企業資金管理中應收賬款的會計風險與管理措施

王羽 鞍山市水務集團有限公司

引言

應收賬款是企業在銷售過程中，因賒銷產品或材料、提供勞務而形成的債權性資產。隨著市場經濟的發展和競爭日趨激烈化。為了提高市場競爭力，主要采取增加銷售額及提升經濟效益的手段，因此也出現了大量利用商業信用進行交易行為來謀取利益等現象：企業之間相互拖欠貨款問題日益嚴重、應收賬款金額不斷擴大且數額較大的情況普遍存在。

一、企業應收賬款證券化的基本原則

（一）基礎資產未來現金流原則

在企業的經營活動中，由于存在著種種原因，應收賬款無法按期收回，從而導致了企業資金周轉困難。因此為了避免這種情況發生對公司造成不利影響及確保現金流不會中斷而采取如下措施：首先要確定一個合理的信用標準以防止壞賬風險；其次是建立有效的管理體系和管理制度來控制債務人行為與企業財務狀況惡化趨勢之間關系；最后是在制定應收賬款政策時，不僅僅考慮到自身利益，同時也重視國家稅收、財政等各方面因素。

（二）資產重組原則

資產重組是指企業在一個會計年度內，重新對本年的賬面凈值進行評估，并通過一定程序和方法轉移或收回被收購對象價值或者部分負債。資產重組原則就是要遵循謹慎性、合法性以及相關性等基本原則來進行合理合法合規的交易活動：一是為了減少風險損失；二是避免國有資產流失。

資產重組是指企業在兼并或收購的基礎上，通過對原公司內部資源進行整合，以達到提高經濟效益、降低經營風險并實現戰略目標為目的。資產置換通常會發生在兩個方面：一是由于新組建單位原有產品和技術等生產能力落后；二是當某項固定設備出現問題時。而這種合并則要消耗大量資金來修復現有的產能或者是淘汰掉一些已經造成重大損失或有一定價值的設備及技術，以達到提高經濟效益、降低經營風險并實現戰略目標為最終目的。

企業資源股份：資產重組的原則是指企業通過對其自身擁有或控制的資源進行合理配置，從而實現經濟利益最大化。當企業在發展和擴大經營規模時，需要不斷地購買、出售或者轉讓自己所持有的股份。但由于存在一定風險性與不確定因素等原因使得這種情況下可能會使股東權益不能得到保證甚至導致公司破產清算；而資產重組則可以有效解決這一問題：通過對企業現有的資源進行合理配置，將其利用率提高到一個較高程度上水平來實現經濟利益最大化。

（三）風險隔離原則

風險隔離原則是指當應收賬款在一定期限內不能被收回時，企業可以采取措施，阻止其繼續透支，或者將壞賬損失控制到最低。具體來說就是要對已經發生的、可能會產生重大影響且金額較大的款項進行嚴格監控與追蹤。這就要求相關人員和部門間保持密切聯系并相互配合；同時也需要建立起風險隔離制度來防止應收賬款在一定期限內被人為或其他因素所占據而造成企業資金流失，從而給公司帶來巨大損失甚至是破產危機。

（四）企業應收賬款證券化存在的主要風險

1.財務會計風險

財務風險是由于公司的應收賬款無法收回而造成損失的可能性。在當今經濟全球化和市場經濟一體化大背景下，企業為了擴大銷售，提高市場占有率，往往采取賒銷模式。但是這種方式存在很大弊端：首先，雖然可以擴大產品銷售量但同時也產生了大量壞賬；其次，增加了資金成本、機會成本以及管理費用等各項開支；最后，則會使公司利潤大幅下降而導致投資者投資失利，從而引發財務風險或破產危機發生的可能性增大。

財務風險是指由于經營管理中的各種不確定因素而產生的企業實際收益偏離預期值，使投資者和債權人遭受損失或可能喪失償付能力，又或者是因為債務人無力清償到期所欠負債并導致資金融通受損。應收賬款會計核算存在缺陷。我國目前對于信用政策還比較寬松、對客戶等級評估不合理以及沒有統一的評價標準等原因都會讓企業在實際操作中造成壞賬風險增加。

2.市場結構風險

市場是企業經營中的重要環節，也就是指供求關系。在市場經濟條件下，商品交換活動和銷售行為都要受到經濟結構因素制約。當一個經濟體以價格為基礎進行交易時就必然會存在著各種不確定性風險；而隨著國民經濟快速發展、人民生活水平提高以及社會分工明確細化等情況出現，又將產生新的市場需求或競爭者加入市場競爭中，市場結構進一步復雜化，不確定性風險進一步增長。[1]

3.法律風險

法律風險是指由于不遵守合同法規定而產生的損失，也就是我們常說的違約金和訴訟費用。應收賬款會計信息失真現象在企業中十分嚴重。主要原因有：一是缺乏誠信觀念；二是相關制度沒有建立健全；三是企業自身經營狀況不佳等種種因素造成了大量信用交易行為無法進行；四是因為法律手段薄弱導致的，如合同法規定對債務人無效或不合法時未作明確的界定而產生糾紛，使債權人利益受損。

應收賬款管理失控。目前，我國的法律法規還不完善，在企業中，存在著大量利用合同來進行資金控制和交易結算。例如：一些公司為了擴大自己產品銷售市場份額、增加利潤而采取賒銷方式。但由于客戶信用等級不是很高或沒有履行相應條款等原因導致了客戶拖欠貨款現象屢見不鮮；又如有些單位對應收賬款的管理缺乏法律意識且缺少相關經驗，從而致使企業在催討過程中遇到很多困難和阻礙。

4.稅務風險

應收賬款存在著一定的稅務風險。企業在進行銷售時，會給予客戶相應的現金折扣，如果客戶不能按期支付貨款或拖延付款時間，將會出現逾期現象，款項無法收回所形成壞賬損失；另外，又因為我國稅收制度不完善、納稅管理體系不夠健全以及征管手段和方法落后等原因給了一些不法分子可乘之機利用這些漏洞來逃避國家稅金繳納。[2]

（五）企業應收賬款證券化存在的主要問題

1.法律法規的不完善

我國企業的應收賬款管理缺乏法律法規，在市場經濟體制下，為了追求市場競爭，大部分產品都會采用賒銷方式。但是由于信用體系不完善、社會法制化程度低等原因導致了很多客戶因為沒有及時還清貨款而造成壞賬損失。而且許多公司并不是通過與顧客簽訂合同來約束銷售人員和財務部門對于款項催回的工作責任義務；而是由企業負責處理賬務，這就使得應收賬款管理在法律法規上存在著缺陷。

應收賬款是企業在賒銷產品時，由于客戶的信譽狀況，經營情況等原因而形成的。因此如果沒有相關法律法規的支撐，發生壞賬風險的可能性極大。但是我國目前并無專門針對這一方面制定完善具體實施方案及措施來約束這種行為：一方面是因為我國市場機制不健全；另一方面就是缺乏相應信用管理部門或專職人員管理應收賬款，財務管理人員忽略了對賒銷客戶進行資信調查，從而造成了企業在與客戶交易時容易發生資金拖欠的情況出現。

2.企業信用體制的不健全

缺乏科學的管理方法，導致企業應收賬款風險增加。近年來，在我國市場經濟快速發展、競爭激烈的環境下，許多公司為了擴大市場份額和銷售量盲目地進行賒銷活動，通過此方式來搶占市場資源，從而忽視了在客戶信用狀況、資信調查與評估工作等方面存在的問題；另外，由于銷售人員只注重業績而忽略了資金回收情況，使得大量欠債不還的現象時有發生，嚴重阻礙著企業自身健康持續經營發展與壯大。

我國目前的企業信用體制還不夠健全，缺乏完善的社會化資信體系，沒有專門針對應收賬款管理制定出一套完整科學、行之有效且切實可行地管理辦法。而由于市場競爭激烈以及客戶拖欠貨款等原因造成了大量逾期未收回款項。這些問題是由當前企業之間相互扯皮推卸責任所引起的。在我國目前信用體制不完備和相關法律法規的缺失下導致很多公司出現應收賬款會計風險，甚至還出現惡意拖欠賬款現象。[3]

3.金融體制的不完善

金融體制的不完善是企業資金管理中存在風險問題的根源。在我國，由于市場經濟發展時間尚短，市場環境還不夠成熟，而且國家對金融體系方面也沒有出臺相應措施。當出現一些新情況、新現象時往往會導致無法及時解決和應對；同時在經濟政策上缺乏有效地引導下就容易產生一系列問題：比如說利率過高或過低等因素都可能造成企業應收賬款的風險發生，進而給整個市場經濟帶來不利影響。

金融體制的不完善是我國企業財務管理風險產生的重要原因。當前，國內金融體系尚不夠健全，對信用交易缺乏規范性；而且由于國內銀行信貸系統不發達、服務水平不高以及信息披露機制不到位等因素影響了商業銀行在應收賬款方面無法及時有效地收回貸款或大量拖欠款項且回收困難。此外，隨著市場經濟發展和改革進程加快與經濟全球化趨勢不斷加深，我國企業的融資渠道逐漸增多，然而融資難問題一直是限制著中小企業進一步擴大經營規模所面臨的重要難題之一。[4]

二、企業資金管理中應收賬款的管理措施

（一）完善財務指標分析

1.變現能力指標

企業在進行應收賬款管理過程中，其變現能力指標是最常用的一項衡量工具。它反映的是一個時期內企業所持有資金（包括現金、存貨等）總量情況和資產對未來支付負債水平的承受力程度；也可用這個數值來評價債務人償還到期債務本金及付息時間長短及其風險大小，并預測可能發生或即將產生壞賬損失以及相應管理措施時需采取何種策略以保證應收款項能夠及時收回。

2.資產管理指標

資產管理指標是指對企業擁有或控制的一切有形資源和無形資本進行管理。包括流動現金、存貨及應收賬款等。在編制財務報表時，要將這些指標作為一個整體，以全面反映各項目所具有的資金狀況，并通過分析其變動情況與經營成果來確定是否存在風險，并提出應對的具體措施；根據資產負債表中項目金額余額與期末總分類賬戶之間的差額，得出企業資產管理中潛在隱患和問題，并提出解決辦法或改進方案。

（二）加強信息化管理手段

現代信息技術的飛速發展，大大提高了企業資金管理和控制工作的效率，也對財務信息數據進行及時準確的處理提供技術支持。在應收賬款會計核算中采用計算機系統可以使企業內部各部門之間、客戶與供應商以及其他相關單位間能夠互相聯系起來。此外，還能加強各個業務流程中所涉及或需要了解對方情況應做出相應決策的有關資料的收集及分析工作，以便于管理層作出正確判斷和決定，從而實現對財務信息數據監控管理的有效性。

現代信息技術的迅速發展，為企業資金管理提供了更加豐富、快捷和有效的管理手段。在信息化時代背景下，我們更應該重視信息資源共享。通過加強信息系統平臺建設來實現數據實時傳輸與處理功能；加強對財務人員的培訓力度，通過培訓提升財務人員的專業技能及職業道德素養，使員工能夠及時了解公司的最新動態，能幫助企業規避風險、降低損失；最后還能夠讓客戶在第一時間掌握到自己所需要的信息。

（三）重視非財務指標因素

企業要想在市場競爭中獲得更多的利益，就必須重視財務指標因素。這主要包括盈利能力、資本結構和營運水平等方面；而這些都與銷售收入相關，如果應收賬款回收率小于一定數值的話，會增加壞賬發生的可能性，甚至會出現現金流入較少的現象。對非財務評價因子進行分析是企業在管理過程中經常運用到的一種方法，它能夠反映出公司是否可以控制其自身信用風險程度、盈利能力和償債意愿等方面。[5]

（四）建立完善的應收賬款管理制度

首先，在企業中要想實現有效的事前管理，就必須確定可靠的信用標準，綜合考慮企業的自身發展與對手實力等方面，結合自身的發展情況，考慮自身面臨風險的應對與承受能力，企業財務部門要按照規則對客戶進行分類，主要按照利潤率程度、應收賬款逾期程度等進行分類，風險較大與利潤率水平較高的客戶進行提前淘汰，優化企業的客戶結構。其次，企業要對客戶資信情況進行充分的調查，調查時要注重真實與公正，保證客戶信息具有準確性與完整性，并根據客戶實際情況建立調查報告，與標準相符合的客戶加入企業未來的管理與維護計劃中。最后，企業要成立相應的客戶信用審核部門，在簽訂合同之前，將客戶信息輸送至審核部門進行審核，審核部門結合客戶的實際情況，按照等級對其進行信用評估，給予不同客戶不同的信用額度與賬期。

結語

通過以上的分析，我們可以看到，企業資金管理中存在著諸多風險因素。例如：應收賬款占流動資產比重過大；壞賬損失逐年增長。1.賒銷所帶來的是短期內虛增收入和利潤；2.大量占用商業信用銷售渠道、擴大市場份額、增加銷售量等方面都需要付出代價。因此，在實際操作過程中要盡量避免發生這種情況，否則會造成企業資金周轉不靈而產生各種問題的出現，從而影響到公司發展甚至導致破產危機的局面。