企業金融投資常見的風險分析及控制對策

白文君 曹鑒 董江鑫 楊煜暉 喬冰清

摘要：隨著我國市場經濟的不斷發展，企業的金融投資體系也一直在進步和完善，金融投資的形成與經濟的發展具有密不可分的關系。近幾年，金融投資也越來越受到業內人士的關注，逐漸跟著經濟的轉型開始邁向國際市場。對于一家成熟的企業來說，金融投資不僅有利于公司對自身進行風險評估，而且還可以幫助企業開展相應的金融監管防范工作，保證企業資金的正常流動。本文從企業的角度出發，對其金融投資的風險及其成因進行分析與評估，并給出對應的控制方法，希望能夠為企業的決策提供一定的有力依據，使企業能夠在降低風險的基礎上獲取更好的效益。

關鍵詞：企業;金融;投資;風險;評估

對企業的運營而言，金融投資能夠為其帶來一定的效益，對企業發展十分重要。但是，從金融市場這一角度出發，其風險無處不在，尤其是投資的風險，它與企業的效益及其發展息息相關。因此，我們要對金融投資的風險及其成因進行分析與評估，并給出對應的控制方法，以便促進企業的更好發展。

一、金融投資的幾種風險

企業金融投資常見的風險種類主要有三大類：

（一）證券投資風險。

企業證券的投資中一旦存在管理層決策方面的錯誤，盲目 投資，就會導致企業的回報率大大降低，承擔錯誤投資、盲目投資 造成的損失。 還有部分企業的管理者被動面對證券投資風險，經 營過程中心理負擔較重，容易造成各種重要決策的失誤。 另外，證 券投資市場本身就具有較多的不確定因素，如價格下滑，于是企業 經濟回報率大大降低，產生一系列連鎖反應，企業又不得不繼續加 大投資力度，風險進一步加劇，形成惡性循環，最終很有可能導致 企業產生更嚴重的經濟損失。

（二）資金投資風險。

目前市場環境 下的企業更多通過基金投資，需要觀察市場導向再確定投資的決 策，所以安全性相對更高，但卻不排除存在風險。 一些企業為了確 保資金流轉，采取大面積籌集資金的方式，卻又脫離金融專家的指 導，也不去主動咨詢專家意見，于是導致資金的流向不明，出現很 多安全問題。 還有一些企業將資金的投資看作為一種儲存資金的 業務和手段，直接將各種不確定性轉變為風險。 （3） 衍生金融資金風險。

這是一種投資新形式，很多傳統的金融企業已專項衍生 金融投資市場，但與基金投資和證券投資相比，衍生金融資金的風 險更高，這種投資的方法多以控制大型企業資金為主要目的，很容 易迫使企業出現資金周轉不靈的后果，如果企業應用該投資方式 而出現資產明顯波動，就很容易在決策轉換上因為操作不當或是 直接選擇效益低的投資產品而大大降低企業經營利潤，導致企業 出現嚴重的虧損。

（三）金融投資的風險成因

金融投資的風險成因主要包含利率變動、市場變動以及匯率變動三個方面。其中，利率變動與投資回報具有非常直接的關系，當利率上調時，金融投資就會出現資產貶值的情況，當利率下調時，其經濟效益就會得到相應的提升。投資產品本身的各種潛在風險我們需要重視，市場變動導致的風險，我們也不能忽視，因為它會產生兩個方面的影響，一是影響到對產品的投資及其投資人，二是情況嚴重時，會影響到整個金融市場。對企業而言，匯率變動可能會引發其投資產生更多風險，這樣的風險主要發生在對國外的企業所進行的金融投資當中。

二、金融投資的風險進行控制的方法

（一）創建完善的風險管理機制

首先，企業應培養管理人員的風向防控意識與防控能力，結合 企業的實際情況制定有效的風險管理對策，如組織內部風險管理 部門，成立應急小組，通過對企業經營現狀的掌控，觀察和評估企 業的風險問題，一旦發現風險隱患要及時加以解決，從容地應對金 融投資風險及金融投資工作的各種問題。 此外還要不斷完善自身 的經營管理制度，結合經營的實際情況以及能夠承擔風險的能力， 為領導層的科學決策提供借鑒，確保投資目標的精準性。 另外還 要創建風險防控預警機制，對企業未來幾年可能遭遇的金融投資 風險進行科學預測，提高整體的決策水平，確保企業金融投資風險 得到規避的同時最大程度實現企業的經濟效益，這樣企業才能在 面對金融投資風險時冷靜處理，積極應對，精準把控，絕處逢生，有 助于提高企業的風險危機抵御能力和綜合實力，最終促進企業社 會效益與經濟效益的雙贏。

（二）對風險進行評估的力度要加大。

在金融投資過程中，.對風險進行評估對其風險管理及其控制至關重要，對企業而言，它作為一種決策依據而存在，與投資回報具有非常直接的關系。因此，對風險進行評估的力度要加大，只有這樣，金融投資的一些不良風險因素才能夠得到有效的控制，確保投資損失的有效降低。從金融投資本身出發，其風險的變化是動態的一種變化過程，我們也只有加大力度，隨時跟進，才能夠確保評估工作的準確性與客觀性，同時也能夠保證投資風險與投資回報二者的科學配置，使企業決策能夠保持與時俱進，進而實現對風險的規避或者是減少經濟上的損失。

（三）建設投資管理的隊伍

對企業發展而言，人力資源是其核心的競爭力之一。要實現對投資風險的有效控制，建設投資管理的專業化隊伍十分關鍵，也可以說是先決條件之一。我們可以通過以下幾點來實現，首先要對在職的投資管理者定期地進行相關的培訓，例如開展不同門類，不同層次知識體系的培訓活動等。當然，對其的培訓方式也可以選擇多種形式與渠道，確保其知識體系能夠得到更好的完善。其次要引進金融專業的一些優秀的畢業生，為投資管理的隊伍注入新鮮的血液，促進投資管理的隊伍改造。最后，做好相關的考核工作，做好獎懲體系的構建工作，使隊伍相關人員的積極性與主觀能動性能夠得到充分的調動。

（四）對風險分類進行控制的力度要加大

對金融投資而言，其市場性質和市場種類差異較大，導致其對應風險也差異明顯，風險種類不同，需要的預測與控制措施也各不相同。因此，企業對風險分類進行控制的力度要加大，才能實現對其的針對性控制。對于金融產品的不同類型，我們要進行合理的選擇，使其投資組合更加具有科學性，進而達到降低風險的目的。在投資之前，要結合其利率變動、市場變動以及匯率變動等方面造成的風險來制定針對性的評估計劃和應急預案，使投資的回報能夠得到相應的保障。

參考文獻：

[1]于泓.試論企業金融投資常見的風險及控制對策[J].環球市場

[2]劉蕊.企業金融投資常見的風險及控制對策分析[J].青年時代