淺析公允價值計量方法

李亮 河南大學

一、公允價值計量與歷史計量方法

目前，IASB和FASB制定財務報告準則的聯合概念框架項目中出現了各種爭議性問題。其中，爭議的焦點之一是對公允價值作為首選計量基礎使用的討論。從國際財務會計的發展趨勢來看，由于金融工具特別是衍生品的計量需求，公允價值計量模式備受關注。然而，公允價值在應用中的缺陷也引起了人們的反對。公允價值法的批評認為歷史方法更優。因此，出現了兩種不同的觀點。

（一）兩者不同的概念結構

公允價值計量與歷史計量有著不同的概念結構。首先，公允價值的觀點認為市場是足夠完整和有效的，和市場交易各方達成共識后，充分考慮市場信息。也就是說，公允價值是指在知情、有意愿的各方之間進行公平交易的資產交換金額。其次，公允價值法強調對經濟決策的有用性是財務報告的唯一目標，不太注重可靠性；更注重經濟效益的獲得，而不是統計的準確性。此外，公允價值還向當前和未來的投資者和債權人提供財務報表信息。所提供的信息必須是相關的，它不考慮過去的交易，而是未來的現金流流入。然而，公允價值法的反對者認為，市場是不完美和不完整的，因此依靠市場價值編制財務報表是不準確和不可靠的。而使用歷史成本法，記錄資產的價值是其歷史成本，即測量的資產，負債和其他物品應基于經濟業務的實際交易價格或成本，不考慮后續的市場價格波動的影響。

（二）公允價值計量的優點及適用范圍

對于公允價值法，首先，公允價值計量能夠及時反映資產的當期價值，動態地揭示企業的財務狀況，從而為報表使用者的決策提供有用的信息。其次，公允價值計量模式有利于企業的資本保全。當企業消耗的生產能力以公允價值計量時，即使在價格上漲的環境下，以市場價值或未來現金流量現值計算的金額也可以買回相應規模的原始生產能力。第三，更符合匹配原則的要求。公允價值計量可以使當期收入與公允價值成本相匹配，從而使企業的實物資本得以維持。

（三）歷史成本法的優點及使用范圍

就歷史成本法的應用而言，首先，這種計量方法是比較可靠的。資產按購買時所支付的現金或現金等價物的金額入賬，負債則按實際收到的貨幣或資產入賬。而且，歷史成本不是由會計人員的主觀意志決定的，而是以交易的原始憑證為基礎。因此，在不確定和不完善的市場環境下，財務報表的可靠性大大提高。其次，基于歷史成本計量的會計程序簡單，易于操作。資產和負債被記錄在他們的實際交易價格收購或交換。第三，使用歷史成本計量，財務信息易于獲取，從而使財務報表的編制變得更加簡單。

二、公允價值法應用中的主要問題

（一）可靠性問題

采用公允價值計量模型，會計信息的可靠性難以保證。公允價值的計量屬性反映當期價值，與決策有關，但可靠性較低。主要體現在兩個方面。一方面，在獲取不同層次的市場信息時，由于信息的復雜性和多樣性，很難保證公允價值的可靠性。另一方面，企業可以使用各種估值技術確定其公允價值，如貼現現金流模型分析和期權定價模型。然而，估值技術的多樣性會導致公允價值計量數據的差異，從而降低財務信息的質量。

（二）利潤操縱工具

公允價值的使用在理論上很可能被企業操縱。首先，在應用公允價值模型的過程中，所取得資產的價值取決于會計人員對具體交易及其相關條件的專業判斷。因此，會計專業人員可能會出現對利潤的調節。其次，一般而言，公允價值的變動經常包括在當期損益中。例如，如果交易金融資產的公允價值發生變化，其相關的損失或收益將記錄在損益表中。這樣就可能出現會計人員利用市場價格夸大利潤的現象。第三，在相關市場特別是資產評估市場不成熟、不充分的情況下，公允價值的確認也不可避免地出現“顯失公平”的現象。

（三）實際操作困難

在使用公允價值計量的過程中，存在著實際操作上的困難。首先，公允價值計量將涉及到會計確認、計量和報告制度的系統性調整，更重要的是會計機構和會計人員的責任調整。而這些調整會消耗大量的人力、物力、財力，對公允價值的應用和實施產生重大影響。其次，在應用過程中，成本取得的難度和復雜性不容忽視。公允價值的判斷需要在市場活躍和不活躍兩種情況下進行評估，在兩個市場中獲取公允價值都需要專業人員對市場信息進行調查和評估。為提高數據的真實性，企業需要掌握更多的市場信息，增加對投資市場的研究。最后，公允價值信息在年度報告中披露時，主要內容大多直接使用，與企業實際情況沒有緊密結合，因此削弱了報表的參考價值，不利于企業的管理和決策。

三、結論

總之，從公允價值的分析來看，公允價值法和歷史成本法各有利弊。公允價值更加相關準確，歷史成本較為可靠。其次，本文分析了公允價值存在的可靠性難以保證、公司操縱不當、操作困難等問題。因此，企業在使用公允價值進行計量時，應考慮其不足之處，并有一個合理、規范的會計信息披露。對公允價值信息不可替代的價值取向，企業會計信息披露的規范化，是未來會計研究和發展的主要問題。