投資管理公司分公司財務管理模式分析

黃靜

（北京紫馬財行信息技術有限公司，北京 100102）

一、引言

投資管理公司類似于一種媒介，其在運行中起著中間介質的作用，為個人或者企業提供咨詢等服務，也為一些在管理上或者是資金上有困難的公司提供策略與方針并為其引入投資與合作伙伴，使其實現企業的持續發展。隨著經濟的發展，投資管理公司廣泛的在全國各地建立分公司，以達到協同效應。

財務管理是投資公司內部管理的重要內容之一，目前投資管理公司的分公司的財務管理沒有固定的模式，由于行業近些年處于高速發展階段，各個投資管理公司的財務管理模式水平不一，有些企業的分公司的財務管理模式健全，但是有很多投資管理公司的管理者只重視業務發展，不重視財務管理，出現了一些分公司沒有固定的財務管理，在企業的發展中，存在著很大的財務風險。

二、投資管理分公司財務管理模式探討

分公司通常是總公司支柱業務或核心業務的經營者，是企業管理的一種常規形式。對分公司財務管理的模式有兩個方式，一個是把分公司作為部門來管理，總公司集權程度很高；另一個是把分公司作為一個模擬法人獨立運營，總公司對分公司的分權化程度較高。

（一）總公司對分公司集權管理

總公司對分公司進行集權管理，一般是把分公司業務當成一個分部管理，分公司一般不獨立開具發票，對有的權限經常采用匯報模式，在特殊監管要求的情況下，從資金、核算、資產管理、預算管理等方面總公司對分公司的管理模式進行直接管理。

1、預算管理

總公司集權管理模式下，分公司的預算管理也是有固定的模式。根據公司戰略規劃及預算管理委員會的要求，分公司只負責業務預算，總公司根據分公司模塊進行業務預算編制。利潤是第一生產力，每年的目標總公司于財年預算前要向分公司協調確定，以方便分公司履行對總公司的職責目標。分公司應據總公司下達的目標來逐步分解任務。例如編定收入、成本、費用、采購等業務年度和各月預算，讓相關負責人落實到位，形成有效責權體系，內部協調一致；最后把業務預算編定后匯總上交總公司。

分公司將財務預算、資金預算和預計報表根據業務預算提交到總公司報備，總公司再對進行分公司財務預算進行核查，并根據核查結果和掌握的情況來預估資產負債和損益狀況，進行資金的預算和協調。

2、資金管理

如果分公司所在地工商稅務部門沒有特殊要求，分公司不開立銀行賬戶。總公司集權模式下，分公司的資金一般很難做到獨立核算，即使因為稅務便捷原因開設獨立銀行賬戶，其銀行賬戶也是由總部財務部門進行統一管理。如果是總公司不宜出款的事項，必須用分公司銀行賬戶進行款項支付，那么也是從總公司將預定的金額提前匯入分公司賬戶，比如稅金等。在報稅完成后，總公司資金部門會提前把款項按時打到分公司銀行賬戶用于銀行劃扣稅款，分公司銀行賬戶平時只會預留一些款項用來支付銀行賬戶手續費等。

集權管理模式下，總公司一般采用備用金管理制度對分公司進行金額管理，比如支付日常辦公用品的零星支出和工資社保,房租物業支出等其他日常運營支出也由總公司直接支付給第三方。

分公司一般不設置專門的資金崗位，如果有特殊事項必須去銀行辦理，一般由當地分公司的行政人員去辦理。遇到重大財務事項由總公司財務出差到分公司處理。

3、會計核算及稅務管理

總公司一般不會給分公司配置專門的會計人員，由總公司進行統一的會計核算及報稅管理。為便于總公司加強財務管理，總公司需要及時掌握所有財務信息，以便減少對分公司的審計成本。

納稅申報一般由兩種方式申報：一是由總部財務進行遠程申報。但是由于各地納稅申報軟件會產生互斥，如果多個公司都由總部財務一人負責的話會很麻煩。還有一種形式是稅務外包，可雇用分公司當地代理記賬公司或財務兼職人員協助進行網上申報，所有的財務數據都由總公司提供。代理記賬或兼職人員報稅后，需要把納稅申報表郵寄給總部財務人員，總部財務人員審核無誤后歸檔。

集中管理模式下，分公司特殊事項需要財務參與時，如稅務檢查，總部財務人員一般出差到分公司協助分店總經理進行相關工作，由于稅務檢查或其他事項出現的概率很小，總體財務出差成本一般不會很高。

（二）總公司對分公司進行分權管理

分公司也可以根據總公司的分權管理授權來獨立運營，總公司根據各分公司具體情況通過授權控制、預算管理、會計核算、審計監督等方式安排分公司的財務責權利體系。

分權管理應盡量保證權責明確到位，不能因分權而引起權利過度分化，要保證總公司對分公司的可控約束。

1、預算管理

企業總是以實現利潤為目標的。總公司既然授權分公司單獨實行財務管理，對應的責任是通過經營規劃來制定分公司利潤目標；分公司根據目標來訂立銷售目標、成本控制、費用支出控制、采購等年度和各月預算并制成報表，總公司根據提供的報表掌控各分公司預計資產負債和損益狀況，據此進行資金的預算和合理支出。

責權利體系是預算管理體系運作的核心，每一個層次責權利安排必須要妥當有效。總公司通過合理的人事和薪酬制度，檢查并考核分公司年度經營目標，根據經營結果給予一定的激勵和獎勵。在分公司管理層面，分公司自查并考核其成本控制、費用支出、材料耗用、設備管理等日常的公司財務管理目標要做到制定和預算權責落實到相關個人。

2、資金管理

總公司對分公司分權管理模式下，分公司設置專門的出納崗，分公司獨立開立銀行賬戶，分公司對分公司的資金進行獨立的管理。總公司按照分公司預算按季度或者按月進行資金的下撥分公司業務款項支出，分公司可以擁有正常情況下完全的資金支出審批權，一般預算內的支出批到分公司總經理，預算外和特殊款項需要批到總公司相關管理層，比如技術改造、大額合同、大額預算變動、資產處置等，則必須報請總公司審批支出。審批后由分公司相關財務崗進行款項支付。

3、會計核算及稅務管理

分權模式下，會計核算和稅務管理一般會直接下放到分公司，分公司有單獨的會計及報稅等財務人員，分公司的財務一般向總公司財務及分公司總經理雙向匯報，會計核算權力下放對分公司具有較強的激勵作用，但是不利于總公司及時充分了解分公司詳細信息。所以，如果采取下放的方式核算，一般是總公司財務部負責分公司財務的招聘及后續績效考核及管理，目前，一些良好的集團化的財務軟件可以做到一個系統內隨時查看分公司財務核算情況，彌補下放核算方式總公司不能充分了解會計信息的不足。

分權模式下，稅務管理由分公司進行管理，有利于了解當地財稅政策，加強與稅務部門的溝通，減少企業的稅務風險，分公司財務一般和分公司業務人員在一個職場辦公，也有利于接觸到一線業務人員，更好地為業務人員提供財務服務。

三、投資管理分公司財務管理模式的思考及建議

總公司對分公司的財務管理模式有集權模式和分權模式，在此兩者之間，投資管理公司總分公司間一般可以有多種權責安排，現實業務中，很多分公司較多的投資管理公司會在省級或者區域設置專門的財務機構，這種模式就是一定程度上的分權管理，但不論何種程度和何種方式的分權，分公司的財務管理都必須保證權責明確和權責對等，不能因分公司的財務管理分權而引起控制弱化，同時應使分公司的權責利統一，以保證能對分公司進行有效的約束和激勵。

除了總公司對分公司完全集權的管理模式下，其他無論何種程度的分權，都應建立對分公司的財務審計制度，形成對分公司的審計控制。建立有效授權控制制度、預算管理、會計核算和控制制度以及審計控制制度，將形成對分公司財務管理體系。

結束語

企業管理離不開財務管理，投資管理公司中財務管理更是公司重要的戰略決策核心，是穿插于金融市場和價值管理之間的不可缺的角色。企業財務管理人員及管理者不僅要遵循某些傳統的原則，還需要了解瞬息萬變的資本市場及財務管理發展趨勢，對企業經營狀況及現金流情況要了如指掌，給企業所有者和股東們提供強有力的財務保障與支持！