操作系統(tǒng)：信創(chuàng)核心環(huán)節(jié)國(guó)產(chǎn)替代空間廣闊

林然

操作系統(tǒng)是連接硬件和數(shù)據(jù)庫(kù)、中間件、應(yīng)用軟件的紐帶。信創(chuàng)領(lǐng)域，操作系統(tǒng)為信創(chuàng)核心環(huán)節(jié)，據(jù)開(kāi)源證券測(cè)算，桌面操作系統(tǒng)領(lǐng)域，黨政信創(chuàng)潛在空間約百億級(jí)別（中性口徑），行業(yè)信創(chuàng)潛在空間約200億。

信創(chuàng)操作系統(tǒng)市場(chǎng)廣闊

開(kāi)源證券陳寶健分別以三種口徑統(tǒng)計(jì)了黨政覆蓋人群規(guī)模。狹義口徑為，根據(jù)人社部，截至2016年底，我國(guó)共有公務(wù)員約719萬(wàn)人。中性口徑為，根據(jù)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局，2020年公共管理和社會(huì)組織國(guó)有單位就業(yè)人員約1957萬(wàn)人。廣義口徑為，根據(jù)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局，2020年國(guó)有單位就業(yè)人員約5563萬(wàn)人，其中國(guó)有單位就業(yè)人員（不含醫(yī)療、教育）約3000萬(wàn)人。

其中，根據(jù)財(cái)政部數(shù)據(jù)，交通、電力、電信、石油行業(yè)國(guó)有企業(yè)2020年職工數(shù)分別約498、194、180、162萬(wàn)人。根據(jù)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局?jǐn)?shù)據(jù)，2020年教育、醫(yī)療國(guó)有單位從業(yè)人員分別約1637、894萬(wàn)，金融行業(yè)非私營(yíng)單位從業(yè)人員約859萬(wàn)。根據(jù)航天科技等航空航天央企公司官網(wǎng)，航空航天領(lǐng)域職工數(shù)總計(jì)逾80萬(wàn)。

綜上兩部分的黨政、行業(yè)信創(chuàng)從業(yè)人員數(shù)量，以及采招網(wǎng)統(tǒng)計(jì)的桌面操作系統(tǒng)單價(jià)數(shù)據(jù)，開(kāi)源證券測(cè)算得桌面操作系統(tǒng)領(lǐng)域，黨政信創(chuàng)潛在空間約百億級(jí)別（中性口徑），行業(yè)信創(chuàng)潛在空間約200億。

服務(wù)器端，根據(jù)IDC公布的國(guó)內(nèi)服務(wù)器年均出貨量，以及采招網(wǎng)披露的操作系統(tǒng)價(jià)格數(shù)據(jù)，測(cè)算得服務(wù)器操作系統(tǒng)領(lǐng)域，黨政信創(chuàng)年均規(guī)模約36億元，行業(yè)信創(chuàng)年均規(guī)模約120億元。

國(guó)產(chǎn)替代機(jī)遇

根據(jù)Statcounter，Windows在國(guó)內(nèi)桌面操作系統(tǒng)市場(chǎng)中一家獨(dú)大，2021年市場(chǎng)占有率為84.50%。根據(jù)賽迪顧問(wèn)，Linux在國(guó)內(nèi)服務(wù)器操作系統(tǒng)市場(chǎng)占據(jù)絕對(duì)領(lǐng)先地位，2022年上半年市場(chǎng)占有率達(dá)79.2%，另?yè)?jù)中國(guó)信息通信研究院CentOS與RHEL在國(guó)內(nèi)Linux服務(wù)器操作系統(tǒng)市場(chǎng)中使用量較高。2020年12月，CentOS社區(qū)宣布CentOS服務(wù)器操作系統(tǒng)8和7系列分別于2021年底和2024年6月底停止服務(wù)。CentOS停服意味著后續(xù)無(wú)法獲得官方升級(jí)和補(bǔ)丁，將給部署在服務(wù)器上的應(yīng)用系統(tǒng)帶來(lái)嚴(yán)重的安全隱患，有望加速?lài)?guó)產(chǎn)服務(wù)器操作系統(tǒng)替代進(jìn)程。

歷經(jīng)三年，歐拉開(kāi)源操作系統(tǒng)（openEuler）實(shí)現(xiàn)跨越式發(fā)展。2019年12月31日，openEuler代碼正式開(kāi)源。根據(jù)2022年12月召開(kāi)的操作系統(tǒng)產(chǎn)業(yè)峰會(huì)數(shù)據(jù)，openEuler累計(jì)裝機(jī)量超過(guò)300萬(wàn)套，中國(guó)服務(wù)器操作系統(tǒng)新增市場(chǎng)份額超過(guò)25%。歷經(jīng)三年，openEuler已構(gòu)筑了關(guān)鍵的技術(shù)根基和創(chuàng)新機(jī)制，規(guī)模部署在各行各業(yè)核心系統(tǒng)，形成商業(yè)的正循環(huán)；打通了從處理器、整機(jī)、OSV、ISV的完整產(chǎn)業(yè)鏈生態(tài)，充分激發(fā)產(chǎn)業(yè)鏈活力。從產(chǎn)品技術(shù)創(chuàng)新到加速用戶規(guī)模部署、伙伴商業(yè)成功反哺社區(qū)貢獻(xiàn)、加大技術(shù)創(chuàng)新投入，從而形成一個(gè)正循環(huán)、自加速的生態(tài)發(fā)展體系，成為中國(guó)數(shù)字基礎(chǔ)設(shè)施堅(jiān)實(shí)的軟件底座。

openEuler作為一個(gè)操作系統(tǒng)發(fā)行版平臺(tái)，每?jī)赡晖瞥鲆粋€(gè)LTS版本（長(zhǎng)生命周期版本），為企業(yè)級(jí)用戶提供安全穩(wěn)定可靠的操作系統(tǒng)。長(zhǎng)生命周期版本之間每半年發(fā)布一次創(chuàng)新版本，集成openEuler及其他社區(qū)最新版本技術(shù)進(jìn)展。目前歐拉已從服務(wù)器操作系統(tǒng)正式升級(jí)為面向數(shù)字基礎(chǔ)設(shè)施的操作系統(tǒng)，支持服務(wù)器、云計(jì)算、邊緣計(jì)算、嵌入式等應(yīng)用場(chǎng)景，支持多樣性計(jì)算，致力于提供安全、穩(wěn)定、易用的操作系統(tǒng)。

以麒麟軟件、統(tǒng)信軟件為核心的國(guó)產(chǎn)操作系統(tǒng)體系初步形成。隨著中國(guó)在操作系統(tǒng)領(lǐng)域研發(fā)力度的持續(xù)加大，信創(chuàng)操作系統(tǒng)發(fā)展成效日漸顯著，部分產(chǎn)品已完成自主研發(fā)與生產(chǎn)，產(chǎn)品性能大幅提升，進(jìn)入規(guī)?；A段。其中，麒麟軟件、統(tǒng)信軟件引領(lǐng)國(guó)產(chǎn)操作系統(tǒng)發(fā)展，2019年以來(lái)收入快速增長(zhǎng)。

受益標(biāo)的

開(kāi)源證券給出了四只標(biāo)的供投資者參考。

（1）中國(guó)軟件：國(guó)產(chǎn)操作系統(tǒng)扛旗者。公司包括自主軟件產(chǎn)品、行業(yè)信息化解決方案和服務(wù)化三項(xiàng)業(yè)務(wù)。其中子公司麒麟軟件作為國(guó)產(chǎn)操作系統(tǒng)龍頭，為上市公司重要利潤(rùn)來(lái)源。

2020-2021年，麒麟軟件業(yè)績(jī)?cè)鏊俪掷m(xù)提振，收入增速分別為76.78%/84.68%，凈利潤(rùn)增速分別為24.08%/62.56%。公司業(yè)績(jī)高增長(zhǎng)，一方面驗(yàn)證信創(chuàng)產(chǎn)業(yè)高景氣，一方面彰顯公司作為國(guó)產(chǎn)操作系統(tǒng)龍頭的綜合實(shí)力。2022年上半年，公司產(chǎn)品性能和生態(tài)適配加快突破，麒麟軟件發(fā)布銀河麒麟桌面操作系統(tǒng)V10SP12203版本，持續(xù)優(yōu)化云平臺(tái)、容器云、云桌面等麒麟云計(jì)算產(chǎn)品性能，聯(lián)合眾多合作伙伴共同成立中國(guó)首個(gè)桌面操作系統(tǒng)根社區(qū)OpenKylin，積極推進(jìn)軟硬件生態(tài)適配認(rèn)證工作。同時(shí)，公司客戶拓展進(jìn)展積極，在金融、通信等重點(diǎn)行業(yè)市場(chǎng)實(shí)現(xiàn)突破，區(qū)域市場(chǎng)優(yōu)勢(shì)進(jìn)一步擴(kuò)大。

（2）誠(chéng)邁科技：國(guó)產(chǎn)操作系統(tǒng)領(lǐng)軍，擁抱CentOS遷移改造良機(jī)。公司積極擁抱CentOS遷移改造良機(jī)。2021年開(kāi)始，針對(duì)CentOS停服問(wèn)題，統(tǒng)信軟件積極推動(dòng)CentOS自主替代和遷移服務(wù)工作。統(tǒng)信遷移軟件有易面向已部署業(yè)務(wù)應(yīng)用于CentOS系列操作系統(tǒng)且具有國(guó)產(chǎn)化替換需求的用戶，通過(guò)全面的環(huán)境檢測(cè)、智能的兼容性評(píng)估簡(jiǎn)潔的流程操作，既能保障原有硬件和應(yīng)用環(huán)境不變的情況下完成平滑遷移，也能針對(duì)新增擴(kuò)容的場(chǎng)景提供兼容性評(píng)估，輔助用戶進(jìn)行系統(tǒng)遷移。截止到2022年年底，“統(tǒng)信方案”已在黨政軍及金融、電信、能源、郵政等關(guān)鍵領(lǐng)域得到廣泛應(yīng)用，實(shí)現(xiàn)CentOS系統(tǒng)的國(guó)產(chǎn)化替代，保障業(yè)務(wù)系統(tǒng)的連續(xù)性，得到用戶的高度認(rèn)可。

（3）軟通動(dòng)力：數(shù)字經(jīng)濟(jì)“賣(mài)鏟人”，攜手華為共建信創(chuàng)生態(tài)。2022年12月，公司推出的開(kāi)源歐拉服務(wù)器操作系統(tǒng)發(fā)行版通過(guò)openEuler開(kāi)源社區(qū)技術(shù)測(cè)評(píng)相互兼容性測(cè)試，并獲openEuler技術(shù)測(cè)評(píng)證書(shū)。同期，公司正式對(duì)外發(fā)布開(kāi)源歐拉服務(wù)器操作系統(tǒng)發(fā)行版ISSEL。公司本次發(fā)布開(kāi)源歐拉服務(wù)器操作系統(tǒng)發(fā)行版，體現(xiàn)了公司在基礎(chǔ)軟件方面的技術(shù)積累和成果，有利于公司聯(lián)合生態(tài)合作伙伴進(jìn)行未來(lái)的商業(yè)化應(yīng)用探索、數(shù)字化轉(zhuǎn)型和價(jià)值提升，增強(qiáng)公司競(jìng)爭(zhēng)力。

（4）麒麟信安：國(guó)產(chǎn)服務(wù)器操作系統(tǒng)領(lǐng)域先行者。公司是華為鯤鵬生態(tài)建設(shè)積極參與者，是湖南省鯤鵬生態(tài)創(chuàng)新中心的重要建設(shè)單位并與北京等地鯤鵬生態(tài)創(chuàng)新中心建立了合作關(guān)系。公司是openEuler社區(qū)理事單位，是首批openEuler商業(yè)發(fā)行版廠商。

在產(chǎn)品生態(tài)建設(shè)方面，公司設(shè)立生態(tài)建設(shè)委員會(huì)，從公司層面指導(dǎo)并監(jiān)督生態(tài)建設(shè)，確保符合公司的發(fā)展戰(zhàn)略。經(jīng)過(guò)多年的生態(tài)建設(shè)，公司構(gòu)建了硬件適配管理平臺(tái)，對(duì)不同CPU平臺(tái)的各種服務(wù)器、服務(wù)器配件板卡、服務(wù)器外設(shè)進(jìn)行適配，支持各類(lèi)主流服務(wù)器配件板卡、各種不同CPU平臺(tái)的主流服務(wù)器、各種主流服務(wù)器外設(shè)；積極推進(jìn)應(yīng)用開(kāi)發(fā)商和系統(tǒng)集成商的技術(shù)培訓(xùn)、資格認(rèn)證、及應(yīng)用遷移適配，共計(jì)對(duì)接數(shù)百家應(yīng)用廠商，完成了數(shù)百款國(guó)產(chǎn)軟件產(chǎn)品適配認(rèn)證。