互聯網金融平臺投融資主體民事法律風險研究

王宇辰

摘 要：目前互聯網金融主要為互聯網股權眾籌和互聯網P2P網絡借貸，對于大部分的中小企業來說，是一種較為容易的融資方法，也正是這樣，其中所要承擔的風險和被侵權的風險也是極大的。本文將對這些投資主體在進行融資前所應該注意的法律風險進行概述，提出防范，并呼吁國家加強對互聯網金融法律法規的監管。

關鍵詞：互聯網金融;法律風險;防范

中圖分類號：D922.28;D923文獻標識碼：A文章編號：2095-4379-（2019）02-0219-01

互聯網金融（IT FIN）是指以依托于支付、云計算、社交網絡以及搜索引擎等互聯網工具，實現資金融通、支付和信息中介等業務的一種新興金融。隨著中國經濟的不斷發展，互聯網金融時代的到來掀起了融資高峰，各種各樣的融資平臺也不斷出現。良莠不齊的融資平臺再加上互聯網金融方面的法律法規監管力度不夠，違法事件層出不窮，使得融資主體的財產受到損失。目前的互聯網金融主要為互聯網股權眾籌和互聯網P2P網絡借貸。

互聯網股權眾籌則是用股權作為投資回報的一種眾籌方法，投資者在投資平臺對某一項目進行投資，若所投資的項目達成，那么投資者將獲得相應的股份，獲得股東的身份，并按照投資的份額進行分紅;若項目未達成則會退款。一般來說，獲得的回報不僅局限于現金。

P2P網絡借貸也叫P2P網絡融資，借款主體在借款網絡平臺進行借貸。一般來說借款主體是企業的話那么借款的整個過程則可以稱為融資。P2P網貸的運營模式一般為網絡信貸公司提供平臺，由借貸雙方自由競價，撮合成交。資金借出人獲取利息收益，并承擔風險;資金借入人到期償還本金，網絡信貸公司收取中介服務費。

一、投資主體的風險

一般來說，互聯網股權眾籌在進行投資項目時，所投資的項目未達成，不會發生資金的轉移，也就不存在相應的法律風險。所以，對于投資者而言，更多的風險存在于項目達成后，其主要的風險為商業風險。如果融資方以融資的名義進行詐騙，則構成刑事犯罪，要避免此類風險除了依靠相關的國家法律法規，投資者更要注重于調查融資方的相關信息是否符合實際。

P2P網絡借貸的運營模式一般為網絡信貸公司提供平臺，由借貸雙方自由競價，撮合成交。資金借出人獲取利息收益，并承擔風險;資金借入人到期償還本金，網絡信貸公司收取中介服務費。P2P網絡借貸中存在三方，在借貸的過程中，借款人所要承擔的風險來源于網絡平臺自身的侵權和欺詐與貸款人違約的雙重風險。

（一）借款人的違約風險

P2P網絡借貸中，普遍存在借款快、利率高的特點。有很大一部分借款人所提出的利率高于銀行貸款利率的四倍及以上，達到了年利率的20%，根據相關法律法規，其已經構成了違法。發生糾紛時存在取證難、舉證難等問題，無法保障借款人的自身利益。

（二）平臺侵害權益風險

據相關數據顯示，目前有很多的網絡平臺建立的目的就是用于斂財，利用高利息作為誘餌，非法集資、非法轉移資金等方法侵害借款人的權益。這類事情的發生往往都是存在涉及的人數眾多、取證難等問題，相關部門難以進行有效的監督管理。

二、投資主體法律風險防范

（一）謹慎選擇網貸平臺、借款人和借款人項目

投資者應該在選擇項目時著重進行調查，了解融資方信息的真實性、確保項目正常進行。借款人在選擇借款平臺時，應該謹慎了解，在簽訂合同之前時咨詢專業的人員，簽訂合同后保留相關的憑證資料，切勿輕信他人。

（二）健全P2P網貸平臺市場準入和退出機制

P2P網貸平臺市場準入和退出機制在某些方面還不夠完善，在設立之初就對其有較高的要求，提供高額的注冊資金、要有相關機構的信用保障等。目前的借貸平臺注冊簡單，成本低，因此出現大批良莠不齊的借貸平臺，再加上所聘用的人員專業性不強，在平臺運營的過程中很容易出現問題，因此，投資者在選擇平臺時應認真考察。也呼吁相關部門在網絡借貸平臺市場準入和退出機制上出臺相關的文件來對其進行約束管理。

（三）加強P2P網貸平臺市場準入和運行的監管

在加強P2P網貸平臺市場準入和運行的監管方面，因由多個相關的部門進行聯合監督管理，來實現有效的監管。我們可以借用國外一些先進的管理方法，例如分散管理的方式，一個部門監管一個方面，分別對其進行監督與保護。建立完整的個人、企業的信用制度，也可以作為監管的一個部分。讓平臺、借款人、貸款人的信用良好能得以保障，從而來降低借貸中所要存在的風險。

三、結語

就目前中國的經濟發展而言，互聯網金融在對企業融資方面提供了很大的幫助，然而作為一種新事物，互聯網金融的制度還不夠完善，還有很多經濟犯罪的出現，要降低其中的風險，國家出臺相應的法律法規勢在必行，盡快完善相關的體制，建立完好的信用體系并將之應用起來，才能使得互聯網金融對中國經濟的發展提供更大的幫助。

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