大學生互聯網信貸消費調查研究分析
——以螞蟻花唄為例

汪天倩 黃日臻 黃 赫

一、大學生互聯網消費信貸影響因素的調研分析

基于對于前人對于互聯網信貸消費的研究的研讀和探究，綜合本文的主旨，根據假設，提取影響因素從而設計出調查問卷、形成初步的分析數據。問卷主要包括三個部分：第一部分屬于測試者的個體統計變量，包括測試者的性別、所在城市等內容；第二部分屬于對測試者進行互聯網信貸消費影響因素的探測，包括月生活費、是否使用過螞蟻花唄、消費區間消費傾向、消費情況等內容；第三部分涉及到測試者互聯網信貸消費觀念的探測，包括消費觀念、消費水平滿意度等內容。本次調查問卷通過網上發布，主要利用問卷星從在校學生群以及來自全國各地的考研群中收集得到。共計發布300份調查問卷，有效問卷回收289份調查問卷。

問卷設計題項包括：互聯網信貸消費意向、消費需求度、網購依賴度、消費理財觀念度。本文的互聯網信貸消費意向特指大學生互聯網信貸消費意向。互聯網信貸消費意向包括信貸情況和有信貸的想法兩項。這兩項采用李克特量表測量，有過信貸的選擇項分別是：“總是”、“經常”、“一般”、“偶爾”、“從未”采用逆向賦值法對其賦值為5分、4分、3分、2分、1分。有信貸想法的選擇項分別是：“非常符合”、“比較符合”、“一般”、“比較不符合”、“非常不符合”，同樣采用逆向賦值法對其賦值為5分、4分、3分、2分、1分。消費需求度在本文是指測試者由于收入來源、消費習慣等因素的影響從而表現出的對于消費的不同的需求程度。研究生活費來源：“家中給予”、“勤工儉學”、“獎學金”、“借貸”、“其他”。由于對生活費來源的穩定性的考慮，將該題項采用正向賦值法對其賦值為1分、2分、3分、4分、5分。月生活費和消費區間同樣采用李克特量表測量并分別用正向賦值法對其賦值為1分、2分、3分、4分、5分。月生活費和消費區間的選擇項是：“500以內”、“500-1000”、“1000-1500”、“1500-2000”、“2000以上”。消費理財觀念度在本文是指在消費過程中伴隨的理性消費和理財觀念。消費理財觀念度包括了三個測試項目：定期做消費計劃、消費前考慮家庭現狀、定期記錄消費情況。同樣采用李克特量表測量，三項的選擇項都是：“非常不符合”、“比較不符合”、“一般”、“比較符合”、“非常符合”。采用正向賦值法分別對其賦值為1分、2分、3分、4分、5分。

二、大學生互聯網消費信貸影響因素的實證檢驗分析

（一）信度及效度分析

消費需求度，網絡依賴度、消費理財觀念度的克隆巴赫Alpha指數值均大于0.7，說明消費需求度、網絡依賴度、消費理財觀念度這三個變量的設計是合理的，也表明問卷調查具有可信度。

效度分析參考KMO值，消費需求度的取足夠度的KMO度量為0.706，則表示可以進行因子分析，且消費需求度的分布符合自由度為574.955的卡方分布。網購依賴度的取足夠度的KMO度量為0.673，消費理財觀念度的KMO度量度量為0.671，則表示可以進行因子分析，且消費理財觀念度的分布符合自由度為293.081的卡方分布。

（二）主成分分析

互聯網信貸消費意向的KMO度量為0.597，表示此次因子分析有效。通過因子分析，對互聯網信貸消費意向提取了一個主成分，方差為79.389，即可以解釋互聯網信貸消費意向的79.389%，然后通過成分得分系數矩陣得到新的互聯網信貸消費意向的得分，乘以對應的方差的算術平方根得到互聯網消費意向的得分代表值即主成分，命為F1。

同理，對消費需求度進行主成分分析，系統自動選擇提取特征值大于1的成分，第一主成分的特征值為2.525，累積解釋了總變量的50.496%，第二主成分的特征值為1.023，累積解釋了總變量的70.962%，從而得到兩個新的得分，命為F2和F3。

同理，對網絡依賴度進行主成分分析，系統自動選擇提取特征值大于1的成分，從而提取了第一主成分的特征值為1.8，累積解釋了總變量的44.995%，從而得到新的得分，命為F4。

同理，對消費理財觀念度進行主成分分析，系統自動選擇提取特征值大于1的成分，第一主成分的特征值為2.050，累積解釋了總變量的41%，第二主成分的特征值為1.265，累積解釋了總變量的66.298%，從而得到兩個新的得分，命為F5和F6。

由成分得分系數矩陣可以得到得出主成分表達式：

F1=0.561Y1+0.562Y2

F2=0.219X11+0.838X12+0.862X13+0.844Y1+0.566Y2

F3=0.429X11+0.359X12+0.315X13-0.316Y1-0.719Y2

F4=0.433X21+0.497X22+0.447YI+0.470Y2

F5=0.335X31+0.54X32+0.37X33+0.299Y1+0.383Y2

F6=0.366X31+0.471X32+0.317X33-0.485Y1-0.315Y2

（三）回歸分析

本文選擇互聯網信貸消費意向作為因變量，消費需求度、網購依賴度、消費理財觀念度作為自變量，構造回歸方程Y=aX1+bX2+cX3+e，其中a，b，c為對應的回歸系數，e為對應殘差，Y代表F1即互聯網信貸消費意向的函數值，X1代表F2和F3為再次進行主成分提取后的最終的代表消費需求度的函數值，X2代表F4即代表網絡依賴度的函數值，X3代表F5和F6為再次進行主成分提取后的最終的代表理財觀念度的函數值。利用上面X1，X2，X3，Y的表達式的新得到的分值，用SPSS軟件再次建立回歸，回歸分析結果如下：

首先整體檢驗自變量，由sig.的值約為0.001小于0.05，可以知道整個自變量中至少有一個可以解釋因變量的，殘差e=7.249，sig.值小于0.05時，系數檢驗結果顯著，各項檢驗結果顯著。容差都小于10，說明容忍度是可以接受的。從而得到回歸方程：

Y=0.013X1+0.397X2-0.615X33+7.249

由回歸方程可得，X1，X2的系數分別為0.013，0.397，系數為正值說明消費需求度、網購依賴度與互聯網信貸消費意向存在正相關關系，X3的系數為-0.615，則說明消費理財觀念度與互聯網信貸消費意向存在負相關關系。

三、研究結論

基于上文研究分析結果，本文提出如下研究結論：

大學生互聯網信貸消費的影響因素主要有消費需求度，網購依賴度，消費理財觀念度。大學生互聯網信貸消費意向與消費需求度和網購依賴度成正相關，和消費理財觀念度成負相關。

大學生互聯網信貸消費往往伴隨著較高的消費需求度，大學生信貸消費與較高的消費區間和網上購物頻率成正相關。由于大學生互聯網消費信貸具有時效性和刺激性，同時有上文可知，消費計劃等理性消費行為可以減少互聯網信貸消費的想法，也就是說，良好的消費計劃和合理的消費觀念可以減少某些由于沖動性和刺激性產生的互聯網信貸消費，良好的消費計劃和合理的消費觀念意味著良好的消費理財觀念度，從而大學生互聯網消費信貸與消費理財觀念度成負相關。