高管特征對企業創新績效的影響研究綜述

(江西理工大學經濟管理學院 江西 贛州 341000)

在國家政策以及市場激烈市場競爭的背景下，創新成了推動企業長足發展的重要保證之一，同時也存在一個不得不考慮的問題，那就是創新的效果如何？高管又作為企業是否進行創新的直接決策者，勢必會直接影響企業的創新效果。高管特征大致可以分為人口特征和心理特征，人口特征如專業背景、政治身份、受教育程度，心理特征如冒險精神、內在洞察力、自信程度等(Hambrick、Mason，1984)。基于此分類標準，本文對高管特征與創新績效文獻進行梳理。

一、人口特征角度

研發作為企業一項重要的戰略活動，會在很大程度上體現企業的自主創新能力，同時研發戰略的提出和實施又很大程度上受高管專業背景、政治身份、受教育程度、年齡、教育、任期等人口特征的左右。

王婧等(2018)以我國電子工業為樣本，得出高管認知與企業創新績效具有顯著的正相關關系，而職業生涯關注對創新績效的影響則呈現倒“U”型關系。從學歷角度而言，學歷較高者多關注方法的效率與創新，學歷不夠高的高管更關注方法的收益和最終成果，對于擁有海外留學經歷的高管而言，其擁有的思維和視野也會更寬，顯著影響其投資決策(代昀昊，2017)。政治關聯概念最早由Fisman(2001)提出，政治關聯意指企業與執政者之間存在密切聯系。當前，大部分學者一致認為，如果企業高管在政府機關單位曾經擔任或正在擔任官員，則將該企業定義為存在政治關聯。Boubakri等(2008)指出存在政治關聯的企業能提高企業創新發生的可能性，并能幫助企業獲取政府創新政策導向信息。王珍義等(2011)認為擁有政治關聯的企業，企業更易獲得外部融資，進而促進企業創新績效。但是也有學者持相反的觀點，部分學者從資源稟賦角度出發論述二者之間的關系，依據Linde(1994)提出的資源詛咒論，資源稟賦會抑制地區的經濟發展和就業水平，同時會使企業政治尋租行為變的更為頻繁，羅明新等(2013)得出政治關聯與企業創新績效負相關，朱磊等(2016)從人力資源角度出發，提出政治關聯會擠占創新資源，導致企業無法引入高新技術型人才。因此，對政治關聯是否能提高企業的創新績效，學術界并未達成一致的意見。

二、心理特征角度

根據西方學界的“高層階梯理論”，高管特征中的心理特征也是不可忽略的角度。一般的經濟學理論都是建立在“理性人”的假設前提下，認為在做決策時人們是保持理性的狀態，但由于管理者會有盲目自信、樂觀主義及其對風險的偏好程度特征的存在使其做出非理性行為，管理者過度自信對企業戰略制定和決策具有重要影響。

Galasso等經研究發現，管理者在制定創新決策時很容易產生過度自信情緒，從而創新未來成功的可能性和收益的大小會明顯被高估。翟淑萍(2015)認為過度自信會使企業高管更愿意嘗試創新。畢曉方等(2016)通過研究得出高管過度自信傾向越大和財務冗余越多都會提升企業進行創新活動的可能性。已有研究發現，相對于低風險偏好者，風險偏好型企業家更愿意為企業的研發和創新投入資金和人力(湯穎梅等，2011; 劉華和楊漢明，2018)。偏好冒險的企業家通常相信自己有很高的能力去完成更難得項目，因此更愿意執行創新性更強的項目，并且期望通過創新項目的成功來展現自己的價值和能力(易靖韜等，2015)。而且在對于性別不同的高管而言，他們對風險的態度也有所差異，王清、周澤將(2015)將中國A股上市公司作為研究對象，發現高管的性別與研發投入存在顯著關系，而女性CEO能顯著調節女性高管對研發投入的抑制效益。歐陽辰星等(2017)得出女性高管比例與公司創新績效呈顯著正相關，即提高女性高管比例能夠提高公司創新績效。

三、結論

通過對近些年來高管特征對企業創新績效文獻的整理，發現企業高管特征的確會直接影響企業的發展，同時，不斷通過產品、服務、技術創新成為企業立足于市場的條件，也是企業發展必不可少的基礎力量。因此，探討高管特征對企業創新績效的影響有著極高的現實意義。而學者的研究也表明，高管特征會直接或間接的影響企業的創新績效，且大多數是基于高層階梯理論進行分析。相較于國外學者的研究而言，國內的研究大多是以國外研究作為參照，并未做出較大的理論創新，且在大量的研究過程中，學者們依舊未能對高管做出具體的劃分，雖然大體具有一致性，但依舊會影響各個學者結果的可對比性。