德龍激光(688170) 申購代碼787170 申購日期4.20

發(fā)行概覽：公司本次擬向社會公眾公開發(fā)行不超過2584萬股A股普通股股票，占發(fā)行后總股本不低于25%。

本次公開發(fā)行股票募集資金扣除發(fā)行費用后，投資于以下項目：精密激光加工設(shè)備產(chǎn)能擴充建設(shè)項目、納秒紫外激光器及超快激光器產(chǎn)能擴充建設(shè)項目、研發(fā)中心建設(shè)項目、客戶服務(wù)網(wǎng)絡(luò)建設(shè)項目、補充流動資金。

基本面介紹：公司主營業(yè)務(wù)為精密激光加工設(shè)備及激光器的研發(fā)、生產(chǎn)、銷售，并為客戶提供激光設(shè)備租賃和激光加工服務(wù)。公司是一家技術(shù)驅(qū)動型企業(yè)，自成立以來，一直致力于新產(chǎn)品、新技術(shù)、新工藝的前沿研究和開發(fā)。公司專注于激光精細微加工領(lǐng)域，憑借先進的激光器技術(shù)、高精度運動控制技術(shù)以及深厚的激光精細微加工工藝積淀，聚焦于半導(dǎo)體及光學(xué)、顯示、消費電子及科研等應(yīng)用領(lǐng)域，為各種超薄、超硬、脆性、柔性及各種復(fù)合材料提供激光加工解決方案。

核心競爭力：公司是少數(shù)幾家可以提供穩(wěn)定、工業(yè)級固體超快激光器的廠商之一，是國內(nèi)較早少數(shù)幾家可以實現(xiàn)超快激光器激光種子源自產(chǎn)的廠商之一，核心的激光器技術(shù)水平在行業(yè)內(nèi)處于前列。此外，由于精密激光加工設(shè)備對于各零部件、運動控制系統(tǒng)、光學(xué)系統(tǒng)及加工工藝有著近乎極致的苛求，即便是資金和研發(fā)實力極其雄厚的企業(yè)，也很難在短期內(nèi)掌握這一技術(shù)。公司經(jīng)過十多年的技術(shù)研發(fā)和工藝積累，在精密運動控制、激光加工工藝、特殊光學(xué)系統(tǒng)設(shè)計等諸多方面形成了關(guān)鍵核心技術(shù)，這也構(gòu)成了公司的技術(shù)優(yōu)勢。

公司是業(yè)內(nèi)少有的同時覆蓋激光器和精密激光加工設(shè)備的廠商，相較于專攻激光器或激光設(shè)備的其他廠商，公司可以充分發(fā)揮產(chǎn)業(yè)鏈一體化優(yōu)勢，在實際生產(chǎn)過程中實現(xiàn)激光器和激光設(shè)備之間的交流互動，將下游客戶需求及時順暢地反饋到激光器的研發(fā)和改進之中，以及激光加工新工藝開發(fā)對激光器不同性能、指標的要求，具有一體化協(xié)同效應(yīng)。產(chǎn)業(yè)鏈一體化可以使公司實現(xiàn)快速交貨，快速滿足客戶的即時需求。

募投項目匹配性：“精密激光加工設(shè)備產(chǎn)能擴充建設(shè)項目”“納秒紫外激光器及超快激光器產(chǎn)能擴充建設(shè)項目”的順利實施，將有效提升公司激光加工設(shè)備、激光器的產(chǎn)能，進一步滿足下游市場日益增長的需求?！把邪l(fā)中心建設(shè)項目”將提高公司新產(chǎn)品開發(fā)的技術(shù)創(chuàng)新能力，為公司未來發(fā)展儲備產(chǎn)品，實現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展?！翱蛻舴?wù)網(wǎng)絡(luò)建設(shè)項目”將為公司開展營銷、客戶服務(wù)活動提供便利，促使公司更快速了解市場需求變化，進一步提高客戶滿意度。“補充流動資金”項目有利于緩解公司在經(jīng)營發(fā)展中的資金需求，為公司業(yè)務(wù)規(guī)模擴張?zhí)峁┲С帧?/p>

風(fēng)險因素：技術(shù)風(fēng)險、經(jīng)營風(fēng)險、內(nèi)控風(fēng)險、財務(wù)風(fēng)險、募集資金投資項目風(fēng)險、新冠肺炎疫情風(fēng)險、實際控制人借款尚未歸還的風(fēng)險。

（數(shù)據(jù)截至4月15日）