅。根據(jù)上述規(guī)定，公司向銀行購買理財(cái)產(chǎn)品的收益，若屬于保本投資收益，應(yīng)按規(guī)定繳納增值稅；若屬于非保本的投資收益，不征收增值稅。非保本收益有兩層含義：一方面，這類型理財(cái)產(chǎn)品沒有本金保證，也就是本金可能會(huì)損失；另一方面，浮動(dòng)收益是相對于固定收益來說的，簡單來說，即收益不能保證，最低可以是0，無收益。這種理財(cái)產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)完全由投資人承擔(dān)，而投資收益則按照合同約定在銀行和投資人之間進(jìn)行分配。根據(jù)現(xiàn)行資管新規(guī)要求，理財(cái)產(chǎn)品均不能承諾“保本保息”，因此，投資理財(cái)產(chǎn)品持有到期后取得的收益一般是不征收增值稅的。

近年來部分銀行推出了理財(cái)產(chǎn)品轉(zhuǎn)讓功能，即將未到期的理財(cái)產(chǎn)品轉(zhuǎn)讓給他人。根據(jù)《銷售服務(wù)、無形資產(chǎn)、不動(dòng)產(chǎn)注釋》（財(cái)稅〔2016〕36號）第一條第（五）項(xiàng)第4點(diǎn)說明，金融商品轉(zhuǎn)讓，屬于金融服務(wù)，是指轉(zhuǎn)讓外匯、有價(jià)證券、非貨物期貨和其他金融商品所有權(quán)的業(yè)務(wù)活動(dòng)。其他金融商品轉(zhuǎn)讓就包括基金、信托、理財(cái)產(chǎn)品等各類資產(chǎn)管理產(chǎn)品和各種金融衍生品的轉(zhuǎn)讓。根據(jù)《財(cái)政部國家稅務(wù)總局關(guān)于明確金融房地產(chǎn)開發(fā)教育輔助服務(wù)等增值稅政策的通知》（財(cái)稅〔2016〕140號）規(guī)定：“納稅人購入基金、信托、理財(cái)產(chǎn)品等各類資產(chǎn)管理產(chǎn)品持有至到期，不屬于《銷售服務(wù)、無形資產(chǎn)、不動(dòng)產(chǎn)注釋》（財(cái)稅〔2016〕36號）第一條第（五）項(xiàng)第4點(diǎn)所稱的金融商品轉(zhuǎn)讓。”因此，購入理財(cái)產(chǎn)品持有至到期收回，不屬于金融商品轉(zhuǎn)讓，不繳納增值稅。但對轉(zhuǎn)讓未到期理財(cái)產(chǎn)品，屬于金融商品轉(zhuǎn)讓行為，其取得的轉(zhuǎn)讓收益應(yīng)按“金融商品轉(zhuǎn)讓”，應(yīng)按賣出價(jià)減買入價(jià)的差額為銷售額，按6%計(jì)算繳納增值稅（注：小規(guī)模納稅人按3%征收率減按1%計(jì)算）。具體計(jì)算時(shí)，應(yīng)按當(dāng)前所有轉(zhuǎn)讓的金融商品的賣出價(jià)減買入價(jià)的差額計(jì)算繳納增值稅；金融商品的賣出價(jià)減買入價(jià)的差額出現(xiàn)負(fù)差，可結(jié)轉(zhuǎn)下一納稅期與下期轉(zhuǎn)讓金融商品銷售額相抵，但年末時(shí)仍出現(xiàn)負(fù)差的，不得轉(zhuǎn)入下一個(gè)會(huì)計(jì)年度。

企業(yè)所得稅

企業(yè)投資理財(cái)產(chǎn)品有持有至到期取得的投資收益，也有通過買賣理財(cái)產(chǎn)品賺取差價(jià)收益。根據(jù)《中華人民共和國企業(yè)所得稅法》及《中華人民共和國企業(yè)所得稅法實(shí)施條例》的規(guī)定：股息、紅利等權(quán)益性投資收益，是指企業(yè)因權(quán)益性投資從被投資方取得的收入。符合條件的居民企業(yè)之間的股息、紅利等權(quán)益性投資收益的收入為免稅收入，該項(xiàng)是指居民企業(yè)直接投資于其他居民企業(yè)取得的投資收益，不包括連續(xù)持有居民企業(yè)公開發(fā)行并上市流通的股票不足12個(gè)月取得的投資收益。而理財(cái)產(chǎn)品，是由銀行自行設(shè)計(jì)并發(fā)行，將募集到的資金根據(jù)產(chǎn)品合同約定投入相關(guān)金融市場及購買相關(guān)金融產(chǎn)品，獲取投資收益后，根據(jù)合同約定分配給投資人的一類理財(cái)活動(dòng)。因此，企業(yè)利用閑置資金向銀行購買的理財(cái)產(chǎn)品獲得的收益，不屬于居民企業(yè)“直接投資”于其他居民企業(yè)取得的投資收益，不能作為“股息、紅利等權(quán)益性投資收益”享受免征企業(yè)所得稅待遇，應(yīng)歸類為《中華人民共和國企業(yè)所得稅法》第六條第（九）項(xiàng)所稱其他收入，計(jì)征企業(yè)所得稅。對購買理財(cái)產(chǎn)品未到期前轉(zhuǎn)讓，屬于財(cái)產(chǎn)轉(zhuǎn)讓收入，應(yīng)并入企業(yè)所得稅收入。而在會(huì)計(jì)上投資理財(cái)產(chǎn)品收益計(jì)入“投資收益”，在企業(yè)所得稅上不需要進(jìn)行重分類，因?yàn)槠髽I(yè)所得稅是在會(huì)計(jì)利潤的基礎(chǔ)上進(jìn)行納稅調(diào)整，計(jì)入哪個(gè)損益科目，最終對企業(yè)所得應(yīng)納稅所得額并不產(chǎn)生影響。

注意：《財(cái)政部國家稅務(wù)總局關(guān)于企業(yè)所得稅若干優(yōu)惠政策的通知》（財(cái)稅〔2008〕1號）第二條第二項(xiàng)規(guī)定，對投資者從證券投資基金分配中取得的收入，暫不征收企業(yè)所得稅。因此，如果企業(yè)購買的理財(cái)產(chǎn)品屬于證券投資基金，則從證券投資基金分配中取得的收入可暫不征收企業(yè)所得稅。

稅會(huì)差異處理

根據(jù)《企業(yè)所得稅法實(shí)施條例》第五十六條規(guī)定，企業(yè)各項(xiàng)資產(chǎn)，包括投資資產(chǎn)等資產(chǎn)，以歷史成本為計(jì)稅基礎(chǔ)。另外，持有期間公允價(jià)值發(fā)生變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益，在稅法上不予認(rèn)可，由此產(chǎn)生了暫時(shí)性差異。稅會(huì)差異主要體現(xiàn)在三個(gè)地方，具體如下：

1.初始計(jì)量差異。會(huì)計(jì)上將交易費(fèi)用計(jì)入“投資收益”科目，但在稅法中，交易費(fèi)用作為初始成本，因此需要在A105000《納稅調(diào)整項(xiàng)目明細(xì)表》中第6行交易性金融資產(chǎn)初始投資處進(jìn)行調(diào)增；

2.持有期間差異。由于持有期間的公允價(jià)值變動(dòng)損益稅法不予認(rèn)可，因此理財(cái)產(chǎn)品公允價(jià)值增加的，會(huì)計(jì)上在貸方確認(rèn)的“公允價(jià)值變動(dòng)損益”科目的金額，在企業(yè)所得稅上需要納稅調(diào)增；公允價(jià)值減少的，會(huì)計(jì)上在借方確認(rèn)的“公允價(jià)值變動(dòng)損益”科目的金額，在企業(yè)所得稅上需要納稅調(diào)減；

3.處置環(huán)節(jié)差異。處置時(shí)，會(huì)計(jì)上按照最近一期期末的公允價(jià)值確認(rèn)轉(zhuǎn)讓的收益，同時(shí)將持有期間確認(rèn)的公允價(jià)值變動(dòng)損益轉(zhuǎn)為投資收益。稅務(wù)上則按照轉(zhuǎn)讓價(jià)款減去計(jì)稅基礎(chǔ)的余額確認(rèn)投資收益。產(chǎn)生的稅會(huì)差異通過A105030《投資收益納稅調(diào)整明細(xì)表》調(diào)整的部分，同時(shí)，會(huì)計(jì)上將持有期間確認(rèn)的公允價(jià)值變動(dòng)損益轉(zhuǎn)為投資收益的部分，通過A105000《納稅調(diào)整項(xiàng)目明細(xì)表》第7行公允價(jià)值變動(dòng)凈損益進(jìn)行調(diào)整。

作者單位：中匯武漢稅務(wù)師事務(wù)所十堰所