淮安地區中小型企業融資難問題研究

馬萍

摘要：文章以淮安市中小型企業作為研究重點，結合淮安地區實際情況，探討我國融資體系的現狀，找出淮安地區中小企業融資存在的現實問題及原因，制定針對性措施不斷完善中小企業融資體系，提出相關性的建議，從而從問題中找出中小型企業融資的方法和途徑，促進中小型企業融資，保障中小企業健康發展，促進我國經濟的良好發展。

關鍵詞：淮安地區；中小企業；融資困難

一、緒論

（一）選題背景

由于中小型企業自身的特性以及市場的結構需求，中小型企業在企業融資問題上面臨著難題，融資途徑少融資貴等多種局面接踵出現，給中小企業的發展帶來難題。商業貸款對于中小型企業而言，并非是個優良的融資途徑，大型企業可以利用自身的優勢向商業銀行申請貸款，但對于中小型企業而言，銀行一般不愿意貸款給中小型企業，高昂的貸款利息也是中小型企業不能承受的。本文以淮安為例，深入探討在經濟欠發達地區如何解決中小企業融資問題，同時為我國其他一些地區提供借鑒和現實意義。

（二）研究現狀

劉曼紅等（2004）指出中國的中小企業目前主要的融資方式是自身資本積累和間接融資。陳乃醒（2005）指出大型企業在企業資金融資上占有優勢，中小企業通過銀行貸款的方式進行融資政策上而言還是很困難的。李富友和劉奕（2006）主張發展民間金融，利用民間借貸方式解決中小企業融資難問題。解佳濤（2007）提出，政府應當增強對中小企業的資金支持，保障中小企業融資需求。王倩等（2017）研究了不對稱信息條件下中小企業融資問題。盛世杰（2016）等引入擔保機構破解中小企業融資難問題。鄭超（2015）探索了政府主導還貸周轉金制度協助企業緩解融資難的問題。

西方國家對于中小企業融資問題的研究在20世紀早期就開始， Kreps，M.R.，&Wilson，R.（1982）指出大部分中小企業希望通過貸款方式獲得融資。Johnson（2001）以印度、越南和馬來西亞等國家為例，通過信用貸款和知識產權方面的內容幫助中小企業進行融資。William D1B Radford（2004）指出信貸擔保項目相比于政府政策支持更能讓中小型企業獲得資金上的支持。

二、淮安市中小企業融資現狀

（一）銀行商業貸款模式

在中小企業尋求企業融資的過程中，銀行作為最主要的融資貸款機構，解決了很多大型企業的資金周轉困難。但是銀行在對中小型企業的貸款中，大多數情況下要求比大型企業更為嚴格。銀行對中小企業的貸款申請從企業的自身經濟實力、企業經營管理狀況、貸款時間、貸款金額和貸款期限都有嚴格的要求。銀行即使為相關中小型企業進行貸款，在企業資質達標的基礎上，也會首先發行短平快的貸款方式，不少中小型企業雖然拿到了銀行的貸款，但是需要面對高昂的利息和較短的使用期限，給融資的中小企業帶來了很大的困難。

（二）民間機構貸款模式

民間的金融機構也是解決中小企業融資難的主要途徑之一。民間掛牌金融機構一般都有明確的經營資質，因此在向銀行等金融機構貸款無果的情況下，可以向正牌的民間有貸款資質的貸款機構尋求貸款。民間金融機構對于中小企業的貸款除了無抵押和實施信用貸款之外，在審批速度和審批時間上都會效率很高，能及時的解決中小企業的資金需求問題。

（三）優質大型企業互助貸款模式

除了向銀行貸款和向民間金融機構進行貸款之后，有些優質的大型企業也會成立相關部門對于有資質的中小企業進行對接幫助。有些中小型企業在創新能力和創新要求上相比于大型企業而言更加具有優勢，但是在自身發展過程中極易遭受資金的考驗。對于資質良好且有創新能力的中小型企業，大型企業會對其進行相應的對口資助。一方面緩解了中小企業的資金壓力，讓企業生產生活能夠日常進行；另一方面為大型企業的發展添加了活力，補充了企業缺乏的要素從而更加豐富了大型企業發展，這對于雙方而言都是一種共贏。因此，選擇大型企業進行互助貸款的模式，是幫助中小企業融資發展的重要途徑。

三、淮安市中小企業融資存在的問題

（一）融資模式不合理

目前市場上主要的融資方式是以商業銀行為主，企業主要進行一般性的房產、物資抵押或者擔保從而獲得銀行的資金。淮安銀行金融機構貸款給中小企業，相對于大企業來說，風險高、收益低和成本高的劣勢凸顯無疑，銀行的貸款方向必定會偏向大企業，留給中小企業的資金就很少了。對于中小型企業而言，如果想要向銀行貸款，除了必須達到相應的資金要求外，大多數成功借貸的企業還需要面對高額的償還利息，大多數的中小企業的貸款都以短期貸款為主，甚至常常是被銀行拒絕貸款的。單一的融資模式下中小企業的發展岌岌可危。

（二）政府配套政策不到位

政府目前已經明確了中小型企業在經濟發展中的重要地位，也出臺了相關了政策扶持相關企業的發展。但是依據淮安市的中小型企業調查反饋的結果看，國家的扶持政策并沒有落實到位。一方面國家政策的出臺后在中小型企業在政策的落實上沒有到位，具體的改革措施沒有落實到不同類的中小型企業中去。另一方面，由于中小型企業的種類眾多，在實際的立法實踐中經常會出現政策的制定和企業的需求沒有達成一致的情況。制定的扶持政策不能滿足中小型企業的需求，政府的配套設施不到位，導致企業的困境不能得到解決，政府的扶持不能真正的落到實處。

（三）借貸雙方信息不對等

中小企業的發展還未進入穩定期，財務制度一般不夠完善，企業信息不夠公開透明，存在財務管理混亂，甚至財務信息都可能會弄虛作假，這就導致金融機構無法掌握這些企業的真實經營情況以及財務狀況，借方與貸方之間形成信息不對稱，出借資金風險增高，銀行獲取信息的成本提高，導致銀行將這類成本轉嫁到貸款企業的身上或者直接拒絕向中小企業發放貸款。

四、解決淮安市中小企業融資困境的對策

（一）優化銀行信貸結構

銀行作為最基本的信貸金融機構，在解決中小企業融資難的問題上起到了關鍵性的作用。銀行決定了中小企業能夠正常取得借款從而投入經營，實際上片面決定了企業的生存。因此，在現有銀行金融體系下，為了解決中小型企業融資發展的困境必須把銀行作為主要的解決陣地。銀行需要改變對中小型企業的貸款政策。銀行在制定相關貸款政策時可以對已經具有資質且信用良好的企業放寬貸款資質。增加銀行對中小型企業的放款規模和放款概率。

企業的發展離不開信貸機構的支持，信貸機構和企業之間特殊的地位需要得到正視，才能在國民經濟中共同實現良好的經濟推動作用。銀行對于資質良好的大企業，可以幫助中小企業加強和大型企業之間的聯系，建立互助合作體系幫助中小企業的發展。銀行也可以根據中小企業融資的特點推出一些相關性的金融創新產品，支持中小企業進行融資。銀行和企業之間應當根據自身的發展需求，訂立合乎雙方的發展準則，摒棄以往的放貸思維，才能達到真正的進步。

（二）創新金融服務方式

單一的貸款服務模式已經不能滿足企業融資的需求，由于商業銀行的貸款門檻過高，在改革銀行貸款模式的同時需要創新其他的新的融資方式。一是淮安市的銀行機構要依據淮安實際情況盡量簡化貸款手續，減少不必要的環節，并且要采取措施降低中小企業的貸款門檻，對于那些信譽良好的企業，甚至可以發放信用貸款而無需擔保；二是要重視并解決目前基層銀行在放貸過程中存在的收費不合理、附加嚴苛的條件等現象，在對抵押物進行評估時，要采用市場化的模式進行公正合理的運作，給予中小企業自由選擇中介機構的權利，降低企業的貸款成本。三是提高信貸審批服務效率。考慮到目前淮安市中小企業資金需求呈現短、頻、急的現象，各銀行機構在風險可控的前提下，要繼續簡化審批的流程，大力推行信貸審批限時辦理制度。四是要加快建立銀行電子網絡信息系統，縮短貸款申請審批的時間，切實提高服務效率。

（三）落實政府對企業扶持政策

政府作為市場經濟規則的制定者，可以為中小企業的發展創造一些有利的環境。中小企業由于受自身規模限制，在經營以及籌集資金方面都存在一定的風險，這個時候政府部門就應該發揮出自己的優勢。一方面通過推進融資性擔保業務的服務與管理，引導和支持擔保公司變大變強，為企業提供全面的貸款擔保服務。另一方面加快建立中小企業低息統一貸款平臺，拓寬企業的融資渠道。

市政府要不斷推進中小企業的信用體系建設，建立科學完備的信用評價標準和指標體系，只有如此才能樹立企業在社會上的美好形象。再者，淮安市政府可以試著建立中小企業信用檔案，降低企業的規模門檻，重點關注企業的效益和前景，可以考慮由政府出資委托第三方進行評估，通過建立完備的信用評審體系，對那些信譽良好的企業在稅收、貸款上給予適當的獎勵和優惠，而對于信譽不佳的企業將予以警告并督促其改善其不良記錄，否則將嚴懲。

參考文獻：

[1]劉曼紅，張兵.我國中小企業融資問題的誤區與對策[J].生態經濟，2004（07）.

[2]陳乃醒.我國中小企業發展現狀及對策研究[J].武漢理工大學學版，2005（06）.

[3]李富友，劉奕.民間金融擴張的內在機理、演進路徑與未來趨勢研究[J].金融研究，2006（06）.

[4]解佳濤. 建立適合中小企業特點的融資渠道[N].中國高新技術產業導報，2007-10-29.

[5]王倩，邵華璐.不對稱信息條件下中小企業股權眾籌問題研究[J].經濟縱橫，2017（10）.

[6]盛世杰，周遠游，劉莉亞.引入擔保機構破解中小企業融資難：基于期權策略的機制設計[J].財經研究，2016（06）.

[7]鄭超.關于還貸周轉金制度的思考——對地方政府緩解中小企業融資難問題的探索[J].農村金融研究，2015（10）.

[8]Kreps， M.R.，&Wilson，R. Reputation and imperfect informa-tion[J].Economic Theory，1982（27）.

[9]Johnson.The economics of lending with joint liability： Theory and practice[J]. Journal of Development Economics，2001（60）.

[10]William D.Bradford，Chaochen.Creating Government Financing Programs for Small andMedium2sized Enterprises in China[J].China &World Economy，2004（03）.

（作者單位：南京林業大學經濟管理學院）