關于東營市金融環境的研究與分析

商雨晨

一、實體經濟運行及風險變化情況

2019年，面對中美貿易戰持續、國內經濟下行壓力加大、穩杠桿防風險持續推進、地方政府隱性債務化解等多重不利影響，企業要增強緊迫感，抓住國家支持民營企業的戰略機遇，繼續推進民企戰略提速提質提效，同時積極推進國務院基建補短板中的優質重大項目，堅持“主動管理、結構優化”原則，合理配置信貸資源，加大對重點客群、重點行業、重點區域的信貸支持。存量資產在防范風險前提下采取有保有壓策略，積極壓降高風險、高資本消耗低收益客戶的存量規模，加大優質資產項目儲備，進一步優化新增投向。

二、各項存、貸款負增長的主要原因

2018年以來，東營市存、貸款基本呈現出增長乏力且逐步下滑的態勢，存款穩定性較差。各項存、貸款負增長的主要原因有以下幾個方面：

（一）經濟下行壓力加大，企業資金鏈緊張

在經濟下行壓力加大的影響下，由于實體企業對市場的不適應及企業間的相互拖欠，加之企業在管理方面存在問題，使得實體企業普遍資金鏈緊張，融資規模過高導致財務成本過高，一些企業資金鏈斷裂，經營狀況不佳。在經濟新常態下，金融去杠桿力度加大，存款增長和流動性壓力加劇。

（二）市場流動性收緊，銀行業競爭日趨激烈

當前，全球經濟金融環境深刻變革，互聯網企業加速向金融領域滲透，加之東營地區銀行數量增多，銀行業競爭日趨激烈，導致我行資產、負債業務均大幅度減少。

（三）其他外部因素

金融脫媒與利率市場化加快了居民財富多元化，在金融科技快速發展的情況下，互聯網理財及貨幣基金備受追捧，致使居民存款大量從銀行分流，股票、房地產市場吸引了大量家庭資金流入。

（四）區域擔保圈風險爆發，授信政策緊縮

在區域業務風險全面爆發的情況下，總行授信政策仍處于緊縮狀態。東營分行大客戶存在授信額度被壓降及整體授信額度偏低的情況，企業面對成本提高、財務收益下降，合作意向逐漸降低。且業務到期后，相當數量的優質客戶主動或被動結清，營銷難度加大。

三、存、貸款利率變化情況及原因

存款利率方面，2018年，東營地區各行在“攬儲大戰”中，各期限定期整存整取存款加權平均利率有小幅度回落趨勢，主要原因有三方面，首先是貨幣寬松政策導致市場流動性大，整體的利率價格走勢都偏低;其次是7月份渡過了“年中攬儲”期，所以提高利率并沒有那么迫切;再次是理財和貨幣基金的監管政策出臺，收益持續走低，所以吸儲的壓力也在緩解。

貸款利率方面，在利率市場化及央行四次降準的形勢下，我行響應號召，聚焦單戶授信500萬元以下的小微企業貸款、個體工商戶和小微企業主經營性貸款，利率走勢平穩下行。

四、區域特點及原因分析

從全市股份制銀行各項存款增幅看，2018年12月末民生銀行東營分行存款總額在全市股份制銀行中位居第三位。我行對公存款增幅較大，引起整體存款數額增加。2018年12月末民生銀行東營分行貸款總額在各家股份制銀行中排名第八位，主體原因為以下四個方面

（一）產能過剩，產品同質化嚴重

當前產能過剩形勢嚴峻，壓產能、調結構的行業政策正在實施。東營轄內企業主要集中在輪胎、冶煉、石油裝備、汽配、紡織等方面，但國內橡膠輪胎、汽配、紡織均屬于產能過剩行業，去產能壓力較大，企業發展勁頭不足。一是以上行業產能均有不同程度過剩，橡膠輪胎行業產能過剩尤為突出。東營轄內特色產業集群企業產能過剩，一定程度制約了東營地區實體經濟發展;二是東營轄內企業產品同質化程度加大，尤其以輪胎行業為甚，企業經營成本加大，產品銷量減少，回款較為困難，資金鏈緊張，償還銀行的貸款難度加大，又受到盲目投資、融資等情況影響，各家銀行逾期、欠息等問題凸顯，轄內問題資產客戶逐步增多。

（二）家族式經營，專業化管理能力不足

東營轄內對公客戶多集中為家族氏管理模式，企業管理專業能力不足，造成企業跟風行為較為明顯，看到其他企業、行業賺錢，盲目上新項目，缺少職業經理人的前瞻性，造成了轄內部分企業資金緊張，影響了企業的正常經營，導致企業出現風險，這也是東營轄內企業出現風險的重要因素之一。

（三）擔保圈、鏈交織復雜，代償風險大

受到前幾年東營地區企業“抱團取暖”發展模式的影響，現在廣饒地區企業擔保圈、擔保鏈結構錯綜復雜，化解轄內擔保圈、擔保鏈難度加大，其中，部分我行存量授信企業直接擔保圈未出現代償風險，但二圈、乃至三圈以上有代償風險的出現，部分授信企業擔心出現代償行為影響了其正常經營，企業主觀地出現了逾期、欠息現象，倒逼銀行進行談判，進一步加劇了各家金融機構問題資產顯現。

（四）地區金融環境日趨惡化

從2014年起，平安銀行、渤海銀行、南洋銀行、濰坊銀行等外地銀行陸續從廣饒縣抽貸，金額逾百億，對廣饒縣的區域金融環境造成惡劣影響，使本來資金就緊張的企業更加舉步維艱 。外地銀行的抽貸造成當地企業資金鏈難以為繼，而企業面臨的擔保圈問題復雜多變，銀行處理方式不一，造成銀企之間不信任。當地政府考慮到區域稅收和就業貢獻，在問題處理上更偏袒企業利益，對本地銀行的市場行為容忍度極低，導致銀行在處理不良資產時訴訟壓力較大。

五、風險防控措施

要利用好債權人委員會。但實際上債權人委員會發揮作用較小，主要表現為：

（一）債委會的組成不夠全面

一是債委會成員僅包括當地債權行，而異地債權行并沒有納入。二是從范圍來看，非銀行金融機構、企業債券、民間融資等其他債權沒有涵蓋。由于這兩方面的缺失，債委會在防范和化解金融風險方面有一定的局限性。

（二）債委會在重大事項上難以達成實質性共識

一是各債權銀行由于貸款品種、風險緩釋方法等不同，各債權行在債委會上很難形成一致性意見，即便是礙于情面在債委會上形成一致意見，在執行過程中也是各行其是，各自為政。二是各行信貸追責制度差異較大，個別行為規避責任追究，不敢擔當，導致債委會決議執行效果不明顯。三是銀行的性質和社會責任的承擔有矛盾點，銀行偏好優質客戶，在面對企業幫扶時往往需承擔巨大風險，各債權行很難形成實質性共識。

（三）各債權行的授信準入先決條件難以落實

由于需要幫扶的困難企業自身經營困難，先期欠息難以償還，債權行信貸投放落實不欠息的硬性條件難以落實。而企業擔心銀行抽貸、壓貸而采取不還貸、不還息等行為，與擔保企業協調時困難重重。

（作者單位：中國民生銀行東營分行）