川渝限電 鋰礦股霸榜

文 / 張恒

8月22日，受央行降息和四川限電等多重消息影響，A股汽車板塊漲1.72%，成為行業板塊前十；鋰礦板塊漲4.35%，位列全部榜單首位。其中，長城汽車和天齊鋰業等漲停。

消息面上，8月22日，中國央行將一年期貸款市場報價利率（LPR）從3.70%下調至3.65%，5年期LPR從4.45%下調至4.30%。

同日，海南省人民政府印發《海南省碳達峰實施方案》，提出到2025年公共服務領域和社會領域新增和更換車輛，使用清潔能源的比例達到100%，到2030年全島全面禁止銷售燃油汽車。

同一天，上海市交通委員會網站消息，為落實《上海市智能網聯汽車測試與應用管理辦法》，上海市交通委員會同相關部門編制形成了《上海市智能網聯汽車示范運營實施細則（試行）（征求意見稿）》。

當天早盤，A股汽車類板塊開盤即下跌，隨后在9:37左右出現單邊拉升，一個小時里最高漲幅到1.88個點，最終汽車類板塊收盤上漲1.72%，位列行業板塊的第10名。

其中，長城汽車漲停（上漲10%），收于33.65元，收盤市值3082億元。此外，漲幅靠前的整車企業還有安凱客車、中通客車、廣汽集團和長安汽車，分別上漲5.40%、4.12%、2.95%和2.74%。

8月22日，A股全部板塊中，漲幅第一名是鋰礦板塊，收漲4.35%。其中，盛新鋰能、天齊鋰業、西藏城投等漲停，贛鋒鋰業、億偉鋰能、寧德時代分別上漲5.3%、4.74%、3.67%。

成交量方面，A股資金凈流入第一名是天齊鋰業，凈流入金額為13.2億元，全天換手率達到了6.66%，日成交額112.42億元；盛新鋰能以凈買入4.32億元，位列資金榜第三。

截至8月19日，電池級碳酸鋰報價48.5萬元/噸，環比上漲1000元；工業級碳酸鋰報價46.65萬元/噸，環比上漲3000元；電池級氫氧化鋁報價49.1萬元/噸，環比不變。

碳酸鋰的價格小幅上行，徘徊在歷史高位，主要是因為近日持續高溫，川渝地區不斷出臺限電政策。四川作為鋰鹽供給的主要來源地，限電對碳酸鋰生產造成了一定的影響。

數據顯示，8月15日-21日，四川碳酸鋰的產量為480噸，較8月8日-14日產能（1775噸），下降1295噸，降幅達到了73%。這在一定程度上加劇了鋰鹽的供給緊張。

另外，青海省格爾木地區在8月15日-24日采取靜態管理+每日全員核酸檢測，雖然對于青海地區鋰鹽產量影響不大，但交通管制一定程度上對鋰鹽運輸造成了影響，進而影響到鋰鹽的整體供應。

《汽車人》認為：

首先，鋰礦板塊和汽車類板塊的超常表現，是由消息刺激引發。

鋰礦板塊和汽車類板塊的超常表現，是由消息刺激引發。投資者預計，鋰資源價格可能會再度沖高。

鋰礦板塊漲幅沖至榜首，是由于四川限電以及格爾木交通管制，導致原本就緊張的鋰鹽供應更加趨緊。投資者預計，鋰資源價格可能會因此再度沖高。

其次，汽車板塊上漲，與降息相關。

汽車產業是負債較高的行業之一，降息可以直接降低產業鏈融資成本，以及消費者貸款買車的利息成本。海南省新出的碳達峰政策超出了預期，投資者卻認為其它省市和地區可能會隨之效仿。在2030年這一時間窗口下，新能源汽車的發展和普及將進一步超常發揮。

再次，近一段時間A股市場熱點不多，鋰礦板塊和汽車板塊的搶眼表現，再度激發了投資者的做多熱情。

考慮到汽車板塊過去一段時間已有了一定程度的回調，性價比也有凸顯，如果新能源汽車銷量或者相關支持政策能夠“配合”，則股市仍然有進一步表現的可能。