產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡對企業(yè)創(chuàng)新績效的影響機制研究

潘海生， 蒙生儒，2

（1.天津大學 教育學院，天津 300072；2.海南大學 繼續(xù)教育學院，海南 海口 570228）

1 引言

習近平總書記在十二屆人大三次會議期間指出，“必須推動要素集合，推動協(xié)同創(chuàng)新，形成創(chuàng)新力量。”《國家中長期科學和技術發(fā)展規(guī)劃綱要（2006—2020年）》也把“產(chǎn)學研結合”作為“建設中國特色國家創(chuàng)新體系”的突破口，明確了產(chǎn)學研結合的戰(zhàn)略地位。近年來，企業(yè)、高校和科研院所等多種創(chuàng)新主體之間經(jīng)常進行資源整合與深度融合，促使了產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡的形成與發(fā)展。當前，國內(nèi)外學者對產(chǎn)學研領域的研究，主要集中在以下三個方面：第一，產(chǎn)學研創(chuàng)新理論。包括三螺旋創(chuàng)新、技術溢出、創(chuàng)新網(wǎng)絡以及開放創(chuàng)新等理論［1］。目前，這些理論的研究還在進一步深化，主要基于數(shù)理和計量經(jīng)濟學模型，聚焦于知識、技術等基礎層次。第二，產(chǎn)學研聯(lián)盟機制研究。多數(shù)的研究者認為，高校擁有較強的知識資源優(yōu)勢，屬于知識供給方，而企業(yè)屬于知識需求方，如果能夠建立有效的利益分配機制，則會建立良好的產(chǎn)學研聯(lián)盟合作機制，而政府和科技中介組織則是提高產(chǎn)學研聯(lián)盟合作效率的重要因素［2，3］。第三，產(chǎn)學研聯(lián)盟合作效率研究。國內(nèi)外學者已經(jīng)構建多種產(chǎn)學研合作評價模型，如復合系統(tǒng)協(xié)同度模型［4，5］、耦合協(xié)調(diào)（同）度模型［6］和距離協(xié)調(diào)度模型［7］等。然而，現(xiàn)有文獻對產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡對企業(yè)創(chuàng)新成果轉(zhuǎn)化的影響研究涉及較少。

黨的十九大報告明確要求建立以企業(yè)為主體、市場為導向、產(chǎn)學研深度融合的技術創(chuàng)新體系。在企業(yè)內(nèi)外部需求影響下，建立產(chǎn)學研聯(lián)盟已成為了當前中國企業(yè)的普遍現(xiàn)象。產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡是在復雜系統(tǒng)下生成的關系網(wǎng)絡，是一項涉及范圍較廣且深度較強的社會經(jīng)濟系統(tǒng)工程。基于以往文獻的梳理，本文認為產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡的影響機制可以歸結為一個核心問題：產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡如何提升企業(yè)創(chuàng)新績效？因此，本文研究的主要目的是探索產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡對企業(yè)創(chuàng)新績效的影響機制，以期為后續(xù)的研究指明方向。

2 理論基礎與研究假設

2.1 產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡與企業(yè)創(chuàng)新績效

產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡對企業(yè)創(chuàng)新績效的影響體現(xiàn)在以下幾個方面：（1）產(chǎn)學研聯(lián)盟可以憑借在基礎研究領域的創(chuàng)新優(yōu)勢，幫助企業(yè)獲取創(chuàng)新性的成果。企業(yè)創(chuàng)新活動具有明顯的市場導向性，且受限于自身資源有限的約束，所以常常偏向于風險較低、投入較小的應用式創(chuàng)新，并期望創(chuàng)新成果在短期內(nèi)變現(xiàn)［8］。與企業(yè)自身引發(fā)的創(chuàng)新活動相比，高校和科研院所的創(chuàng)新主要集中于基礎研究領域，著重強調(diào)創(chuàng)新的突破性導向［9］。因此，企業(yè)可以借助產(chǎn)學研聯(lián)盟中高校和科研機構的基礎研究優(yōu)勢，打破企業(yè)對自身應用式創(chuàng)新的路徑依賴，提升企業(yè)創(chuàng)新成果的突破性并由此提高創(chuàng)新績效水平。（2）產(chǎn)學研聯(lián)盟具有分攤創(chuàng)新成本、風險的作用，能夠降低創(chuàng)新的難度和風險。創(chuàng)新成果的產(chǎn)出需要一定規(guī)模、持續(xù)性的創(chuàng)新投入，并且要承擔創(chuàng)新失敗的風險。而在產(chǎn)學研聯(lián)盟中，企業(yè)可以共享高校和科研院所已經(jīng)擁有的研究試驗設備和科研人員，從而節(jié)省采購設備、引進人才所需的投入［10］。這也意味著企業(yè)可以通過產(chǎn)學研聯(lián)盟有效緩解研發(fā)投入和創(chuàng)新風險方面的束縛，提升創(chuàng)新效率。（3）產(chǎn)學研聯(lián)盟可以發(fā)揮知識溢出效應，提升企業(yè)創(chuàng)新能力。高校和科研院所掌握了大量的技術信息和科技知識，而其中許多屬于“隱性知識”，需要面對面交流才能發(fā)生知識溢出和轉(zhuǎn)移［11］。因此，企業(yè)與高校和科研院所的正式或非正式交流會加速其知識向企業(yè)溢出［12］。通過產(chǎn)學研聯(lián)盟的知識溢出，可以引導企業(yè)創(chuàng)新的方向、培養(yǎng)科研人才，從而提升企業(yè)創(chuàng)新能力。此外，產(chǎn)學研聯(lián)盟合作過程中異質(zhì)性知識的相互溢出與融合，可以有效提升企業(yè)創(chuàng)新的知識寬度，為企業(yè)創(chuàng)新成果轉(zhuǎn)化增加知識儲備［13］。因此，本文提出如下假設：

H1 產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡有助于提升企業(yè)創(chuàng)新績效。

2.2 產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡與動態(tài)創(chuàng)新能力

動態(tài)創(chuàng)新能力以動態(tài)能力為基礎，是企業(yè)在創(chuàng)新過程中利用資源的能力，包括組織的學習能力。這些能力來源于創(chuàng)新性的知識及知識資源和慣例的轉(zhuǎn)化。本文認為，產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡會正向影響企業(yè)動態(tài)創(chuàng)新能力，主要體現(xiàn)在以下幾個方面：（1）產(chǎn)學研聯(lián)盟合作，有利于通過資源共享達到協(xié)同效應，促進企業(yè)動態(tài)創(chuàng)新能力的提高。資源基礎觀認為，異質(zhì)性的資源是能力的基礎，在產(chǎn)學研聯(lián)盟過程中，聯(lián)盟成員投入互補性的異質(zhì)性資源，經(jīng)企業(yè)整合而形成動態(tài)能力，被優(yōu)化組合后合理利用，成為企業(yè)競爭優(yōu)勢的來源。（2）產(chǎn)學研聯(lián)盟中動態(tài)能力的形成與學習過程是密切相關的，動態(tài)能力的演化過程就是組織學習的過程。聯(lián)盟成員間合作參與程度越高，知識交流與經(jīng)驗共享越頻繁，就越有利于成員間的組織學習，而深層次的組織學習與動態(tài)創(chuàng)新能力之間有緊密的聯(lián)系［14］，其積累了企業(yè)發(fā)展所必需的顯性和隱性知識，從而促進企業(yè)動態(tài)創(chuàng)新能力的提高。（3）產(chǎn)學研聯(lián)盟合作，有利于利用廣泛社會網(wǎng)絡發(fā)現(xiàn)外部創(chuàng)新機會，并將其轉(zhuǎn)化為創(chuàng)新成果，以達到提升企業(yè)動態(tài)創(chuàng)新能力的目的。社會資本理論認為，企業(yè)除了通過內(nèi)部積累，還可以通過外部合作關系獲得發(fā)展所需要的資源與能力，進而提升企業(yè)動態(tài)能力。因此，本文提出如下假設：

H2 產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡有助于提升企業(yè)動態(tài)創(chuàng)新能力。

2.3 動態(tài)創(chuàng)新能力的中介作用

企業(yè)創(chuàng)新過程中，需要將洞察并明確外部創(chuàng)新機會放在首要地位［15］。擁有動態(tài)創(chuàng)新能力的企業(yè)可以通過利用收集到的內(nèi)外部信息，發(fā)現(xiàn)外部機會，辨別市場中的威脅，整合內(nèi)外部資源，達到持續(xù)競爭優(yōu)勢，從而促進企業(yè)創(chuàng)新績效提升。動態(tài)創(chuàng)新能力強調(diào)了企業(yè)反應時間的重要性，企業(yè)擁有較強的動態(tài)創(chuàng)新能力，可以在市場中及時確認創(chuàng)新機會，及時根據(jù)市場的變化調(diào)整更新不適應市場發(fā)展的產(chǎn)品線和生產(chǎn)流程，從而產(chǎn)生時間優(yōu)勢，增益企業(yè)創(chuàng)新績效。焦豪［16］，Helfat和Raubitschek［14］認為，較強的動態(tài)創(chuàng)新能力有助于企業(yè)及時感知和洞察環(huán)境的變化，提升創(chuàng)新績效。因此，本文提出如下假設：

H3 動態(tài)創(chuàng)新能力有助于提升企業(yè)創(chuàng)新績效。

上文對產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡和動態(tài)創(chuàng)新能力以及動態(tài)創(chuàng)新能力和企業(yè)創(chuàng)新績效之間的兩兩正向關系進行了闡述。在企業(yè)實踐中，企業(yè)能力來源于資源，能力產(chǎn)生競爭優(yōu)勢，進而影響績效。在以往關于企業(yè)創(chuàng)新的相關研究中，動態(tài)能力也往往被視為連接解釋變量與被解釋變量的中間變量，可以認為動態(tài)創(chuàng)新能力是產(chǎn)學研聯(lián)盟網(wǎng)絡對企業(yè)創(chuàng)新績效作用中的一個環(huán)節(jié)，即其在產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡與企業(yè)創(chuàng)新績效關系間起中介作用。因此，本文提出如下假設：

H4 動態(tài)創(chuàng)新能力中介了產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡與企業(yè)創(chuàng)新績效之間的關系。

2.4 研發(fā)水平的調(diào)節(jié)效應

研發(fā)水平的提高使得企業(yè)創(chuàng)新具有較強的路徑依賴，降低了企業(yè)接受外部差異化知識的能力，從而降低產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡對企業(yè)創(chuàng)新績效的正向影響。Hess和Rothaermel［17］認為，企業(yè)知識創(chuàng)造具有一定的路徑依賴性，較高的研發(fā)水平會促使企業(yè)習慣于沿著既定的技術范式和技術軌跡進行創(chuàng)新活動，形成較為穩(wěn)定和封閉的創(chuàng)新路徑。然而，產(chǎn)學研聯(lián)盟合作作為企業(yè)外部知識的重要來源，必然會打破原有的創(chuàng)新路徑。因此，研發(fā)水平越高，企業(yè)通過產(chǎn)學研聯(lián)盟合作打破固有創(chuàng)新路徑就會越困難，從而無法有效提升企業(yè)的知識寬度，進一步降低了企業(yè)取得突破性創(chuàng)新的可能。Mention和Asikainen［18］，俞立平等［19］的研究也均支持了上述推論。同時，由于企業(yè)本身的創(chuàng)新活動具有鮮明的漸進性創(chuàng)新導向，與高校、科研院所的突破性創(chuàng)新導向存在沖突，因而企業(yè)自身研發(fā)水平的提高可能會強化固有的漸進性創(chuàng)新導向并加劇合作過程中的不協(xié)調(diào)，從而抑制產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡對企業(yè)創(chuàng)新績效的提升效果。因此，本文提出如下假設：

H5 研發(fā)水平負向調(diào)節(jié)了產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡與企業(yè)創(chuàng)新績效之間的關系。

2.5 市場化水平的調(diào)節(jié)效應

引導高校和科研院所融入市場、實現(xiàn)產(chǎn)學研不同主體之間的合作，市場化運作是關鍵。市場化水平反映市場作為調(diào)節(jié)資源分配的手段的能力。較高的市場化水平意味著市場主導配置資源、完善的制度保障以及較低的政府干預政策［20-22］，從而提高產(chǎn)學研聯(lián)盟合作對企業(yè)創(chuàng)新績效的正向影響作用。具體來說：（1）較高的市場化水平意味著引導高校和科研院所融入市場。政府利用市場化招標方式對產(chǎn)學研合作項目注入資金，以此鼓勵產(chǎn)學研合作；企業(yè)也可利用市場化方式與高校和科研院所合作，建立專門的項目或技術中心，滿足企業(yè)在技術研究與開發(fā)過程中的需求。（2）較高市場化水平減少了高校和科研院所與企業(yè)的沖突。市場化一方面允許企業(yè)通過閑置專利的對外出售來適當放松保密，另一方面也允許高校和科研院所通過自創(chuàng)企業(yè)的方式進入市場從而間接加強保密。這種方式不僅在一定程度上達到了兩者屬性的協(xié)調(diào)，也不會傷害兩者的技術創(chuàng)新動力。（3）較高的市場化水平可以減少企業(yè)與高校和科研院所之間搜尋和匹配的成本。市場化水平較高說明市場在資源配置中起主導作用，在市場機制下隨著信息逐漸走向?qū)ΨQ，企業(yè)與高校和科研院所的技術實力和以往合作記錄是明確的，這意味著雙方很容易通過自主談判達成合作意向；同時，也能使雙方獲得更大空間和選擇的自由度，實現(xiàn)有效的匹配。因此，本文提出如下假設：

H6 市場化水平正向調(diào)節(jié)了產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡與企業(yè)創(chuàng)新績效之間的關系。

2.6 政府創(chuàng)新補助的調(diào)節(jié)效應

當前，通過政策支持彌補市場失靈、推進企業(yè)創(chuàng)新的做法十分普遍，劉和東和錢丹［23］的研究發(fā)現(xiàn)創(chuàng)新補助等政府支持可以有效推動產(chǎn)學研合作。本文認為，政府創(chuàng)新補助可能正向調(diào)節(jié)產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡對企業(yè)創(chuàng)新績效的影響。具體來說，政府創(chuàng)新補助可以通過緩解產(chǎn)學研合作中的融資約束，提高產(chǎn)學研聯(lián)盟合作對企業(yè)創(chuàng)新績效的正向影響。盡管產(chǎn)學研聯(lián)盟合作具有分攤創(chuàng)新成本與風險的作用，但創(chuàng)新仍然需要企業(yè)投入較大的研發(fā)資金，這使得企業(yè)往往面臨研發(fā)資金短缺的問題。創(chuàng)新補助可以向企業(yè)的創(chuàng)新項目提供資金，并且發(fā)揮信號作用幫助企業(yè)獲取更多的資源［24］。因此，政府創(chuàng)新補助可以有效緩解企業(yè)在產(chǎn)學研聯(lián)盟合作中的融資約束，有利于產(chǎn)學研合作項目的順利進行，從而提升創(chuàng)新績效水平。因此，本文提出如下假設：

H7 政府創(chuàng)新補助正向調(diào)節(jié)了產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡與企業(yè)創(chuàng)新績效之間的關系。

綜上，本研究的理論框架如圖1所示。

圖1 理論框架

3 研究設計

3.1 樣本和數(shù)據(jù)來源

本文以2011—2020年中國上市公司數(shù)據(jù)為樣本并與專利申請數(shù)據(jù)相匹配。數(shù)據(jù)來源如下：上市公司基本信息和財務數(shù)據(jù)來源于國泰安數(shù)據(jù)庫、WIND數(shù)據(jù)庫和上市公司年報，根據(jù)對上市公司數(shù)據(jù)的普遍處理做法，剔除了在觀測區(qū)間內(nèi)ST或*ST類上市公司，剔除了金融、保險類上市公司，剔除了同時發(fā)行B股或H股的上市公司，剔除了專利數(shù)為0的上市公司，剔除了關鍵數(shù)據(jù)缺失的上市公司；專利申請數(shù)據(jù)來源于中國國家知識產(chǎn)權局網(wǎng)站；為避免異常值影響，本文在1%和99%百分位上對數(shù)據(jù)進行了縮尾處理。

3.2 變量測量

（1）企業(yè)創(chuàng)新績效（EIP）。對于企業(yè)創(chuàng)新績效，目前國內(nèi)外相關研究采用了各種衡量方法進行測度，測量標準也不統(tǒng)一。本文借鑒張杰和鄭文平［25］，Wirsich等［13］的研究，摒棄單純以專利申請數(shù)衡量創(chuàng)新的弊端，以專利知識寬度測度創(chuàng)新，并將專利層面的知識寬度加總至企業(yè)層面，以此測度企業(yè)創(chuàng)新績效。專利知識越復雜，涉及的技術領域越廣，說明該專利的新穎性越高，所承載的技術也具有較強的創(chuàng)新性。這表明專利知識寬度是測度創(chuàng)新績效的有效指標。對于專利知識寬度的具體測量，本文使用中國國家知識產(chǎn)權局專利文件中的專利IPC分類號數(shù)量測度。IPC分類號數(shù)量越多，表明該專利涉及的技術領域越廣、寬度越大。在測算專利知識寬度指標之后，為將專利層面的知識寬度指標加總至企業(yè)層面，本文測算專利知識寬度指標的中位數(shù)并取自然對數(shù)處理，以此作為企業(yè)當年的創(chuàng)新績效指標。之所以使用中位數(shù)而非均值，主要是考慮到企業(yè)專利寬度知識信息存在分布極端值或分布不均的情況，中位數(shù)的加總方式更為合理。

（2）產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡（IUR）。本文借鑒Hong和Su［26］，樊霞等［27］的研究，使用與高校和科研院所聯(lián)合申請專利數(shù)量占企業(yè)申請專利總數(shù)的比值進行測度。具體來說，從中國國家知識產(chǎn)權局網(wǎng)站搜集上市公司申請的專利數(shù)據(jù)，剔除外觀設計專利之后，將上市公司與高校和科研院所聯(lián)合申請的專利定義為產(chǎn)學研合作專利，進而測算產(chǎn)學研合作專利數(shù)量占企業(yè)當年專利申請總數(shù)的比重，該值越大說明產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡成果越高。

（3）研發(fā)水平（RD）。以往文獻對企業(yè)研發(fā)水平的測度多采用企業(yè)研發(fā)支出占企業(yè)總資產(chǎn)的比例進行衡量。但考慮到企業(yè)研發(fā)活動本身可能與產(chǎn)學研聯(lián)盟合作活動相互影響，容易產(chǎn)生模型估計偏誤［10］。由此，本文使用企業(yè)技術人員占企業(yè)員工總數(shù)的比例測度企業(yè)研發(fā)水平，這是基于相對于研發(fā)資金支出，企業(yè)技術人員的培養(yǎng)、引進需要長期積累而在短期內(nèi)變化幅度相對較小，不容易與產(chǎn)學研聯(lián)盟合作發(fā)生相互影響。

（4）市場化水平（Market）。本文使用樊綱等［28］的市場化指數(shù)測度市場化水平，該指數(shù)被大量文獻引用，是衡量不同地區(qū)市場化水平的權威指標。

（5）政府創(chuàng)新補助（SUB）。借鑒郭玥［24］的研究，以企業(yè)收到的政府創(chuàng)新補助資金占其總資產(chǎn)的比例表示。

（6）動態(tài)創(chuàng)新能力（DIC）。本文使用上市公司年報中涉及動態(tài)能力、動態(tài)創(chuàng)新等關鍵詞的次數(shù)測度企業(yè)動態(tài)創(chuàng)新能力，年報中提及的次數(shù)越多，說明企業(yè)越重視動態(tài)創(chuàng)新能力。

（7）控制變量。為了避免遺漏重要變量導致的內(nèi)生性問題，本文對以下企業(yè)層面和地區(qū)層面變量進行控制：企業(yè)規(guī)模（Size），以企業(yè)營業(yè)收入的自然對數(shù)表示；股權性質(zhì)（Soe），虛擬變量，國有企業(yè)取值為1，其他企業(yè)取值為0；固定資產(chǎn)比例（Fix），以固定資產(chǎn)凈額／總資產(chǎn)表示；經(jīng)濟發(fā)展水平（Gdp），以地區(qū)生產(chǎn)總值取自然對數(shù)表示；人口規(guī)模（Pop），以地區(qū)人口規(guī)模取自然對數(shù)表示；高校資源（Col），以企業(yè)所在地區(qū)的高校數(shù)量表示。

4 實證分析結果

4.1 描述性統(tǒng)計與相關分析

描述性統(tǒng)計結果發(fā)現(xiàn)，企業(yè)創(chuàng)新績效的均值為0.384，標準差為0.4651，最小值為0，最大值為2.573，表明樣本企業(yè)間創(chuàng)新績效水平差異較大。產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡的均值為0.032，標準差為0.148，最小值為0，最大值為1，表明樣本企業(yè)的產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡產(chǎn)出成果較低。相關分析結果發(fā)現(xiàn)，產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡、動態(tài)創(chuàng)新能力均與企業(yè)創(chuàng)新績效在1%水平下呈顯著正相關關系；產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡與動態(tài)創(chuàng)新能力在1%水平下呈顯著正相關關系；研發(fā)水平與企業(yè)創(chuàng)新績效在5%水平下呈顯著負相關關系；市場化水平與企業(yè)創(chuàng)新績效在5%水平下呈顯著正相關關系；政府創(chuàng)新補助與企業(yè)創(chuàng)新績效在1%水平下呈顯著正相關關系。相關分析結果初步驗證了本文所提出的研究假設。

4.2 基準檢驗和中介效應分析

檢驗產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡對企業(yè)創(chuàng)新績效影響的估計結果如表1所示。模型（2）為基準檢驗，結果顯示，產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡對企業(yè)創(chuàng)新績效的影響系數(shù)為0.0831，且在1%水平下顯著，由此證明了本文所提出的假設H1。模型（1）為產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡對企業(yè)動態(tài)創(chuàng)新能力的檢驗，結果顯示，產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡對企業(yè)動態(tài)創(chuàng)新能力的影響系數(shù)為0.0532，且在1%水平下顯著，由此證明了本文所提出的假設H2。模型（3）為動態(tài)創(chuàng)新能力對企業(yè)創(chuàng)新績效的檢驗，結果顯示，動態(tài)創(chuàng)新能力對企業(yè)創(chuàng)新績效的影響系數(shù)為0.0179，且在1%水平下顯著，由此證明了本文所提出的假設H3。基于以上實證分析，滿足中介效應檢驗的前提條件，故可進行中介效應檢驗。在模型（2）的基礎上加入中介變量企業(yè)動態(tài)創(chuàng)新能力后，形成模型（4），檢驗結果顯示，產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡對企業(yè)創(chuàng)新績效的影響系數(shù)為0.0511，且在10%水平下顯著，其系數(shù)（0.0511＜0.0831）和顯著性均明顯降低，故中介效應成立，由此證明了本文所提出的假設H4。

表1 產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡對企業(yè)創(chuàng)新績效影響的估計結果

4.3 調(diào)節(jié)效應分析

調(diào)節(jié)效應的估計結果如表2所示。模型（6）檢驗了研發(fā)水平的調(diào)節(jié)效應，結果顯示，產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡與研發(fā)水平的交互項系數(shù)為-0.0093，且在10%水平下顯著，研發(fā)水平負向調(diào)節(jié)了產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡與企業(yè)創(chuàng)新績效之間的關系，由此證明了本文所提出的假設H5。模型（8）檢驗了市場化水平的調(diào)節(jié)效應，結果顯示，產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡與市場化水平的交互項系數(shù)為0.0175，且在1%水平下顯著，市場化水平正向調(diào)節(jié)了產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡與企業(yè)創(chuàng)新績效之間的關系，由此證明了本文所提出的假設H6。模型（10）檢驗了政府創(chuàng)新補助的調(diào)節(jié)效應，結果顯示，產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡與政府創(chuàng)新補助的交互項系數(shù)為0.0197，且在1%水平下顯著，政府創(chuàng)新補助正向調(diào)節(jié)了產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡與企業(yè)創(chuàng)新績效之間的關系，由此證明了本文所提出的假設H7。

表2 調(diào)節(jié)效應的估計結果

進一步，根據(jù)Aiken和West［29］的檢驗程序，繪制了調(diào)節(jié)效應圖，如圖2、圖3和圖4所示。進一步驗證了假設H5、H6和H7成立。

圖2 研發(fā)水平對產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡與企業(yè)創(chuàng)新績效關系的調(diào)節(jié)效應

圖3 市場化水平對產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡與企業(yè)創(chuàng)新績效關系的調(diào)節(jié)效應

圖4 政府創(chuàng)新補助對產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡與企業(yè)創(chuàng)新績效關系的調(diào)節(jié)效應

4.4 穩(wěn)健性檢驗

為保證研究結果的穩(wěn)定性，本文通過以下方式進行穩(wěn)健性檢驗：

（1）工具變量和樣本自選擇問題。由于存在內(nèi)生性和樣本自選擇兩個方面的問題，使用OLS方法可能會導致估計偏誤，因此可以通過引入工具變量和使用處理效應模型的方式進行修正。首先，借鑒Kanama和Nishikawa［30］的研究，使用企業(yè)產(chǎn)學研聯(lián)盟合作變量在地區(qū)和行業(yè)層面的加總作為其工具變量并進行2SLS估計。工具變量的設置邏輯在于產(chǎn)學研聯(lián)盟合作會受到地區(qū)和行業(yè)特征的不同影響，可以較好地滿足工具變量選取要求。其次，產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡是以產(chǎn)學研合作專利數(shù)量占企業(yè)當年專利申請總數(shù)的比例衡量，然而事實上，僅有14.34%的樣本企業(yè)擁有產(chǎn)學研合作專利，可能造成樣本的自選擇問題。為此，本文使用處理效應模型進行解決。本文依據(jù)企業(yè)是否擁有產(chǎn)學研合作專利為被解釋變量，以企業(yè)層面和地區(qū)層面的控制變量等作為解釋變量進行Probit估計，并計算逆米爾斯比率。然后將逆米爾斯比作為控制變量帶入原模型中重新進行實證檢驗。檢驗結果顯示，產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡的回歸系數(shù)在1%水平上顯著為正，這說明在考慮內(nèi)生性問題和樣本自選擇問題后研究結論依然穩(wěn)健。

（2）替換核心變量。在前文實證分析中，使用基于專利知識寬度的測算方法衡量企業(yè)創(chuàng)新績效，為進一步保證結果的穩(wěn)健性，本文以人均發(fā)明專利申請數(shù)占比測度企業(yè)創(chuàng)新績效并重新進行回歸檢驗，檢驗結果與前文保持一致。

（3）傾向得分匹配估計。本文使用傾向得分匹配（PSM）估計方法來判斷參與產(chǎn)學研聯(lián)盟合作是否可以幫助企業(yè)獲得更高的創(chuàng)新績效。首先，依據(jù)企業(yè)是否擁有產(chǎn)學研合作專利構建虛擬變量，以擁有產(chǎn)學研合作專利的樣本為處理組，以沒有產(chǎn)學研合作專利的樣本為控制組，為處理組匹配合適的控制組樣本。匹配后，可以認為不存在系統(tǒng)性差異。傾向得分匹配估計結果發(fā)現(xiàn)，平均處理效應顯著為正，說明相對于未參與產(chǎn)學研聯(lián)盟合作的企業(yè)，參與產(chǎn)學研聯(lián)盟合作的企業(yè)普遍具有更高的創(chuàng)新成果，再次驗證了前文的實證分析，即產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡能夠提升企業(yè)創(chuàng)新績效。

5 結論與啟示

5.1 研究結論

如何提升企業(yè)創(chuàng)新績效、推進經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展是近年來中國市場環(huán)境下的重要議題。本文以2011—2020年中國上市公司數(shù)據(jù)為樣本并與專利申請數(shù)據(jù)相匹配，從產(chǎn)學研聯(lián)盟視角對這一問題進行了探討。研究結果發(fā)現(xiàn)：（1）產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡對企業(yè)創(chuàng)新績效具有顯著促進作用。（2）產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡有助于企業(yè)動態(tài)創(chuàng)新能力的提升，動態(tài)創(chuàng)新能力有助于企業(yè)創(chuàng)新績效的提升，由此，動態(tài)創(chuàng)新能力在產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡與企業(yè)創(chuàng)新績效關系之間起中介作用。（3）研發(fā)水平負向調(diào)節(jié)了產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡與企業(yè)創(chuàng)新績效之間的關系，即企業(yè)研發(fā)水平越高，產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡對企業(yè)創(chuàng)新績效的正向影響越弱；市場化水平正向調(diào)節(jié)了產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡與企業(yè)創(chuàng)新績效之間的關系，即市場化水平越高，產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡對企業(yè)創(chuàng)新績效的正向影響越強；政府創(chuàng)新補助正向調(diào)節(jié)了產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡與企業(yè)創(chuàng)新績效之間的關系，即政府創(chuàng)新補助越高，產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡對企業(yè)創(chuàng)新績效的正向影響越強。

5.2 研究啟示

本文所得研究啟示如下：（1）深化產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡。首先，企業(yè)在進行產(chǎn)學研聯(lián)盟合作時，應結合自身資源和實際需求，展開廣泛的合作。但應注意的是，不應盲目地與過多高校和科研院所尋求合作。其次，在產(chǎn)學研聯(lián)盟合作過程中，應盡可能地與高校和科研院所展開更深層次的合作，從產(chǎn)學研的深度融合中汲取創(chuàng)新的關鍵信息。（2）充分發(fā)揮動態(tài)創(chuàng)新能力的促進作用。首先，企業(yè)需要及時感知和洞察市場環(huán)境的變化情況，迅速做出創(chuàng)新戰(zhàn)略調(diào)整。其次，應及時確認創(chuàng)新機會，把握時間優(yōu)勢，調(diào)整更新不適應市場發(fā)展的產(chǎn)品線和生產(chǎn)流程。（3）引導內(nèi)外部研發(fā)相互促進。研究結果發(fā)現(xiàn)企業(yè)研發(fā)水平不僅不能提升創(chuàng)新績效，反而會削弱產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡對企業(yè)創(chuàng)新績效的促進作用。這說明，企業(yè)的研發(fā)存在封閉、單一的技術范式，無法與產(chǎn)學研聯(lián)盟合作的開放式創(chuàng)新有效兼容。所以對于企業(yè)來講，應采取更為開放多元的態(tài)度，促進企業(yè)家、企業(yè)研發(fā)人員與高校、科研院所間的密切交流，使企業(yè)研發(fā)與產(chǎn)學研研發(fā)資源實現(xiàn)協(xié)同與互補，從而提升創(chuàng)新績效。（4）注重市場化的作用。鑒于市場化水平的正向調(diào)節(jié)效應，政府需要采取一系列措施切實提升市場化水平，包括加強知識產(chǎn)權保護、減少行政干預等，從而使企業(yè)從產(chǎn)學研聯(lián)盟網(wǎng)絡中獲得更高的創(chuàng)新績效。（5）加大政府創(chuàng)新補助力度。政府創(chuàng)新補助是產(chǎn)學研聯(lián)盟關系網(wǎng)絡提升企業(yè)創(chuàng)新績效的有效推動力，對于政府來講，一方面，需要給予產(chǎn)學研聯(lián)盟一定的資金支持；另一方面，也可通過搭建產(chǎn)學研溝通橋梁、完善產(chǎn)學研合作平臺、優(yōu)化創(chuàng)新市場環(huán)境和法制環(huán)境等，降低企業(yè)參與產(chǎn)學研聯(lián)盟合作的各類成本以及風險。