金融資產管理公司開展投貸聯動業務設想

張衛

摘 要：隨著我國社會的不斷進步，經濟的發展也越來越快，為了能夠跟上時代的進步，我國實行創新驅動發展戰略。在這時代飛速發展的背景下，我國的金融類資產管理公司傳統的管理模式便顯得不能夠與時俱進，不能充分的與世界接軌，在市場和產品業務領域還都處于一個狹隘的發展中。如今為了能夠使得我國的金融產業適應世界的進步，就需要對金融資產企業的管理模式進行適當的改進。在國內，現已有部分企業采取措施，將開展投貸聯動的業務方式作為金融資產企業的創新管理模式，這將是我國金融行業在對其管理模式上的一大創舉。在個別金融公司嘗試過投貸聯動這種新型的業務模式之后，其公司在各自的發展上都取得了巨大進步。由此可見，國內的金融資產管理公司需要深刻研究投貸聯動這個設想。本文主要闡述了在創新為王的時代中，如何能更好的將投貸聯動運用到業務的開展中，對其發展可能存在的問題以及對應的措施。

關鍵詞：金融資產管理；投貸聯動；業務開展

一、投資聯動的概念

當今世界各國正處于大變革大創新的發展中，我國也在各行各業都大力支持創新發展，在金融行業來說，投貸聯動就是一個極大的創新。正所謂投貸聯動，就是指投資和信貸在各個商業銀行以及金融機構中聯合起來，進而推動企業快速發展的模式。其中整體開展其業務的方式是通過國內的商業銀行以及各個股權投資機構進行金融方面的合作，雙方可以互相提供一個有利的融資服務，利用融資盡可能的避免公司在出現金融風險的時候難以應對的現象，充分結合股權投資收益和企業金融風險，使其形成優劣互補的狀態，能夠盡可能的降低金融風險對企業帶來的損失。在金融資產管理公司具體開展投貸聯動業務時，主要可能涉及到三種開展模式，第一種是在仔篩選能夠為公司提供良好投資能力的子公司后，使企業與這部分子公司充分聯合起來，進行更大范圍的債務融資和股權投資，擴大企業經營范疇；第二種是尋找企業與其他具有投資能力集團的合作機會，使其更快的發展公司業務；第三種是利用基金的投資來擴大業務的開展。總的來說，這三種開展模式都具有充分改進金融企業的業務開展模式的特點，并最大程度的推動自身企業的經濟發展以及國家的經濟效益提升。

二、金融資產管理公司開展投貸聯動業務存在的問題

盡管對于目前國內的金融資產管理公司來說，投貸聯動已經得到了大多數公司的認可，并有意就此開展自身公司的業務。但是畢竟投資聯動是一個新的嘗試，想要讓其成為一個成熟的業務開展模式，還需要對投資聯動進行深入的研究，探索在運營中可能出現的問題，盡可能的對其體制進行完善。因此，下文對投資聯動在業務開展中出現的弊端進行討論。

（1）開展投貸聯動業務的合作機制不完善

對金融資產管理公司開展投貸聯動業務之所以能夠得到大多數金融企業的認可，其核心就是擴大了業務的經營范圍，提高了企業的知名度，也大大提高了公司的經濟效益。而在對金融資產管理公司開展投貸聯動過程中，無論采取怎樣的方法，最終都是落實到盡可能實現與外部投資機構進行合作的立足點上。通過金融資產公司和外部投資機構之間的相互合作，從而達到雙贏的結果。其中需要雙方企業的各個部門都各司其職，對自己的任務具有足夠的責任心，并合理地設計每一項產品。整個過程看似非常完美，但是往往人們會忽視其中潛在的巨大風險。正因為金融資產管理公司和外部投資企業屬于兩種管理模式完全不同的公司，這就給雙方的業務合作上帶來了很大的不便。

（2）信貸評價體系與投貸聯動業務不匹配

金融資產管理公司進行投貸聯動業務的投資企業通常都是具有資產量相對較低，增長速度快以及風險大的顯著特點。而對于金融資產管理公司來說，想要分析清楚相關企業的歷史經營情況，首選的就是金融商業中的信貸評價體系，但是對于進行合作的外部投資企業來說，企業在接下來發展前景的好壞是投資企業最重視的方面，因此這部分企業想要獲得銀行的貸款是很困難的，這也就阻礙了信貸評價體系應用于投資企業中。由此可見，單純地根據金融資產管理公司傳統的信貸評價體系進行經營情況的評估是不可取的，否則將會導致金融資產管理公司的投資聯動業務發展受到極大的限制，這也就違背了最初改進業務開展模式的初心，最終導致合作雙方進入兩難的境地。

（3）增大了金融資產管理公司的風險

在對一個運營模式進行評價時，其中潛在存在的風險因素是不可忽視的。對于傳統的金融資產管理公司來說，在面臨金融風險的時候，通常是通過采取物品抵押以及獲取外界信用的方式盡可能的對其風險進行抑制。但在改進了業務開展方式之后，投貸聯動的企業沒有能夠抵御金融企業風險的抵押物品，并且對于采用投貸聯動方式開展業務的企業來說，除了沒有對以前存在的風險進行遏制，還額外的增加了由于資產投資帶來的股權風險以及抵押風險等危險系數更大的風險。風險系數加大，是一個創新模式最嚴重的弊端，雖然在一定程度上提升了企業的經濟效益，但是也大大降低了企業長期立足于市場的穩固程度。

三、金融資產管理公司在投資聯動業務方面采取的措施

（1）為金融資產管理公司創建專業團隊

金融資產管理公司想要進行業績的全面提高，僅僅依靠于投資聯動是遠遠不夠的，還需要有足夠數量的相關工作人員對其業務的開展進行認真的操作和監督。這就需要金融資產管理公司創建具有超高專業技能，并且能夠熟練操作投資聯動業務的團隊。為了保障投資聯動業務的高效開展，不僅需要金融企業進行相關人員的專業技能培訓，還需要充分利用現有的優勢，觀察在外部投資企業中是否有值得挖掘的發展資源，盡可能的為自身企業吸收專業人才，從而建立出一支專業的投資聯動業務團隊，增強企業的開展業務能力。

（2）對投資聯動帶來的風險進行防范

由于投資聯動業務帶來了許多額外的高風險事件，所以為了金融資產管理公司能夠達到預期目標，需要對這部分新增風險進行防范，充分保證開展業務的安全性。而降低投資聯動帶來的風險的最佳途徑就是在保證金融資產管理公司與外部投資產業的密切合作中，盡可能的降低投資企業對金融公司的投資金額標準，并對其設置投資上限，這樣就能夠在保證采用投資聯動模式開展業務的基礎下，盡可能的降低投資公司的投資風險，對金融公司和投資企業進行合理的風險隔離，從而大大降低了由于投資企業的加入，進而將風險傳遞給金融資產管理公司的概率。

（3）加強選擇目標企業的審核

投資聯動之所以可以為金融資產管理公司帶來意想不到的收益，其原因就是大額股權投資能夠為母公司提供出高額的業務收益，而這部分收益能夠充分彌補金融資產管理公司在銀行信用貸款上得到的利益損失。由此可見，合理的選擇目標企業是為公司帶來收益的關鍵一步。因此，對于金融資產管理公司來說，相關管理部門需要充分的進行市場調研，盡可能的掌握各個目標公司目前的發展狀況，并經過研究討論后對其在接下來的長期發展前景做出合理預測，進而打好投貸聯動的基礎工作。

（4）豐富投資聯動模式

投貸聯動業務的開展在國內剛剛興起，但是在國外的一些國家的金融行業早已在投貸聯動業務的開展上取得了顯著的成績。因此對于現階段投貸聯動還未成熟的我國來說，需要虛心借鑒其他國家的管理方式，充分吸取前人的經驗，為業務的發展提升效率。經過調查研究，國外在金融行業進行投資聯動業務開展模式的時候，都已經探索出了適合自己發展的管理體系，而在這些體系中都具有一個共同點，那就是在企業的管理上都適當的加強了與外部投資企業的密切合作關系，在此基礎上進行投貸聯動業務的發展時，金融資產管理公司相關的管理部門會設立一個單獨的部門進行對外部投資公司的運營管理。這種管理方式不僅保障了金融企業的高額盈利，也大大減少了投資與貸款能夠聯系在一起的機會，避免了一系列潛在風險的發生。由此可見，我國應當借鑒這種企業的經營管理模式，充分提高企業的盈利。

四、結束語

綜上所述，投貸聯動業務的發展模式為國家的金融資產管理公司的發展帶來了明顯幫助，但想要熟練掌握運營技巧，還需要相關企業積極采取以上問題的補救措施，對投貸聯動帶來的不必要的風險進行有效的防范，盡可能的降低風險發生率；合理的選擇目標企業，為投貸聯動的順利運營提供一個好的開始；在探索改進自身管理模式的同時也要積極吸收前人的經驗，虛心借鑒好的經營策略，盡可能的為我國金融資產管理公司的業務發展提供一個良好的環境，進而在提升企業業績的同時，增加我國的社會效益以及經濟效益。

參考文獻

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