加強商貿資金管理模式研究

厲 莉

（江蘇鳳凰文化貿易集團有限公司，江蘇 南京 210000）

受到突發公共衛生事件的影響，全球經濟呈下滑趨勢，商貿企業的經營環境變化復雜，為適應當前市場經濟環境，商貿企業應調整資金管理計劃，改革資金管理機制，梳理管理制度和流程，將資金計劃、使用等納入監管范圍，確保資金效益達到預期目標。資金管理是一項長期的系統性工作，商貿企業必須結合自身經營特點以及經營需求，妥善處理資金管理問題，提高內部資金流轉效率，維護資金鏈，嚴格規范資金活動，最大程度地控制資金風險，以有限的資金為企業創造收益。

一、資金管理概述

商貿企業的資金管理是指對資金流、資金調配、資金結算、資金運作等進行系統管理，是企業管理的核心內容。商貿企業處于產業鏈的中下游，其是商品的“搬運工”，商業形式特殊，企業必須高度重視資金使用效率和產生的實際效益，加之商貿企業的數量達、規模小、產品流動性強的特點，商貿企業應該遵循適度偏緊、效益最大化、快速響應原則進行資金管理。在高效資金管理體系支持下，商貿企業可實現經營發展基礎穩定、運行效率穩步提升、償債能力顯著提升等，強有力的資金管理對企業發展具有極為重要的現實意義。

二、商貿企業資金管理中存在的問題

（一）應收賬款占比較高，賬齡較長

商貿企業為減少庫存以及增加收入，在交易過程中通常采用賒銷方式銷售商品，但頻繁使用賒銷方式導致企業的應收賬款在流動資金中的占比迅速提高，個別業務中的應收賬款賬齡長，加劇企業面對的財務風險。同時合作客戶是否能按期還款與其財務情況、償債水平等因素相關，而以上因素無法被商貿企業控制，如果處于經濟低迷時期，下游客戶出現資金鏈斷裂，則商貿企業的應收賬款逾期，企業經濟損失增加。商貿企業經營過程中出現大量應收賬款逾期的現象主要是因為對客戶的信用評估體系缺失，在經營過程中過度看重商品銷售量而忽略客戶資質審核，雖然商品銷量增加，但是應收賬款出現大量壞賬、呆賬，部分資金難以回收。

（二）存貨控制不到位，庫存結構不合理

商貿企業在經營發展期間，與上下游企業對接實現價值增長，其經營效率受上下游企業的影響較多，企業對商品或服務的市場需求預判不準確，對市場盲目樂觀，存貨采購超出自身承載范圍，再加上銷售期間因商品特點、客戶偏好、競爭對手等因素的閑置，采購的存貨無法在預期時間內完成銷售，存貨積壓超負荷，存貨控制效果不理想。存貨管理控制過程中的庫房成本、人員成本不間斷發生，商貿企業大量的營運資金被占用。商貿企業對財務報表分析體現的存貨庫存周期、分類、成本等內容重視不足，存貨問題解決滯后，呆滯存貨處置緩慢，存貨成本不斷累積，而且企業內部缺少獨立的監管機構，未能對存貨控制情況進行監管，存貨成本高、周轉率低。

（三）融資渠道有限，過于依賴母公司

商貿企業發展過程中資金需求缺口加大，企業自有資金難以完全滿足企業的經營需求，必須采取融資手段籌集發展資金，進而有規模地拓展商貿業務。商貿企業的因規模較小、償債水平有限，商業銀行對企業設置的融資門檻較高，企業資金籌集難度大。商貿企業自身融資水平不高，對母公司的依賴性強，通常是背靠母公司面向金融機構籌資，長此以往在強化企業經濟實力、提升償債能力方面的努力程度減弱，融資水平停滯不前。

三、商貿企業資金管理問題解決對策

（一）健全應收賬款管理制度

應收賬款回收的及時性與客戶資信聯系密切，商貿企業在經營期間，必須加大力度管理應收賬款，基于交易活動情況建立客戶信用體系，選擇信用良好、誠信度高的客戶并建立長期合作關系。以下是針對商貿企業應收賬款問題制定的具體措施：

1.完善客戶信用評價標準

在銷售活動開展之前，銷售人員需要統計分析客戶的背景信息，聯合企業財務人員、法務部門人員、內控人員對客戶的資信情況進行全面調查，其中調查方式可選擇直接或間接調查，采取一切合理辦法調查評估客戶資信，從源頭控制應收賬款的壞賬呆賬風險。同時商貿企業應當圍繞客戶的資信、現金流、信用度、債務償還能力等完善客戶信用評價標準，對客戶進行全方位評估，從而選擇優質客戶簽訂銷售合同。而且在銷售回款過程中，根據客戶的實際回款情況繼續對客戶信用進行評估，調整客戶數據庫中的信息，以便于商貿企業對下一步合作計劃進行調整。

2.建立分類催收機制

商貿企業需針對不同類型的應收賬款采取合適的催收手段，一是應收賬款回款期限為一年，針對此類客戶，商貿企業可走正常流程收款，同時定期指派專業人員調查客戶企業，評估其經營和資金流情況，合理設定結算期限。二是逾期未還的應收賬款，因其存在形成壞賬的可能性，因此，商貿企業必須加大力度催收，安排清收人員采取電聯、電子郵件等形式催收，必要時采取法律手段追回賬款。

3.合理計提壞賬準備

對于應收賬款數額巨大且確定在短時間內無法收回的部分，商貿企業應當及時做好計提壞賬準備，按照會計準則的要求制定應收賬款壞賬準備計提政策。商貿企業在確定壞賬準備計提方法之后，應繼續明確計提范圍，即應收票據、應收賬款、預付賬款、長期應收賬款等。商貿企業針對明確無法收回的賬款，提前做好合理計提壞賬準備，及時核銷應收賬款，并且變更客戶數據庫中的信息，在之后的交易活動中慎重選擇，規避應收賬款風險。

（二）設定合理的庫存結構，降低庫存資金占比

商貿企業在采購之前需準確預測市場對商品的需求，并且結合商品進存銷的歷史數據編制預算目標，進一步明確庫存指標和風險標準。商貿企業在分析庫存之歐標和風險期間，應當融入收入規模數值，在企業收入達到預期值時，庫存指標應當減少，并且分析收入達到預期目標的原因。如果收入規模接近預期，而庫存指標超過既定標準，則表明商貿企業必須加快銷售速度，減少庫存量，控制庫存資金占比，提升庫存周轉率。此外，商貿企業應定期清查庫存，采購部門結合庫存清查結果調整采購計劃和頻率，避免庫存積壓導致企業資金被占用，針對積壓庫存情況，商貿企業銷售部門應該制定營銷計劃，合理減少庫存，保證內部現金流穩定。

（三）拓寬融資渠道，加強貿易融資結合

商貿企業應當努力爭取銀行授信，增加授信品種，提高企業的議價能力。商貿企業必須嚴格控制資產負債率，增強企業的經營實力，從而達到銀行授信要求條件，拓展融資空間。在融資之前，商貿企業可向多家商業銀行咨詢融資中的利率、偏正廢料、存款收益等資金成本，預測融資成本，綜合考慮成本、效率、融資門檻高低等因素選擇合適的融資機構。

同時，商貿企業的財務和業務部門必須加強協作配合，在業務合同談判過程中，對合同中的支付條款進行調整，增加銀行承兌匯票、信用證等多項條款，為貿易融資結合夯實基礎。如商貿企業在采購階段，上游供應商為企業提供現金折扣，但是現金支付方式與票證支付相比，商貿企業可節省較多的資金成本。財務部門牽頭建設貿易融資溝通平臺，為財務、業務、銀行三方的溝通提供便利，財務人員根據業務部門反饋的貿易項目信息以及銀行機構提供的融資門檻信息等，確定合適的融資切入點，選擇低成本融資渠道籌集資金。

四、商貿企業資金管理模式優化的保障措施

（一）結合全面預算管理，合理編制資金預算

商貿企業需從業財融合角度切入，貫徹落實全面預算管理思想，對現行的預算管理模式進行改革，引導實現企業預算管理目標，以準確的預算指導資金管理控制，提高企業資金使用效率。

首先，商貿企業應構建科學的資金預算體系，一是建立獨立的資金預算組織機構，基于商貿企業規模小、管理體系不完善等因素，企業資金配置計劃中個人主觀色彩嚴重，資金預算與企業的經營目標和實際需求的貼合度不緊密。因此，商貿企業需安排相關人員組建預算管理機構，在企業領導的牽頭組織下，各部門負責人作為機構成員，共同完成資金預算決策、編制、考核等工作。二是資金預算管理過程中，所有計劃方案必須立足實際，經管理層審查優化后，下發預算，交由基層執行部門落實預算。三是設置精細化資金預算目標，商貿企業的資金預算目標可圍繞銷售預算執行，無論是資金配置或是采購都可將預算目標作為主要的參照標準，以預算目標為導向合理配置企業內部資金和資源。同時企業的資金預算目標不應脫離戰略目標，服務于企業戰略發展規劃，融合長短期戰略規劃規范資金預算安排，通過合理的資金預算促進企業價值增長。

其次，持續細化資金預算管理內容，并且對其進行過程管理，加強績效考核，進一步保證商貿企業的資金使用效益符合預期。商貿企業可以將具體項目作為資金預算單位，財務部門與業務部門協調配合，充分考慮業務項目的實際資金需求，結合企業內部資金存量以及籌資情況，將資金預算細化至項目各個環節，業務人員在預算內合理支出資金，減少資金浪費現象。

（二）完善資金管理制度，落實資金集中管理模式

在經濟形勢影響下，商貿企業的業務規模逐步擴大，籌資活動頻繁，再加上各個業務項目中的結余資金，企業內部分散在各處的閑置資金數量可觀，為避免資金閑置，則商貿企業需采用資金集中管理模式，建立資金管理制度，統一歸集內部資金并對其進行集中管理。一方面，根據企業內部控制評價報告中資金管理制度相關問題，對制度進行梳理和優化，重點改進資金管理制度漏洞，并且融入資金集中管理模式細化制度內容。制度完善后投入運行，要求企業各個部門準確掌握制度要求，嚴格按照制度規范執行資金管控計劃，進一步規范企業的資金管理工作。另一方面，成立資金集中管理小組，負責歸集企業資金和調度內部資金，資金集中管理小組人員應當是財務骨干人員，同時對企業各個業務流程中的資金流轉情況掌握清晰，進而準確歸集資金，對資金流轉過程進行監督，控制經營過程中資金收支不規范風險。除此之外，資金集中管理小組負責人應當定期與商貿企業財務部門溝通，討論企業的資金收支、項目經營、市場發展趨勢、財務風險等問題，為資金預算提供準確的參考依據，保證下一期資金預算與商貿企業的實際業務需求吻合。

（三）健全資金監督方式，加強績效考核力度

商貿企業實施資金監督和績效考核手段可有效提高資金管理整體效益，在實際經營過程中，商貿企業需加大對資金管理的監督和考核力度，約束資金管理工作。首先是資金監督，商貿企業應完善資金監督方式，健全內部控制監督機制，一是明確資金監督范圍，重點監督資金籌集、投資、資金回收以及資金調度等資金管理內容；二是選擇合理的資金監督方式，結合企業資金使用要求選擇速動比率、預算指標分析等方法，對資金管理中的問題進行分析研究，同時，商貿企業也可借鑒同行企業的優秀經驗，對內控監督機制進行彌補和優化；三是明確資金監督部門，設置內部審計部門統籌負責資金監督工作，監督管理層資金審批情況、各部門的資金制度執行情況、資金管理過程中的違規越權情況、重大項目支出是否進行集體決策。商貿企業通過嚴格的資金監督機制精準定位資金管理問題，資金管理負責人可及時制定解決措施，減少資金管理風險隱患，保證資金管理質量提高。

其次，績效考核也是提高商貿企業資金管理效果的關鍵舉措，商貿企業的資金管理需要各個部門積極配合，將資金管理貫穿于經濟業務活動全過程，考慮真實的業務情況確定資金管理考核指標，重點考核企業資金收支、應收賬款回款率，并且融入激勵機制，將績效考核結果與員工的個人利益掛鉤，通過績效考核、激勵機制相融合的形式，提高各部門員工對資金管理的重視程度，在日常工作中積極踐行資金管理方案，配合落實資金管理目標。商貿企業可調整績效考核方式，將貿易項目作為獨立的利潤中心，對貿易項目中的收入、成本以及保證金、回款、應收賬款等進行考核，其中保證金、回款、應收賬款屬于資金成本，對其進行考核可掌握貿易項目的真實盈利情況，評估項目資金支出、收入的合理性，為下一期資金預算提供參考數據，優化企業資金配置。

（四）推進資金管理系統建設，實現全過程管控

在大智移云時代背景下，應用信息技術進行企業管理已經成為潮流，大多數企業已經基本實現財務管理信息化、數字化，而作為財務管理中的重要內容，資金管理也應緊抓信息技術優勢，建設資金管理信息化體系，搭建智能化資金管理平臺，由信息技術工具代替大部分手動完成的工作。關于資金管理系統建設，一方面，商貿企業需要圍繞總體目標，強調資金管理重點，將資金管理模塊覆蓋至銷售、庫存等環節，加快實現資金全過程管理和集成化管理。另一方面，借助企業的ERP系統改進資金管理，加快資金管理系統與企業其他業務系統的集成對接，實現內部資金數據信息實時共享，進一步提升企業資金核定的準確度，減少資金管理的中間環節，精簡資金管理流程，并動態監督資金管理各個環節，及時控制不合理的資金支出現象，有效減少企業的財務風險。

五、結束語

綜上所述，商貿企業的資金管理水平直接決定其生存發展水平，企業必須立足實際采取科學合理的措施加強資金管理，對企業的資金鏈進行全過程管理，不斷提高資金周轉效率，盤活存量資金，減少資金閑置，制定科學的投融資決策，利用有限的資金為企業創造最大的收益和價值。同時，商貿企業在資金管理過程中，應當注意與業務項目相結合，以貿易項目為基本單位，對企業資金收支、結算、應收賬款等進行密切監督控制，防控經營期間的資金風險，嚴格把控企業現金流，切實提高商貿企業的資金管理水平。